DEPRECIACIN

Terminologa de Depreciacin

A continuacin se definen algunos trminos comnmente utilizados en

depreciacin. La mayora es aplicable tanto a corporaciones como a individuos que
poseen activos depreciables.
Depreciacin: Es la reduccin en el valor de un activo. El mtodo empleado para
depreciar un activo es una forma de tomar en consideracin el valor decreciente del
activo para el propietario y para representar el valor (monto) de disminucin de los
fondos de capital invertidos en l. El monto de la depreciacin anual Dt no representa un
flujo real, ni refleja necesariamente el patrn del uso real del activo durante su posesin.
Depreciacin en Libros y Depreciacin para efecto de Impuestos: Son
trminos empleados para describir el propsito de reducir el valor del activo. La
depreciacin se toma en cuenta por dos razones:

Para la contabilidad financiera interna de una empresa o negocio. sta es la

depreciacin en libros.

Para clculos impositivos por disposiciones gubernamentales. sta es la

depreciacin para efectos de impuestos.

La depreciacin en libros indica la inversin reducida en un activo con base en el

patrn vigente y la vida til esperada de dicho activo. Hay mtodos clsicos de
depreciacin aceptados internacionalmente que se usan para determinar la depreciacin
en libros: en lnea recta, de saldos decrecientes y el q rara vez se utiliza es el de la suma
de los dgitos del ao.
Costo Inicial, o Base no Ajustada: Es el costo instalado del activo que incluye el
precio de compra, las comisiones de entrega e instalacin y otros costos directos
depreciables en los cuales se incurre a fin de preparar el activo para su uso. El trmino
base no ajustada, o simplemente base, y el smbolo Bse utiliza cuando el activo es nuevo;
se emplea el trmino base ajustada cuando se ha cargado alguna depreciacin.
Valor en Libros: Representa la inversin restante, no deprecia en los libros

despus de que el monto total de cargos de depreciacin a la fecha han sido restados de la
base. En general, el valor en libros, VL t, se determina al final de cada ao, lo cual es
consistente con la habitual convencin de final de ao.
Periodo de Recuperacin: Es la vida depreciable, n, del activo en aos para fines
de depreciacin (y del impuesto sobre la renta). Este valor puede ser diferente de la vida
productiva estimada debido a que las leyes gubernamentales regulan los periodos de
recuperacin y depreciacin permisibles.
Valor de Mercado: Es la cantidad estimada posible si un activo fuera vendido en
el mercado abierto. Debido a la estructura de las leyes de depreciacin, el valor en libros
y el valor de mercado pueden ser sustancialmente diferentes. Por ejemplo, el valor de
mercado de un edificio comercial tiende a aumentar, pero el valor en libros se reducir a
medida que se consideren los cargos de depreciacin. Sin embargo, una terminal de
computador puede tener un valor de mercado mucho ms bajo que su valor en libros
debido a la tecnologa rpidamente cambiante.
Tasa de Depreciacin o Tasa de Recuperacin:Es la fraccin del costo inicial
que se elimina por depreciacin cada ao. Esta tasa, dt puede ser la misma cada ao,
denominndose entonces tasa en lnea recta, o puede ser diferente para cada ao del
periodo de recuperacin. Una tasa de depreciacin sin referencia al ao se identifica por
la letra d.
Valor de Salvamento: Es el valor estimado de intercambio o de mercado al final
de la vida til del activo. El valor de salvamento, VS, expresado como una cantidad en
dlares estimada o como un porcentaje del costo inicial, puede ser positivo, cero, o
negativo debido a los costos de desmantelamiento y de remocin.
Propiedad Personal: Uno de los dos tipos de propiedad para los cuales se
permite la depreciacin, est constituido por las posesiones tangibles de una corporacin,
productoras de ingresos, utilizadas para hacer negocios. Se incluye la mayor parte de la
propiedad industrial manufacturera y de servicio: vehculos, equipo de manufactura,
mecanismos de manejo de materiales, computadores, conmutadores, muebles de oficina,
equipo de proceso de refinacin y mucho ms.
Propiedad Real: Incluye la finca raz y las mejoras a sta y tipos similares de
propiedad, por ejemplo, edificios de oficinas, estructuras de manufactura, bodegas,
apartamentos y otras estructuras. La tierra en s se considera propiedad real, pero no es

