1.

- Sistema Bancario Peruano:

El sistema financiero esta conformado por el conjunto de Instituciones bancarias, financieras y dems empresas e instituciones de derecho pblico o privado, debidamente autorizadas por la Superintendencia de Banca y Seguro, que operan en la intermediacin financiera (actividad habitual desarrollada por empresas e instituciones autorizada a captar fondos del pblico y colocarlos en forma de crditos e inversiones. Es el conjunto de instituciones encargadas de la circulacin del flujo monetario y cuya tarea principal es canalizar el dinero de los ahorristas hacia quienes desean hacer inversiones productivas. Realizan inversiones y captacin de recursos por cuenta propia e intermedian la gran mayora de las transacciones financieras. Dicho en otras palabras: canalizan el ahorro que generan fundamentalmente las familias (unidades de gasto con supervit de ahorro), hacia las empresas (prestatarios o unidades de gasto con dficit de ahorro). Permiten el desarrollo de todas aquellas transacciones entre personas, empresas y organizaciones que impliquen el uso de dinero. En Per operan doce bancos, varios de ellos controlados con capitales extranjeros. El sistema bancario est conformado por 12 bancos, pero el sistema es bastante concentrado ya que alrededor de 70% del mercado est en las manos de solamente tres: el Banco de Crdito, el BBVA Continental y el Wiese Sudameris. En el Sistema Bancario existen diferentes tipos de bancos que son: los bancos Pblicos, Bancos Privados, Bancos Mixtos, Bancos de Ahorro, de Depsito, Bancos Financieros y los Bancos de Capitalizacin. Muchas de la funciones de los bancos, como la de guardar fondos, prestar dinero y garantizar prstamos, as como el cambio de monedas, pueden rastrearse hasta la antigedad. La banca central de un pas es la base de todo sistema bancario de esa nacin; es la encargada de aplicar las medidas de la poltica monetaria y crediticia necesarias para el buen funcionamiento de la economa nacional.

En el caso de Per esta banca central es el Banco de Central Reserva del Per, cuya finalidad es preservar la estabilidad monetaria.
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El banco ms grande es el Banco de Crdito, de capitales peruanos (controlado por el Grupo Romero) con aproximadamente el 34% del mercado de depsitos. El segundo es el Banco BBVA Continental, controlado por el banco espaol BBVA, con 26% de los depsitos; seguido por el Banco Wiese Sudameris, recientemente comprado por el canadiense Scotiabank al grupo italiano Banca Intesa y que cuenta con alrededor del 16% del mercado de depsitos. En el cuarto lugar est Interbank, entidad de capitales peruanos (controlado por el Grupo Brescia), con casi 9%. Los restantes bancos del sistema peruano son relativamente pequeos, cada uno con menos de 4% de participacin en el mercado de depsitos. Tambin nos dice q es el sistema bancario de un pas es el conjunto de instituciones y organizaciones pblicas y privadas que se dedican al ejercicio de la banca y todas las funciones que son inherentes. Banca o sistema bancario, conjunto de instituciones que permiten el desarrollo de todas aquellas transacciones entre personas, empresas y organizaciones que impliquen el uso de dinero. Dentro del sistema bancario podemos distinguir entre banca pblica y banca privada que, a su vez, puede ser comercial, industrial o de negocios y mixta. La banca privada comercial se ocupa sobre todo de facilitar crditos a individuos privados. La industrial o de negocios invierte sus activos en empresas industriales, adquirindolas y dirigindolas. La banca privada mixta combina ambos tipos de actividades. Los bancos son instituciones pblicas o privadas que realizan actos de intermediacin profesional entre los dueos de dinero y capital y los usuarios de dicho dinero y capital. Es decir, los bancos actan en el mercado de dinero y capitales.

Algunas de las funciones de los bancos son: Recibir depsitos en dinero del pblico en general. Otorgar crditos a corto y largo plazo.
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 Manejar cuentas de cheques, de ahorro, de tarjetas de crdito (y lo relacionado con ellas) etc.

Recibir depsitos de los siguientes documentos: certificados financieros, certificados de depsito bancario, etc.

