Materia Prima

costo de materia prima

MOD
MO indirecta
C /indirecto de Fabr.
Costo Total
Costo de Distibucion y venta
Utilidad (50%)
Ex works

Costo c/u

3569 Sets - juegos

Lote
2.36
$8,422.84
0.43
$1,534.67
0.33
$1,177.77
0.39
$1,391.91
$0.00
3.51
$12,527.19
$878.50
$6,263.60
$19,669.29

Gasto de venta
Publicidad / Merchandising
Margen

$878.50 publicidad +pagina web+ merchandising

50%

Precios Unitarios
EXW

$5.51

Gastos de Venta TOTALES

Gasto de Venta

$878.50

TOTAL

$878.50

Capital Social
Socio 1
Socio 2
Socio 3

Cantidad
$2,549.00
$2,549.00
$2,549.00

TOTAL

$7,647.00

Maquinarias y muebles
03 congeladoras
40 mesas y sillas
utensilios para servicio
03 ventiladores
03 focos
equipos de seguridad
equipos de oficina
TOTAL

Precio
$1,390.00
$2,200.00
$125.00
$510.00
$30.00
$45.00
$100.00
$4,400.00

Alquiler
Mes
Gastos Preoperativos
Gastos de implementacion
Licencia inicial/Registro Sanitario
Sofware
Promocion de Lanzamiento
Marca
TOTAL

Servicios
Luz
Agua
Telefono
Internet
TOTAL

Computo
01 Computadoras
01 Impresora
TOTAL

Precio
$800.00
$80.00
$0.00

Precio
$826.27
Precio
$250.00
$300.00
$190.00
$735.00
$279.00
$1,754.00

Precio
$76.27
$33.90
$33.90
$59.32
$203.39

Balance Inicial SORBETERIA KIBON SAC

Caja y Bancos
Inventarios
Gastos Pre- Operativo
Alquiler pago Por Adelantado
Maquinarias e inmuebles

TOTAL ACTIVO

10,667
1,754
826

Parte Corriente Deuda

Deuda a Largo Plazo

4,400.00

Capital Social

17,647.00

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

Luego de investigar su mercado (plan de MKT) la empresa planea vender

Segn sus estimaciones en los siguientes aos (Ao 2 - Ao 5) tenemos pensado crecer constantemente hasta el ao
El precio de venta es US$
5.51
helados
Se investig el mercado, y se sabe que normalmente los clientes piden 30 das de crdito.

La empresa sigue un plan de compras, en el cual adquiere los sets de joyeria segn lo que se planea vender en el mes
El costo de los materiales para 1 set helado con de US$
3.1
tarifa de US$(tercerizacion)
0.4
Como en todo negocio, los proveedores no otorgan crdito, por lo tanto el pago es al contado
En el Ao 2, la empresa logra que los proveedores de los materiales y el maquilador, le otorguen 30 das de crdito
La planilla de KIBON SAC es la siguiente:
Cargo
Gerente General
Tesoreria
Area Logistica
Area de Servicio
Area de ventas
Seguridad

Sueldo ($)
$1,400.00
$600.00
$700.00
$500.00
$500.00
$400.00
Total
$4,100.00
La empresa tiene planeado incrementar los sueldos a US$
Los gastos administrativos son:
Concepto
Alquiler
compras administrativas
Otros

Importe ($)

Total
Los gastos de ventas proyectados son de US$

$180.00
$1,000.00
$300.00
$1,480.00
$878.50

La empresa toma un prstamo de US$

10,000 a una tasa

12%

Activos tangibles
Maquinarias ymuebles

amorti. Intang
29

RBETERIA KIBON SAC

Parte Corriente Deuda

5,000

Deuda a Largo Plazo

5,000
7,647

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

17,647.00

3,569
unidades
mos pensado crecer constantemente hasta el ao 5 en un 10 %

en 30 das de crdito.

e joyeria segn lo que se planea vender en el mes

x set-juego sin incl. IGV
x set-juego sin incl. IGV
anto el pago es al contado
y el maquilador, le otorguen 30 das de crdito

