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P re v id n c ia P riv a d a
Doutrina e Jurisprudncia
Obras
Quartier Latin
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Direito Previdencirio - 5 Edio
Miguel I lorvath Jnior
NoAei Preliminares de
Direito Previdencirio
Wagner Balem
Comentrios Lei de
Previdncia Privada
Coordenaio: Wagner Batera
Curso de Direito
Tributrio Brasileiro - vol. 1
Coordenao:
Marcus Lvio Gomes
l.eonanh Pietro Antonelli
Curso de Direito
Tributrio Brasileiro - vol. 2
Coordenao:
Marcus Lvio Gomes
Leonardo Pietro Antonelli
Curso de Direito
Tributrio Brasileiro - vol. 3
Coordenao:
Marcus Lvio Gomes
Leonardo Pietro Antonelli
Jurdico de
Direito Previdencirio
Volume 17 - !' Edio
/I liguei I lorvath Jnior
Priscila 'Panaca
U cN in no
Previdncia Privada
Doutrina e Jurisprudncia
Quartier Latin
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Previdncia Privada
Doutrina e Jurisprudncia
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S u m r io
I n t r o d u o . . . . . . . . . . . . . . . . . . . ............................................................
1. P r e v id n c ia
13
c o m p l e m e n t a r p r iv a d a e
15
15
2 .1 . R is c o s
s o c i a i s ......................................................................
17
18
2 .3 . O SEGURO SOCIAL................................................................
19
24
2 .5 .
25
31
32
3. O
33
s e g u r o s o c ia l n o
r a s i l ............
............... .
3 .1 . C o n s t it u i o F e d e r a l d e 1 9 8 8 ....................................
37
3 .2 . P r i n c p i o s
c o n s t i t u c i o n a i s d a s e g u r i d a d e s o c ia l
....
39
3 .3 . P r i n c p i o s
da
..................................
43
P r e v i d n c ia S o c i a i ...........................................
44
...
45
48
3 .4 . C
u s t e io d a
3 .5 . S e g u r a d o s
P r e v i d n c ia S o
c ia l
e c o n t r i b u i n t e s d a p r e v id n c ia s o c ia l
4 .1 . D if e r e n a e n t r e r e p a r t i o s im p l e s , r e p a r t i o d e c a p it a l d e
COBERTURA E CAPITALIZAO ..... .................................................
50
4 . 2 . R e g im e d e c a p it a l iz a o e s c r it u r a l e r e g im e d e c a p it a l iz a o
f in a n c e ir a ............................................................... ......................
52
4 .3 .0
53
56
57
63
7.
66
D if e r e n a e n tre p re v id n c ia p riv a d a , p re v id n c ia
71
77
J. C
o n t e x t o j u r d i c o a t u a l d a p r e v id n c ia
d. I . P r e v id n c ia
d . 2. A u t o n o m ia
78
p r iv a d a e o s is t e m a f in a n c e ir o n a c io n a l
81
d a p r e v id n c ia p r i v a d a ..............................
84
8 .3 . F a c u l t a t iv id a d e d e in g r e s s o n a p r e v id n c ia p r iv a d a
86
8 .4 . T r a n s p a r n c ia n a p r e v id n c ia p r iv a d a ..........................
86
8 .5 . S e g u r a n a n a p r e v id n c ia p r i v a d a ...............................
87
8 .6 . F l e x ib il id a d e n a p r e v id n c ia p r i v a d a ............................
89
8 .7 . P a r t ic ip a n t e e a s s is t id o d a p r e v id n c ia p r i v a d a ........
90
9.
a b e r t a e f e c h a d a ..................
91
9 .1 . R e s s e g u r o ............................................................................
95
9 .2 . P l a n o
DE BENEFCIO DEFINIDO..........................................
98
98
99
9 .5 . E n t id a d e s a b e r t a s ..............................................................
99
9 .5 .1 . S u p e r in t e n d n c ia d e s e g u r o s p r iv a d o s ( S U S E P ) ..
1 03
104
9.6.1 P G B L ..................................................................................
104
P r e v id n c ia P r iv a d a
PCiHI. c o m p o s i o ................................................................
108
108
9.6.4. G B L s o b e r a n o ..................................................................
108
9.6.5. V G B L .................................................................................
108
110
9.6.7. P A G P - P la n o c o m a t u a l iz a o g a r a n t id a
E PERFORMANCE................................................................................
