PROYECTO PILOTO DE PRODUCCION DE UNA COMPOTA DE ZAPALLO COMO UNA OPCION PARA MEJORAR LA NUTRICION INFANTIL DE LOS NIOS

DE LA CIUDAD DE GUAYAQUIL

CAPTULO III: ESTUDIO ECONMICO FINANCIERO

3.1 INVERSIONES 3.1.1 Activos Fijos 3.1.2 Activos Diferidos

3.3 PRESUPUESTO DE COSTOS Y GASTOS 3.3.1 Costos de Produccin 3.3.2 Gastos de Administracin y Venta 3.3.3 Depreciaciones, mantenimiento y seguros 3.3.3.1 Mantenimiento y depreciacin

3.4 Cronograma 3.5 Factibilidad financiera

ESTUDIO ECONMICO FINANCIERO

3.1 INVERSIONES 3.1.1 Activos Fijos Para iniciar la planta procesadora de compotas de

zapallo para bebes, se

debe considerar la diversidad de inversiones que sern necesarias realizar, como la inversin en terreno, construccin e instalacin de servicios. El comn denominador en la determinacin del tamao de una planta pequea es la flexibilidad y adaptabilidad en el diseo inicial, de manera que pueda hacerse frente a las condiciones fluctuantes del mercado y de los procesos de produccin. En el caso de una pequea empresa como rea de 250 m2. La inversin inicial, incluyendo los conceptos de terreno, construcciones e instalacin de servicios es: Inversin Inicial
VALOR Cantidad m2 Construccin Terreno 250 170 Total (Dlares) $ 17.500,00 $ 71.225,00

FIBER S.A.,

se estima un

Dentro de este rubro de inversin, no se ha considerado la inversin en capital de trabajo, que depender del nivel de operaciones previsto para la empresa. A continuacin presentamos la descripcin del activo fijo, conjuntamente con su costo y su vida til:

a) Terreno: El terreno a utilizar comprende un rea de 250 m2. La zona se ha cotizado en la ciudad de Guayaquil (Va a Daule, Parque Industrial) con un costo de USD 70 el m2 y es conveniente por ser considerada una zona industrial en expansin. b) Edificaciones y obras civiles: Estas obras se las ha calculado con una vida til de 10 aos, ya que pasado este perodo debern ser renovadas; los costos de cada una de ellas se los podr observar en el Anexo 4. Entre las construcciones para la implementacin de la planta estn: Oficinas: Esta obra comprende el rea administrativa de la planta, as como las de venta y mercadotecnia. Tiene una extensin de 35 m2, y cuenta con 3 oficinas principales, una secundaria y un laboratorio de control de calidad. Galpn: Comprende un rea de 170 m2 que ser utilizado para la instalacin de las maquinarias de la planta procesadora de compotas de

zapallo.
Bodega de materia prima: Comprende un rea de 46 m2 donde se almacenar todo el

zapallo

comprado

dems

insumos

imprescindibles para la elaboracin de las compotas. Comedor, vestidor y baos: Considerndose un rea de 24 m2 para que los obreros de la planta puedan alimentarse, baarse y vestirse. Estacionamiento: Comprende un rea de 25 m2 para el parqueo temporal de los camiones de la empresa distribuidora y para el parqueo de los autos de los ejecutivos de la empresa. Cerramiento: Por disposicin municipal, todo el terreno debe disponer de un cerramiento, por lo que esta obra tendr una extensin de 250 metros lineales.

La distribucin de las instalaciones de la Planta procesadora de compotas de zapallo

FIBER S.A.

El espacio de construccin es de 170 m2, por lo que se ha tomado en consideracin una futura ampliacin de la planta procesadora. c) Materiales y Equipos: En cuanto a la adquisicin de maquinaria y equipo, usualmente se recurre a financiamiento bancario para cubrir esta inversin. La justificacin de la maquinaria y equipo para la planta procesadora de compotas de

zapallo,

mencionamos las maquinas y equipos

necesarios para la elaboracin de las compotas

Zapallito.