depreciable.
Convencin de Medio Ao: Supone que se empieza a hacer uso de los activos o
se dispone de ellos a mitad de ao, sin importar cundo ocurren realmente tales eventos
durante el ao. Otras convenciones son la mitad de mes y la de trimestre.
Existen muchos modelos aprobados para la depreciacin de activos, siendo el
modelo en lnea recta (LR) el de uso ms comn, histricamente. Sin embargo, modelos
acelerados tales como el modelo de saldo decreciente (SD) son atractivos porque el valor
en libros se reduce a cero (o al valor de salvamento) con ms rapidez que el mtodo de
lnea recta, como lo muestran las curvas generales de valor en libros.

Figura 1.Forma general de las curvas de valor en libros para diferentes modelos de
depreciacin.

Depreciacin en Lnea Recta (LR)

El modelo en lnea recta es un mtodo de depreciacin utilizado como el estndar

de comparacin para la mayora de los dems mtodos. Obtiene su nombre del hecho de
que el valor en libros se reduce linealmente en el tiempo puesto que la tasa de
depreciacin es la misma cada ao, es 1 sobre el periodo de recuperacin. Por
consiguiente, d = 1/n. La depreciacin anual se determina multiplicando el costo inicial

menos el valor de salvamento estimado por la tasa de depreciacin d, que equivale a

dividir por el periodo de recuperacin n. En forma de ecuacin:
Dt = (B VS) d

Dt =

Dondet = ao (t = 1, 2,, n)
Dt = cargo anual de depreciacin
B = costo inicial o base no ajustada
VS = valor de salvamento estimado
d = tasa de depreciacin (igual para todos los aos)
n = periodo de recuperacin o vida depreciable esperada

Dado que el activo se deprecia por la misma cuanta cada ao, el valor en libros
despus de t aos de servicio, VLt, ser igual a la base no ajustada B menos la
depreciacin anual, multiplicado por t.
VLt = B - tDt
Anteriormente se defini dt como la tasa de depreciacin para un ao especfico t.
No obstante, el modelo LR tiene la misma tasa para todos los aos, es decir:
d = dt =
Ejercicio (Extrado de: Ingeniera Econmica,Blank L.;Tarqun A. 6ta Edicin.):
Si un activo tiene un costo inicial de $50,000 con un valor de salvamento
estimado de $10,000 despus de 5 aos.

Calcule la depreciacin anual.

Calcule y represente grficamente el valor en libros del activo despus de cada

ao, utilizando el modelo de depreciacin en lnea recta.

Solucin:

La depreciacin cada ao puede encontrarse mediante la ecuacin siguiente:

Dt = =

; Dt = $8000 anuales durante 5 aos.

El valor en libros despus de cada ao t se calcula mediante la ecuacin siguiente:

VLt = V - tDt
VL1 = 50,000 1(8000) = $42,000
VL2 = 50,000 2(8000) = $34,000
VL3 = 50,000 3(8000) = $26,000
VL4 = 50,000 4(8000) = $18,000
VL5 = 50,000 5(8000) = $10,000 = VS
Los VLt para los aos 1 y 5 se representan grficamente:

Figura 2.Grfica de valor en libros de un activo depreciado, utilizando el modelo en

lnea recta.

Depreciacin de Saldo Decreciente (SD) y de Saldo Doble Decreciente (SDD)

El mtodo de saldo decreciente, conocido tambin como el mtodo de

porcentaje un
iforme o fijo, es un modelo de cancelacin acelerada. Este mtodo se usa de
manera rutinaria en la mayora de los pases para fines de depreciacin fiscal y en
libros. En trminos simples, el cargo de depreciacin anual se determina
multiplicando el valor en libros al principio de cada ao por un porcentaje uniforme,
que se llamar d, en forma decimal. Si d = 0.1, entonces cada ao se elimina el 10%
del valor en libros. Por lo tanto, la cantidad de depreciacin disminuye ao con ao.