En el funcionamiento los clientes depositan s<u dinero en las instituciones bancarias y adquieren un derecho a pedir al banco cierto tipo de cuenta (cheques, a corto plazo, a largo plazo, tarjeta de crdito etc.). El banco por su parte adquiere una obligacin con los depositantes, pero tambin el derecho de utilizar esos de depsitos en la forma que ms conveniente.

2.- Instituciones Bancarias:

En un sistema bancario existen diferentes tipos de bancos que tratan de cubrir todas las necesidades financieras de la economa de un pas. Segn el sector social: Bancos pblicos: Son organismos creados por el gobierno federal con el objetivo de atender las necesidades de crdito de algunas actividades que se consideren bsicas para el desarrollo de la economa de un pas. Bancos privados: Son tambin llamados bancos comerciales y son instituciones cuya principal funcin es la intermediacin habitual que efectan en forma masiva y profesional el uso del crdito y en actividades de banca. Bancos Mixtos: Actan como bancos comerciales en la intermediacin profesional del uso del crdito y actividades ligadas al ejercicio de la banca. Bancos de Ahorro: Son aquellas instituciones cuya funcin principal es recibir depsitos de ahorro del pblico. Bancos de depsito: Son aquellas instituciones cuya funcin principal es la de recibir del pblico en general depsitos bancarios de dinero retirables a la vista mediante la expedicin de cheques a su cargo. Bancos Financieros: Tambin conocidos como bancos de inversin, son los que tienen la finalidad principal de atender necesidades de financiamiento a largo plazo del sector productivo de la economa.

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Bancos de capitalizacin: Instituciones cuya funcin principal es la colocacin de capitales mediante contratos que celebra con el pblico por medio de ttulos pblicos de capitalizacin.

3.- Instrumentos del Sistema Bancario:

El cobro de intereses es el pago de los deudores o cuentahabientes por un inters a un prstamo. Recibir dinero de ahorradores. Como sabemos la mayor parte del dinero de los bancos viene por los depsitos de los ahorradores. El encaje legal es un depsito que los bancos tenan la obligacin de entregar al banco central para que ste pudiera asegurara la existencia de fondos en efectivo a los bancos comerciantes, de tal manera que estos ltimos pudieran enfrentar, cuando se necesitara, el retiro de grandes volmenes de efectivo por parte de los cuentahabientes. El coeficiente de liquidez del banco viene dado por el porcentaje de activos lquidos sobre pasivos; para un banco, ste estar determinado por la proporcin de activos en efectivo sobre el total de activos, y a veces est sujeto a la regulacin gubernamental. grado de disponibilidad con la que los diferentes activos pueden convertirse en dinero (el medio de pago ms lquido de todos los existentes). La oferta de dinero es un instrumento bsico tambin lo es de la poltica econmica- y es lo que un gobierno ejerce sobre el control de la creacin de crditos y de dinero por el sistema bancario, a travs de su sistema de finanzas.

4.- Objetivos del Sistema Bancario:

a. Controlar las tasas de inters bancarias. b. Emisin y control de dinero, bonos, divisas y otros ttulos de valor. c. Prestarse como fondo de apoyo a la economa de un pas. d. Poner en circulacin los signos monetarios.
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e. Poner fijas las tasas de inters de las instituciones bancarias de acuerdo a sus necesidades.

5.- Bancos autorizados en el Per por SBS (FUENTE SBS)

Banco Agropecuario-Agrobanco BBVA Banco Continental Central de Reserva del Per Citibank del Per S.A. Banco Comercio Banco de Crdito del Per De la Nacin Banco Financiero del Per Banco Interamericano de Finanzas Banco Internacional del Per-INTERBANK Mibanco Banco de la Microempresa -MIBANCO Scotiabank Per HSBC Bank Per S.A. Falabella Santander Per S.A. Banco Ripley S.A. Banco Azteca del Per S.A. Deutsche Bank (Per) S.A.

6.- Operaciones Bancarias

Se denominan Operaciones Bancarias a aquellas operaciones e crdito practicadas por un banco de manera profesional, como eslabn de una serie de operaciones activas y pasivas similares. La clasificacin de estas operaciones d e acuerdo al sujeto de cesin del crdito es la siguiente:

Activas: cuando el banco otorga el crdito (prstamos, descuentos, anticipo, apertura de crditos, etc), el banco puede entregar dinero bajo diversas condiciones (con garantas o sin ellas).

