Ttulo del Control

PRESUPUESTO DE CAJA
Nombre Alumno

Nombre Asignatura
FORMULACIN Y ADMINISTRACIN DE PRESUPUESTOS

Instituto IACC
Lunes, 25 de enero 2016

INSTRUCCIONES
En base a los siguientes datos, responda lo que se le solicita a continuacin.
Una firma de ropa femenina preparar su presupuesto de caja para el ltimo
trimestre del ao y dispone de los siguientes datos (cifras en millones de pesos).
Ventas:
Octubre

330

Noviembre 360
Diciembre 300
La poltica de cobranza a clientes es un tercio al contado, un tercio a 30 das de
plazo y un tercio a 60 das de plazo.
Compras:
Octubre

220

Noviembre 240
Diciembre 260
La poltica de pagos a proveedores ventas es a 30 y 60 das en partes iguales.
1. Efecte los clculos que correspondan, presente su desarrollo y complete el
cuadro con los valores solicitados en cada caso.
2. Explique con sus palabras el tratamiento que dara si el saldo de uno o todos
los meses fuera dficit y si el saldo de uno o todos los meses fuera supervit.
Cmo resolvera en uno u otro caso?

DESARROLLO

1. Efecte los clculos que correspondan, presente su desarrollo y complete el

cuadro con los valores solicitados en cada caso.

2. Explique con sus palabras el tratamiento que dara si el saldo de uno o

todos los meses fuera dficit y si el saldo de uno o todos los meses fuera
supervit. Cmo resolvera en uno u otro caso?
Respecto a lo requerido en la tarea de esta semana, se establece que para los dos
casos

tanto Dficit o Supervit, de los cuales establezco segn los siguientes

antecedentes;
DFICIT
En este caso, podemos determinar que el saldo de dficit, corresponde al resultado
negativo entre los ingresos de caja y los egresos de caja de un periodo establecido,
considerando que este contiene dos tipos de saldos negativos, como;
A. Para este caso,

indicar que

los valores resultantes, a raz del valor de las

exportaciones, son inferiores al de las importaciones, para estos casos en lo

general suceden en los pases en vas de desarrollo
B.

Para este segundo tipo, la que se denomina como de carcter positiva, tiene
relacin al valor o diferencia superior, resultante entre las exportaciones y las
importaciones
SUPERVIT
En relacin a este caso, el concepto o partida de un saldo supervit, consiste en el
resultado entre la diferencia positiva de los ingresos de caja y los egresos de caja,
correspondientes

a un periodo

definido la Organizacin, segn esto podemos

indicar que las Empresas deben establecer procesos para gestionar el dficit o
supervit, en lo que concierne establecer una tctica o poltica comercial con el fin
de generar el punto de equilibrio entre estas, con el fin de resguardar el punto de
equilibrio, el que se considera como estratgico, entendiendo que el proyectarla en
el tiempo permite establecer los puntos de gestin, que permite ajustar o definir los
puntos de quiebre, y que a partir de esta se logre una planificacin corregida y
adems ajustada, segn los datos, en este contexto es relevante que este tipo de
anlisis, tenga las variaciones de los presupuestos, los que deben contar con:

Objetivos.
Procedimientos
Anlisis final
Informe de desempeo.

En este contexto puedo establecer, que la proyeccin del flujo de caja, es considerado
como uno de elementos ms relevantes como estratgicos, ya que la evaluacin se
debe realizar a partir de los resultados, ya que esto permite determinar los ingresos
efectivos y egresa del negocio, para lo cual se debe tener claro los ingresos por
ventas o el pago de cuentas, esto permite obtener y conocer de manera rpida, como
eficaz de la liquidez en la empresa, esto permite conseguir informacin estratgica,
para la toma de decisiones, para lo cual se debe considerar a lo menos lo siguiente:

Cunto se debe comprar tanto en insumos como en mercadera?

Se puede comprar al contado o a crdito y cunto?,
Si es posible otorgar crdito o estamos supeditados a cobrar al contado?
Si Podemos hacer nuevas inversiones, en relacin a los excedente de
dinero?
Si debemos pedir un refinanciamiento de la deuda o est la podemos llevar
en lnea?

Si hay que solicitar crditos a bancarios o solicitar ms capitalizacin a los

inversionistas?

En este contexto el anlisis, debe establecer y considerar la informacin bsica para

analizar los resultados, segn la proyeccin del flujo de caja, lo que debe contener a lo
menos;
Los efectos tributarios de depreciacin.
La amortizacin de los activos
Loa valores residuales.
Las utilidades
Las prdidas.

Segn todo lo anterior indicar que los Ingresos y los egresos que se encuentran afectos
a impuestos, son todos aquellos que aumentan o disminuyen la riqueza de una
empresa. Adems que los gastos no desembolsables, se consideran deducibles, pero
estos no ocasionan salidas en la caja como parte de una depreciacin, as como la
amortizacin de los activos que son intangibles o el valor del libro de un activo que se
vende. Estos al no ser salidas en caja, se debe primero restar, con el fin de aprovechar
el descuento tributario y sumando a los ajustes, de los gastos no desembolsables.
Para este tipo de acciones, indicar que el efecto tributario como los egresos no afectos
a impuestos, deben ser consideradas como inversiones, ya que no aumentan, ni
disminuyen las riquezas contables en la empresa momento de adquirirlos, si no que se
genera un cambio de los activos y un aumento simultaneo del pasivo. Por lo tanto es
fundamental establecer correctamente la elaboracin del flujo de caja en la evaluacin
financiera de cualquier proyecto, para lo cual se debe considerar las inversiones, el
financiamiento y el presupuesto de todos los costos e ingresos, esto permite evaluar
el patrimonio, la liquidez, la rentabilidad, con el fin de poder establecer mediante el
clculos, el punto de equilibrio, para que finalmente poder establecer el informe y
anlisis final del proyecto.
Adems se establece que los ingresos y egresos en toda operacin, dentro de una
organizacin se establece como parte de los flujos de entrada y salidas reales de la
caja, por lo que no pueden ser considerados como parte de los clculos de ingresos y

egresos, basados del estudio de proyectos, debido que no necesariamente cumplen o

tienen desfases de tiempos versus los flujos reales, por lo tanto, podemos indicar que
la contabilidad debe considera como ingresos totales de las ventas, teniendo la
precaucin de establecer la

recepcin diferida de los ingresos o crditos para no

generar desfases o incongruencias financieras, como adems reconocer y establecer

como parte de los egresos la totalidad de los costos de ventas, que son parte de los
costo de los productos vendidos, obviando el costos de elaboracin de productos.

IACC (2014) FORMULACIN Y ADMINISTRACIN DE PRESUPUESTOS

1. Contenidos de la semana 7
2. http://www.uam.es/personal_pdi/economicas/iaayuso/Document
os/MACROECONOMIA%20I%20ADE/TEMA%20II.pdf