110
9.6.8. P R G P - P la n o c o m r e m u n e r a o g a r a n t id a
E PERFORMANCE ...............................................................................
111
111
9.6.10. V R G P - V ida c o m r em u n er a o g a r a n t id a
e p e r f o r m a n c e ................................................... .............. ........
111
112
9.6 .1 2 . F A P I .................................................................................
112
116
9 .7 . E n t id a d e s f e c h a d a s : f u n d o s d e p e n s o .......................
11 6
119
9 .7.2. F u n d o s de p en s o in st it u d o s ,o u a s s o c ia t iv o s ............
120
9.7.3. E n t id a d es m u l t ip a t r o c in a d a s ..........................................
124
126
9 .8 . I n s t it u t o s d o s p l a n o s d e b e n e f c i o s ............................
128
130
9 .8.2. VESTIN C
131
9.8.3. P o r t a b il id a d e ....................................................................
133
135
9.8.4. R e s g a t e ..............................................................................
136
138
9.8.6. S m u l a n 2 90 d o S T J ...................................................
140
141
146
9 .{(.9 .
9 . 8 . 1 0 . S u m i ii
10.
a n
I48
2 9 1 .......................................................................
158
P r e v id n c ia P r i v a d a ......
160
a t u r e z a ju r d ic a d a
10 . 1. C o n t r a t o d e a d e s o ......................................................
I 69
I 70
10. 1.2 . C
a r t e r m is t o
d a p r e v id n c ia p r iv a d a :
11. C
............................................
1 74
o m p e t n c ia d a j u s t i a d o t r a b a l h o n a p r e v id n c ia
l>RIVADA.. . . . . . . .. . . .. . . . .. . . . .. . . . .. . . .. . . . .. . . . .. . . . .. . . .. . . . .. . . . .. .
180
I 1 .1 . E n t e n d im e n t o a t u a l d o t r ib u n a l s u p e r io r
I X I I K A BA LH O ............... ....................................................... .
I 1.2 E n t e n d im e n t o a t u a l d o s u p e r io r t r ib u n a l d e ju s t i a
12. D
186
193
ir e it o d e p r o p r ie d a d e s o b r e o s r e c u r s o s d o s p l a n o s d e
PREVIDNCIA P R IV A D A ..............................................
193
1 3 . A LEI COMPLEMENTAR N 1 0 8 . . .. . . . .. . . .. . . . .. . . . .. . . . ..
200
14. Em en d a
c o n s t i t u c io n a l n
41,
de
19
de d ezem br o de
2 0 0 3 ............................................... ..................
205
209
I 5.1 .I m u n id a d e t r ib u t r ia d a s e n t id a d e s f e c h a d a s d e p r e v id n c ia
PRIVADA
........................ ...................
21 8
I 5 .2 . T r ib u t a o r e g r e s s iv a n a p r e v id n c ia p r i v a d a . . .....
219
16. M
P r e v id n c ia S o c ia l . . .. . . . .. . . .. . . . .. .
228
I 6 .1 . S e c r e t a r ia d e p r e v id n c ia c o m p l e m e n t a r ..............
229
1 7 . P a r c e r ia
232
in is t r io d a
p b l i c o -p r iv a d a e p r e v id n c ia p r iv a d a
18. A P r e v id n c ia P riva d a
dos
EUA -
INFLUNCIA NO BRASIL................................................... .
240
243
1 8 .2 . 4 0 3 ( b ) ......................................................................... .
.2 4 4
1 8 . 3 . 4 5 7 .....................................................................................
245
I fi. I . I l /\N( >S (,H IAl II l<A l) ( >S (<HJALIFIED PFNSION PLANS) .....
245
I 8 .5 . I i a n ( >s n A o -q u a i .if ic a d o s
(N( )N-(.)l IAI I! II.1) PENSION PLANS) ............... .......... ........... .
246
I 8 .6 . O c a s o E n r o n .............................. ................................ .
247
250
1 9 . P r e v i d n c i a P r i v a d a n o C h i l e . . . . . . .........
254
1 9 .1 . A d m in is t r a d o r a s c h il e n a s d e F u n d o s d e P e n s o ..
256
1 9 .2 . B e n e f c i o s ........................................................... ..............