$0.00 x trabajador cada ao

mensual

Total
Activos intangibles
Gastos de implementacion
Licencia inicial/R. sanitario
Sofware
Promocion de Lanzamiento
Marca
Total
Capital de trabajo
Caja
Inventario
Otros
Total
Total Inversin

en el 1er mes y crecer a razn de

105.8% debido a la crecimiento economico d

TEA anual

36 meses

4,400
4,400
250
300
190
735
279
1,754
10,667
826
11,493
17,647

2% mensual durante el ao primer ao

debido a la crecimiento economico de nuestro mercado

Presupuesto de venta mensual 1er ao

Mes 1
Mes 2
Cantidad
3,569.0
3,640.0
Precio
6
6
TOTAL
19,669
20,061

Mes 3
3,712.0
6
20,457

Mes 4
3,786.0
6
20,865

Mes 5
3,861.0
6
21,279

Presupuesto de ventas anual

Ao 1
Cantidad
47,831
Precio
6
TOTAL
263,604

Ao 3
53,540
6
295,068

Ao 4
56,646
6
312,182

Ao 5
59,931
6
330,289

Presupuesto de Ingreso por ventas mensual 1er ao

Mes 1
Mes 2
Mes 3
Cantidad
0.0
3,569.0
3,640.0
Precio
6
6
6
TOTAL
0
19,669
20,061

Mes 4
3,712.0
6
20,457

Mes 5
3,786.0
6
20,865

Presupuesto de ingreso por ventas anual

Ao 1
Ao 2
Cantidad
43,400
50,819
Precio
6
6
TOTAL
239,184
280,072

Ao 4
56,387
6
310,756

Ao 5
59,657
6
328,780

Ao 2
50,605
6
278,893

Ao 3
53,296
6
293,720

Mes 6
3,938.0
6
21,703

Mes 6
3,861.0
6
21,279

Mes 7
4,016.0
6
22,133

Mes 8
4,096.0
6
22,574

Mes 9
4,177.0
6
23,020

Mes 10
4,260.0
6
23,477

Mes 11
4,345.0
6
23,946

Mes 12
Total Ao 1
4,431.0
47,831.0
6
6
24,420
263,604

Mes 8
4,016.0
6
22,133

Mes 9
4,096.0
6
22,574

Mes 10
4,177.0
6
23,020

Mes 11
4,260.0
6
23,477

Mes 12
Total Ao 1
4,345.0
43,400.0
6
6
23,946
239,184

Dic ao 5
4994.26
6
27524.09

Mes 7
3,938.0
6
21,703

Prespuesto de Compras (en US$)

