Le suivi du processus dlaboration

de linformation financire
Guide mthodologique pour le comit daudit

Avant-propos
Lartcle L.823.19 du Code de Commerce prcise que le comit daudit assure
le suivi des questons relatves llaboraton et au contrle des informatons
comptables et fnancires. Le comit est notamment charg du suivi :
- du processus dlaboraton de linformaton fnancire,
- de lefcacit des systmes de contrle interne et de geston des risques,
- du contrle lgal des comptes annuels et, le cas chant, des comptes
consolids par les commissaires aux comptes,
- de lindpendance des commissaires aux comptes.
La loi lui confre aussi le pouvoir dmetre une recommandaton sur les
commissaires aux comptes proposs la dsignaton par lassemble gnrale.
En ce qui concerne processus dlaboraton de linformaton fnancire les
contours de cete mission nont pas t explicits par le lgislateur. En revanche,
lAMF a apport des clarifcatons sur les notons dinformaton fnancire et de
processus dlaboraton dans le cadre de son rapport sur les comits daudit de
juillet 2010.
Cete responsabilit reprsente un challenge certain pour les comits daudit et lIFA a souhait laborer un
document susceptble de les guider dun point de vue mthodologique dans leur rfexion pour la mise en uvre
pratque de cete mission de suivi.
2013 LEs trAvAux IFA - ACI
Audit Commitee Insttute
.
Atenton, le prsent document, ralis avec le souten de lAudit Commitee Insttute de KPMG, na pas vocaton
dresser la liste des diligences quil conviendrait de dployer exhaustvement et systmatquement au sein
des comits daudit. Il propose nanmoins aux membres de comit daudit une approche structure, destne
tant leur apporter un clairage mthodologique qu les aider dfnir les modalits concrtes dexercice de
leur mission de suivi du processus dlaboraton de linformaton fnancire. En sa 3
me
parte notamment, ce
guide dresse un panorama illustratf de bonnes pratques domaine par domaine, considrer la lumire des
spcifcits et priorits de chaque groupe et comit daudit.

2 3 CLub dEs prsIdEnts dE CoMIt dAudIt - 2013
Sommaire
Approche mthodologique en 3 phases 3
phase 1 : Examen du primtre de linformaton fnancire 4
phase 2 : revue de la critcit des processus par domaine/thme cl 6
phase 3 : Choix des points datenton examiner par domaine/thme cl 7
Illustratons
points datenton par domaine/thme cl 8
Bonnes pratques 12

Liste des membres du Club des prsidents de Comit
daudit ayant partcip cete rfexion
prsident : Aldo CArdoso
Membres :
robert bAConnIEr
daniel CAMus
Yves CHEvILLottE
Jean-Marc dAILLAnCE
bernard duFAu
Helman LE pAs dE sECHEvAL
daniel LEbGuE
Gilberte LoMbArd
Alain MArCHEtEAu
Grard de la MArtInIErE
Jacques-Yves nICoL
stphane pallez
Hlne pLoIx
Georges rALLI
pierre rodoCAnACHI
Guylaine sAuCIEr
Franois sCHLuMbErGEr
Jacques-Etenne de tsErCLAEs
philippe vAssor
Franois VEVERKA
rapporteur : Jean-Marc discours

2 3 suIvI du proCEssus dLAborAtIon dE LInForMAtIon FInAnCIrE
pHAsE 1
Examen du primtre
de linformaton
fnancire
Informaton
comptable et
fnancire
Communicaton
fnancire
Identfcaton des
domaines/thmes cls
pHAsE 2
revue de critcit
des processus
par domaine/thme
diagnostc bas sur 7
critres indicatfs
Critcit des processus par
domaines/thmes cls
pHAsE 3
Choix des points
datenton examiner
par domaine/thme
Liste des diligences par
domaines/thmes cls
typologie de diligence
ElABorAtIon du proGrAmmE AnnuEl du ComIt dAudIt
Approche mthodologique en 3 phases
Lenjeu pour le comit daudit est davoir une vision densemble du dispositf dlaboraton de linformaton
fnancire.
Lapproche mthodologique comprendra 3 phases :
phase 1 : Examen du primtre de linformaton fnancire
phase 2 : revue de la critcit des processus dlaboraton de linformaton par domaine/thme cl
phase 3 : Choix des diligences spcifques mener
A lissue de ces 3 phases, le comit daudit sera en mesure dlaborer de faon structure son programme annuel
relatf sa mission de suivi de llaboraton de linformaton fnancire.

