GANANCIA DE CAPITAL

DEFINICIÓN:
La ganancia de capital no constituye una renta que provenga del
capital, estas representan el incremento de valor o plusvalía que se
produce en la fecha de adquisición y su posterior enajenación.
Se grava solo al momento de su enajenación.

CAMBIOS EN EL REGLAMENTO DEL IMPUESTO A LA RENTA EN

EL 2010

El 21 de Enero del 2010 se publico en El Peruano el DS. 011-2010-

EF, con el cual el Ministerio de Economía y Finanzas ha actualizado el
Reglamento de la Ley del Impuesto a la Renta, cuyos alcances
básicos constan en el presente informe elaborado por la Gerencia
Legal de la Cámara de Comercio de Lima.

A continuación se sintetizan las principales modificaciones

reglamentarias a las disposiciones contenidas en el D. Leg. 972 y la
Ley 29492 – referidas a las ganancias de capital – vigentes
desde el 1º de enero de 2009 y desde el 1º de enero del 2010,
respectivamente.

Las reglas básicas que deben tomar en cuenta los contribuyentes son
las siguientes:

La persona natural con negocio que venda bienes de capital,

asignados a su negocio, pagará el impuesto del 30% sobre su renta
neta.

Los intereses por depósitos bancarios continuarán exonerados

del IR cuando el titular de los depósitos (ahorros, a plazo fijo, etc.) sea
persona natural, sociedad conyugal o sucesión indivisa que no
generen rentas de tercera categoría.

Los intereses por depósitos bancarios, que desde el 2010,

obtengan las personas jurídicas estarán gravados con el IR, cuya tasa
es 30%.

Costo computable de inmuebles, las personas naturales que

venden inmuebles gravados en el IR (por las 2 primeras ventas pagan
el 5% de la ganancia), deberán de actualizar el valor del inmueble con
el Indice de Corrección que el MEF deberá de actualizar
mensualmente.

2da categoría.- Para la determinación de la renta neta anual – por

ganancias de capital – la persona natural descontará 5 UIT (S/.
18,000), luego deducirá el 20%. El resultado constituirá la renta neta
de 2da categoría.
Operaciones dentro y fuera del país, para determinar si las
ganancias de capital se han realizado fuera del país, se tomará en
cuenta que los valores:

- No estén inscritos al Registro Público de Mercado de Valores

- Estando inscritos, sean negociados fuera de un mecanismo

centralizado de negociación del Perú, caso contrario, se entenderá
que las operaciones se realizaron fuera del país.

Agentes de retención, se establecen reglas básicas para los

responsables, agentes de retención y de percepción del IR por
ganancias de capital:

- Las retenciones se abonarán al fisco en el mes siguiente, de acuerdo

al cronograma mensual aprobado por SUNAT.

- Deberán de cumplir con las obligaciones formales, incluyendo la

presentación de declaración jurada.

- Cuando el cónyuge declare en nombre de la sociedad conyugal,

deberá de incluir las rentas del otro cónyuge y de los hijos menores y
mayores incapaces.

- Los agentes de retención considerarán a las personas naturales

como domiciliadas si cuentan con RUC o si comunican por escrito tal
hecho.

- Cuando el agente no retiene el impuesto, el contribuyente estará

obligado al pago directo.

- La SUNAT establecerá en qué casos se llevará el registro de

retenciones.

- En el caso de rentas de 2da categoría, obtenidas por persona

natural no domiciliada, la retención del impuesto se realizará sin
considerar la exoneración de las 5 UIT (S/. 18,000).

No habrá retención del impuesto en los siguientes casos:

- Cuando el que paga la renta es no domiciliado.

- Cuando la renta sea pagada en especie.

- Cuando se compra inmuebles gravados (en este caso el vendedor

paga directamente el 5% de la ganancia).

- Cuando el que paga la renta es persona no obligada a llevar libros

contables.
Retención de dividendos, las empresas que paguen dividendos a
sus accionistas continuarán reteniendo la tasa del 4.1%.

En el caso de utilidades que paguen las AFPs por aportes voluntarios

sin fines previsionales, las AFPs deberán de retener el 6.25% de la
ganancia neta.