Cantidad
Costo unidad
Costo servicio
TOTAL

Mes 1
3,569
3
0.43
12,527

Mes 2
3,640
3
0.43
12,776

Mes 3
3,712
3
0.43
13,029

Mes 4
3,786
3
0.43
13,289

Mes 5
3,861
3
0.43
13,552

Ao 1
47,831
3
0.4
167,887

Ao 2
50,605
3
0.4
177,624

Ao 3
53,540
3
0.4
187,926

Ao 4
56,646
3
0.4
198,826

Ao 5
59,931
3
0.4
210,358

Mes 6
3,938
3
0.43
13,822

Resumen anual
Cantidad
Costo Unidad
Costo servicio
TOTAL

Presupuesto de egresos x compras y servicio de tercerizacin

Cantidad
Costo Unidad
Costo servicio
TOTAL

Mes 1
3,569
3.6
0.5
14,782
12,971
1,811

Mes 2
3,640
3.6
0.5
15,076

Mes 3
3,712
3.6
0.5
15,374

Mes 4
3,786
3.6
0.5
15,681

Mes 5
3,861
3.6
0.5
15,991

Ao 1
47,831
4
0.5
198,106

Ao 2
50,605
4
0.5
209,597

Ao 3
53,540
4
0.5
221,753

Ao 4
56,646
4
0.5
234,615

Ao 5
59,931
4
0.5
248,223

Resumen anual

Cantidad
Costo Unidad
Costo servicio
TOTAL

Mes 6
3,938
3.6
0.5
16,310

Mes 7
4,016
3
0.43
14,096

Mes 8
4,096
3
0.43
14,377

Mes 9
4,177
3
0.43
14,661

Mes 10
4,260
3
0.43
14,953

Mes 11
4,345
3
0.43
15,251

Mes 12
Total Ao 1
4,431
47,831
3
3
0.43
0.43
15,553
167,887

Mes 7
4,016
3.6
0.5
16,633

Mes 8
4,096
3.6
0.5
16,965

Mes 9
4,177
3.6
0.5
17,300

Mes 10
4,260
3.6
0.5
17,644

Mes 11
4,345
3.6
0.5
17,996

Mes 12
Total Ao 1
4,431
47,831
3.6
3.6
0.5
0.5
18,352
198,106

DIC AO 5
0.0
4
1
0

Presupuesto de Gastos Administrativos

Planilla
Depreciacin
Alquiler
Compras Adm
Otros
TOTAL

Mes 1
5,551
37
212
1,000
300

Mes 2
5,551
37
212
1,000
300

Mes 3
5,551
37
212
1,000
300

Mes 4
5,551
37
212
1,000
300

Mes 5
5,551
37
212
1,000
300

Mes 6
5,551
37
212
1,000
300

7,100

7,100

7,100

7,100

7,100

7,100

Ao 1
67,349
440
2,549
12,000
3,600

Ao 2
67,349
440
2,549
12,000
3,600

Ao 3
67,349
440
2,549
12,000
3,600

Ao 4
67,349
440
2,549
12,000
3,600

Ao 5
67,349
440
2,549
12,000
3,600

85,938

85,938

85,938

85,938

85,938

Resumen anual
Planilla
Depreciacin
Alquiler
Compras Adm
Otros
TOTAL

Mes 1
4,469
212
1,180
354
6,215

Mes 2
4,469
212
1,180
354
6,215

Mes 3
4,469
212
1,180
354
6,215

Mes 4
4,469
212
1,180
354
6,215

CTS
Mes 5
6,063
212
1,180
354
7,810

Ao 1
66,552
2,549
14,160
4,248
87,509

Ao 2
67,349
2,549
14,160
4,248
88,306

Ao 3
67,349
2,549
14,160
4,248
88,306

Ao 4
67,349
2,549
14,160
4,248
88,306

Ao 5
67,349
2,549
14,160
4,248
88,306

Presupuesto de Egresos de gastos administrativos

Planilla
Alquiler
Compras Adm
Otros
TOTAL

Resumen anual
Planilla
Alquiler
Compras Adm
Otros
TOTAL

Depreciacin
Muebles y enseres

Computadoras

4,400 =
120

36.67

0 =
60

0.00

Mes 6
4,469
212
1,180
354
6,215

TOTAL

37

Planilla Ao 1
Ene
Sueldo bsico
Prov. Gratif
Prov. CTS
Essalud

Feb

Mar

Abr

May

Jun

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

Planilla Ao 2
Ene
Sueldo bsico
Prov. Gratif
Prov. CTS
Essalud

Feb

Mar

Abr

May

Jun

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

Planilla Ao 3
Ene
Sueldo bsico
Prov. Gratif
Prov. CTS
Essalud

Feb

Mar

Abr

May

Jun

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

Planilla Ao 4
Ene
Sueldo bsico
Prov. Gratif
Prov. CTS
Essalud

Feb

Mar

Abr

May

Jun

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

Planilla Ao 5
Ene
Sueldo bsico
Prov. Gratif
Prov. CTS
Essalud

Feb

Mar

Abr

May

Jun

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

5,551

Mes 7
5,920
37
212
1,000
300

Mes 8
5,551
37
212
1,000
300

Mes 9
5,551
37
212
1,000
300

Mes 10
5,551
37
212
1,000
300

Mes 11
5,551
37
212
1,000
300

7,469

7,100

7,100

7,100

7,100

GRATI
Mes 7
8,938
212
1,180
354
10,684

Mes 8
4,469
212
1,180
354
6,215

Mes 9
4,469
212
1,180
354
6,215

Mes 10
4,469
212
1,180
354
6,215

CTS
Mes 11
6,861
212
1,180
354
8,607

Valor activo Deprec (5aos)

4,400
2200

Valor residual
2,200

Mes 12
Total Ao 1
5,920
67,349
37
440
212
2,549
1,000
12,000
300
3,600
7,469

85,938

GRATI
Mes 12
Total Ao 1
8,938
66,552
212
2,549
1,180
14,160
354
4,248
10,684
87,509