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Pasivas: cuando el banco recibe dinero del cliente. El cliente entrega dinero y puede recibir intereses por esta prestacin (cuentas corrientes, la de ahorros, a plazo fijo, cdulas hipotecarias) Neutras o accesorias: cuando el banco no recibe ni otorga crdito (operaciones de mediacin donde sirve de intermediario) entre las que pueden mencionarse los giros enviados al cobro como agente recaudador del Estado, como custodia de valores, valores para negociar, etc.

7.- La Banca Central

La banca central de un pas es la base de todo sistema bancario de esa nacin; es la encargada de aplicar las medidas de la poltica monetaria y crediticia necesarias para el buen funcionamiento de la economa nacional. Es la autoridad monetaria por excelencia en cualquier pas que tenga desarrollado su sistema financiero. Es una institucin casi siempre estatal que tiene la funcin y la obligacin de dirigir la poltica monetaria del gobierno. En el caso de Per esta banca central es el Banco de Central Reserva del Per. El Banco de Reserva del Per fue creado el 9 de marzo de 1922, mediante Ley N 4500, por iniciativa de los bancos privados, con el objetivo de regular el sistema crediticio y emitir en forma exclusiva los billetes. Casi un mes despus, el 4de abril de ese ao, la institucin inici sus actividades, siendo su primer presidente Eulogio Romero y su primer vicepresidente, Eulogio Fernandini y Quintana.

8.- Funciones Del Banco Central

La principal institucin financiera en una economa de mercado es el banco central. Los bancos centrales suelen depender y ser propiedad de los estados, pero incluso en los pases en que dependen de bancos privados (como en Estados Unidos o Italia) los objetivos del banco central favorecen el inters nacional. La mayora de los bancos centrales asumen las siguientes funciones: actan como banco del Estado, banco de bancos, reguladores del sistema monetario tanto en lo que concierne a los objetivos de poltica econmica interna como externa, y son bancos emisores. Como banco del Estado, el banco central cobra y paga los ingresos y gastos del gobierno, gestiona y amortiza la deuda pblica, asesora al gobierno sobre sus actividades financieras y efecta prstamos al gobierno (esto ltimo
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ha sido prohibido en Espaa tras la reforma del estatuto del Banco de Espaa). Como banco de bancos, el banco central mantiene en sus cajas un porcentaje de los depsitos que poseen los bancos privados, vigila las operaciones de stos, acta como institucin crediticia en ltima instancia y proporciona servicios tcnicos y de asesora. Lleva a cabo la poltica monetaria tanto nacional como exterior y, en muchos pases, es el banco central el que disea esta poltica, de forma independiente del gobierno, sirvindose de toda una gama de controles directos e indirectos sobre las instituciones financieras. Las monedas y los billetes que circulan como moneda nacional suelen representar los pasivos del banco central. Hay gran controversia en torno a la capacidad del banco central para controlar la oferta monetaria y, a travs de sta, el ritmo de crecimiento de la economa. Algunos economistas piensan que el control monetario puede ser muy til a corto plazo y debe utilizarse para afectar al nivel de actividad econmica. No obstante, otros afirman que la poltica monetaria discrecional no debe utilizarse porque, a largo plazo, los bancos centrales son incapaces de controlar la economa. Otros economistas piensan que el impacto a corto plazo del control monetario no es tan poderoso, pero que las autoridades monetarias pueden lograr reducir los excesos de inflacin y aminorar los efectos de las depresiones econmicas. Una nueva escuela de economistas sostiene que la poltica monetaria no puede utilizarse de manera sistemtica para afectar al nivel de actividad econmica. S hay consenso respecto a la creencia de que la accin del banco central es incapaz de resolver determinados problemas provenientes de la oferta, como podra ser el caso de una escasez de combustible. Adems de establecer el objetivo del Banco Central, la Constitucin tambin le asigna las siguientes funciones: Regular la moneda y el crdito del sistema financiero.

Administrar las reservas internacionales a su cargo.

Emitir billetes y monedas. De curso legal y con carcter exclusivo.

Informar peridicamente al pas sobre las finanzas nacionales

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 Es el "banco de los bancos". Los bancos comerciales tienen una cuenta corriente en el Banco Central de igual forma que los individuos tienen las suyas en los comerciales.