Inversin en Maquinara y Equipos

DENOMINACION Maquinaria y Equipos Sistemas de calentamiento y agitacin Tanque de almacenamiento Esterilizadora Balanza de recepcin Tnel de enfriamiento Comprensor Empacadora

PRECIO UNIDAD

TOTAL

5500 2500 2000 750 19500 16000 4500

1 1 1 1 1 1 1 TOTAL

$ 5.500,00 $ 2.500,00 $ 2.000,00 $ 750,00 $ 19.500,00 $ 16.000,00 $ 4.500,00

$ 50.750,00

d) Otros Equipos: Estos equipos no son parte de la produccin, sin embargo, son necesarios para el normal desenvolvimiento de la planta procesadora. Computadora: Se requiere dos computadoras con memoria RAM 256, disco duro 80 GB, monitor de 15 pulgadas, ms una impresora-scanner-fax y un regulador de voltaje. La vida til del equipo es de 5 aos. e) Muebles y Enseres: Tienen una vida til de 10 aos; entre los muebles a utilizar estn: Muebles de oficina: Comprende todos los muebles de madera y metal a utilizar Archivador: Se requiere uno de metal, el cual servir para ordenar facturas, notas de ventas, ordenes de compra, etc.

f) Equipo de Laboratorio: Su vida til es de 10 aos, ya que continuamente se deber renovar en tcnicas adecuadas para realizar el control de calidad. A continuacin, se presenta un resumen de la inversin inicial requerida:

Plan de Inversin Empresa

Instalaciones Terreno ( 250m2) Oficinas Administrativas (35 m2) Galpn (170 m2) Galpn de Materia Prima (46 m2) Estacionamiento (25 m2) Comedor, baos (24 m2) Cerramiento

FIBER S.A.
17.500,00 5.250,00 30.600,00 6.900,00 625,00 3.600,00 6.750,00 $ 71.225,00 $ 50.750,00 $ 5.500,00 $ 2.500,00 $ 2.000,00 $ 750,00 $ 19.500,00 $ 16.000,00 $ 4.500,00 $ 50.750,00 $ 2.450,00 $ 4.500,00 $ 1.700,00 $ 5.799,00 $ 2.845,00 $ 750,00 $ 250,00 $ 12.974,86 $ 82.018,86

Maquinaria y Equipos Sistemas de calentamiento y agitacin Tanque de almacenamiento Esterilizadora Balanza de recepcin Tnel de enfriamiento Comprensor Empacadora

Equipos Laboratorio Muebles y Enseres Equipos de Computacin Repuestos y accesorios Gasto de Puesta en marcha Maq. Gasto de Constitucin Registro Sanitario Capital de Trabajo TOTAL INVERSIONES

3.1.2 Activos diferidos Estos activos se amortizarn en 5 aos, que es la mitad del perodo de valoracin del proyecto en estudio, tomando en cuenta el porcentaje establecido por el Servicio de Rentas Internas (SRI) para este tipo de activos (20%). Activos Diferidos

Denominacin
Constitucin de la Sociedad Gastos de puesta e marcha de maquinaria

Dlares
$ 750,00 $ 2.845,00

3.2 PRESUPUESTO DE COSTOS Y GASTOS 3.2.1 Costos de Produccin Los Costos de Produccin representan los desembolsos de pago a la mano de obra directa, materiales, seguros, depreciaciones, asistencias tcnicas e imprevistas, comprendidos desde el inicio de la operacin de la planta. En cuanto al detalle de la mano de obra, es el pago de los operadores de las maquinarias y diferentes labores que se desarrollan en la procesadora de compotas de zapallo FIBER. La planta trabajar durante un turno al da, por lo que nuestra mano de obra se mantendr invariable durante los diez aos previstos de operacin del proyecto, aunque nuestra produccin crezca junto con la demanda potencial a una tasa anual del 1.49%, lo que no justifica el incremento en operarios para la planta. A continuacin, se presenta el cuadro de costos de produccin:
MATERIALES DIRECTOS Denominacin Cantidad 7846 Azcar Canela en polvo Sorbato de potasio Almidn modificado TOTAL 224 13 11 10 8104 Unidad K K K K K 0,15 0,6 0,8 0,8 0,9 Valor Unit Total 1176,90 134,40 10,40 8,80 9,00 1339,50 14122,80 1612,80 124,80 105,60 108,00 16074,20 Total Anual