Jul

Ago

Sep

Oct

Nov

Dic

TOTAL

4,100
683
399
738

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
738

49,200
8,200
4,783
5,166

5,920

5,551

5,551

5,551

5,551

5,920

67,349

Jul

Ago

Sep

Oct

Nov

Dic

4,100
683
399
738

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
738

5,920

5,551

5,551

5,551

5,551

5,920

Jul

Ago

Sep

Oct

Nov

Dic

4,100
683
399
738

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
738

5,920

5,551

5,551

5,551

5,551

5,920

Jul

Ago

Sep

Oct

Nov

Dic

4,100
683
399
738

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
738

5,920

5,551

5,551

5,551

5,551

5,920

Jul

Ago

Sep

Oct

Nov

Dic

4,100
683
399
738

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
369

4,100
683
399
738

5,920

5,551

5,551

5,551

5,551

5,920

TOTAL
49,200
8,200
4,783
5,166
67,349

TOTAL
49,200
8,200
4,783
5,166
67,349

TOTAL
49,200
8,200
4,783
5,166
67,349

TOTAL
49,200
8,200
4,783
5,166
67,349

Presupuesto de Gastos de Venta

Gastos de vta.
TOTAL

Mes 1
879
879

Mes 2
879
879

Mes 3
879
879

Mes 4
879
879

Mes 5
879
879

Ao 1
10,542
10,542

Ao 2
11,153
11,153

Ao 3
11,800
11,800

Ao 4
12,485
12,485

Ao 5
13,209
13,209

Mes 6
879
879

Resumen anual
Gastos de vta.
TOTAL

Presupuesto de Egresos de gastos de venta

Gastos de vta.
TOTAL

Mes 1
1,037
1,037

Mes 2
1,037
1,037

Mes 3
1,037
1,037

Mes 4
1,037
1,037

Mes 5
1,037
1,037

Ao 1
12,440
12,440

Ao 2
13,161
13,161

Ao 3
13,924
13,924

Ao 4
14,732
14,732

Ao 5
15,586
15,586

Resumen anual
Gastos de vta.
TOTAL

Mes 6
1,037
1,037

Mes 7
879
879

Mes 8
879
879

Mes 9
879
879

Mes 10
879
879

Mes 11
879
879

Mes 12
Total Ao 1
879
10,542
879
10,542

Mes 7
1,037
1,037

Mes 8
1,037
1,037

Mes 9
1,037
1,037

Mes 10
1,037
1,037

Mes 11
1,037
1,037

Mes 12
Total Ao 1
1,037
12,440
1,037
12,440

Prstamo
TEA
Plazo

10,000
12%
33 meses

TEM

0.00948879

Ao 1
Mes 1
Saldo
Amortizacin
Interes
Cuota

10,000
0
95
354

Mes 2

10,000
0
95
354

Mes 3

10,000
0
95
354

Mes 4

9,741
259
95
354

Mes 5

9,479
262
92
354

Mes 6

9,214
264
90
354

Resumen anual
Ao 1
Amortizacin
Intereses
TOTAL

2,426
1,048
3,474

Ao 2

3,573
680
4,252

Ao3

CUOTA = AMORTIZACIN + INTERES

4,001
251
4,252

7011
6723
6433
6140
5844
5546
5244
4940
4633
4323
4010
3694
3375
3053
2728
2400
2069
1734

1397
1056
712
364
11

Ao 1
Mes 7

Mes 8

Mes 9

Mes 10

8,947
267
87
354

8,678
269
85
354

8,406
272
82
354

8,131
275
80
354

10000
10000
10000
10000
9741
9479
9215
8949
8680
8408
8134
7857
7577
7295
7011
6723
6433
6140
5844
5546
5244
4940
4633
4323
4010
3694
3375
3053
2728
2400
2069
1734

0
0
0
259
262
264
267
269
272
274
277
279
282
285
287
290
293
296
299
301
304
307
310
313
316
319
322
325
328
331
334
338

95
95
95
95
92
90
87
85
82
80
77
75
72
69
67
64
61
58
55
53
50
47
44
41
38
35
32
29
26
23
20
16