Es el asesor financiero del gobierno y mantiene sus principales cuentas.

Se encarga de custodiar las reservas de divisas y oro del pas.

Es el prestamista en ltima instancia de los bancos comerciales.

Determina la relacin de cambio entre la moneda del pas y las monedas extranjeras.

Maneja la deuda pblica.

Ejecuta y controla la poltica financiera y bancaria del pas.

9.- Bancos Comerciales

Los bancos llevan a cabo una actividad vital para la economa de un pas y la vida de la sociedad. Su funcin principal es realizar la intermediacin habitual entre la oferta y la demanda de recursos financieros, ya que por un lado reciben y retribuyen el ahorro de las personas y las empresas, y por el otro, prestan dinero a aquellos que lo necesitan para comprar un auto o un departamento, agrandar su empresa o hacer un viaje. De esta manera, mediante la antedicha intermediacin bancaria, el sistema financiero aumenta la eficiencia del sistema econmico, al lograr que el dinero de quienes tienen recursos excedentes sea destinado a actividades de consumo o inversin en lugar de permanecer inmovilizado. El dinero, entonces, es puesto al servicio del trabajo y la produccin. En este sentido, y dependiendo de la actividad principal de cada banco, los mismos pueden clasificarse en bancos Comerciales, Hipotecarios o de Inversin.
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Se dice que los bancos comerciales son operadores universales, ya que pueden realizar todas las operaciones activas, pasivas y de servicios que no les son prohibidas por las leyes especficas de cada pas y que regulan su funcionamiento, o por las normas del respectivo Banco Central. Las operaciones activas son aquellas en las que el banco presta dinero a una persona o una empresa. El precio de este prstamo es la tasa activa. Por el contrario, las operaciones pasivas son aquellas por las que el banco recibe dinero (por ejemplo, por intermedio de depsitos) y retribuye al depositante con un inters. Adems, los bancos pueden prestar servicios tales como -entre otros- el cobro de impuestos y servicios, el alquiler de cajas de seguridad y el cambio de billetes y monedas al pblico.

10.- Funciones
Aceptar depsitos. Otorgar adelantos y prstamos. Los depsitos son deudas del banco hacia el pblico, por las cuales el banco paga un inters. Los prstamos son deudas del pblico al banco, por ellos el banco recibe un inters, la diferencia entre ambos constituye la ganancia que les otorga la actividad de intermediarios financieros.

11.- Entidades Bancarias Ms Importantes

A. Clasificacin De B. Fecha De Fundacin

Riesgo Cada Una De Las Entidades:

Banco de Comercio : El 5 de Enero de 1967 Banco de Crdito del Per : El 31 de Diciembre de 1941 Banco del Trabajo : En Diciembre de 1994 Banco Financiero: El 24 de julio de 1964 se convierte en Empresa bancaria y cambia su denominacin a Banco Financiero del Per el 21 de noviembre de 1986. BBVA Banco Continental : Desde 1973, la Fundacin BBVA Banco Continental Citibank : El 16 Junio de 1812

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Interbank : Se fund el 1 de mayo de 1897, e inici sus operaciones el 17 del mismo mes MIBANCO: En 1998 Banco Interamericano de Finanzas : En 1991

12.- Productos Bancarios Que Actualmente Ofrece La Banca

A.- Productos Activos A continuacin exponemos conceptos bsicos de algunos productos de crdito destinados al sector empresarial. Cada institucin financiera tiene polticas y productos distintos, con bases comunes; as tenemos: 1. El prstamo pagar Es una operacin a corto plazo (mximo un ao), cuyas amortizaciones mensuales o trimestrales tambin pueden ser pagadas al vencimiento. Por lo general, son operaciones a 90 das prorrogables a un ao con intereses mensuales cobrados por anticipado. Generalmente utilizado para financiar la compra de mercancas dentro del ciclo econmico de la empresa comercial (comprar-vender-cobrar). Otra de las razones para solicitar un pagar, es por las deficiencias temporales de caja que requieren ser puestas en positivo, producidas entre otras, por los mayores plazos de crdito frente a los plazos que otorgan los proveedores. 2. El prstamo a inters Es una operacin de corto y largo plazo, que puede ir desde uno hasta cinco aos. Las cuotas son por lo general mensuales, pero tambin pueden ser negociadas y los intereses son cobrados al vencimiento. Este tipo de crdito es utilizado generalmente para adquirir bienes inmuebles, o activos que por el volumen de efectivo que representan, no es posible amortizarlo con el flujo de caja de la empresa en el corto plazo. La garanta de esta operacin puede ser el bien adquirido o garantas reales distintas (prendarias o hipotecarias). Adicionalmente, puede llevar las fianzas consideradas necesarias.