260
260
261
262
19.3.
262
1 9 .4 . O D e c r e t o -L ei n 3 .5 0 0 / 1 9 8 0 e a s r e s p o n s a b il id a d e s d a s
ADMINISTRADORAS DE FUNDOS DE PENSO ................................
2 0 . A r g e n t in a
263
.................................................... ..................
265
269
2 2 . P a r a g u a i ............. .......................................... .
270
2 3 . A c o r d o M u l t il a t e r a l d e S e g u r id a d e S o c i a l d o
M e r c o s u l .................................................................. ........ .
271
2 4 . P r e v id n c ia C o m p l e m e n t a r P r iv a d a e m p e r g u n t a s e
...................... ............................... .
272
291
L e g i s l a o C o m p l e m e n t a r ...................................................
305
respo sta s
In t r o
duo
1. P
r e v id n c ia c o m p l e m e n t a r p r iv a d a e a s e g u r id a d e
s o c ia l
evo luo
d a s e g u r id a d e s o c ia l
17
18
I
Jentro dessa tica contratual do Estado-cidado, em que o ci
dado deve respeitar as leis e os desgnios estatais, e principalmente
pagar impostos. Cabe, em contrapartida (ou contraprestao contra
tual), ao Estado proporcionar uma existncia civilizada s pessoas,
com proteo dos riscos sociais.
Diante dos riscos sociais nascidos com a prpria sociedade, o
Estado deve ser capaz de oferecer resposta proporcional de proteo,
i.e., a contrapartida do contrato social.
2 . 3 . O SEGURO SOCIAL
O
conceito de Seguridade Social se condensa na funo e nas
providncias do Estado no sentido de proteger a populao em de
terminadas contingncias adversas.
Esta conceituao se funda claramente em trs alicerces:
- seguro social,
- proteo social e
- justia social.
A concepo de seguro social, proteo social e de justia social
no eram contemporneas a Rousseau e sua obra sobre o contrato
social, mas os ideais iluministas cunharam as revolues (americana
e francesa) que mudariam o cenrio mundial.
A proteo sobre determinadas contingncias na vida dos tra
balhadores (tais como acidentes do trabalho e velhice) foi se alicer
ando a partir da Revoluo Francesa, processo social e poltico
(ocorrido entre 1789 e 1799) que ocasionou a queda de Lus XVI, a
abolio da monarquia e a proclamao da Repblica, pondo fim ao
Antigo Regime.
A insurreio dos colonos norte-americanos contra os desman
dos da Coroa inglesa tambm serviu de base para uma obrigatorie
dade do Estado em explorar menos e proteger mais sua populao.
19
22
23
2 .4 . CONSTITUCIONALISMO SOCIAL
'>
24
2.5. OIT
E O RISCO SOCIAL
25
SILVA. Jos Afonso da. Direito Ambiental Constitucional. 2a Edio., So Paulo. Editora
Malheiros. 1997. Pg. 02.
26
FIORILLO. Celso Antonio Pacheco, ABELHA RODRIGUES. Marcelo e AND RAD E NERY.
Rosa Maria. Direito Processual Am biental B ra s ile iro ^ 3 Edio., Belo Horizonte. Edi
tora Del Rey, 1996. Pg. 31.
27
Iii
28
30
Prembulo: "An act to provide for the general welfare by establishing a system of Federal
old-age benefits, and by enabling the several States to make more adequate provision for
aged persons, blind persons, dependent and crippled children, maternal and child welfare,
public health, and the administration of their unemployment compensation laws; to
establish a Social Security Board; to raise revenue; and for other purposes''.
31
32
S E G U R O SOCIAL N O B R A SIL
O
arqutipo de contrapartida do Estado em referncia ao
risco social e ao seguro social pende para a figura da aposenta
doria (o indivduo se aposentando aps anos de trabalho), mas
temos que lembrar que h elementos conexos, como benefcios
por morte, priso, desemprego ou maternidade, que suplantam a idia
de aposentao.
Como o prprio artigo XXII da Declarao dos Direitos H u
manos (1948) estipula, toda pessoa, como membro da sociedade,
tem direito segurana social. O cerne desta segurana a dignida
de da pessoa humana, dignidade a persistir em eventos de morte,
invalidez, velhice e gestao.