354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354
354

AMORTIZACIN + INTERES

Mes 11

7,854
277
77
354

Mes 12

7,574
280
75
354

Mes 13

7,292
283
72
354

1397
1056
712
364
11

341
344
348
353
357

13
10
7
3
0

354
354
355
356
357

Ao 2
Mes 14

7,006
285
69
354

Mes 15

6,718
288
66
354

Mes 16

6,428
291
64
354

Mes 17

6,134
293
61
354

Mes 18

5,838
296
58
354

Mes 19

5,539
299
55
354

Mes 20

5,238
302
53
354

Mes 21

4,933
305
50
354

Mes 22

4,625
308
47
354

Mes 23

4,315
310
44
354

Mes 24

4,001
313
41
354

Mes 13

3,685
316
38
354

Mes 14

3,366
319
35
354

Mes 15

3,043
322
32
354

Ao 2
Mes 16

2,718
325
29
354

Mes 17

2,389
329
26
354

Mes 18

2,057
332
23
354

Mes 19

1,723
335
20
354

Mes 20

1,384
338
16
354

Mes 21

1,043
341
13
354

Mes 22

699
344
10
354

Mes 23

351
348
7
354

Mes 24

0
351
3
354

ESTADO DE RESULTADOS KIBON SAC Ao 1 - Ao 5

Mes 1

Mes 2

Mes 3

Mes 4

Mes 5

Cantidad
Precio
VENTAS

3,569
6
19,669

3,640
6
20,061

3,712
6
20,457

3,786
6
20,865

3,861
6
21,279

COSTO VTA

12,527

12,776

13,029

13,289

13,552

7,142

7,284

7,428

7,576

7,726

UTILIDAD BRUTA

Mes 1

Mes 2

Mes 3

Mes 4

Mes 5

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

879

879

879

879

879

-836

-694

-550

-402

-252

95

95

95

95

92

-931

-789

-645

-497

-345

IMP. A LA RENTA

UTILIDAD NETA

-931

-789

-645

-497

-345

7,979
2
3987

7,979
2
3987

7,979
2
3987

7,979
2
3987

7,979
2
3987

-836
-800

-694
-658

-550
-514

-402
-366

-252
-215

Planilla
Depreciacin
Alquiler
Compras Adm
Otros
Amort. Intangible
TOTAL
Gastos de vta.
UTILIDAD OPERATIVA
Interes
Drawback
UTILIDAD ANTES DE IMP

Costo Fijo Total

Margen
Punto de Equilibrio
EBIT
EBITA

Mes 6

Mes 7

Mes 8

Mes 9

Mes 10

Mes 11

Mes 12

3,938
6
21,703

4,016
6
22,133

4,096
6
22,574

4,177
6
23,020

4,260
6
23,477

4,345
6
23,946

4,431
6
24,420

13,822

14,096

14,377

14,661

14,953

15,251

15,553

7,881

8,037

8,197

8,359

8,525

8,695

8,867

Mes 6

Mes 7

Mes 8

Mes 9

Mes 10

Mes 11

Mes 12

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,920
37
212
1,000
300
0
7,469

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,551
37
212
1,000
300
0
7,100

5,920
37
212
1,000
300
0
7,469

879

879

879

879

879

879

879

-98

-311

218

380

546

716

520

90

87

85

82

80

77

75

-188

-398

133

298

467

639

445

40

89

140

192

134

-188

-398

93

209

327

448

312

7,979
2
3987

8,348
2
4171

7,979
2
3987

7,979
2
3987

7,979
2
3987

7,979
2
3987

8,348
2
4171

-98
-61

-311
-274

218
255

380
417

546
583

716
753

520
556

Ao 1

Ao 2

Ao 3

Ao 4

Ao 5

47,831
6
263,604

50,605
6
278,893

53,540
6
295,068

56,646
6
312,182

59,931
6
330,289

167,887

177,624

187,926

198,826

210,358

95,717

101,268

107,142

113,356

119,931

Ao 1

Ao 2

Ao 3

Ao 4

Ao 5

67,349
440
2,549
12,000
3,600
0
85,938

67,349
440
2,549
12,000
3,600
0
85,938

67,349
440
2,549
12,000
3,600
0
85,938

67,349
440
2,549
12,000
3,600
0
85,938

67,349
440
2,549
12,000
3,600
0
85,938

10,542

11,153

11,800

12,485

13,209

-763

4,177

9,404

14,933

20,784

-763

4,177

9,404

14,933

20,784

1,253

2,821

4,480

6,235

-763

2,924

6,582

10,453

14,549

96,480
2
48212

97,092
2
48518

97,738
2
48841

98,423
2
49183

99,147
2
49545

-763
-323

4,177
4,617

9,404
9,844

14,933
15,373

20,784
21,224

FLUJO DE CAJA KIBON SAC Ao 1 - Ao 5

Mes 1

Mes 2

Mes 3

Mes 4

Mes 5

INVERSIN/ Aportes
Ingreso x Vtas
Drawback

19,669

20,061

20,457

20,865

Saldo a favor del exportador

TOTAL INGRESOS

0
0

3240
22,909

3267
23,328

3294
23,751

3321
24,186

Pago de materiales
Pago de la maquila
Egreso x Planilla
Egreso x alquiler
Egreso x compras Adm.
Egreso x pago otros
Egreso por gastos de vta
Pagos a cuenta del IR
Regulariza el IR

