Sistema Financiero Peruano

Sistema Financiero Peruano Introduccin El sostenido crecimiento econmico nacional, sustentado por la creciente demanda interna, el crecimiento de las inversiones y la estabilidad poltica y fiscal, as como respaldado por la slida estructura regulatoria del sistema financiero nacional, ha atrado la presencia de nuevos competidores al mercado, algunos a travs de la compra de entidades existentes (como es el caso del Banco Compartamos de Mxico, que adquiri una participacin mayoritaria en Financiera Crear en junio del 2011), o del inicio de nuevas operaciones, como es el caso del Banco Cencosud de Chile, que desde marzo del 2011 cuenta con autorizacin de organizacin de su operacin local, o de la nueva operacin con capitales locales de CRAC Incasur (Grupo Inca), que inici operaciones en octubre del 2011. Adems, instituciones financieras internacionales como el Industrial and Commercial Bank of China ICBC, el Banco Itau de Brasil y Bancolombia han anunciado su posible ingreso al mercado peruano. Tradicionalmente, las instituciones bancarias se han enfocado en atender a las medianas y grandes empresas, adems de prestar servicios de banca personal, aunque en los ltimos tiempos se observa una tendencia hacia la especializacin de operaciones, determinada por las oportunidades de crecimiento en trminos de colocaciones y de rentabilidad obtenida, como es el caso de los bancos enfocados en crditos de consumo: Falabella y Ripley, o de bancos enfocados en prestar financiamiento a microempresas: MiBanco y Azteca. A estos ltimos se suman las operaciones en microfinanzas asociadas a los principales bancos del pas: Financiera CrediScotia de Scotiabank, Financiera Edyficar del Banco de Crdito - BCP y Caja Nuestra Gente de la Fundacin BBVA (que prximamente se fusionar con Financiera Confianza), as como las operaciones de instituciones de reconocida especializacin en este segmento como son las Cajas Municipales, las Cajas Rurales, las EDPYMES y empresas financieras especializadas, algunas de stas convertidas desde su anterior operacin como EDPYMES.

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Concepto:

Es el conjunto de instituciones encargadas de la circulacin del flujo monetario y cuya tarea principal Las instituciones que cumplen con este papel se llaman Intermediarios Financieros o Mercados Financieros. Debidamente autorizadas por la Superintendencia de Banca y Seguro, que operan en la intermediacin financiera (actividad habitual desarrollada por empresas e instituciones autorizada a captar fondos del pblico y colocarlos en forma de crditos e inversiones. Es decir hace posible el funcionamiento de los mercados que conectan la oferta y demanda de ahorro.

1.1 Funcin del Sistema Financiero -Es canalizar el dinero de los ahorristas hacia quienes desean hacer inversiones productivas; es decir captar el excedente de los ahorradores (unidades de gasto con supervit) y canalizarlo hacia los prestatarios pblicos o privados (unidades de gasto con dficit). Es decir las principales funciones que cumple el Sistema Financiero son:

Captar el ahorro y canalizarlo hacia la inversin. fomentar el ahorro. Ofertar aquellos productos que se adaptan a las necesidades de los ahorradores y los inversores, de manera que ambos obtengan la mayor satisfaccin con el menor coste. Lograr la estabilidad monetaria. Sistema Financiero en el Per

2.

Este sistema es conformado por Entes Reguladores del Sistema Financiero Peruano: Ministerio de Economa y Finanzas:

Es el organismo encargado del planeamiento y ejecucin de la poltica econmica del Estado Peruano con la finalidad de optimizar la actividad econmica y financiera del Estado, establecer la actividad macroeconmica y lograr un crecimiento sostenido de la economa del pas. Comisin Nacional Supervisora de Empresas y Valores (CONASEV):

Institucin Pblica del sector Economa y Finanzas, cuya finalidad es promover el mercado de valores, velar por el adecuado manejo de las empresas y normar la contabilidad de las mismas. Tiene personera jurdica de derecho pblico y goza de autonoma funcional administrativa y econmica. La Superintendencia de Banca y Seguro (SBS):

Es el organismo encargado de la regulacin y supervisin de los Sistemas Financiero, de seguros y del Sistema Privado de Pensiones (SPP) as como de prevenir y detectar el lavado de activos y del financiamiento del terrorismo. Su objetivo primordial es preservar los intereses de los depositantes, de los asegurados y de los afiliados al SPP. Superintendencia de Administracin de Fondos de Pensiones (SAFP):

Al igual que la SBS, es el organismo de Control del Sistema de Nacional de AFP

Banco Centro de Reserva del Per :

Encargado de regular la moneda y el crdito del sistema financiero, sus funciones principales son: Propiciar que las tasas de inters de las operaciones del sistema financiero, sean determinadas por la libre competencia, regulando el mercado.. La regulacin de la oferta monetaria. La administracin de las reservas internacionales (RIN).

 La emisin de billetes y monedas.