14
15
ALTMEYER, Arthur J.. The formative years o f social security. Madison: University of
Wisconsin Press, 1966, p. 56.
33
Nesses tempos o Brasil era eminentemente agrrio, havendo poui as categorias profissionais que tivessem uma coalizo suficiente para
se amoldar a alguma previso de aposentadoria.
As categorias amparadas pelos benefcios previdencirios eram
tpicas do escoamento da produo agrcola (caf): trabalhadores
ferrovirios, porturios e martimos, e estes trabalhadores eram, na
maioria, italianos imigrantes ou descendentes, mais politizados que
seus pares brasileiros nativos.
A Lei Eloy Chaves criava caixas de aposentadorias e penses
para empregados daqueles grupos mencionados. A expresso caixa
emblemtica, pois cria a idia de um cofre acumulativo para pagar
as aposentadorias e penses.
Pases da Amrica Latina utilizaram e alguns (como o Para
guai) utilizam ainda hoje o termo cajas no contexto previdencirio de
diviso por grupos de trabalhadores.
Em 1928, a Lei n 5.485 enquadrou no regime da Lei Eloy Cha
ves os trabalhadores dos servios telegrficos e radiotelegrficos.
Dos anos de 1930 e at o incio dos anos 40, o sistema previden
cirio passou a ser pautado por regimes de categorias profissionais,
no havendo mais uma estruturao por empresa, acabando com o
iderio das caixas. Os IAPs (Institutos de Aposentadorias e Penses)
substituram as caixas de penses, e eram constitudos por autarquias
federais. Tais institutos aglutinavam os trabalhadores por categorias
profissionais, sendo que os principais IAPs a serem citados foram:
- dos martimos (IAPM), referente ao Decreto n 22.827/1933;
- dos comercirios (IAPC), referente ao Decreto n 24.273/1934;
- dos bancrios (IAPB), referente ao Decreto n 24.615/1934;
- dos industririos (IAPI), referente Lei n 367/1936;
- dos servidores do Estado (Unio) (IPASE), referente ao Decreto-Lei n 288/1938;
35
C o n s t it u i o F e d e r a l
de
1988
BALERA, Wagner. Sistema de seguridade social. 2a ed., So Paulo: LTr, 2002, p.13.
!7
38
MARTINS, Sergio Pinto. Direito da seguridade social. 17a ed, So Paulo: Atlas, 2002, p.44.
39
O inciso XV do art. 37, e o inciso VI do art. 7 , ambos da Constituio Federal, asseguram, respectivamente, a irredutibilidade de
subsdios aos funcionrios pblicos, e de vencimentos dos emprega
dos. Na Seguridade social aplica-se o mesmo fator de proteo aos
valores dos benefcios. Nossa atual Constituio foi erigida durante
40
42
da
r e v id n c ia
S o c ia l
- valor da renda mensal dos benefcios, substitutos do salriode contribuio ou de rendimento do trabalho dos segurados, no
inferior ao do salrio mnimo;
- clculo dos benefcios, considerando-se os salrios-de-contribuio, corrigidos monetariamente;
- preservao do valor real dos benefcios;
- previdncia complementar facultativa, custeada por contribui
o adicional;
- uniformidade e de equivalncia dos benefcios e servios s
populaes urbanas e rurais;
- seletividade e distributividade na prestao dos benefcios;
- irredutibilidade do valor dos benefcios de forma preservarlhes o poder aquisitivo;
- carter democrtico e descentralizado da administrao,
mediante gesto quadripartite, com participao dos trabalha
dores, dos empregadores, dos aposentados e do Governo nos r
gos colegiados.
3 .4 . C
u s t e io d a
P r e v id n c ia S o c ia l
b) da receita e o faturamento;
c) do lucro;
2 - do trabalhador e dos demais segurados da Previdncia Soci
al, no incidindo contribuio sobre aposentadoria e penso conce
didas pelo Regime Geral da Previdncia Social;
3 - da receita dos concursos de prognsticos (loteria federal, por
exemplo).
4 - do importador de bens ou servios do exterior, ou de quem a
lei a ele equiparar.
As contribuies feitas para a Previdncia Social tm o carter
de tributo. Logo, para financiar a Previdncia Social existem contri
buies sociais com a natureza jurdica de tributo.
