Fomento mercantil No Brasil o fomento mercantil (tambm chamado de fomento comercial) - factoring uma operao financeira pela qual

l uma empresa vende seus direitos creditrios - que seriam pagos prazo - atravs de ttulos a um terceiro, que compra estes vista, mas com um desconto. instituto do direito mercantil que tem por objetivo a prestao de servios e o fornecimento de recursos para viabilizar a cadeia produtiva, de empresas mercantis ou prestadoras de servios, notadamente pequenas e mdias empresas. A operao pactuada em contrato onde so partes a sociedade de fomento mercantil e a empresa-cliente.[1] O fomento mercantil consiste na prestao contnua, por sociedade de fomento mercantil, de um ou mais dos seguintes servios a sociedades ou firmas que tenham por objetivo o exerccio das atividades mercantis ou de prestao de servios, bem como a pessoas que exeram atividade econmica em nome prprio e de forma organizada: I. II. III. acompanhamento do processo produtivo ou mercadolgico; acompanhamento de contas a receber e a pagar; seleo e avaliao de clientes, devedores ou fornecedores.

O contrato de fomento mercantil poder prever, conjugadamente com a prestao de servios, a compra, vista, total ou parcial, pela sociedade de fomento mercantil, de direitos creditrios, no mercado nacional ou internacional. Por direitos creditrios, entendem-se os direitos e ttulos representativos de crdito, originrios de operaes realizadas nos segmentos comercial, agronegcio, industrial, imobilirio, de prestao de servios e warrants; contratos mercantis de compra e venda de produtos, mercadorias e/ou servios para entrega ou prestao futura, bem como ttulos ou certificados representativos desses contratos. Popularmente as empresas de factoring compram ttulos, duplicatas, cheques, oriundos de vendas mercantis e/ou prestao de servios, pagando vista ao emitente, normalmente cliente da factoring, e aguardar o vencimento de tais ttulos para cobrlos do sacado, podendo ou no assumir o risco na compra do ttulo. A jurisprudncia atualmente demonstra que o emitente responsvel solidrio com o sacado (aquele que deve ser cobrado), sendo assim caso o sacado no venha a pagar o ttulo o sacador poder, desde que pontuado, honrar os ttulos vendidos bem como as despesas de cobrana. Vale lembrar que por fora de contrato cada empresa de factoring possui um modo de operar, cabendo ao cliente ler o contrato e saber bem ao que est se comprometendo ao assinar um contrato. Histrico do Factoring no Mundo De origem na antiguidade greco-romana, quando comerciantes incumbiam a agentes, localizados em pontos diversos, a guarda e venda de coisas suas, se difundiu pela Idade Mdia, sobretudo na regio do Mediterrneo. O modo de comercial ganhou um novo flego, na era dos Descobrimentos, se operando especialmente no ramo txtil. Com o passar do tempo, a faturizao declinou na Europa, expandindo-se nos Estados Unidos da Amrica. Neste processo, o fomento mercanti sofreu uma evoluo: de um mero contrato de comisso para um contrato de cesso de crdito, mediante remunerao,

onde o antigo comissarista passa a cobrar diretamente do devedor. Esse novo modelo de factoring, que predomina hoje, foi reintroduzido na Europa na dcada de 1960. esse mesmo modelo que, tardiamente, veio ao Brasil em 1982.[2] Factoring no Brasil O factoring surgiu no Brasil no dia 11 de fevereiro de 1982, com a fundao da ANFAC, no Rio de Janeiro. A ANFAC, como entidade precursora, vem atuando ao longo destes anos, na construo de um marco regulatrio com base nas experincias hauridas no mercado, destinado a manter a estabilidade institucional e a segurana jurdico-operacional com todas as medidas cabveis para evitar conflitos de interesses e garantir o nvel de profissionalismo da atividade. O maior desafio das empresas de faturizao no Brasil foi a edio da Circular n 703 do Banco Central, de 16 de junho de 1982, que considerou a atividade de fomento mercantil bancria. Desta forma, o factoring tornou-se proibido. De 1982 a 1988, a ANFAC lutou para revogar a medida, e em 1986, o Tribunal Federal de Recursos encerrou o processo em se discutia a legalidade da Circular n 703 do Banco Central, sem resulto. Apenas em 30 de setembro, com a Circular n 1359, a Circular n 703 foi revogada, permitindo a faturizao, enfatizando, porm, que a atividade de factoring no podia ser confundida com atividade de instituio financeira definida na Lei n 4595/64 nem a ela se assimilar. Factoring em Portugal Esta actividade est regulada por lei, e pode para alm da cesso de crditos "aces complementares de colaborao entre as Sociedades de Factoring e os seus clientes (aderentes), designadamente de estudo dos riscos de crdito e de apoio jurdico, comercial e contabilstico, boa gesto dos crditos transaccionados"[3] Factoring e as empresas portuguesas As empresas que recorrem ao factoring [1], fazem-no por variadas razes, entre as quais, se destacam as seguintes: - Uma melhor planificao da tesouraria; - Transformar custos administrativos, de recursos humanos e comunicaes, de natureza fixa para varivel; - Rapidez de obteno de liquidez; - Aumento da capacidade de financiamento e melhoria dos rcios financeiros; - Diminuio dos riscos de crdito; - Gesto de crditos mais simples; - Focalizao da equipa comercial, no objectivo de vendas (no tm de se preocuparem com os recebimentos). O factoring (ou fomento mercantil) surgiu no Brasil no dia 11 de fevereiro de 1982, com a fundao da ANFAC, no Rio de Janeiro, com o objetivo de:

1. congregar todas as pessoas jurdicas que se dediquem s atividades de FOMENTO MERCANTIL. 2. difundir e valorizar o fomento mercantil como atividade geradora de riqueza. 3. representar e defender os interesses do FOMENTO MERCANTIL, atuando, para esse fim, junto aos poderes pblicos - federais, estaduais e municipais e entidades do setor privado. 4. estimular o desenvolvimento e aprimoramento tecnolgico do FOMENTO MERCANTIL, buscando difundi-lo no segmento das pequenas e mdias empresas, atravs de cursos e seminrios. 5. celebrar acordos e convnios de colaborao tcnica ou de prestao de servios com entidades pblicas ou privadas. 6. firmar alianas e parcerias de interesse. 7. defender os interesses das empresas associadas. 8. orientar e preservar o segmento do fomento mercantil dentro da legalidade. De 1982 a esta data, decorridos quase 30 anos de atividade, constata-se que o fomento mercantil, expresso j conhecida e consagrada em normativos infralegais da administrao pblica federal e em atos legislativos infraconstitucionais para identificar as atividades de factoring no Brasil, possui um perfil preciso no direito ptrio guardando perfeita correspondncia com a orientao doutrinria existente no ordenamento jurdico nos 67 paises em que o instituto floresceu. O fomento mercantil uma atividade empresarial que, h 29 anos, vem ganhando espao na economia do Brasil. A figura do "factor", que remonta ao Imprio Romano, foi aproveitada, no sculo XVIII, na poca da colonizao inglesa para representar na Amrica os interesses da metrpole - Londres, ou seja: desenvolver a economia local da colnia, priorizando a nascente indstria txtil e o comrcio domstico. O "factor" era um agente comercial que tinha por objetivo cuidar de toda a logstica, recepo, guarda e armazenamento das matrias primas e produtos oriundos da metrpole - Londres. Esta atividade, universalmente conhecida, surgiu com a denominao "factoring", em 1808, em Nova York, por iniciativa de um "factor". A primeira empresa constituda como factoring foi a William Iselin & Co. Aquele "factor", que, em 1808, j prestava servios de apoio e seleo dos fornecedores e dos compradores dos produtos das indstrias txteis, que compunha sua clientela, agregou mais uma atividade ao seu negcio, ao comprar, com seus prprios recursos, os crditos (direitos) gerados pelas vendas feitas queles compradores previamente por ele aprovados. A conjugao das modalidades operacionais de prestao de servios e de fornecimento de liquidez originou esta bem sucedida experincia do "factor" novaiorquino. A expresso factoring surgiu, portanto, para indicar o negcio feito pelo "factor".