Certificado de retenciones (4ta – 5ta), los agentes de retención

de rentas de 4ta (trabajo independiente) y 5ta categoría (trabajo
subordinado), deberán de entregar a los preceptores el respectivo
certificado, antes del 1º de marzo de cada año.

En el caso de trabajadores que cesan durante el año, el certificado de

retenciones será entregado por el empleador conjuntamente con la
liquidación de sus beneficios sociales.

Certificado de retenciones ganancias de capital, los agentes de

retención de dichas rentas, al momento de efectuar el pago, deberán
de entregar al perceptor el respectivo certificado de rentas y
retenciones por ganancias de capital.

Rentas a no domiciliados, en el caso de agentes de retención que

paguen rentas de cualquier categoría a no domiciliados, deberán de
entregar el certificado de rentas y retenciones, donde se dejará
constancia del monto abonado y el importe retenido.

Declaraciones anuales, los contribuyentes que perciban ganancias

de capital, consideradas como rentas de tercera categoría,
continuarán presentando declaraciones juradas anuales (según el
cronograma del periodo febrero – que vence en marzo).

Declaraciones mensuales, las personas naturales que perciban

rentas por ganancias de capital presentarán una declaración jurada
mensual, informando sobre las rentas brutas, netas, pérdidas, sin
distinguir su condición de gravadas, inafectas o exoneradas.

La SUNAT establecerá los plazos y condiciones para la presentación

de esta declaración.

Arrastre de pérdidas, las pérdidas que registren las personas

naturales, deberán de ser imputadas primero contra la renta neta
anual de 1era categoría (arrendamiento) y de quedar un remanente
contra la renta anual del trabajo.

TASAS DEL IMPUESTO A LA RENTA 2010

(D. Leg. 972 y Ley 29492)

I. ENAJENACION DE ACCIONES Y VALORES

Personas naturales domiciliadas

- 5% de la ganancia obtenida.

- Exonerada hasta 5 UIT (S/. 18,000).

Personas naturales no domiciliadas

- 5% de la ganancia por transferencias dentro del país.

- 30% de la ganancia por transferencias fuera del país.

Personas jurídicas domiciliadas

- 30% por la venta de acciones.

- Previa deducción de pérdidas.

Personas jurídicas no domiciliadas

- 5% de la ganancia de las acciones vendidas en el país.

-30% si la transacción es fuera del país.

II. IMPUESTO A LOS INTERESES

- Por depósitos bancarios (ahorros, a plazo fijo, otros)

- Personas naturales: exoneradas.

- Personas jurídicas: 30% de la renta neta.

III. Arrendamiento de INMUEBLES

- Personas naturales: 5% de la ganancia.

- Personas jurídicas: 30% de la renta neta.

IV. Rentas del Trabajo (4ta – 5ta)

- Escala de 15%, 21% y 30%

V. Venta de inmuebles

- Personas naturales: 5% de la ganancia (2 primeras ventas).

A partir de la 3ra. venta pagan el 30% de la renta neta.

- Personas jurídicas: 30% de la renta neta.

INFORME SOBRE CAMBIOS TRIBUTARIOS APLICABLE A LAS

GANANCIAS DE CAPITAL POR OPERACIONES BURSÁTILES

El 1 de enero de 2010 entró en vigencia la aplicación del impuesto a

las ganancias de capital obtenidas por operaciones que se realicen en
el mercado bursátil. A partir de este tema se desprendieron diversas
opiniones y cuestionamientos acerca de cómo se daría en la práctica
la aplicación de dicho impuesto, qué valores estarían inafectos, cuál
sería el régimen de declaración y pago, y cómo sería el régimen
aplicable a personas naturales y a personas jurídicas, domiciliadas y
no domiciliadas, a transacciones de valores emitidos por empresas
peruanas y por empresas extranjeras, entre otros. Asimismo, se
planteó la interrogante sobre cuáles serían los efectos de un impuesto
de esta naturaleza en un mercado de capitales incipiente como el
peruano, y que se encuentra en un proceso de integración con
mercados de países vecinos.