MANO DE OBRA DIRECTA

CLASIFICACION DEL TRABAJO

Operador del sistema de calentamiento Operador de la maquina mezcladora Operador de la desemilladora Operador del desarrollo y esterilizador Estibador o transportador Etiquetador Envasador Operador del Homogenizador Supervisor de planta

PERS.REQ. 1 1 2 3 3 1 2 1 1 15

SUELDO 292,00 292,00 292,00 292,00 292,00 292,00 292,00 292,00 520,00

TOTAL MENSUAL 292,00 292,00 584,00 876,00 876,00 292,00 584,00 292,00 520,00

TOTAL ANUAL 3504,00 3504,00 7008,00 10512,00 10512,00 3504,00 7008,00 3504,00 6240,00

TOTAL

$ 4.608,00

55296,00

GASTOS INDIRECTOS DE FABRICACIN

A. MANO DE OBRA INDIRECTA Sueldo mensual 292,00 Total mensual 292,00 292,00 Total Anual 3.504,00 3.504,00

Denominacin Personal de limpieza SUMAN

N 2 2

B. MANO DE OBRA INDIRECTA

Denominacin Frasco de 125gr. Etiquetas Cajn de cartn Tapas SUMAN

Cantidad 455.700 455.700 18.228 455.700

Costo Unit. ($) 0,05 0,004 0,04 0,018

Total 22.785,00 1.822,80 729,12 8.202,60 33.539,52

C. DEPRECIACION Y AMORTIZACIN Vida til (aos) 20 10 5 5 5 Valor Anual ($) 4.753,75 5.075,00 1.159,80 340,00 569,00 11.897,55

Concepto Construcciones e instalaciones Maquinaria y Equipo

Costo ($)

95.075,00 50.750,00 5.799,00 1.700,00 2.845,00

Repuestos y Accesorios Laboratorio Gastos de puesta en marcha SUMAN

D. SUMINISTROS Concepto Cantidad

VALOR Unitario ($) Total ($)

Energa Elctrica (Kwh) Combustible (galndiesel) Agua (m3) Aceite(litro)

15.000 6.500 750 1.575

0,15 1,2 0,5 1,25 SUMAN

2.250,00 7.800,00 375,00 1.968,75 12.393,75

VALOR E. REPARACIONES Y MATENIMIENTO Valor reparaciones y mantenimiento en general Maquinaria y Equipo Edificios y Construcciones

50% 25% SUMAN

5000,00 2114,58

7114,58 VALOR

F. SEGUROS Maquinaria y Equipo Edificios Laboratorio y Equipo lab.

4% 2% 3% SUMAN TOTAL

2030,00 1901,50 51,00 3982,50 72431,90 VALOR

IMPREVISTO DE LA CARGA FABRIL Aproximacin 3% de los rubros anteriores 3% TOTAL GENERAL $

2172,96 74.604,86

Costos de Produccin Materiales Directos Mano de Obra Directa Carga Fabril a) Mano de obra indirecta b) Materiales indirectos c) Depreciacin d) Suministros e) Reparacin y mantenimiento f) Seguro g) Imprevistos Dlares 17119,2 36000 74604,86 3504 33539,52 11897,55 12393,75 7114,58 3982,5 2172,96 TOTAL 127724,06 % 13,40 28,19 58,41 2,74 26,26 9,32 9,70 5,57 3,12 1,70

100.00%

A continuacin se explica en que consiste cada rubro:

Materiales Directos: Son los que los bebes y pequeos nios del ORFANATO la compota

ZAPALLITO.

El producto constar especficamente de

zapallo

(96.82%), azcar (2.76%), canela en polvo (0.16%), y un preservante natural como el sorbato de potasio (0.14%), almidn modificado (0.12%). El costo de los materiales directos se incremente de acuerdo al incremento estimado en la produccin anual. Mano de obra directa: Comprende a los operarios de las mquinas y al Supervisor de Planta, los cuales suman 15, teniendo un solo turno de trabajo de ocho horas. En este caso, el incremento anual estimado en la produccin (1.49%), no justifica la contratacin de operarios adicionales, por cuanto, si el caso lo amerita, se podra ampliar en una o dos horas el da laboral de produccin con la misma cantidad de trabajadores. Carga Fabril: Nos indica los gastos indirectos en que se incurre para obtener la produccin estimada, tales como servicios bsicos, suministros, seguros, reparaciones, materiales indirectos, etc. Gastos de administracin y generales: Comprende gastos de oficina, remuneraciones al personal y mantenimiento de la oficina

 Gastos de Ventas: Comprende los gastos de promocin estimados, como la creacin de una pgina Web y ofertas en la venta de los productos.