3 .5 . S e g u r a d o s
e c o n t r ib u in t e s d a p r e v i d n c i a s o c ia l
MARTINS, Sergio Pinto. Direito da seguridade social. 15a ed, So Paulo: Atlas, 2000,
p.294.
47
Vrsiani Mattia20 exprime o fulcro da solidariedade na Previdencia Social da seguinte maneira (traduo livre):
Kssa c a solidariedade entre quem trabalha e quem, no
podendo mais trabalhar, encontra-se em condio de ne
cessidade; entre quem produz e quem contribui com o seu
trabalho quela produo21.
O Regime Geral da Previdncia Social tem por base prepondei ante um plano de benefcio definido, pois no h conta individual
de acumulao e capitalizao pessoal, alm do que (geralmente) j
se sabe o valor do benefcio de antemo.
No plano de contribuio definida, existe um individualis
mo caracterstico, onde o titular acumula um capital prprio do
qual, dependendo da rentabilidade do sistema, auferir sua apo
sentadoria.
A Previdncia Social - Regime Geral da Previdncia Social assegura aos seus beneficirios (segurados ou dependentes) meios
indispensveis de manuteno prpria, por motivo de incapacidade,
idade avanada, tempo de servio, desemprego involuntrio, encargos
de famlia e recluso ou morte daqueles de quem dependiam econo
micamente.
A composio do Regime Geral da Previdncia Social rene dis
posies aplicveis s reas de filiao, inscrio, contribuio e benef
cios. Esse regime se caracteriza por ser a estrutura da previdncia bsica
dos trabalhadores da iniciativa privada. Sua relao jurdica compre
ende os momentos de filiao e de inscrio, alm do regime contribu
tivo dos segurados obrigatrios ou facultativos (e o das empresas sujeitas
a exao securitria, sejam elas urbanas ou rurais). Seus segurados so
20
21Persiani Mattia (Lezioni di Diritto delia Previdenza Sociale, 1981, p. 52) exprime o
fulcro da solidariedade na Previdncia Social da seguinte maneira: "Essa solidariet
tra chi lavora e chi, no potendo pi o non avendo potuto lavorare, si trova in condizioni
di bisogno; tra chi produce e chi contribui con il suo lavoro a queila produzione".
vios previdencirios.
A reminiscncia de seguro, apesar de social, ainda patente no
Regime Geral da Previdncia Social. Os participantes do RGPS so
chamados de segurados pela caracterstica securitria do INSS. Apesar
do carter social forte, a reminiscncia de seguro perceptvel (v.g. a
contribuio/prmio de acidente do trabalho - 1, 2 ou 3 %, conforme
o grau de risco de acontecimento da contingncia/sinistro).
O
Regime Geral da Previdncia Social continua sendo um segu
ro; um seguro social.
Da mesma forma, a Previdncia Privada tambm um seguro social,
mas dentro de um regime de capitalizao, e no de repartio simples,
com um menos grau de solidariedade (sem liame intergeraes).
4 .1 . D
if e r e n a e n t r e r e p a r t i o s im p l e s , r e p a r t i o d e
rthur
B ragana
de
asco n cello s
e in t r a u h
d e c a p it a l iz a o e s c r it u r a l e r e g im e d e
CAPITALIZAO FINANCEIRA
OLIVEIRA, Francisco Eduardo Barreto de. Uma viso geral dos sistemas de previdncia
na Europa. So Paulo: In Seguridade, Ano 1 Nmero 1, p. 5-7, 2a ed., Publicada pelo
Instituto Cultural de Seguridade Social., p. 6.
24
OLIVEIRA, Francisco Eduardo Barreto de. Uma viso geral dos sistemas de previdncia
na Europa.So Paulo: In Seguridade,
Ano 1 Nmero 1, p. 5-7, 2- ed., Publicada
pelo Instituto Cultural de Seguridade Social., p. 6.
52
peridica de ocorrncia.
A diferena entre a capitalizao escritural e a repartio de ca
pital de cobertura parece tnue, dado o so lid a rism o mutualista exis
tente em ambos os regimes.
Entretanto, na capitalizao escritural, as contingncias envol
vendo os benefcios constituem em eventos programados, diferente
mente do regime de repartio de capital de cobertura.
Exemplos dessas contingncias no programadas so a invali
dez, a morte, ou a recluso. Todavia, nem sempre a lei brasileira
clara na diferenciao dos dois regimes, igualando, por vezes, benef
cios no programados aos previsveis.