La norma reglamentaria del impuesto a la renta incorpora, entre otros

aspectos relacionados con las ganancias de capital, los siguientes:
(i) el procedimiento para la determinación del costo computable de
las acciones adquiridas al 31 de diciembre de 2009 y enajenadas con
posterioridad, (ii) la aplicación de la exoneración de 5 UIT (PEN
18.000) a personas naturales, la que actuará como escudo fiscal
valedero en las primeras operaciones en las que se perciban
ganancias; y (iii) las operaciones “dentro del país” y “fuera del país”.
El objetivo de la norma es gravar las ganancias de capital percibidas
a causa de la apreciación de los valores a partir del 31 de diciembre
de 2009. De igual manera, subrayó la relevancia del concepto costo
computable, indicando los pasos a seguir para su determinación a fin
de establecer el valor sobre el cual se gravará el impuesto a las
ganancias de capital. Señaló que la ganancia de capital gravable
se obtendrá como resultado de la diferencia entre el costo
computable y el valor de venta.
Existe diferencia entre las ganancias de capital provenientes de
operaciones de valores dentro y fuera del país (domiciliados/no
domiciliados).
Las primeras -operaciones dentro del país- corresponden a aquellas
realizadas con valores que se encuentran inscritos en el RPMV y sean
negociados a través de un mecanismo centralizado de negociación
(BVL); a estas transacciones se les imputa una tasa del IR del 5%. Las
segundas –fuera del país- son aquellas operaciones realizadas con
valores que no están inscritos en el RPMV o, estando inscritos, son
negociados fuera de un mecanismo centralizado de negociación en el
Perú; dichas operaciones se encuentran gravadas con una tasa de
30% y el pago del impuesto se realiza mediante retenciones, a
menos que la operación se realice entre dos no domiciliados.

A partir del 1 de enero de 2010 se suplió la exoneración de la

generalidad de los intereses y demás ganancias de créditos
concedidos al sector público nacional, por una inafectación
para los intereses y ganancias de capital de valores tales como los
bonos soberanos (DS 007-2002-EF), bonos de programas creadores
de mercado, obligaciones del Banco Central de Reserva, entre otros.
En la misma medida, indicó que quedan gravados los intereses y
ganancias de capital de valores mobiliarios (bonos, papeles
comerciales, etc.) emitidos por privados. También explicó que según
la
Segunda Disposición Complementaria Transitoria del Decreto
Legislativo N° 972 se inafectan los intereses y demás
ganancias de capital provenientes de bonos emitidos con
anterioridad al día siguiente de la fecha de publicación de dicho
Decreto (10 de marzo de 2007).
Se hace mención que mediante la Ley N° 29492 se introdujo al
artículo 10º de la Ley del
Impuesto a la Renta, la aplicación de una tasa de retención de
30% sobre los resultados obtenidos por la contratación de
instrumentos financieros derivados (IFD) que realicen los sujetos no
domiciliados con sujetos domiciliados en nuestro país.
Específicamente, se gravan los resultados obtenidos por no
domiciliados por aquellos IFD cuyo subyacente esté referido al tipo de
cambio del nuevo sol frente a otras monedas, y cuyo plazo no exceda
los 60 días calendario, plazo establecido por el Reglamento de la Ley
del Impuesto a la Renta.

IMPUESTO A LAS TRANSACCIONES FINANCIERAS – ITF

1. Que es el ITF?

El ITF es un impuesto que existe en diversas partes del mundo y

es una herramienta que sirve a la Administración Tributaria
para obtener información respecto de las operaciones
económicas realizadas por los contribuyentes.
 En Sudamérica Brasil, Argentina, Colombia y Venezuela aplican
en la actualidad este impuesto, gravándose a través del mismo
los movimientos de efectivo dentro del sistema financiero, así
como determinados movimientos de dinero en efectivo fuera
del citado sistema.

2. ¿Cuál es la alícuota?

La alícuota a partir del 1 de Enero del 2010 es de 0.06%.

3. ¿Existe un importe mínimo para el pago del ITF?

No. El ITF se aplica sobre cualquier importe,

independientemente del monto.

4. ¿Quiénes tendrán que pagar el ITF?