Esta a verdadeira origem de nossa atividade. Hoje, 67 paises praticam regulamente o factoring como valioso mecanismo de alavancagem dos negcios das pequenas e mdias empresas. O fomento mercantil no Brasil uma atividade autorregulada. A ANFAC, como entidade precursora, vem atuando ao longo destes anos, na construo de um marco regulatrio com base nas experincias hauridas no mercado, destinado a manter a estabilidade institucional e a segurana jurdico-operacional com todas as medidas cabveis para evitar conflitos de interesses e garantir o nvel de profissionalismo da atividade. Sem dvida, o maior desafio da histria do factoring no Brasil foi a Circular n 703, baixada pelo Banco Central em 16 de junho de 1982, praticamente proibindo a atividade no Pas. De 1982 a 1988, a ANFAC lutou para revogar aquela medida. Finalmente, em 1986, o Tribunal Federal de Recursos em memorvel deciso encerrou o processo em se discutia a legalidade da Circular n 703 do Banco Central, nestes termos: "No pode o Banco Central do Brasil interferir nas funes de registro comercial, reguladas pela Lei n 4.726/65. Estas funes competem s Juntas Comerciais, sob a superviso e orientao tcnica do Departamento Nacional do Registro do Comrcio. No h confundir o registro comercial de firmas como seu funcionamento. Controle e fiscalizao deste, quando implique atividades financeiras, que cabe ao Banco Central. (novembro/2006). S, em 30.09.1988, a Diretoria do Banco Central, com edio da Circular n 1359 revogou de direito a Circular n 703 e mudou sua posio, enfatizando, porm, que a atividade de factoring no podia ser confundida com atividade de instituio financeira definida na Lei n 4595/64 nem a ela se assimilar. A Circular n 1359 inequivocamente at este momento a maior conquista da ANFAC que veio beneficiar as empresas de fomento mercantil, bem como todo o segmento. Com base nestas decises, restou clara a conceituao do fomento mercantil - factoring como atividade cujos fundamentos so regidos basicamente pelos princpios do direito mercantil e em normas do direito positivo legislado em nosso Pas, que projetamos no diagrama a seguir: BALIZAMENTO DO FOMENTO MERCANTIL - FACTORING NO BRASIL I. LEGAL o Instruo Normativa n 16, de 10.12.1986, dispensa a aprovao prvia do Banco Central para o arquivamento de atos constitutivos de empresas de fomento mercantil;

II.

III.

Circular - 1.359 de 30.09.1988, do Banco Central do Brasil, revoga a Circular n 703, de 16.06.1982, e reconhece ser o fomento mercantil factoring atividade comercial mista atpica que consiste na prestao de servios conjugada com a aquisio de direitos creditrios ou crditos mercantis; o Resoluo - 2.144 de 22.02.1995, do Conselho Monetrio Nacional, reconhece definitivamente a tipicidade jurdica prpria e delimita nitidamente a rea de atuao da sociedade de fomento mercantil que no pode ser confundida com a das instituies financeiras, autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil que tm por objeto a coleta, intermediao e aplicao de recursos de terceiros no mercado (Art. 17 da Lei 4594 de 31.12.1964 e Arts. 1 e 16 da Lei 7492/1986); o Circular - 2715 de 28.08.1996, do Banco Central do Brasil, permite s instituies financeiras a realizao de operaes de crdito com empresas de fomento mercantil. OPERACIONAL o Art. 5, incisos II e XIII da Constituio Federal. o Art. 170 da Constituio Federal. o COAF Lei 9613 de 03.03.1998 - Resoluo n 13, de 30.09.2005 e Resoluo n 16 de 28/03/2007. o Prestao de Servios (Art. 594 do Cdigo Civil). o Compra e venda - ( Arts. 481 ao 489 do Cdigo Civil). o Cesso de Crditos (Arts. 286 ao 298 do Cdigo Civil). o Endosso: Arts. 910, 911 e 914, do Cdigo Civil. Arts. 15 e 16 da Lei Uniforme - Conv. de Genebra (Dec. 57663/66). Art.13, 4 e 18, 2 da Lei 5474/68. o Vcios Redibitrios (Arts. 441 ao 446 do Cdigo Civil). o Solidariedade Passiva (Arts. 264 e 265 do Cdigo Civil). FISCAL o Ato Declaratrio 51/94, da Secretaria da Receita Federal. o Art. 28, 1, alnea 'c' - 4 da Lei 8981/95, reiterado pelo Art. 15 da Lei 9249/95, Art 58 das Leis 9430/96 e 9532/97. Art. 14, inciso VI, da Lei 9718/98 e Decreto 4494, de 03.12.2002. o Lei 10.637/2002 (PIS) e Lei 10.833/2003 (PIS/COFINS) o Atos Normativos, especficos, para a atividade, da Secretaria da Receita Federal.