La tasa de depreciacin anual mxima por el mtodo de SD es el doble de la

tasa en lnea recta, esto es:
dmx= 2/n
En este caso, el mtodo se conoce como de Saldo Decreciente Doble (SDD).
Si n = 10 aos, la tasa SDD sera 2/10 = 0.2, de manera que 20% del valor en libros se
remueve anualmente. Otro porcentaje muy utilizado para el mtodo SD es 150% de la
tasa LR, donde d = 1.5/n.
La depreciacin para el ao t es la tasa fija d, multiplicada por el valor en
libros al final del ao anterior.
Dt= (d)VLt 1
La tasa de depreciacin real para cada ano t, relativa al costo inicial B, es:
dt= d(1 d)t 1
Si el VLt 1 no se conoce, la depreciacin en el ao t se calcula usando B y dtde
la ecuacin anterior.
Dt = d B(1 d)t 1
El valor en libros en el ao t se determina en una de dos formas: o utilizando
la tasa d y el costo inicial B, o restando el cargo de depreciacin actual anterior valor
en libros. Las ecuaciones son:
VLt = B(1 d)t
VLt = VLt 1 - Dt
Es importante entender que el valor en libros en el mtodo SD nunca llega a
cero, porque el valor en libros siempre est disminuyendo en un porcentaje fijo. El
valor de salvamento implcito despus de n aos es la cantidad VLn, es decir:
Valor de salvamento implcito = VS implcito = VLn = B(1 d)n
Si se estima un valor de salvamento para el activo, este valor VS estimado no
se emplea en los mtodos SD o SDD para calcular la depreciacin anual. Sin
embargo, si el VS implcito <VSestimado, es correcto dejar de cargar posteriores
depreciaciones cuando el valor en libros est en o por debajo del valor de salvamento

estimado. En la mayora de los casos, el VS estimado est en el rango de cero al valor

VS implcito. (Este lineamiento es importante cuando el mtodo del saldo decreciente
puede usarse directamente con fines de depreciacin fiscal.)
Si no se establece el porcentaje fijo d, es posible determinar una tasa fija
implcita usando el valor VS estimado, si VS> 0. El rango para d es 0 <d< 2/n.
d implcita = 1 (VS/B)1/n

Ejercicio (Extrado de: Ingeniera Econmica,Blank L.; Tarqun A. 6taEdicin.):

Un dispositivo para prueba de fibras ser depreciado con el mtodo SDD. El
dispositivo tiene un costo inicial de $25,000 y un valor de salvamento estimado de
$2,500 despus de 12 aos.
a) Calcule su depreciacin y su valor en libros para los aos 1 y 4.
b) Calcule el valor de salvamento implcito despus de 12 aos.
Solucin:

La tasa de depreciacin fija de SDD es d = 2/n = 2/12 = 0,1667 anual.

Ao 1:

D1 = (0,1667)(25,000)(1 0.1667)1 1 = $4,167

VL1 = 25,000(1 0,1667)1 = $20,833

Ao 4:

D4 = (0,1667)(25,000)(1 0,1667)4 1 = $2,411

VL4 = 25,000(1 0,1667)4 = $12,054

El valor de salvamento implcito despus de 12 aos es:

VS implcito = 25,000(1 0,1667)12 = $2,803

Puesto que el VS estimado = $2,500 es menor que $2,803, el activo no est
completamente depreciado cuando alcanza su duodcimo ao de vida esperada.

Sistema Modificado Acelerado de Recuperacin de Costos (SMARC)

El SMARC calcula los montos de depreciacin anual utilizando la relacin:

Dt= dt B
Donde la tasa depreciacin dt est dada en forma tabulada. Como para otros
mtodos, el valor en libros en el ao t se determina restando la cantidad de depreciacin
del valor en libros del ao anterior,
VLt = VLt 1 - Dt
o restando la depreciacin total durante los aos 1 hasta (t 1) del costo inicial.
VLt= costo inicial suma de la depreciacin acumulada

El costo inicial Bsiempre se deprecia completamente, puesto que el SMARC

supone que VS =0, aunque haya un salvamento positivo que sea realizable.
Los periodos de recuperacin del SMARC estn estandarizados a los valores de 3,
5, 7, 10, 15 y 20 aos para la propiedad personal. El periodo de recuperacin de la
propiedad inmobiliaria para estructuras comnmente es de 39 aos, aunque es posible
justificar una recuperacin de 27.5 aos para la propiedad residencial en renta.