Unidades producidas Costos por unidades

455.700 0.25

Nuestro costo de produccin total ser de USD 0.25 por unidad, incluyendo los costos de promocin.

3.2.2 Gastos de Administracin y Venta Existen otros costos, que a pesar de no estar ligados directamente a la produccin, forman parte del proceso para la venta y comercializacin del producto, tal como son los de administracin y venta. Estos gastos incluso aparecen en el Estado de Resultados, como gastos fijos ajenos a la produccin. A continuacin, se explica en que consiste cada rubro de los gastos administrativos: Gastos de Personal: Se ha considerado a 3 personas indispensables para el correcto funcionamiento de la empresa. Dentro de este rubro se incluye nicamente el sueldo y los beneficios de ley respectivos anuales de los distintos colaboradores. Gastos de oficina: Aqu se incluye los gastos de suministros de oficina, papelera, pago de Internet, telfono, etc. Cargas sociales: Tendremos la amortizacin de la constitucin de la sociedad y la depreciacin de los muebles y enseres de la oficina administrativa.

Gastos Administrativos y Generales Gastos de Personal Secretaria Gerente General Contador SUMAN N 1 1 1 3 Sueldo mensual 292,00 520,00 292,00 Total mensual 292,00 520,00 292,00 1104,00 Total Anual 3504,00 6240,00 3504,00 13248,00 1800 1000,00 160,00 1160,00

Gastos de Oficina CARGOS A ACTIVOS Depreciacin de muebles y enseres(5 aos) Amortizacin de Constitucin de la Sociedad (5 aos) SUMAN TOTAL GENERAL

5 5

16208,00

En toda empresa se desarrollan, a un tiempo, diversas funciones interrelacionadas que producen ciertos resultados, y la calidad y cantidad de estos son responsabilidad fundamental de los empleados que tienen a su cargo dichas funciones, en el caso de nuestra pequea empresa, tendremos el personal estrictamente necesario, y se deber sacar adelante a pesar de sus recursos limitados. Adems, se sealan las reas funcionales y el bosquejo de organigrama ms apropiados para una pequea empresa:

reas Funcionales
PRESIDENTE EJECUTIVO

GERENTE FINANCIERO ECONOMISTA

GERENTE GENERAL ING. COMERCIAL

GERENTE DE PLANTA ING. ALIMENTOS

ASISTENTE FINANCIERO

ASISTENTE ADMINISTRATIVO

PERSONAL DE PRODUCCION Y MANTENIMENTO

DISTRIBUCION

El desarrollo ptimo de cualquier empresa requiere de la determinacin y seleccin adecuada del personal que en ella participar. Es imprescindible conocer las especialidades y habilidades requeridas con objeto de cumplir cabalmente con todas las actividades que se necesitan para lograr los propsitos del negocio. Conocido el tipo de empresa y, sobretodo, los objetivos de sta hay que localizar mediante las diversas fuentes de reclutamiento al personal que rena los requisitos para cada puesto, de acuerdo al perfil establecido. Antes de iniciar nuestras operaciones, es necesario capacitar al personal en distintas reas, dentro de un programa de entrenamiento que involucra necesariamente cuatro etapas: inventario de necesidades y diagnstico de entrenamiento, planeacin del entrenamiento, ejecucin y evaluacin de los resultados.