o o o

Artigos 17, 18 e 44, 7 da Lei 4595/64 (Lei Bancria) Artigos 1 e 16 da Lei 7492/86 (Crimes contra SFN) Artigo 160 do Cdigo Penal

o o

Lei 1521/51 Medida Provisria 2172/01

CONVENO DIPLOMTICA DE OTTAWA A consolidao dos princpios doutrinrios do factoring se deve a uma entidade denominada UNIDROIT - INSTITUT INTERNATIONAL POUR L'UNIFICATION DU DROIT PRIV, fundada em 1926 pela antiga Liga das Naes, com sede em Roma, que tem por objetivo realizar estudos sobre modelos de contratos na rea comercial. Em fevereiro de 1974, o Conselho do UNIDROIT decidiu incluir no programa de trabalho para o binio de 1975/1977 o estudo sobre o contrato de factoring com vistas elaborao de normas uniformes. Em dezembro de 1987, a sesso plenria do Conselho do UNIDROIT, composto de 33 membros de vrios pases, inclusive juristas, empresrios e representantes de associaes profissionais, aprovou as concluses do relatrio final elaborado e tambm a minuta de um contrato para transaes internacionais de factoring, que seria objeto de grande assembleia que foi proposta para realizar-se em OTTAWA, capital do Canad, em maio de 1988. O representante do governo do Canad naquele conselho anunciou que seu Pas assumiria o patrocnio de tal evento. Com esta iniciativa oficial do governo do Canad, a reunio de OTTAWA ganhou carter diplomtico, passando a ser conhecida como a Conveno Diplomtica de Ottawa. O Brasil, por manter relaes diplomtica com o Canad, foi consultado em janeiro de 1988 sobre o seu interesse em participar da Conveno de Ottawa. O Itamarati tomou todas as providncias e organizou um grupo de trabalho em Braslia, com a participao da ANFAC e de outros rgos federais para preparar a pauta da delegao brasileira. Aps 14 anos de estudos, de 1974 a 1988, dentre suas concluses, convm ressaltar aquela que estabelece que a operao de factoring deve ter como caracterstica a continuidade e a conjugao de alguns desses servios ou atividades: I. prestao de servios a pequenas e mdias empresas do setor produtivo, a saber: a. acompanhamento comercial e das contas a receber e a pagar; b. exame da situao creditcia da empresa compradora dos produtos; c. seleo e avaliao de fornecedores; d. cobrana; e. outros servios; suprimento de recursos: a empresa-cliente poder ceder, no todo ou em parte, empresa de factoring direitos (crditos) decorrentes de contratos de venda de seus produtos (venda mercantil), excludas as transaes de consumo. proteo contra a falta de pagamentos pelos devedores.

II.

III.

O Brasil participou da Conveno de OTTAWA com uma delegao composta de membros de rgos do governo federal, nomeada pelo Presidente da Republica e chefiada pelo Embaixador do Brasil no Canad, Marcos Coimbra. A chamada doutrina de OTTAWA se refere aos trabalhos tcnicos e jurdicos produzidos durante quatorze anos sobre a atividade do factoring. De notar que o documento final desta conveno extremamente importante, ainda que se ocupe do comrcio internacional, porque trouxe elementos e consideraes oportunos e compatveis com a realidade do factoring domstico. CONTRATO DE FOMENTO MERCANTIL O contrato de fomento mercantil no se configura em um contrato simples mas um verdadeiro contrato atpico, misto, de natureza sinalagmtica consensual, comutativa, onerosa e intuitu personae. Entre o rgido instituto civil da cesso de crdito e as normas flexveis do direito cambirio que possibilitam a transferncia segura e gil de ttulos de crdito mediante a ao depuradora do endosso, a ANFAC optou pela introduo do contrato de fomento mercantil, que obedece a normas do nosso ordenamento jurdico e que no se confunde com outros contratos, sobretudo no mercado financeiro. Com base na experincia colhida desde 1982, a partir de agosto de 1989, a ANFAC inovou em matria contratual substituindo clusulas restritivas limitadas pelos princpios civilisticos do instituto da cesso de crdito, dos artigos 1.065 a 1.078 do antigo Cdigo Civil, pelo que passou a ser conhecido como CONTRATO DE FOMENTO MERCANTIL, basicamente amoldado aos artigos 191 a 220 do Cdigo Comercial, ento em vigor, que considerava mercantil a compra e venda de bens mveis (mercadorias, semoventes, servios e transportes inclusive papis de crdito comerciais - ttulos de crdito mercantis), resultantes das transaes efetuadas com estes bens. A cesso de crdito, adotada nos primrdios do factoring no Brasil (1982) foi uma forma de instrumentalizar a operao. A partir de 11 de janeiro de 2003, as empresas associadas ANFAC puderam realizar suas operaes com base no contrato de fomento mercantil amparado e amoldado s normas do novo Cdigo Civil (Lei n 10.406, de 10.01.2002). O contrato de fomento mercantil um contrato atpico ou inominado que contm elementos de vrias figuras contratuais e se constitui um ato jurdico perfeito, com objeto lcito, agente capaz de forma prescrita e no defesa em lei, de acordo com o Art. 425 do Cdigo Civil. So partes do contrato: 1. empresa contratante endossante - cliente 2. empresa contratada endossatria - empresa de fomento mercantil 3. eventuais responsveis solidrios