Entre otros, deben pagar el ITF:

a. Los titulares de cuentas de depósito abiertas en el

sistema financiero respecto de las acreditaciones de
dinero en dichas cuentas o de los débitos que se efectúen
con cargo a dichas cuentas, salvo que las mismas se
encuentren exoneradas.
b. Los sujetos que compren en efectivo cheques de
gerencia, certificados bancarios, cheques de viajero u
otros determinados instrumentos financieros.
c. Los beneficiarios de las cobranzas realizadas por las
entidades financieras.
d. Los sujetos que ordenen los envíos de dinero mediante
una Empresa del Sistema Financiero, Empresa de
Transferencia de Fondo u otra persona o empresa de
tercera categoría.

5. ¿Están gravadas las remuneraciones de quinta categoría

(en relación de dependencia), pensiones y CTS?

No. Se encuentran exonerados del impuesto los abonos en la

cuenta por concepto de remuneraciones, pensiones y CTS, así
como cualquier pago que se realice desde esas cuentas.

En tal sentido, cualquier retiro de dinero proveniente de

remuneraciones, pensiones o CTS - independientemente si se
realiza en ventanilla, cajero automático, transferencia o
cualquier otro mecanismo de disposición de fondos está
exonerado del ITF.

6. ¿El ITF grava los gastos por consumos con tarjeta de

crédito?
 Los gastos por consumo con tarjeta de crédito no se encuentra
gravados con el ITF al momento del consumo.

7. ¿El ITF gravará los desembolsos y pagos de préstamos en

efectivo?

Si. En caso una persona se acerque a cualquier institución

financiera a recibir o cancelar en efectivo un préstamo otorgado
por éstas, se cobrará el ITF.

8. ¿Las Entidades del Sistema Financiero están afectas al ITF?

Si, sólo por sus operaciones propias, como cualquier

contribuyente. Por cualquier operación vinculada a la
intermediación financiera estarán exoneradas.

9. ¿Están gravadas las transferencias recibidas en efectivo

desde el exterior?

No se encuentran gravadas. El impuesto grava las entradas y

salidas de dinero en las cuentas abiertas en instituciones del
sistema financiero nacional.

10. ¿Está gravada la compra y venta en efectivo de moneda

extranjera?

No se encuentran gravadas. Se gravarán en tanto se realice

una transferencia desde una cuenta en soles hacia una cuenta
en dólares o viceversa, siempre y cuando dichas cuentas no se
encuentren exoneradas.

11. ¿El beneficiario de un cheque pagará el ITF al cobrarlo

en efectivo?

No. En este caso, quien paga el impuesto es el emisor del

cheque en el momento el cual disminuyan sus fondos como
consecuencia del cobro del cheque.

12. ¿Debo pagar el ITF cuando retire por el cajero automático

mis remuneraciones?

No. El uso de las remuneraciones se encuentra exonerado en

su totalidad, independientemente de la forma en que se efectúe
el retiro.

13. ¿El ITF se puede deducir como gasto para el Impuesto a la

Renta?
 Si. El ITF es deducible como gasto para el Impuesto a la Renta,
salvo para los perceptores de rentas de quinta categoría, pues
éstos se encuentran exonerados.

14. ¿Están gravados los fideicomisos?

Sí. Sólo están exonerados los fideicomisos constituidos por

Sociedades Titulizadoras de Patrimonios Fideicometidos
constituidos por oferta pública.

En tal sentido, están gravados los fideicomisos bancarios y los

constituidos por Sociedades Titulizadoras de Patrimonios
Fideicometidos constituidos por oferta privada.

15. ¿Cuáles son las exoneraciones del ITF?

Las operaciones exentas al gravamen del ITF se encuentran

detalladas en el Apéndice del Decreto Legislativo N° 939.

Como principales exoneraciones están los abonos de

remuneraciones y pensiones así como los retiros de estas
cuentas, las actividades de intermediación financiera y los
abonos por intereses de ahorros.