4 5 CLub dEs prsIdEnts dE CoMIt dAudIt - 2013
phase 1 : Examen du primt re de linformaton
fnancire
Lartcle L.823-19 du Code de Commerce dfnissant la mission du comit daudit fait rfrence au terme cl dinformaton
fnancire sans en donner de dfniton concrte. Au sens de lAMF (tel que prcis dans son rapport fnal de juillet
2010), linformaton fnancire comprend les informatons comptables et fnancires ainsi que les autres informatons
fnancires issues dun processus dlaboraton structur (incluant notamment la communicaton fnancire).
La phase 1 de lapproche consiste :
recenser les domaines de linformaton fnancire applicables au Groupe et dont le suivi relve de la
responsabilit du comit daudit, tel que dfni par le conseil ;
identfer les domaines/thmes sensibles pour le Groupe.
Les enjeux par domaine/thme pourront tre apprcis au regard de critres de matrialit et de sensibilit (interne/
externe), et aussi en foncton des consquences potentelles en cas danomalies constates. Cete 1
re
phase pourra
tre ralise sur la base dentretens avec le prsident du Conseil, la directon gnrale et la directon fnancire.
InForMAtIon CoMptAbLE
Et FInAnCIrE
CoMMunICAtIon
FInAnCIrE
prIMtrE

pHAsE 1
IdEntIFICAtIon dEs
doMAInEs/tHMEs
EnJEux MAJEurs

4 5 suIvI du proCEssus dLAborAtIon dE LInForMAtIon FInAnCIrE
1
Comptes
10
prsentatons
aux analystes et
agences
9
prsentatons
lAssemble
Gnrale
8
document de
rfrence
7
Communiqus
et publicatons
intermdiaires
6
Avertssements
sur les rsultats
5
Mesures non
gaap
4
budget,
prvisionnel et
objectfs
3
Informaton
proforma
2
Rapport de
geston
1.1
Etats fnanciers de
synthse
1.10
bFr
1.9
Stocks et encours
1.8
Fiscalit
1.7
variatons de
primtre
1.6
rmunratons et
avantages au personnel
1.5
Litges et provisions
1.4
dete nete et
instruments fnanciers
1.3
Incorporels et
impairment
1.2
Revenu
et crances
descripton
de lactvit
Chifres
dafaires
trimestriel
perspectves
descripton
de lactvit
perspectves
doMAInEs tHMEs
... ...

6 7 CLub dEs prsIdEnts dE CoMIt dAudIt - 2013
1
ORGANISATION
- Survenance de changements internes rcents : dparts de personnel cl, responsables
rcents dans leur fonction, nouveaux systmes, nouvelles pratiques affectant
directement ou indirectement le domaine considr
- Survenance de changements externes rcents : nouvelles donnes environnementales
affectant directement ou indirectement le domaine considr, Incidents rvls chez
des pairs ou rfrents du march
- Anomalies observes dans le pass sur le domaine considr : erreurs rcurrentes
et/ou matrielles, ajustements daudit, rclamations etc.
- Suivi des plans dactions mis en uvre en regard des dysfonctionnements observs
- Importance des estimations du management dans le processus dlaboration
- Collgialit du jugement opr au sein du management
- Recours des avis externes
- Structure de lquipe en charge du processus dlaboration des lments
dinformations considrs,
- Exprience, comptences et expertise des professionnels impliqus dans le
processus (Directeur comptabilits, consolidation, contrle de gestion)
- Moyens disponibles
- Processus intgr vs processus manuel
- Degr dintgration du processus (partiel/total) dans un ou plusieurs systmes
dinformation
- Existence dlments dvaluation de lintgrit des systmes impliqus dans le
processus
- Volumtrie des flux dinformations concourant au processus considr,
- Centralisation /dcentralisation du processus au sein du groupe
- Concentration/dispersion des flux dinformations ncessaires,
- Importance des retraitements oprs sur les informations issues dun systme
- Technicit/spcificit que le processus exige
2
SYSTMES
DINFORMATION
CRITICIT
4
COMPLEXIT
5
ESTIMATIONS
6
CHANGEMENTS
7
INCIDENTS
- Existence dune procdure crite
- Primtre des contrles cls du processus revus par laudit interne/laudit externe
- Primtre de lauto-valuation
3
ENVIRONNEMENT
DECONTRLE
GUIDE DVALUATION DE LA CRITICIT DU PROCESSUS DLABORATION DE LINFORMATION
FINANCIERE PAR DOMAINE/THME
+ ++
phase 2 : revue de la critcit des processus
par domaine/Thme-cl
un processus est un ensemble dactvits corrles ou interactves qui transforme des lments dentre en lments
de sorte (norme Iso 9001). Appliqu linformaton fnancire, le processus dlaboraton permet la traducton
comptable et fnancire de lensemble des transactons et vnements afectant la vie conomique de lentreprise.
Au sens de lAMF, lexpression processus dlaboraton sous-entend, pour le comit daudit, dtre inform de
larchitecture densemble des systmes permetant dlaborer linformaton et de sassurer que les actons correctrices
ont t mises en place en cas de dysfonctonnement.
La phase 2 de lapproche consiste :
conduire un examen des processus pour chacun des domaines/thmes cls,
partr de 7 critres cls dvaluaton prsents ci-dessous ;
hirarchiser les domaines/thmes.
Cete 2e phase pourra tre mise en uvre sur la base dentretens auprs de la
directon fnancire, de la directon des systmes dinformaton, de la directon des
risques et du contrle interne et de la directon de laudit interne.
pHAsE 2
rEvuE dE
CrItICIt dEs
proCEssus