Assim, torna-se imprescindvel uma anlise sobre o contexto de
mutualismo dentro dos planos previdencirios privados, que ser fei
ta mais adiante.
4 . 3 . 0 MUTUALISMO E A PROTOCOOPERAO
53
haja vista que ningum ingressa num sistema securitrio/previdencia n o para proteger pessoas estranhas dos revezes da fortuna.
Dentro da idia jurdica de mutualismo, como um sistema base
ado na entidade mtua e na contribuio de todos para benefcio
individual de cada contribuinte, temos como sinnimo imediato a
simbiose (syn = junto, bios = vida).
Sob o prisma biolgico, o mutualismo, ou a simbiose, uma
relao vantajosa, obrigatria e recproca entre indivduos.
Vamos tentar provar que para melhor definir as relaes de
Previdncia Privada, podemos nos socorrer da taxonomia biolgica:
No mutualismo natural, as duas espcies envolvidas so benefi
ciadas e a associao necessria para a sobrevivncia de ambas.
Fxemplo desta relao a associao de algas e fungos forman
do os lquens. Os lquens so caracterizados pela associao sim b i tica entre algas e fungos (os fungos abrigam as algas e as algas
alimentam os fungos).
A protocooperao uma relao biolgica em que h recipro
cidade vantajosa mas no obrigatria entre indivduos.
Na protocooperao, porm, a despeito de as duas espcies en
volvidas serem beneficiadas, ambas podem viver de modo indepen
dente sem que isso prejudique suas sobrevivncias.
Encontramos na natureza vrios exemplos de protocooperao.
Um deles o da ave palito e o crocodilo. A ave palito se alimenta de
parasitas existentes no crocodilo. O crocodilo fica livre dos parasitas
e a ave obtm alimento. O crocodilo e a ave convivem harmoniosa
mente, obtendo vantagens mtuas.
Se ambas as espcies, no exemplo acima, separarem-se, a sobre
vivncia recproca continua garantida. No mutualismo, a separao
inviabiliza a sobrevivncia.
55
u t u a l i s m o n a p r e v id n c ia p r iv a d a
NETTO, Juliana Pressotto Pereira. A previdncia social em reforma. Sao Paulo: LTr,
2002, p. 153.
56
PREVIDENCIRIO E A CAPITALIZAO
27
59
Considrations sur les causes de Ia grandeur des romains et de leur dcadence, p. 29.
60
62
e g u r id a d e s o c ia l e d ir e it o s f u n d a m e n t a is
32
63
ROUSSEAU, Jean Jaques. The social contract. Translated by G. D. H. Cole. New York:
Prometheus Books, 1988, p. 15.
65
6. C
B
o n texto
h is t r ic o
d a p r e v id n c ia
p r iv a d a
no
r a s il
70
mos, como, v.g., fundo dc penso (pensionfund) patrocinador (sponsor), participante (participant), planos de benefcio definido e de
contribuio definida (defined contribution, defined benefit), elegibili
dade (eligibility). At mesmo o benefcio proporcional diferido co
nhecido na doutrina e na prtica como vesting, termo que em ingls
significa proteo, cobertura.
Algumas denominaes utilizadas na Previdncia Pblica no
so aplicadas na Previdncia Privada. Contingncia da Previdncia
Pblica tem o sentido de risco na Previdncia Privada (que o fato
da vida que enseja a concesso de algum benefcio ou auxlio). A
contribuio previdenciria, que tem a natureza de tributo da Previ
dncia Social, na Previdncia Complementar Privada assemelha-se
ao prmio pago s seguradoras.
Previdncia Complementar Privada no sinnimo de seguro
privado, mesmo porque o termo indenizao, elementar no ramo dos
seguros privados, no utilizado no cenrio de previdncia, que en
volve bem-estar e proteo social.
7. D
if e r e n a e n t r e p r e v id n c ia p r iv a d a
p r e v id n c ia
72
Nemo est tam senex, qui se annum non putet posse vivere.
76
sam a permitir uma continuidade no padro de vida da pessoa, comjilelando ou no uma aposentadoria oficial. Ainda que o participante
nao tenha aposentadoria oficial, poder obter benefcios previdenciarios privados.
Seria ento complementar a que?