Se han exonerado las acreditaciones y débitos:

a. De las cuentas del Sector Público Nacional.

b. De las cuentas utilizadas para el Sistema de Pago de
Obligaciones Tributarias (SPOT) y las Cuentas utilizadas
por los Agentes de Aduana para el pago de la deuda
tributaria de sus comitentes.
c. De la cuenta de CTS del trabajador.
d. De las cuentas utilizadas por las AFP para la constitución
del fondo de pensiones y pago de las prestaciones de
jubilación, invalidez, sobrevivencia y gastos de sepelio..
e. De las cuentas que las Empresas del Sistema Financiero
mantienen con el Banco Central de Reserva siempre que
el pagador y/o beneficiario del pago fueran dichas
empresas actuando por cuenta propia.
f. De las cuentas utilizadas por las redes de cajeros
automáticos y tarjetas de crédito o débito para realizar
compensaciones por cuenta de empresas del sistema
financiero.
g. De las cuentas del Fondo de Seguro de Depósitos.
h. De las cuentas de Bolsas de Valores, para administrar
seguro de garantía.
i. De las cuentas de las empresas de compensación y
liquidación de valores aprobadas por CONASEV.
 j. De las cuentas de las Bolsas de Productos para la
liquidación de operaciones y administración del fondo de
garantía.
k. De las cuentas de sociedades Agentes de Bolsa y
corredoras de productos destinadas a las operaciones de
intermediación en el Mercado de Productos.
l. De las cuentas de sociedades Agentes de Bolsa
destinadas a las operaciones de intermediación en el
Mercado de Valores.
m. De las cuentas de los gobiernos, misiones diplomáticas y
consulares, así como de organismos internacionales
acreditados en el Perú.
n. De las cuentas de universidades y centros educativos,
destinadas a sus fines.
o. De las cuentas de organismos de cooperación técnica
internacional, inscritos en la Agencia Peruana de
Cooperación Internacional (APCI) respecto de los fondos
destinados a proyectos de cooperación técnica
internacional.
p. De las cuentas de compañías de seguros y reaseguros,
para el respaldo de reservas técnicas, patrimonio mínimo
y fondos de garantía.
q. De las cuentas de Fondos Mutuos, Colectivos, de
Inversión, Sociedades Titulizadoras de Patrimonios
Fideicometidos y Sociedades de Propósito Especial, para
movimiento de fondos constituidos por oferta pública.

También están exonerados la renovación de depósitos a plazo y

certificados de depósito, la acreditación de intereses por los
citados conceptos y los intereses en la cuenta de ahorro, así
como la renovación de créditos, cualquiera sea su modalidad.

Igualmente están exonerados los pagos de préstamos

efectuados por Mi Vivienda o Techo Propio, los débitos por
concepto del presente impuesto, gastos de mantenimiento de
cuentas y portes y la acreditación o débitos por contra-asientos
por error o anulaciones de movimientos en las empresas del
Sistema Financiero.

LEYES Y DECRETOS

• Ley N° 28194
Ley para la Lucha contra la Evasión y para la Formalización de
la Economía

• Decreto Supremo N° 047-2004-EF

Reglamento de la Ley N° 28194
• Decreto Supremo N° 067-2004-EF
Incluyen tarjetas de crédito y de cargo internacionales como
Medios de Pago para efectos de lo dispuesto en la Ley N°
28194, siempre que los pagos se canalicen a través de
Empresas del Sistema Financiero.

• Decreto Supremo N° 147-2004-EF

Se modifican los DD.SS. N° 047 y 067-2004-EF.

• Decreto Supremo 146-2007-EF publicado el 21 de setiembre de

2007 (vincular la norma al archivo: DS 146 _2007-EF.pdf )

Decreto Supremo que modifica el Reglamento a la Ley N°

28194 – Ley para la lucha contra la evasión y para la
formalización de la economía aprobado por el Decreto Supremo
N° 047-2004-EG

• Decreto Supremo 150-2007-EF publicado el 23 de setiembre de

2007 (vincular la norma al archivo: 23 Set 07 –DS 150 TUO.pdf)

Se aprueba el Texto Único Ordenado de la Ley para la Lucha

contra la Evasión y para la Formalización de la Economía

• Ley N° 28653
Mantienen alícuota del 0.08%

• Ley N° 28929
Prorrogan alícuota

• Decreto Legislativo N° 975

Modifican la Ley N° 28194 - Ley de Lucha contra la Evasión y
para la Formalización de la Economía