6 7 suIvI du proCEssus dLAborAtIon dE LInForMAtIon FInAnCIrE
phase 3: Choix des points datenton examiner
par domaine/thme
Lobjectf de cete phase 3 est de permetre au comit daudit de :
dfnir la nature des diligences spcifques quil souhaite mener pour chaque domaine/thme prioritaire identf ;
programmer dans le temps ces travaux sur une base annuelle et/ou pluri-annuelle.
En pratque, cete phase consiste :
slectonner les interlocuteurs cls quil estme ncessaire de devoir rencontrer spcifquement ;
lister latenton du management la documentaton (nature/format) quil souhaite examiner ;
dterminer la nature des diligences complmentaires quil souhaite metre en uvre
(cf. illustratons donnes en annexe).
doMAInE/tHME CL
1. Entretens avec la directon fnancire
2. Entretens avec dautres directons
3. obtenton de documents, analyses ou
informatons
4. revue critque de documents/montages/
transactons
5. Investgatons spcifques plus pousses
pHAsE 3
CHoIx dEs poInts
dAttEntIon
ExAMInEr
plAnIFICAtIon
IntGrAtIon Au proGrAmmE dE trAVAIl plurIAnnuEl du ComIt
2
1
3
4
5

8 9 CLub dEs prsIdEnts dE CoMIt dAudIt - 2013
domaine 1/thme 1.5 litges et provisions
Entendre le directeur juridique afn dobtenir une prsentaton de lorganisaton et des procdures en place
revoir le reportng central sur les litges et contenteux
sassurer de lexistence des procdures groupe permetant de garantr la conformit des pratques par rapport
aux rglementatons en vigueur
sassurer du niveau de confort obtenu sur le fonctonnement de ces procdures
revoir les litges signifcatfs et les hypothses retenues pour lestmaton des provisions comptables et/ou
passifs ventuels. demander le cas chant un avis externe
revoir les informatons donnes sur les litges dans lannexe et dans les chapitres afrents du document
de rfrence
domaine 1/thme 1.1 Etats fnanciers de
synthse
Entendre le directeur des comptabilits afn
dobtenir une prsentaton de lorganisaton et des
procdures
obtenir une prsentaton dtaille du processus de
consolidaton
revoir, en amont de la clture, les optons
comptables et darrt prsentes par la directon
fnancire
Revoir limpact des changements de mthodes
revoir lvoluton des grands agrgats fnanciers
du bilan, compte de rsultat et tableau de fux de
trsorerie
obtenir du management lanalyse des principaux
enjeux des projets dvoluton des normes
comptables
obtenir les questons de lAMF et les rponses
donnes par le management
domaine 1/thme 1.3 Incorporels et
impairment
obtenir une prsentaton dtaille du processus
dlaboraton des business plans et prvisions
sassurer du caractre raisonnable des hypothses
retenues et les challenger auprs du management.
Sassurer de la cohrence des prvisions avec la
stratgie
obtenir une analyse sur 3 ans des carts entre
les performances ralises et celles budgtes
initalement
obtenir un benchmark des taux dactualisaton.
Interroger le management sur le recours ventuel
un expert. Le cas chant, juger de lopportunit dy
recourir
revoir lanalyse de sensibilit
obtenir du management une ratonalisaton entre la
valorisaton du march (capitalisaton boursire), les
capitaux employs et la valeur dutlit
domaine 1/thme 1.2 revenu et crances
Entendre le directeur des opratons afn dobtenir
une prsentaton de lorganisaton et des procdures
en place