De acordo com o disposto no art. 481 do Cdigo Civil, no contrato de fomento mercantil se consolidam os pressupostos de existncia de um negcio jurdico bilateral de uma transao mercantil de venda e compra vista, celebrado entre duas empresas inseridas na cadeia produtiva: uma vendedora (a empresa-cliente contratante) e a outra compradora (contratada), a empresa de fomento mercantil. H essencialmente uma relao de produo, e no de consumo, em que se agregam, de ambas as partes, valores economia, ou seja, h circulao e gerao de riqueza e de bens. Do ponto de vista econmico, uma relao recproca de produo, em que o bem transacionado se destina para revenda e obteno de lucro. O fomento uma atividade dicotmica exercida regularmente entre duas empresas e tem por finalidade precpua oferecer servios de suporte e apoio gerencial e, ao mesmo tempo, comprar direitos creditrios, originados do faturamento das vendas mercantis efetuadas por suas empresas-clientes, que constituem bens mveis corporificados em ttulos de crdito - recebveis. O Sistema Brasileiro de Fomento Mercantil, integrado pela ANFAC e por seus 18 sindicatos patronais, que congrega cerca de 1.000 empresas de fomento mercantil associadas, exerce uma relevante e incontestvel funo socioeconmica ao dar assistncia a uma clientela de mais de 150.000 empresas, pequenas e mdias - seu mercado alvo, que garantem a sobrevivncia de um mercado de mo de obra da ordem de 2,5 milhes de empregos formais diretos e indiretos. A pujana do mercado de fomento mercantil esta representada no seguinte mapa mundi:

Administradoras de cartes de crdito so instituies financeiras?

I.INTRODUO As discusses judiciais envolvendo contratos de prestao de servios entre empresas administradoras de cartes de crdito e seus usurios, j mostraram a existncia de diversas prticas usurrias. At pouco tempo atrs, percebia-se nas decises do Superior Tribunal de Justia o delineamento do rastro deixado pelas administradoras em decorrncia do uso sistemtico de prticas ilegais, notadamente no que tange ao anatocismo, clusula mandato e suas obrigaes, aos abusos financeiros decorrentes de repasse de encargos e ao uso dos servios de proteo do crdito como instrumento de constrangimento. Entretanto, a anlise dos julgados daquele Tribunal Maior mostra que os Ilustres Julgadores no do ao assunto a abrangncia que ele requer. As decises, com lastro em conjecturas, identificam uma prestadora de servio de administrao como instituio financeira e, conseqentemente, como integrante do Sistema Financeiro Nacional. Essa idia transformou-se em conceito e esse conceito em smula, que recebeu o nmero 283, no STJ. Mais que isso, com base: 1.na aceitao de que tais empresas so instituies financeiras;

2.no contido no inciso IX, do Art. 4., da Lei n. 4.595/64; e, 3.na Smula n. 596/STF , decidem que essas empresas de administrao de crdito no esto sujeitas s limitaes de taxas de juros. Esse o motivo do presente estudo que, sem qualquer intuito de esgotar o assunto, pretende demonstrar que as administradoras de cartes de crdito no so instituies financeiras e, muito menos, fazem parte do Sistema Financeiro Nacional e, em conseqncia, adotam prticas que vo do anatocismo usura. II.COMPOSIO DO SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL Sabe-se que todas as instituies participantes do Sistema Financeiro Nacional acham-se subordinadas a rgos de regulao e fiscalizao, sendo eles: 1.Banco Central do Brasil - BACEN, 2.Comisso de Valores Mobilirios - CVM, 3.Superintendncia de Seguros Privados SUSEP; e, 4.Secretaria de Previdncia Complementar SPC, cujo objetivo "administrar as reservas cambiais do Pas e fiscalizar as operaes de natureza financeira, especialmente as de crdito, cmbio e capitalizao, bem como as de seguro e de previdncia privada."(inciso VIII do Art. 21, da Constituio Federal), de forma a assegurar a ordem scio-econmica e financeira. O artigo 1. da Lei n. 4.595/64, por sua vez, estabelece que: "O Sistema Financeiro Nacional, estruturado e regulado pela presente Lei, ser constitudo: I-do Conselho Monetrio Nacional; II-do Banco Central do Brasil; III-do Banco do Brasil S.A.; IV-do Banco Nacional do Desenvolvimento Econmico e Social; V-das demais instituies financeiras pblicas e privadas." A Seo I do Captulo IV "DAS INSTITUIES FINANCEIRAS", da Lei n. 4.595, de 31/12/1964, que d a caracterizao e a subordinao das instituies financeiras, traz em seu artigo 17 que:

"Consideram-se instituies financeiras, para os efeitos da pessoas jurdicas pblicas ou privada, que tenham como acessria a coleta, intermediao ou aplicao de recursos de terceiros, em moeda nacional ou estrangeira, e a propriedade de terceiros." O pargrafo nico desse artigo informa, ainda, que:

legislao em vigor, as atividade principal ou financeiros prprios ou custdia de valor de

"Para os efeitos desta Lei e da legislao em vigor, equiparam-se s instituies financeiras as pessoas fsicas que exeram qualquer das atividades referidas neste artigo, de forma permanente ou eventual." O artigo seguinte, determina que: "Art. 18 As instituies financeiras somente podero funcionar no Pas mediante prvia autorizao do Banco Central do Brasil ou decreto do Poder Executivo, quando forem estrangeiras." Pode o Banco Central do Brasil, inclusive, recusar a autorizao para o funcionamento de novas instituies financeiras em funo de convenincias de ordem geral ( 1. do artigo 4.). Assim, tem-se que: 1.toda e qualquer instituio participante do Sistema Financeiro Nacional depende de autorizao de funcionamento e sofre a regulao e fiscalizao de rgos governamentais especficos; 2.as instituies financeiras, no seu particular, somente podem funcionar se autorizadas pelo Banco Central do Brasil; O Banco Central do Brasil lista tais subordinaes e constata-se que as administradoras de cartes de crdito sequer so citadas. Alm disso, na pgina "Servios ao cidado", no site do Banco Central do Brasil, consta, entre as perguntas/respostas formuladas com maior freqncia quele rgo, a seguinte: "6. O Banco Central autoriza ou fiscaliza o funcionamento das empresas administradoras de carto de crdito? Resposta: O Banco Central supervisiona somente as instituies financeiras e assemelhadas. Assim, no autoriza e nem fiscaliza o funcionamento dessas empresas." Diante do exposto, como classificar tais empresas cujo objeto social a prestao de servios de administrao de cartes de crdito, e tem sua receita oriunda das taxas de prestao de servios que cobra dos usurios e de seus filiados ?

III.AS ADMINISTRADORAS E O SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL Como se mostra no tpico anterior, o Banco Central do Brasil, ao listar as entidades participantes do Sistema Financeiro Nacional, em instante algum estabelece o vnculo das administradoras de cartes de crdito a esse vasto sistema, ou seja, elas independem de autorizao, regulao e fiscalizao de qualquer dos rgos governamentais para seu funcionamento. Ento, como classificar tais empresas cujo objeto social a prestao de servios de administrao de cartes de crdito, e tem sua receita oriunda das taxas de prestao de servios que cobra dos usurios e de seus filiados ? No sendo uma instituio financeira, fato esse afirmado por algumas empresas prestadoras desse servio em contratos, faz inserir clusula mandato que dispe sobre a obteno de recursos para financiamento de saldo devedor quando o usurio no liquida a totalidade das obrigaes assumidas em perodos anteriores. Ser que a simples representao do usurio junto a instituies financeiras, por fora dessa clusula mandato, faz com que a administradora de cartes de crdito adquira o status de integrante do Sistema Financeiro Nacional? Acredita-se que no. Se tal intermediao em operaes financeiras (captao de recursos para financiar o usurio do carto) a transforma em empresa integrante do Sistema Financeiro Nacional, qualquer pessoa jurdica, que pratica agiotagem, facilmente passaria a fazer parte do Sistema e estaria legalmente amparado. Bastaria, para tanto, formalizar um simples contrato onde aquele que necessita recursos lhe d, atravs de clusula mandato, autorizao para que obtenha numerrio junto a estabelecimentos de crdito. Por que facilmente ? Utilizando como exemplo a prtica bastante conhecida daqueles que praticam agiotagem: emprstimo com garantia de cheques pr-datados. Emprestando os recursos, obtm o detentor dos recursos dos tomadores, cheques "prdatados" que, no mesmo dia ou no seguinte, passariam a integrar a garantia de emprstimo obtido pelo agiota junto a instituies financeiras, geralmente sob a modalidade de "Conta Garantida", promovendo o retorno dos recursos ao bolso do usurrio, j acrescido do "spread" entre a taxa por ele cobrada e aquela cobrada pela instituio financeira. A ttulo de informao, verificou-se que, no perodo de janeiro/97 a abril/2002, a taxa mdia mensal praticada pelas instituies financeiras , em emprstimos atravs das chamadas "Contas Garantidas", foi de 4,388% (quatro inteiros e trezentos e oitenta e oito milsimos pontos percentuais). Ora, no h necessidade de se chegar aos patamares praticados pelas famosas "empresas de crdito rpido no varejo", de at 14% (quatorze pontos percentuais) ao ms, para justificar a usura praticada e, considerando a Smula 283, do STJ, o benefcio da qualificao do usurrio como integrante do Sistema Financeiro Nacional.