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3. El leasing Operacin mediante la cual, la institucin financiera, adquiere bienes muebles o inmuebles de acuerdo a las especificaciones del arrendatario, quien lo recibe para su uso y preservacin por perodos determinados, a cambio de la contraprestacin dineraria (canon) que incluye amortizacin de capital, intereses, comisiones y recargos emergentes de la operacin financiera. 3.1 Caractersticas del leasing: Los bienes adquiridos son para ser arrendados, segn lo solicitado por el arrendatario. Durante la vigencia del contrato es responsabilidad del arrendatario mantener el bien arrendado y estar al da con el pago de las plizas de seguro. La duracin del alquiler debe ser igual o menor a la vida til estimada del bien. El monto del alquiler es fijado para amortizar el valor del bien alquilado durante el perodo de uso determinado en el contrato. El contrato le permite al arrendatario, la adquisicin del bien al final del perodo de arriendo mediante el pago de un valor de rescate que corresponde al valor residual del bien. Debe estar relacionado a equipos o bienes de produccin, que el arrendatario utilizar para fines productivos o profesionales. 3.2 Tipos de arrendamiento financiero: - Arrendamiento Financiero Mobiliario. Un empresario contacta con el distribuidor de los equipos que requiere, una vez seleccionados, contrata con la entidad financiera y va arrendamiento adquiere los bienes, durante el plazo determinado que est directamente relacionado con la duracin econmica de los equipos. Transcurrido el tiempo estipulado en el contrato, el cliente ejerce la opcin de compra con lo cual adquiere el bien.