obtenir une prsentaton de la cartographie des
systmes dinformaton
Sassurer de la permanence des mthodes en
matre de reconnaissance du revenu
revoir les contrats signifcatfs
revoir la politque de dprciaton des crances
clients
obtenir la liste des pays/bu dans lesquels les rgles
Groupe ne peuvent ou ne sont pas appliques
revoir la politque dassurance crdit
domaine 1/thme 1.4 dete nete /
Instruments fnanciers
Entendre le directeur de la trsorerie afn dobtenir
une prsentaton de lorganisaton et des procdures
en place
revoir la stratgie de couverture de la dete
revoir les risques de liquidit, de contreparte, de
change du Groupe
revoir la nature des instruments fnanciers utliss
revoir lexistence des covenants, leur respect et le
niveau de marge
obtenir une ratonalisaton du rsultat fnancier et
sassurer de sa cohrence
phase 3 : Illustratons
points datenton par domaine/Thme cl
InForMAtIon
CoMptAbLE Et
FInAnCIrE
...
...
...
...
...

8 9 suIvI du proCEssus dLAborAtIon dE LInForMAtIon FInAnCIrE
domaine 1/thme 1.10 Besoin en Fonds de roulement
obtenir une note danalyse de lvoluton du besoin en Fonds de roulement
obtenir une analyse des carts si signifcatfs entre le rel et le prvisionnel
obtenir lanalyse de lvoluton des dlais de rotaton des stocks, de rglement clients et de paiement
fournisseurs
domaine 1/thme 1.6 rmunratons/
avant. au personnel
Entendre le directeur des ressources humaines afn
dexaminer la typologie des rmunratons variables
et des avantages accords aux salaris
obtenir les critres de calcul des rmunratons
variables du management
obtenir un benchmark des taux dactualisaton
retenus pour le calcul des engagements en matre
de retraite
revoir lanalyse de sensibilit
domaine 1/thme 1.8 Fiscalit
Entendre le directeur fscal afn dobtenir une
prsentaton de lorganisaton et des procdures en
place
revoir le reportng sur les contrles fscaux et les
contenteux en cours
Sassurer de lexistence des procdures groupe
permetant de garantr la conformit des pratques
par rapport aux rglementatons en vigueur. sassurer
du niveau de confort obtenu sur le fonctonnement
de ces procdures
revoir les hypothses retenues pour lestmaton
des provisions comptables et/ou passifs ventuels.
demander le cas chant un avis externe
revoir la situaton fscale difre si signifcatve
Apprcier le caractre raisonnable du taux dImpt
Efectf du groupe et de son voluton dans le
temps
domaine 1/thme 1.7 Variaton de
primtre
revoir les variatons de primtre signifcatves
revoir le traitement des acquisitons et cessions
signifcatves
revoir le suivi de la performance des acquisitons
signifcatves par rapport aux prvisions
sassurer que des informatons pro forma ont t
tablies lorsque les seuils de signifcaton sont
ateints
revoir les performances des entts signifcatves
non consolides par intgraton globale
domaine 1/thme 1.9 Stocks et Encours
obtenir une descripton des mthodes de suivi, de
valorisaton et de dprciaton des stocks et des
encours
Sassurer de la permanence des mthodes
obtenir une analyse comparatve des taux de
dprciaton par bu ou pays
revoir les contrats en cours signifcatfs
revoir les hypothses retenues par la dterminaton
des pertes terminaison le cas chant
phase 3 : Illustratons
points datenton par domaine/Thme cl
InForMAtIon
CoMptAbLE Et
FInAnCIrE
... ...
... ...
...