A Medida Provisria de n. 2.172-32, de 23/08/2001, em vigor por fora do Art. 2. da Emenda Constitucional n. 32, de 11/09/2001, estabelece que: "Art. 1. - So nulas de pleno direito as estipulaes usurrias, assim consideradas as que estabeleam: I nos contratos civis de mtuo, taxas de juros superiores s legalmente permitidas, caso em que dever o juiz, se requerido, ajust-las medida legal ou, na hiptese de j terem sido cumpridas, ordenar a restituio, em dobro, da quantia paga em excesso, com juros legais a contar da data do pagamento indevido; II nos negcios jurdicos no disciplinados pelas legislaes comercial e de defesa do consumidor, lucros ou vantagens patrimoniais excessivos, estipulados em situao de vulnerabilidade da parte, caso em que dever o juiz, se requerido, restabelecer o equilbrio da relao contratual, ajustando-os ao valor corrente, ou, na hiptese de cumprimento da obrigao, ordenar a restituio, em dobro, da quantia recebida em excesso, com juros legais a contar da data do pagamento indevido. Pargrafo nico para a configurao do lucro ou vantagens excessivos, considerar-seo a vontade das partes, as circunstncias da celebrao do contrato, o seu contedo e natureza, as origens das correspondentes obrigaes, as prticas de mercado e as taxas de juros legalmente permitidas. Art. 2. - So igualmente nulas de pleno direito as disposies contratuais que, com o pretexto de conferir ou transmitir direitos, so celebradas para garantir, direta ou indiretamente, contratos civis de mtuo com estipulaes usurrias. Art. 3. - Nas aes que visem declarao de nulidade de estipulaes com amparo no disposto nesta Medida Provisria, incumbir ao credor ou beneficirio do negcio, o nus de provar a regularidade jurdica das correspondentes obrigaes, sempre que demonstrada pelo prejudicado, ou pelas circunstncias do caso, a verossimilhana da alegao. Art. 4. - As disposies desta Medida Provisria no se aplicam: I s instituies financeiras e demais instituies autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil , bem como s operaes realizadas nos mercados financeiro, de capitais e de valores mobilirios , que continuam regidas pelas normas legais e regulamentares que lhes so aplicveis; II s sociedades de crdito que tenham por objeto social exclusivo a concesso de financiamentos ao micro empreendedor; III s organizaes da sociedade civil de interesse pblico de que trata a Lei n. 9.790, de 23 de maro de 1999, devidamente registradas no Ministrio da Justia, que se dedicam a sistemas alternativos de crdito e no tm qualquer vinculao com o Sistema Financeiro Nacional."