- Arrendamiento Financiero Inmobiliario. Es igual al anterior, con la diferencia que el bien adquirido es un inmueble que ser destinado a la
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produccin o uso profesional: Edificios, cobertizos, locales comerciales o de oficina. El plazo de este tipo de operacin, es por lo general, ms largo que el mobiliario, por los montos que implica y por el impacto de las cuotas en el flujo de caja de las empresas. - Sale And Lease Back. Consiste en que el cliente vende un bien mueble o inmueble al banco, para que ste a su vez, lo arriende por perodo determinado, para al final, retornar la propiedad al cliente, mediante el uso de la opcin de compra. Esta operacin tiene como intencin, satisfacer requerimientos de capital de trabajo. Precisamos, que no obstante el bien adquirido mediante esta modalidad es propiedad de la institucin financiera, por lo tanto, es la garanta primaria. La institucin financiera solicita tantas garantas adicionales como difcil sea vender el bien para cobrar el crdito fallido. 4. El descuento Generalmente, el comercio de bienes y servicios no es de contado. Cuando la empresa vende a crdito a sus clientes, recibe letras de cambio por los productos entregados. Cuando las empresas carecen de liquidez para adquirir nuevos inventarios o pagar a sus proveedores acuden a las instituciones financieras (generalmente bancos) y ofrecen en cesin sus letras de cambio antes del vencimiento, recibiendo efectivo equivalente al valor nominal de los documentos menos la comisin que la institucin financiera recibe por adelantarle el pago. 5. La carta de crdito Instrumento mediante el cual, el banco emisor se compromete a pagar por cuenta del cliente (ordenante) una determinada suma de dinero a un tercero (beneficiario), cumplidos los requisitos solicitados en dicho instrumento. Por ejemplo: una persona en Lima desea importar un carro desde Miami y llama al concesionario de esa ciudad. Este le solicita que le transfiera dlares para despacharle el carro, pero la persona en Lima le responde que hasta que el vehculo no est en su destino, no le remitir un cntimo. El problema es la desconfianza de ambos lados. Por esta razn existe la Carta de Crdito. La persona en Lima (Ordenante) solicita en su banco la apertura de una carta de crdito. El banco (Banco Emisor) establece las condiciones necesarias segn el riesgo del cliente y abre la carta de crdito enviando fax o E-mail al banco (Banco Notificador) en Miami, instruyendo al vendedor (Beneficiario) para el embarque del carro a Lima detallando las caractersticas del vehculo. El vendedor de carros, notificado, entrega y pone el carro en el barco, por lo cual recibe el Conocimiento de Embarque, que certifica el despacho del
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vehculo. Este documento es entregado por el vendedor al banco de Miami, quienes verifican que el vehculo embarcado es exactamente el mismo cuyos detalles estn descritos en el fax o E-mail remitido por el banco de Lima, procediendo a pagarle al vendedor. Cuando el auto llega al puerto, en este caso El Callao, es comunicado el banco en Lima, pues el bien est a nombre y es propiedad del banco. Este convoca a su cliente, quien pasa por las oficinas, paga el auto y el banco emite la Carta de Renuncia, que transfiere la propiedad del vehculo al cliente. Este va al Callao, paga los impuestos y retira el auto. Con esto finaliza el proceso de la carta de crdito. 6.- Tipos de Cartas de Crdito Existen dos tipos bsicos: revocables e irrevocables Toda carta de crdito debe indicar con claridad cul de estas dos es. Crdito Revocable. Puede modificarse o revocarse sin aviso previo para el beneficiario. Pero el Banco Emisor deber rembolsar al Banco Notificador el valor pagado, la aceptacin a la negociacin que haya realizado en base a lo expresado en la carta de crdito, antes de haber recibido la modificacin o revocacin. Crdito Irrevocable. No puede ser alterada ni anulada, sin la conformidad de las partes (Ordenante, beneficiario, Banco Emisor y Banco Notificador). Segn la forma de pago al beneficiario, las cartas de crdito pueden ser: A la vista. El Banco Notificador paga al Beneficiario, a la presentacin de los documentos que demuestran el embarque de la mercanca bajo los trminos planteados. Contra aceptacin. El Banco Notificador acepta (firma como deudor) al beneficiario una letra de cambio con plazo determinado en la carta de crdito. Cuando el cliente acude al Banco Notificador al vencimiento, ste paga contra la cuenta del Banco Emisor, quien a su vez cobra a su cliente. Para los exportadores es interesante vender sus mercancas ofreciendo plazos para pagar a travs de cartas de crdito con aceptacin. Entregando los documentos de embarque al banco, segn lo solicitado en la carta de crdito, los exportadores obtienen a cambio una letra aceptada por el banco, que puede ser descontada en cualquier otra institucin financiera a tasas preferenciales por la calidad del girador de la letra. Con refinanciamiento. Es cuando el Ordenante no paga la carta de crdito, al momento de recibir la mercanca, sino que recibe
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refinanciamiento mediante prstamo a inters para el pago al banco del monto de la carta de crdito. Tambin pueden clasificarse en: De importacin. Emitidas a favor del beneficiario para garantizar el pago de las mercancas a ser importadas. De exportacin. Recibidas, emitidas por bancos del exterior a favor de beneficiarios en nuestro pas y en la que actuamos como banco Notificador o Pagador. Domsticas. Son las que abrimos por cuenta del ordenante a favor del beneficiario y ambos estn en nuestro pas. Hay cartas de crdito especiales que destacamos a continuacin: Stand By. Muy parecida a la fianza bancaria. El Ordenante garantiza al beneficiario, que un tercero (puede ser el mismo ordenante), cumplir con las condiciones especificadas, las consecuencias del no cumplimiento es el pago por parte banco al beneficiario. Con clusula roja. Permite que el beneficiario utilice fondos de la carta de crdito antes de embarcar la mercanca. Surge, cuando por ejemplo, el beneficiario requiere fondos para elaborar la maquinaria que enviar al Ordenante. Con clusula verde. Permite al beneficiario cobrar la carta de crdito contra entrega del Certificado de Depsito por la mercanca puesta a disposicin del comprador, pero que por falta de transporte no ha podido ser despachada al lugar de destino. Documentos que intervienen en la operacin: Factura Comercial. Documento que da al comprador la evidencia de haber adquirido la mercanca legalmente. Conocimiento de Embarque. Documento emitido por el transportista mediante el cual declara haber recibido la mercanca y se compromete a llevarla hasta determinado puerto o aeropuerto, para ser entregada a la persona designada en el documento. Cuando el transporte es areo hablamos de Gua Area. Pliza de seguro. Cubre la mercanca contra daos que le puedan ocurrir durante el transporte, puede ser pagado por el Ordenante o el Beneficiario, depende del acuerdo.