10 11 CLub dEs prsIdEnts dE CoMIt dAudIt - 2013
phase 3 : Illustratons
points datenton par domaine/Thme cl
domaine 2 rapport de geston
revoir les informatons donnes sur lactvit de la
socit et de ses fliales
sassurer de la permanence de la prsentaton des
rsultats
revoir les informatons donnes sur les vnements
signifcatfs
revoir les informatons donnes sur les perspectves
sassurer de la cohrence des informatons donnes
par rapport aux tats fnanciers (informatons
sectorielles)
obtenir lassurance du management que le rapport
de geston est en conformit avec la rglementaton
(informatons sur lactonnariat, rmunratons des
mandataires sociaux, etc.)

domaine 4 Budget, prvisionnel et objectfs
obtenir une prsentaton des processus en place
pour la producton des informatons prvisionnelles
(budget, business plan,)
Apprcier le caractre raisonnable et tay en
interne des hypothses sous-jacentes utlises pour
ltablissement des informatons prvisionnelles
sassurer de lexistence dune analyse des carts
entre budget et rel et obtenir les explicatons pour
les carts signifcatfs
revoir les objectfs donns dans le document de
rfrence et sassurer de la cohrence avec les
business plans
Lorsque des informatons prvisionnelles sont
publies, sassurer que les hypothses sous-jacentes
sont clairement dcrites
domaine 3 Informatons pro forma
sassurer que linformaton pro forma publie
refte bien la nouvelle organisaton
revoir les hypothses sous-jacentes la
constructon de linformaton pro forma
Apprcier le caractre raisonnable de la
performance fnancire pro forma publie
Sassurer de la conformit aux normes et aux
recommandatons AMF
domaine 5 mesures non gaap
Examiner le choix des indicateurs non gaap
publis (agrgats du p&L, indicateurs ajusts,
endetement net et indicateurs de fux de
trsorerie)
Examiner les lments de retraitement intervenant
entre les agrgats comptables et les agrgats non
gaap
Examiner limpact des agrgats non gaap sur la
rmunraton des dirigeants
Examiner la nature des diligences de lauditeur
interne/externe sur ces indicateurs non gaap
sassurer de la conformit aux recommandatons
AMF
InForMAtIon
CoMptAbLE Et
FInAnCIrE
... ...
... ...

10 11 suIvI du proCEssus dLAborAtIon dE LInForMAtIon FInAnCIrE
domaine 10 prsentaton aux analystes et aux agences de notaton
sassurer de la cohrence des informatons communiques aux analystes et aux agences de notaton avec les
informatons donnes dans les comptes et le communiqu de presse
obtenir les questons poses par les analystes et les agences de notaton ainsi que les rponses donnes par le
management (communicaton des notes danalystes, partcipaton ponctuelle aux runions,...)
obtenir le consensus des analystes
obtenir les notes mises par les agences de notaton
domaine 6 Avertssement sur les rsultats
Sassurer de lexistence dun suivi des carts entre
les objectfs prcdemment annoncs et les
prvisions de rsultat les plus rcentes. Lorsque
des carts semblent acquis et signifcatfs, sassurer
quune communicaton rapide (avertssement sur
les rsultats) est opre
Challenger les hypothses utlises pour la mise
jour des prvisions rvises
sassurer que les commentaires et explicatons
fournis dans lavertssement traduisent de faon
approprie la meilleure estmaton du management
domaine 7 Communiqus de presse
Entendre le directeur de la communicaton
fnancire afn dobtenir une prsentaton de
lorganisaton et du processus de prparaton des
communiqus de presse
Sassurer que le communiqu comporte les
lments signifcatfs relatfs aux comptes
Apprcier le caractre appropri des commentaires
sur la performance
Sassurer du niveau de diligences des commissaires
aux comptes la date de publicaton du
communiqu de presse
domaine 8 document de rfrence (ddr)
Sassurer de lexistence dun processus de revue
Analyser les principaux changements dans la
structure et le contenu du ddr
Revoir les chapitres pour lesquels le comit daudit
a t mandat par le conseil (facteurs de risques,
perspectves et objectfs, rapport du prsident sur
le fonctonnement du conseil et les procdures de
contrle interne et de geston des risques,..)
Sassurer de la rfrence au code de gouvernement
dentreprise
sassurer de lapplicaton de la recommandaton
AMF sur le principe Comply or explain
revoir la descripton des travaux du comit daudit
rsums dans le ddr
sassurer des informatons donnes dans le ddr
avec les documents de suivi interne
(cartographie des risques, budget,...)
domaine 9 prsentatons lAssemble
Gnrale
Entendre le directeur juridique sur le processus de
prparaton des documents metre dispositon
des actonnaires avant lAssemble Gnrale
revoir le document de prsentaton de la
performance passe et des perspectves, prpar
par le management
obtenir les questons poses lAssemble
Gnrale lanne dernire et les rponses donnes
par le management
phase 3 : Illustratons
points datenton par domaine/Thme cl
CoMMunICAtIon
FInAnCIrE
...
...
... ...
...