12,971
1,811
4,469
212
1,180
354
1,037
0

13,229
1,847
4,469
212
1,180
354
1,037
0

13,491
1,883
4,469
212
1,180
354
1,037
301

13,760
1,921
4,469
212
1,180
354
1,037
307

14,032
1,959
6,063
212
1,180
354
1,037
313

TOTAL EGRESOS

22,034

22,328

22,927

23,240

25,151

-22,034

581

400

512

-965

0
95

0
95

0
95

259
95

262
92

-22,129

486

305

157

-1,319

F. CAJA ECONOMICO

Prstamo
Amortizacin
Intereses
Escudo Fiscal
F. CAJA FINANCIERO

Mes 6

Mes 7

Mes 8

Mes 9

Mes 10

Mes 11

Mes 12

21,279

21,703

22,133

22,574

23,020

23,477

23,946

3348
24,627

3375
25,078

3402
25,535

3429
26,003

3456
26,476

3483
26,960

3510
27,456

14,312
1,998
4,469
212
1,180
354
1,037
319

14,596
2,038
8,938
212
1,180
354
1,037
326

14,887
2,078
4,469
212
1,180
354
1,037
332

15,181
2,119
4,469
212
1,180
354
1,037
339

15,483
2,162
4,469
212
1,180
354
1,037
345

15,791
2,205
6,861
212
1,180
354
1,037
352

16,104
2,248
8,938
212
1,180
354
1,037
359

23,882

28,680

24,549

24,891

25,241

27,992

30,433

745

-3,602

986

1,112

1,235

-1,031

-2,977

264
90

267
87

269
85

272
82

275
80

277
77

280
75

391

-3,957

632

757

880

-1,386

-3,331

Beta =
COK =

AO 0

37,125
276,309
0
173,837
24,269
66,552
2,549
14,160
4,248
12,440
3,293
0
301,348
0
-25,039
0
0
2,426
1,048
0
0
-28,513

Ao 1

Ao 2

-17,647

INVERSIN/ Aportes
239,184 Ingreso x Vtas
Drawback

239,184
0
37,125
276,309

280,072
0
50,372
330,444

173,837
24,269
66,552
2,549
14,160
4,248
12,440
3,293

183,920
25,677
67,349
2,549
14,160
4,248
13,161
4,183
-3,293

301,348

311,954

-17,647

-25,039

18,489

2,426
1,048

3,573
680
314

-28,513

14,551

Pasivo
Patrimonio

Ao 1
10000
7,647

Ao 2
7,574
6,884

%deuda
%patrimonio

56.67%
43.33%

52.39%
47.61%

WACC=

5.17%

5.68%

Saldo a favor del exportador

-17,647

TOTAL INGRESOS

Pago de materiales
Pago de tercerizacion
Egreso x Planilla
Egreso x alquiler
Egreso x compras Adm.
Egreso x pago otros
Egreso por gastos de vta
Pagos a cuenta del IR
Regulariza el IR
TOTAL EGRESOS
F. CAJA ECONOMICO

Prstamo
Amortizacin
Intereses
Escudo Fiscal

10,000

F. CAJA FINANCIERO

-7,647

Kd =
Beta =
COK =

0
2
11.94%

Evaluacion Economica
VA =
Inversion
VAN =
TIR =

$18,332
-$17,647
$685
12%

B/C

1.04

Meses
1 ao
0.00
?Meses
El Pay Back es

12 meses
? Meses
0.00 meses
1 aos con

Ao 3

Ao 4

VALOR RESIDUAL

Ao 5

293,720
0
33,482
327,203

310,756
0
33,844
344,600

360,905
0
34,227
395,132

194,587
27,166
67,349
2,549
14,160
4,248
13,924
4,426
-2,930

205,873
28,742
67,349
2,549
14,160
4,248
14,732
4,683
-1,605

217,814
30,409
67,349
2,549
14,160
4,248
15,586
4,954
-203

325,479

340,731

356,867

1,723

3,870

38,265

4,001
251
204

0
0
75

0
0

-2,325

3,945

38,265

CUENTA X COBRAR
INVENTARIO
GARANTIA
MUEBLES

CUENTA X PAGAR
Drawback

IGV X COBRAR
IR X COBRAR

TOTAL

(ES EL INGRESO / SALIDA DE CAJA EN EL ULTIM

27,524
0
826
2,200
0
0
2854.92
-1,281
32,124

1,281

12%

Flujo Economico
Ao 3
4,001
9,808

Ao 4

Ao 5

0
16,390

0
26,843

28.98%
71.02%

0
100.00%

0
100.00%

8.48%

11.94%

11.94%

VP
VP Acumulado

1
-23,807
-23,807

Flujo Financiero

Evaluacion Financiera
VA =
$8,767
Inversion
-7,647
VAN =
$1,120
TIR =

13%

VP
VP Acumulado

1
-25,472
-25,472

B/C

0.00 meses

1.15

(ES EL INGRESO / SALIDA DE CAJA EN EL ULTIMO AO DEL PROYECTO, PRODUCTO DE LA LIQUIDACIN DE ACTIVOS Y PASIVOS DEL MISMO)