Excluem-se, de imediato, o inciso II, uma vez no tratar-se de sociedade de crdito a micro empreendedores, e o inciso III do artigo 4., haja vista que a Lei n. 9.790/99, estabelece que: "podem qualificar-se como organizaes da Sociedade Civil de Interesse Pblico, as pessoas jurdicas de direito privado, sem fins lucrativos, desde que os respectivos objetivos sociais e normas estatutrias atendam aos requisitos institudos por esta Lei." (caput do Art. 1.). Como j visto, as administradoras de cartes de crdito no tm seu funcionamento autorizado pelo Banco Central do Brasil, no sendo, portanto, instituies financeiras e, em decorrncia, no integram o Sistema Financeiro Nacional, fato que as exclui das entidades beneficiadas pelo inciso I. Isto posto, tem-se novamente questionado: por que os Tribunais insistem em qualificar as administradoras de cartes de crdito como instituies financeiras e, dessa forma, integrantes do Sistema Financeiro Nacional? No Recurso Especial n. 249.397/RS (DJ de 20/11/2000), seu Relator, o Exmo. Sr. Ministro Aldir Passarinho Jnior, em seu voto (fls. 2), justifica a inexistncia de limitao dos juros argumentando, litteris: "Com relao limitao dos juros, tem-se que o entendimento aqui firmado no sentido de que com o advento da Lei n. 4.595/64, diploma que disciplina de forma especial o Sistema Financeiro Nacional e suas instituies, restou afastada a incidncia da Lei de Usura no tocante limitao dos juros,. .." deixando ementado que: "I. No se aplica a limitao de juros de 12% ao ano prevista na Lei de Usura aos contratos de abertura de crdito bancrio", estabelecendo, assim, que o um contrato de prestao de servios entre a administradora de carto de crdito e o titular, v-se transformado em contrato de abertura de crdito bancrio, deixando a prestadora de servios em posio privilegiada, uma vez que: a- equiparada a instituio bancria; e, conseqentemente, b-beneficiada pela Smula n. 596/STF. A deciso do Exmo. Ministro amplia o objeto principal do contrato, qual seja, a prestao de servio de administrao do carto de crdito, para que o titular promova a demanda de servios e de bens de consumo junto a seus filiados. Se tais empresas de prestao de servios fossem instituies financeiras, por que necessria a insero de clusula mandato para representar o usurio na obteno de emprstimos, em condies bastante especiais, para financiamento de saldos existentes em sua conta de consumo por intermdio do carto de crdito?

CONCLUSES Infere-se, assim, que as administradoras de cartes de crdito, quer por no estarem sujeitas a autorizao de funcionamento por parte do Banco Central do Brasil, quer por no dependerem de regulao e fiscalizao por parte daquele rgo, no so instituies financeiras. Mais que isso, no h como aceitar algumas posies do Direito de que atuam como tal. Vejamos. O 7. do artigo 44, da Lei n. 4.595/64, que rege o Sistema Financeiro Nacional, estabelece que: "quaisquer pessoas fsicas ou jurdicas que atuem como instituio financeira, sem estar devidamente autorizadas pelo Banco Central do Brasil, ficam sujeitas multa referida neste artigo e deteno de 1 (um) a 2 (dois) anos, ficando a esta sujeitos, quando pessoa jurdica, seus diretores e administradores." O artigo 8., da Lei n. 7.492, de 16/06/1986, qualifica como crime contra o Sistema Financeiro Nacional: "Exigir, em desacordo com a legislao, juro, comisso ou qualquer tipo de remunerao sobre operao de crdito ou de seguro, administrao de fundo mtuo ou fiscal ou de consrcio, servio de corretagem ou distribuio de ttulos ou valores mobilirios: Pena: recluso, de 1 (um) a 4 (quatro) anos." e, em seu artigo 16, estabelece que tambm constitui crime contra o Sistema Financeiro Nacional: "Fazer operar, sem a devida autorizao, ou com autorizao obtida mediante declarao falsa, instituio financeira, inclusive de distribuio de valores mobilirios ou de cmbio: Pena: recluso, de 1 (um) a 4 (quatro) anos, e multa." Diante do exposto, os cenrios que se apresentam para qualificao das administradoras de cartes de crdito como integrantes do Sistema Financeiro Nacional, deixam ver que tais empresas estariam, de qualquer forma, sujeitas s sanes previstas em lei, uma vez que: a-sendo consideradas instituies financeiras por parte do judicirio, estariam sujeitas s sanes impostas pelo 7. do artigo 44, da Lei n. 4.595/64 e pelo artigo 8., da Lei n. 7.492, de 16/06/1986, ambas regendo o Sistema Financeiro Nacional, por no possurem autorizao de funcionamento por concesso de rgo regulador e fiscalizador; e, b-no sendo consideradas instituies financeiras, estariam sujeitas s disposies do artigo 16, da Lei n. 7.492, de 16/06/1986, haja vista a prtica de juros usurrios.

Acredita-se que "todos so iguais perante a lei, sem distino de qualquer natureza", conforme reza o Art. 5. de nossa Constituio. Assim, resta a crena de que os Srs. Magistrados, em todas as instncias de nossos Tribunais, na qualidade de encarregados de fazer Justia, encontrem o justo caminho a ser seguido, sem privilegiar as aes que levam os menos favorecidos e, porque no dizer, os menos informados, a se manterem sob o jugo dos grandes ncleos capitalistas.