Tabla 1. Tasas de depreciacin, dt, aplicadas al costo inicial B mediante el mtodo

SMARC

Las tasas de depreciacin SMARC incorporan el mtodo SDD (d = 2/n) y se

cambian a la depreciacin LR durante el periodo de recuperacin como un componente
inherente para la depreciacin de la propiedad personal.Las tasas SMARC empiezan con
la tasa SDD o con la tasa SD de 150%, y se cambian cuando el mtodo LR permite una
depreciacin ms rpida.
Para la propiedad inmobiliaria, el SMARC utiliza el mtodo de LR para n = 39
aos a lo largo del periodo de recuperacin. El porcentaje anual de la tasa de depreciacin
es d = 1/39 = 0,02564. Sin embargo, el SMARC obliga a una recuperacin parcial en los
aos 1 y 40. Las tasas SMARC de propiedad inmobiliaria, en cantidades porcentuales,
son:
Ao 1

100d1 = 1,391%

Aos 2 39

100dt = 2,564%

Ao 40

100d40 = 1,177%

Todas las tasas de depreciacin SMARC se presentan para 1 ao ms que el

periodo de recuperacin dado. Tambin la tasa del ao extra es la mitad de la tasa del ao
anterior. Este hecho sucede porque hay una convencin de mitad de ao incorporada
dentro del SMARC. Tal convencin supone que toda la propiedad entra en servicio en el
punto medio del ao fiscal de instalacin. Por consiguiente, para fines impositivos, se
aplica slo el 50% de la depreciacin SD del primer ao. As se elimina parte de la
ventaja de la depreciacin acelerada y requiere que se tome la depreciacin de medio ao
en el ao n + 1.
Ejercicio (Extrado de: Ingeniera Econmica, Blank L.; Tarquin A. 6ta Edicin.):
Baseline, una franquicia a nivel nacional de servicios de ingeniera ambiental, ha
adquirido nuevas estaciones de trabajo, y un software para elaboracin de modelos en 3D
para sus 100filiales a un costo de $4,000 por sitio. Se espera que el valor de salvamento
estimado para cada sistema despus de 3 aos sea el 5% del costo inicial. El
administrador de la franquicia en la oficina matriz de San Francisco desea comparar la
depreciacin de un modelo SMARC de 3 aos (depreciacin impositiva) con la de un
modelo SDD de 3 aos (depreciacin en libros). El administrador de la franquicia tiene
curiosidad de conocer la depreciacin total durante los prximos 2 aos.

Determine cul modelo ofrece la depreciacin total mayor despus de 2 aos.

Calcule el valor en libros para cada modelo despus de 2 aos y al final del
periodo de recuperacin.

Solucin:
La base es B = $400,000 y el VS estimado = 0,05(400,000) = $20,000. Las tasas
SMARC para n = 3 se obtuvieron de la tabla 1 y la tasa de depreciacin para SDD es dmx
= 2/3 = 0,6667. La tabla 2 presenta los montos de depreciacin y los valores en libros. La
depreciacin en el ao 3 para SDD sera $44,444(0,6667) = $29,629; excepto que esto
hara el VL3< $20,000. Slo puede eliminarse el monto restante de $24,444.

Los valores de depreciacin acumulada de 2 aos de la tabla 2son:

SMARC:

D1 + D2 = $133,320 + 177,800 = $311,120

SDD:

D1 + D2 = $266,667 + 88,889 = $355,556

Tabla 2. Comparacin entre SMARC y depreciacin SDD

La depreciacin SDD es mayor, (cabe destacar que para fines impositivos, Baseline,
en Estados Unidos, no tiene posibilidad de elegir el modelo SDD como aqu se
aplica).

Despus de 2 aos, el valor en libros de SDD en $44,444 es 50% del valor en

libros de SMARC de $88,880. Al final de la recuperacin (4 aos para SMARC
debido a la convencin de mitad de ao incorporada, y 3 aos para SDD), el valor
en libros SMARC es VL4 = 0 y el valor SDD es VL 3 = $20,000. Tal hecho ocurre
porque la depreciacin SMARC siempre deduce todo el costo inicial,
independientemente del valor de salvamento estimado. sta es una ventaja para la
depreciacin impositiva del mtodo SMARC ( a menos que el activo se deseche
por ms de su valor en libros depreciado con el SMARC).