Ao 0
US$10000

Mes 1
200
-200
US$10000

Mes 2
204
-204
US$10000

mes
505
-505

2
16,554
-7,253

3
1,350
-5,903

4
2,464
-3,439

5
21,771
18,332

2
11,613
-13,859

3
-1,658
-15,517

4
2,512
-13,004

5
21,771
8,767

CIN DE ACTIVOS Y PASIVOS DEL MISMO)

Ppto Anual 2012-2016

Exportacion FOB
0% Drawback (Ppto Resultados)
Ingreso de caja (Ppto Caja)

AO 1
263,604

AO 2
278,893
0

AO 3
295,068
0

AO 4
312,182
0

AO 5
330,289
0
0

Valor residual x Drawback

0

Mes 1

IGV de las compras MP

IGV de la tercerizacion

Mes 2

Mes 3

Mes 4

IGV de las compras Adm

IGV de Otros (administrativo)
IGV de los gastos de ventas

1,979
276
38
180
54
158

13,229
1,847
38
180
54
1,278

13,491
1,883
38
180
54
1,278

13,760
1,921
38
180
54
1,278

Crdito Fiscal

2,685

16,626

16,925

17,231

IGV del alquiler

Mes 1

Mes 2

2,685

Mes 3

16,626

Mes 4

16,925

Mes 5

Mes 6

Mes 7

Mes 8

Mes 9

Mes 10

Mes 11

14,032
1,959
38
180
54
1,278

14,312
1,998
38
180
54
1,278

14,596
2,038
38
180
54
1,344

14,887
2,078
38
180
54
1,278

15,181
2,119
38
180
54
1,278

15,483
2,162
38
180
54
1,278

15,791
2,205
38
180
54
1,278

17,542

17,861

18,250

18,515

18,851

19,194

19,546

Mes 5

17,231

Mes 6

17,542

Mes 7

17,861

Mes 8

18,250

Mes 9

18,515

Mes 10

18,851

Mes 11

19,194

Mes 12

Ao 1

Ao 2

Ao 3

16,104
2,248
38
180
54
1,344

IGV de las compras MP

IGV de la tercerizacion
IGV del alquiler
IGV de las compras Adm
IGV de Otros (administrativo)
IGV de los gastos de ventas