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SISTEMA FINANCIERO PERUANO

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CLASES

4.1. Sistema Financiero Bancario:

Est constituido por el conjunto de banco que operan en una economa como intermediarios financieros indirectos. Adems forma parte del sistema el ordenamiento jurdico que rige su funcionamiento y las instituciones pblicas encargadas de su supervisin

Banco de la Nacin

Es el banco que representa al Estado peruano en las transacciones comerciales en el sector pblico o privado, ya sea a nivel nacional o extranjero

Banca Mltiple (Bancos Privados)

Conocida tambin como multipropsito que son bancos autorizados para realizar una serie de actividades financieras como son las de operaciones hipotecarias, crdito 4.2. Sistema Financiero No Bancario

Financiera

Lo conforman las instituciones que capta recursos del pblico y cuya especialidad consiste en facilitar las colocaciones de primeras emisiones de valores, operar con valores mobiliarios y brindar asesora de carcter financiero.

Entre estas tenemos: - Solucin Financiero de Crdito del Pru - Financiera Daewo SA - Financiera C.M.R

Cajas Municipales de Ahorro y Crdito

Entidades financieras que captan recursos del pblico y cuya especialidad consiste en realizar operaciones de financiamiento, preferentemente a las pequeas y micro-empresas.

Entre estas tenemos:

- Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Sullana - Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Piura - Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Maynas - Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Cusco - Caja Municipal de Ahorro y Crdito de Trujillo

Entidad de Desarrollo a la Pequea y Micro Empresa EDPYME

Instituciones cuya especialidad consiste en otorgar financiamiento preferentemente a los empresarios de la pequea y micro-empresa.

- Nueva Visin S.A. - Confianza S.A - Edyficar S.A - Credinpet Caja Municipal de Crdito Popular

Entidad financiera especializada en otorgar crditos pignoraticio al pblico en general, encontrndose para efectuar operaciones y pasivas con los respectivos Consejos Provinciales, Distritales y con las empresas municipales dependientes de los primeros, as como para brindar servicios bancarios a dichos concejos y empresas. Caja Rurales

Son las entidades que capta recursos del pblico y cuya especialidad consiste en otorgar el financiamiento preferentemente a los empresarios de la pequea y micro-empresa.

-Caja Rural de Ahorro y Crdito de la Regin San Martin -Caja Rural de Ahorro y Crdito del Sur -Caja Rural de Ahorro y Crdito de Cajamarca

-Caja Rural de Ahorro y Crdito Caete Por qu es importante la solidez de los Sistemas Financieros? Los sistemas financieros resistentes y bien reglamentados son cruciales para la estabilidad econmica y financiera en un entorno en el que se han intensificado los flujos de capital. Los sistemas financieros de los pases abarcan bancos, mercados de valores, fondos de pensiones, compaas de seguros, el banco central y las autoridades nacionales. Estas entidades, instituciones y mercados ofrecen un marco para la realizacin de las transacciones econmicas y para la conduccin de la poltica monetaria. Adems, ayudan a canalizar de manera eficiente el ahorro hacia la inversin. Por consiguiente, un sistema financiero slido es esencial para sustentar el crecimiento econmico. Los problemas en los sistemas financieros pueden reducir la eficacia de la poltica monetaria, profundizar o prolongar las desaceleraciones de la economa y, si los problemas son a gran escala, desencadenar la fuga de capitales o crear un elevado costo fiscal si hiciera falta sanear las instituciones financieras que atraviesan dificultades. Por otro lado, la abundancia de vnculos financieros y comerciales entre los pases significa que las debilidades financieras de un pas pueden extenderse rpidamente ms all de sus fronteras. Por eso, la solidez del sistema financiero de un pas reviste importancia para la economa de ese pas y para la de los pases con los que mantiene vnculos comerciales y financieros.

Conclusiones y Recomendaciones El sistema financiero peruano presenta perspectivas positivas para el mediano plazo, vinculadas a las proyecciones de crecimiento econmico nacional que se espera fluctu alrededor de 5.5% anual en los prximos aos lo que puede generar un efecto expansivo de hasta 3 veces en el sistema financiero, todo ello respaldado por slidos indicadores macroeconmicos nacionales y en la estabilidad poltica y fiscal confirmada por el actual gobierno, que mantiene los lineamientos econmicos de periodos anteriores de probado xito. El sistema financiero nacional contina observando una reduccin en los mrgenes financieros en razn de los mayores costos financieros relativos determinados por el aumento en las tasas de referencia y en los niveles de encaje por parte del BCR. Sin embargo, por la an baja penetracin de servicios bancarios en el Per, el mercado nacional contina siendo atractivo para la expansin de los canales de atencin de las instituciones financieras que operan actualmente, as como para el ingreso de nuevos actores, ya sea de capitales locales o extranjeros, los cuales se estn enfocando en atender nichos de mercados especficos y en diversificar geogrficamente el acceso al crdito.