I
F
A
-
C
D
E
C
O
R
T
I
A
T
-
0
1
0
6
2
0
1
3
IFA
Insttut Franais des Administrateurs
11 bis rue de portalis
75008 pArIs
www.ifa-asso.com
KpMG
Audit Commitee Insttute
1 cours valmy
92923 paris La dfense cedex
www.audit-commitee-insttute.fr
LAudit Commitee Insttute de KpMG est un forum
dchanges ddi aux membres de comits daudit. Il
a t conu pour apporter aux membres de comits
daudit des informatons, outls et techniques les
aidant remplir la mission lie leur foncton. LAudit
Commitee Insttute communique travers le monde
avec les responsables de comits daudit depuis
1999.
Contact : Jean-Marc Discours, Associ
Responsable de lAudit Commitee Insttute
jdiscours@kpmg.fr
LAudit Commitee Insttute France propose ses
membres :
un site internet (www.audit-commitee-insttute.
fr) conu pour ofrir aux membres de comits
daudit un accs permanent aux meilleures
pratques et des outls conus pour amliorer le
fonctonnement des comits daudit ;
des rencontres bi-annuelles permetant aux
membres de comits daudit dchanger sur des
sujets dactualit avec leurs pairs ;
des newsleters (Audit Commitee news) qui
traitent des dveloppements rcents sur des
problmatques spcifques aux comits daudit
ainsi que des sujets dactualit technique et
rglementaire ;
des publicatons sur la pratque des comits
daudit en France et dans le monde.
Audit Commitee Insttute
1
Les diligences du comit daudit relatves la
mission de suivi du processus dlaboraton de
linformaton fnancire doivent tre dfnies
dans la charte du comit daudit.
2
Le comit daudit dfnit avec le Conseil le
primtre de linformaton fnancire plac
sous sa responsabilit, linformaton fnancire
pouvant comprendre les informatons comptables
(tant historiques que prvisionnelles) ainsi que
les lments de communicaton fnancire.
3
sur la base dentretens avec la directon, le
comit procde lvaluaton des processus
dlaboraton au travers de critres dapprciaton
tels que : organisaton, systmes dinformaton,
environnement de contrle, complexit,
estmatons, changements, incidents
4
Le comit daudit dtermine les thmes
prsentant un enjeu majeur ncessitant la mise
en uvre de diligences spcifques qui devront
tre programmes sur une base annuelle ou
pluri-annuelle.
5
Le comit daudit prend connaissance des
indicateurs dalerte mis en place par le
management et relatfs au processus dlaboraton
de linformaton fnancire (respect des dlais,
ajustements daudit, erreurs et fraudes, etc.).
6
Le comit daudit sassure que des actons
correctrices sont mises en place en cas de
dysfonctonnement identf.
7
Le cas chant, le comit daudit apprcie la
porte des divergences de vue entre la directon
et les auditeurs internes/externes.
8
Le comit daudit revoit les principales optons
et hypothses retenues par le management
et sassure de la sincrit de la traducton
comptable des vnements majeurs ou des
opratons complexes ayant afect le groupe.
9
Le comit daudit sassure de la cohrence
densemble des difrents lments composant
linformaton comptable et fnancire.
10
Le comit daudit rend compte au Conseil de
sa mission de suivi en donnant ses conclusions
sur la qualit et la fabilit du processus
dlaboraton de linformaton fnancire et la
sincrit de linformaton produite.
10 bonnes pratques