Depreciacin Mediante Suma de Los Dgitos Del Total de Aos (SDA)

El mtodo SDA es una tcnica clsica de depreciacin acelerada que elimina gran
parte de la base el primer tercio del periodo de recuperacin; sin embargo, la cancelacin
no es tan rpida como SDD o SMARC. Aunque no ha sido incorporada al mtodo
SMARC corriente, esta tcnica puede ser utilizada en los anlisis de ingeniera
econmica, especialmente en las cuentas de depreciacin de activos mltiples
(depreciacin de grupo y compuesta).
La mecnica del mtodo comprende inicialmente encontrar S, la suma de los
dgitos del total de aos de 1 hasta el periodo de recuperacin n. El cargo de depreciacin
para cualquier ao dado se obtiene multiplicando la base del activo menos cualquier valor
de salvamento (B VS) por la razn del nmero de aos restantes en el periodo de
recuperacin sobre la suma de los dgitos de total de aos, S.

[1]

DondeS es la suma de los dgitos del total de aos 1 hasta n.

Los aos depreciables restantes deben incluir el ao para el cual se desea el cargo
de depreciacin. Por ello se ha incluido 1 en el numerador de la ecuacin [1]. Por
ejemplo, para determinar la depreciacin para el cuarto ao de un activo que tiene una
vida de 8 aos, el numerador de la ecuacin [1] es 8 4 + 1 = 5 y S = 36.
El valor en libros para un ao t se calcula como:

La tasa de depreciacin dt, que disminuye cada ao para el mtodo SDA, sigue el
multiplicador en la ecuacin [1].

Ejercicio:
Un piano de demostracin de una compaa de msica tiene un costo inicial de
$12,000; un valor de salvamento estimado de $2000 y un periodo de recuperacin de 8
aos. Utilice el mtodo de la suma de los dgitos del total de aos SDA para tabular la
depreciacin anual y el valor en libros.
Solucin:
La suma de los dgitos del total de aos es:

Los montos de depreciacin y valor en libro para los primeros 8 aos son:

Los resultados obtenidos se muestran en la siguiente tabla:

Ao, t

Dt

VLt

---

$12000

$2222.22

9777.78

1944.44

7883.33

1666.67

6166.67

1388.89

4777.78

1111.11

3666.67

833.33

2833.33

555.55

2277.78

277.76

2000

EJERCICIOS PROPUESTOS

Una buseta comercial que cuesta $12,000 tiene una vida de 8 aos con un valor de
salvamento de $2000. a) Calcule la cuanta de depreciacin en lnea recta y el
valor en libros para cada ao. b) Cul es la tasa de depreciacin? Explique el
significado de esta tasa.

Con propsitos de depreciacin en libros, se utiliza la depreciacin de saldo

decreciente, a una tasa de 1.5 veces la tasa de lnea recta, para equipo de control
de procesos automatizados, con B = $175,000; n = 12 y VS = 32,000. a) Calcule
la depreciacin y el valor en libros para los aos 1 y 12. b) Compare el valor de
salvamento estimado y el valor en libros despus de 12 aos.

Un robot para ensamble automatizado, que cuesta $450,000 instalado, tiene una
vida depreciable de 5 aos sin valor de salvamento. Un analista de la gerencia de
finanzas utiliz la depreciacin LR clsica, para determinar valores en libros al
final del ao para el robot al realizar la evaluacin econmica original. Usted est
realizando ahora un anlisis de reemplazo despus de 3 aos de servicio y se da
cuenta de que el robot debera haberse depreciado usando SMARC con n = 5
aos. Cul es el monto de la diferencia en el valor en libros causado por el
mtodo LR clsico despus de 3 aos?

Se espera que un equipo de remocin de tierra que tiene un costo inicial de

$182000 tenga una vida de 18 aos. Se cree que el valor de salvamento en ese
momento sea de $15000. Calcule el cargo de depreciacin y el valor en libros para
los aos 2, 7,12 y 18 utilizando el mtodo de la suma de los dgitos del total de
aos.