13.- Banca De Fomento

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13.1 Liquidacin De La Banca De Fomento El Ejecutivo decidi liquidar la Banca de Fomento cuando afrontaba una situacin financiera bastante deteriorada. En primer lugar, haba perdido nocin de sus objetivos y atenda a un sector que no haba sido originalmente seleccionado. As, se estaba frente a un sistema que no estaba cumpliendo con su finalidad y que afrontaba distintos tipos de ineficiencias. La liquidacin de la Banca de Fomento se realiz asumiendo que la banca privada suplira el vaco dejado. Sin embargo, la banca privada no logr satisfacer la demanda por servicios financieros del segmento de la poblacin que deba atender la Banca de Fomento. El supuesto era que la atencin a este segmento de la poblacin sera a travs de los siguientes dos procesos:
a) Que la banca privada, mediante un proceso de Downscaling,

aproveche su tamao para atender a los segmentos de menores ingresos.

b) Que las instituciones microfinancieras (IMFs - Cajas Municipales y

Rurales, EDPYMES, o Cooperativas de Ahorro y Crdito), va un proceso de Upgrading adquiriendo una mayor escala y ampliando su mercado. Estas han sido el tipo de iniciativas apoyadas por organismos como el Banco Interamericano de Desarrollo, el Banco Mundial, la CAF y agencias de cooperacin internacional. Sin embargo, ni la Banca Mltiple ni las Instituciones Microfinancieras lograron llegar a los segmentos de menores ingresos. En el caso de la Banca Mltiple, el problema radica en que es inviable atender microcrditos con la tecnologa que utilizan los grandes bancos por tratarse de distintos tipos de riesgos que requieren de anlisis del riesgo crediticio distinto. Para atender a este segmento de mercado se requiere de una tecnologa especializada con la que an no cuenta la Banca Privada. Las Instituciones Microfinancieras (IMFs) afrontan diversos problemas para satisfacer la atencin de la poblacin objetivo. Las Cajas Municipales de Ahorro y Crdito (CMACs), pese a contar con experiencias interesantes, encontraron limites a su capacidad de expansin en el mercado, derivados del diseo mismo de las instituciones. Las Cajas Rurales de Ahorro y Crdito (CRACs) fueron las que mostraron peores niveles de eficiencia, administrando carteras chicas y atomizadas con grandes estructuras de gestin (similares a las del Ex Banco Agrario), y donde las carteras fueron continuamente defraudadas en desmedro de COFIDE (que les otorgaba financiamiento de segundo piso). Finalmente, las EDPYMEs tuvieron un impacto reducido que se circunscribi bsicamente al segmento productivo urbano.
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Es importante dejar en claro el segmento de la poblacin que los intermediarios financieros privado fallaron en atender, en realidad ya haba dejado de ser atendida por la Banca de Fomento al momento que se determin su liquidacin.