Capacitacin de Personal

Nombre
Proceso de fabricacin de las compotas de zapallo Manejo de equipo y maquinaria Control de calidad y manejo de materia primas y producto terminado Seguridad Industrial

Personal al que habra que capacitar

Personal Operativo

Personal Operativo Gerente General

Todo el personal

El uniforme indispensable para los operarios de la planta ser el siguiente: Batas de algodn Guantes Cabello recogido y tapado (en el caso de las mujeres) Uas cortas y limpias

En lo que respecta a los gastos de ventas y comercializacin podemos mencionar los siguientes: Gastos de Promocin: De manera primordial ser el mantenimiento de nuestra pgina Web, que ser el medio principal para promocionar nuestro producto. En este rubro tambin se considera gastos de promocin, descuentos y ofertas para los padres de familia que compren las compotas

Zapallito

Gasto de oficina: se incluye en este rubro los gastos de papelera y suministros necesarios para el buen manejo de las ventas. Imprevistos: Se considera el 3% de imprevistos, del valor subtotal de los gastos de ventas.

Gastos de Ventas Gastos de Promocin Publicacin en la Web y publicidad Promociones y ofertas Gastos de Promocin Gastos de oficina Imprevistos 3% TOTAL DE GASTOS DE VENTAS Total Anual 800,00 800,00 1600,00 1000,00 78,00 2678,00

3.2.3 Depreciaciones, mantenimiento y seguros 3.2.3.1 Mantenimiento y depreciacin La depreciacin se refiere al cargo contable peridico que es necesario realizar con el propsito de establecer una reserva que permita reponer el valor del equipo. Entonces, la reserva se constituye de conformidad con la prdida de valor del activo fijo a consecuencia de su desgaste, uso u obsolescencia. La depreciacin se calcula conforme a criterios contables. La Ley del Impuesto sobre la renta, determinan los porcentajes mximos para la depreciacin de activos fijos autorizados, por tipo de bien: 10% para mobiliario y equipo de oficina, vida til 10 aos 30% para equipo de cmputo electrnico, vida til 3 aos 5% para edificaciones y construcciones, vida til 20 aos 10% para equipos de produccin, vida til 10 aos

El mantenimiento preventivo consiste en programar para cada mquina una revisin y ajuste peridico de piezas. Se propone que se realice un mantenimiento industrial cada seis meses. El mantenimiento correctivo consiste en cambiar piezas y ajustes mayores causados por accidentes mecnicos o elctricos.
VALOR

E. REPARACIONES Y MATENIMIENTO Valor reparaciones y mantenimiento en general Maquinaria y Equipo Edificios y Construcciones

50% 25% SUMAN

5000,00 2114,58 7114,58

5.2.3.2 Seguros Tanto la maquinaria, como las construcciones y los equipos de laboratorios debern asegurarse, para lo cual hemos presupuestado los siguientes valores para la prima a pagar anualmente.
F. SEGUROS Maquinaria y Equipo Edificios Laboratorio y Equipo lab. VALOR 2030,00 1901,50 51,00 3982,50

4% 2% 3% SUMAN

3.4 Cronograma

Anlisis Cronograma Anlisis microbiolgicos 0, 2, 4, 6, 8 y 10 meses Humedad, acidez, azcares reductores totales y almidn 0, 2, 4, 6, 8 y 10 meses 0, 3, 6 y 10 meses

Anlisis proximal (protena, grasa, cenizas), actividad de agua y pH 0 y 6 meses Viscosidad e ndice de gelatinizacin 0 meses

 Anlisis sensorial 0, 6 y 10 meses 3.5 Factibilidad financiera 3.5 Anlisis de Rentabilidad 3.5.1 Relacin Beneficio Costo El proyecto obtiene un retorno de US$ 2.74 por cada dlar invertido. Esto significa un neto de US$ 1.74. 3.5.2 Tasa Interna de Retorno (TIR) El TIR representa la tasa de inters ms alta que el inversionista podra pagar sin perder dinero, si todos los fondos para el financiamiento de la inversin se tomarn prestados y el prstamos, principal e inters, se pagara con las entradas en efectivo de la inversin a medida que se fueran produciendo. En el caso del proyecto, la tasa interna de retorno, 27.9%, es mayor a la tasa de descuento, 16%, lo TIR-Tasa Interna de Retorno 27.9% cual lo define VANValor Actual Neto 1000,796 como rentable. Beneficio Costo 2.74

3.5.3 Valor Actualizado Neto (VAN) El VAN es el valor puesto al da de todos los flujos de caja esperados de un proyecto de inversin, en el caso de proyecto el VAN es positivo, US$ 1.000,796 lo cual lo cataloga como rentable.