26,518
3,702
459
2,160
648
1,898

23,976
3,917
459
2,160
648
2,008

23,976
4,144
459
2,160
648
2,124

19,969

Crdito Fiscal

35,384

33,167

33,511

Mes 12

19,546

Ao 1

VENTA
IR

Ao 2

Ao 3

263,604
0

278,893
1,253

295,068
2,821

Pago a cuenta
x regularizar

3,293
-3,293

4,183
-2,930

4,426
-1,605

Factor

0.00%

0.45%

0.96%

IR real ao anterior
Venta real ao anterior

1326

Ao 4

Ao 5

23,976
4,384
459
2,160
648
2,247

23,976
4,639
459
2,160
648
2,378

33,874

34,259

Ao 4

Ao 5

312,182
4,480

330,289
6,235

4,683
-203

4,954
1,281

1.44%

1.89%
4954

WACC =

5.17%

Ao 0
-7,647

Flujo de Caja Economico

VAN
TIR

Ao 2012
-28,513

Ao 2013
14,551

Ao 2014
-2,325

$9,357 el proyecto es rentable

13% el proyecto es rentable

ANALISIS DE SENSIBILIDAD
PRECIO
Mas 10%
Base
Menos 10%

VARIABLE

COSTO
Mas 20%
Base
Menos 20%

VARIABLE

BETA
Mas 20%
Base
Menos 20%

VARIABLE

UNIDADES
Mas 10%
Base
Menos 10%

VARIABLE

PORCENTAJE
Mas 20%
Base
Menos 20%

VARIABLE

VAN
6.1
6
5

$98,662
$9,357
-$105,254

Variacion
954.37%
-1224.82%

VAN
Variacion
4.2
-$163,382
-1846.02%
4
$9,357
2.8
$146,419
1464.74%

El proyecto es sumamente sensib

VAN

Variacion
$8,243
-11.91%
$9,357
$10,524
12.47%

El proyecto no es muy sensible al

VAN

Variacion
$30,369
224.55%
$9,357
-$15,928
-270.22%

El proyecto es sumamente sensib

VAN

Variacion
$87,033
830.10%
$9,357
-$70,585
-854.32%

El proyecto no es muy sensible al

2.4
2
1.6

3926
3,569
3212

1.3
1.058
0.8

El proyecto es sumamente sensib

Ao 2015
3,945

Ao 2016
38,265

proyecto es sumamente sensible al precio

proyecto es sumamente sensible al costo

proyecto no es muy sensible al beta

proyecto es sumamente sensible a las unidades

proyecto no es muy sensible al porcentaje de ventas

II) VENTAS VS COBRANZAS

VENTAS
Jan-13
70.00
COBRANZA
Jan-13

Feb-13
71.00

Mar-13
72.00

Apr-13
73.00

May-13
74.00

Jun-13
75.00

Feb-13
70.00

Mar-13
71.00

Apr-13
72.00

May-13
73.00

Jun-13
74.00

III) COMPRAS VS PAGO DE LAS COMPRAS

COMPRAS
Jan-13
70.00

Feb-13
71.00

Mar-13
72.00

Apr-13
73.00

May-13
74.00

Jun-13
75.00

PAGO x COMPRAS
Jan-13
Feb-13
70.00
71.00

Mar-13
72.00

Apr-13
73.00

Mar-13
74.00

Jun-13
75.00

Jul-13
76.00

Aug-13
77.00

Sep-13
78.00

Oct-13
79.00

Nov-13
80.00

Dec-13
81.00

Jan-14
87.00

Jul-13
75.00

Aug-13
76.00

Sep-13
77.00

Oct-13
78.00

Nov-13
79.00

Dec-13
80.00

Jan-14
81.00

Jul-13
76.00

Aug-13
77.00

Sep-13
78.00

Oct-13
79.00

Nov-13
80.00

Dec-13
81.00

Jan-14
87.00

Jul-13
76.00

Apr-13
77.00

Sep-13
78.00

Oct-13
79.00

May-13
80.00

Dec-13
81.00

Jan-14
0.00

Feb-14
94.00

Mar-14
101.00

Apr-14
109.00

May-14
118.00

Jun-14
127.00

Jul-14
137.00

Aug-14
148.00

Feb-14
87.00

Mar-14
94.00

Apr-14
101.00

May-14
109.00

Jun-14
118.00

Jul-14
127.00

Aug-14
137.00

Feb-14
94.00

Mar-14
101.00

Apr-14
109.00

May-14
118.00

Jun-14
127.00

Jul-14
137.00

Aug-14
148.00

Feb-14
87.00

Mar-14
94.00

Apr-14
101.00

May-14
109.00

Jun-14
118.00

Jul-14
127.00

Aug-14
137.00

Sep-14
160.00

Oct-14
173.00

Nov-14
187.00

Dec-14
202.00

Sep-14
148.00

Oct-14
160.00

Nov-14
173.00

Dec-14
187.00

Sep-14
160.00

Oct-14
173.00

Nov-14
187.00

Dec-14
202.00

Jan-15
218.00

Feb-15
236.00

Mar-15
255.00

Sep-14
148.00

Oct-14
160.00

Nov-14
173.00

Dec-14
187.00

Jan-15
202.00

Feb-15
218.00

Mar-15
236.00

Apr-15
276.00

May-15
298.00

Jun-15
322.00

Jul-15
348.00

Aug-15
376.00

Sep-15
407.00

Oct-15
440.00

Apr-15
255.00

May-15
276.00

Jun-15
298.00

Jul-15
322.00

Aug-15
348.00

Sep-15
376.00

Oct-15
407.00

Nov-15
476.00

Dec-15
515.00

Jan-16
557.00

Feb-16
603.00

Mar-16
653.00

Apr-16
707.00

May-16
765.00

Nov-15
440.00

Dec-15
476.00

Jan-16
515.00

Feb-16
557.00

Mar-16
603.00

Apr-16
653.00

May-16
707.00

Jun-16
828.00

Jul-16
896.00

Aug-16
970.00

Sep-16
1050.00

Oct-16
1137.00

Nov-16
1231.00

Dec-16
1333.00

Jun-16
765.00

Jul-16
828.00

Aug-16
896.00

Sep-16
970.00

Oct-16
1050.00

Nov-16
1137.00

Dec-16
1231.00

Jan-17
1444.00

Feb-17
1564.00

Mar-17
1694.00

Apr-17
1835.00

May-17
1987.00

Jun-17
2152.00

Jul-17
2331.00

Jan-17
1333.00

Feb-17
1444.00

Mar-17
1564.00

Apr-17
1694.00

May-17
1835.00

Jun-17
1987.00

Jul-17
2152.00

Aug-17
2525.00

Sep-17
2735.00

Oct-17
2962.00

Nov-17
3208.00

Dec-17
3475.00

Aug-17
2331.00

Sep-17
2525.00

Oct-17
2735.00

Nov-17
2962.00

Dec-17
3208.00