13. 2 Per evala revivir la banca de fomento copiando modelo chileno

Es importante comenzar a pensar qu tipos de polticas pueden fomentar la competitividad empresarial, reflexion la ministra de la Produccin, Mercedes Aroz, indicando que se requiere una transformacin productiva, una nueva poltica industrial. Refiri que el fomento a la competitividad debe ser bien entendido, y que la competitividad de la empresa es un trabajo de la empresa, no depende del gobierno, pero s puede generarse el clima de negocios y el espacio para acceder a mercados y competir. Un ejemplo que nos parece interesante, dijo, es tener un modelo Corfo (agencia estatal de Chile de apoyo a sus empresas) en el Per. "Creo que antes se vea mal tener una banca de fomento, porque solo subsidiaba o regalaba dinero. Corfo es un modelo interesante de xito, con un grado de impulso a la actividad productiva, sin que eso signifique generar distorsiones en el mercado. Yo creo que podemos utilizarlo como un modelo para promover el surgimiento de nuevos negocios y cadenas productivas", expres. Si bien explic que an est en estudio, reconoci que algunos sectores del Ministerio de Economa y Finanzas lo ven con un poco de temor. "Creo que s lo trabajamos bien, tendremos una propuesta ms eficiente y viable", anot durante el seminario "Claves de una estrategia competitiva", organizado por Interbank y la Universidad del Pacfico. Potencialidades Aroz anot que es hora de trabajar en un enfoque ms moderno, el cual se debe impulsar desde el sector pblico-privado, un esfuerzo conjunto para lograr desarrollo. Indic que no podemos descuidar nuestras ventajas comparativas, porque sera muy necio pensar que vamos a hacer cosas que estn fuera de nuestro alcance. Se debe trabajar donde ya tenemos las potencialidades. De alguna manera, en el Consejo de competitividad comenzamos a trabajar esa visin, refiri
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"Algunos me decan: cmo vas a elegir sectores Meche. (Yo digo) no hay nada de malo. A partir de la eleccin del sector, podemos elegir polticas transversales que posibiliten que otros sectores surjan, ese es el enfoque que queremos darle a esta tarea", mencion. Innovacin y tecnologa en la industria Desde nuestra perspectiva, la nueva poltica industrial debe estar ligada a la innovacin tecnolgica, priorizar sectores con mayor valor agregado, o actividades con valor agregado as como promover la asociatividad y el desarrollo de la economa, afirm la ministra de la Produccin, Mercedes Aroz. Adems, resalt que el tema de calidad se vuelve crucial hoy cuando comenzamos a pensar en entrar a mercados internacionales. "Hemos abierto mltiples mercados con los TLC y tenemos que romper las barreras tcnicas, las medidas sanitarias y fitosanitarias para poder acceder adecuadamente", resalt. Igualmente, entre otros aspectos, mencion facilitar los procesos productivos, la innovacin y la comercializacin, as como la diversificacin de productos y mercados de exportacin, basados en economa de escala, pero tambin la segmentacin clara de mercados.

En corto Qu implica el modelo Corfo? Corfo es la agencia del Estado chileno que apoya a las empresas chilenas para que estn en condiciones de competir en los mercados. Su accin abarca desde el mbito individual de cada empresa y grupos empresariales que trabajan asociativamente, hasta cadenas de produccin, incluyendo clusters o concentraciones geogrficas de empresas e instituciones en torno a una actividad productiva, segn informacin de la pgina web de la institucin. Identificar sectores productivos con mayor potencialidad Qu puede hacer el Estado?, inquiri la ministra Aroz, en referencia al rol
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estatal en este concepto de promocin de la actividad productiva. El Estado refiri de alguna manera impulsa que los recursos productivos estn cerca de las empresas para que podamos aprovecharlos y tomar ventaja. Seal que se ha comenzado un trabajo de identificacin de los sectores productivos, tomando aquellos que tienen mayor potencialidad, as como las polticas nacionales que fortalezcan estas actividades con una visin de largo plazo, integrando a todos: academia, sector productivo, empresarial y sector pblico. En lo que se refiere a la articulacin de cadenas productivas, por ejemplo, hemos estado trabajando con la Sociedad Nacional de Industrias (SNI) y la Sociedad Nacional de Minera, Petrleo y Energa (SNMPE) una agenda de encadenamiento comercial y econmico, porque a veces pareciera que hubiera un divorcio entre los diferentes actores de una actividad productiva, coment Aroz. Opiniones "Hay que analizar esta propuesta. Yo creo que de todas maneras la pequea y microempresa necesitan un financiamiento especial, y hay que buscar la forma de satisfacer esta necesidad. La intencin de la ministra est orientada a ese sector productivo". Ricardo Briceo. Presidente de Confiep "Fue tan negativa la gestin de la banca de fomento, que a Dios gracias ya no la tenemos. Hoy el fomento funciona a travs de organismos multilaterales, adems est Cofide, que es un buen brazo (financiero), que ayuda mucho. No se necesitara otra institucin". Juan Francisco Raffo. Presidente de Comex Per "Estoy de acuerdo, pero creo que sera importante contratar una consultora internacional que pueda darnos una orientacin sobre como adaptar un modelo como Corfo. No solo es financiamiento, sino muchas tareas de promocin para una mayor competitividad". Guillermo Vega Alvear. Presidente de Perucmaras.

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