A prpria Lei Complementar n 109 no utiliza o termo Pre
vidncia Privada Complementar, inscrevendo apenas o termo Pre
vidncia Privada.
O carter aparentemente acessrio/complementar fatalmente de
saparecer, numa tendncia inexorvel de fortalecimento da Previ
dncia Privada e enfraquecimento da Previdncia Social por meio do
achatamento dos benefcios do INSS e do RJU.
7 .1 .
79
p r iv a d a e o s is t e m a f in a n c e i r o n a c i o n a l
82
8.2. A u t o n o m i a d a p re v id n c ia p riv a im
A Previdncia Complementar Privada possui carter comple
mentar em relao ao Regime Geral de Previdncia Social (INSS).
Segundo o art. 202 da Constituio, possui tambm organizao
autnoma em relao Previdncia Social. Existe interligao entre
os pilares previdencirios, mas a autonomia da Previdncia Privada
fica evidente tanto pela dicotomia repartio/capitalizao, quanto
pela dicotomia de iniciativa estatal/particular.
O art. 68, pargrafo 2o, da Lei Complementar n 109, de 29
dc maio de 2001, determinou que a concesso de benefcio pela
Previdncia Complementar no depende da concesso de benef
cio pelo Regime Geral da Previdncia Social, ressaltando esta
autonomia da Previdncia Privada. Tal previso confirmou o art.
202 da Constituio.
As caractersticas da Previdncia Privada, de per si, j exprime a
amixia com a Previdncia Social. Os regimes destes subsistemas da
Seguridade Social so completamente diferentes - capitalizao e re
partio). A compulsoriedade constitucional das contribuies soci
ais contrastam com as contribuies para a Previdncia Privada. A
solidariedade intergeraes, ntida na Previdncia Social, desvanecese na Previdncia Privada.
Firmado o contrato de adeso entre participantes e as entidades de
Previdncia Privada, perfaz-se uma relao jurdica de Direito Privado.
Este ambiente contratual intrnseco Previdncia Privada cor
roborado pela jurisprudncia, inclusive pela Smula n 92 do STJ,
que estabelece:
O direito complementao de aposentadoria, criado pela
empresa, com requisitos prprios, no se altera pela insti
tuio de benefcio previdencirio por rgo oficial.
O Estado, permeando o carter institucional da Previdncia Pri
vada, mantm uma postura reguladora e fiscalizadora. No podemos
84
n a p r e v id n c ia p r iv a d a
n a p r e v id n c ia p r iv a d a
88
I
)e incio, podemos observar o alicerce legal, onde o legislador
pretendeu conferir segurana ao contexto da Previdncia Privada. O
CMN foi incumbido de delimitar o campo de aplicaes dos fundos,
podendo dessa forma evitar a possibilidade de aplicaes temerrias.
Outros aspectos que resguardam o participante so os contidos
art 9o, pargrafo 2o, da Lei Complementar 109, que veda o esta
belecimento de aplicaes compulsrias ou limites mnimos de apli
cao, propiciando liberdade financeira ao aderente e ao participante
do plano (fechado ou aberto).
Pela lei, a todo pretendente e a todo participante ser entregue,
quando da inscrio no plano de benefcios, certificado onde estaro
indicados os requisitos que regulam a admisso e a manuteno da
qualidade de participante, bem como os requisitos de elegibilidade e
forma de clculo dos benefcios, permitido, assim, uma anlise do
pretendente sobre a contratao ou no do servio, alm de uma fis
calizao e defesa dos direitos dos participantes.
Dever ser entregue, outrossim, tanto ao pretendente quanto
ao participante a cpia do regulamento atualizado do plano de be
nefcios e material explicativo que descreva, em linguagem simples
e precisa, as caractersticas do plano; cpia do contrato, no caso de
plano coletivo (alm de outros documentos que vierem a ser espe
cificados pelo rgo regulador e fiscalizador). Na divulgao dos
planos de benefcios, no podero ser includas informaes dife
rentes dessas que foram especificadas (art. 10).
110
8 . 6 . F l e x i b il i d a d e
n a p r e v id n c ia p r iv a d a
O
art 7o, pargrafo nico, da Lei Complementar n 109, dele
gou ao rgo regulador e fiscalizador a normatizao dos planos de
benefcios, de forma a possibilitar a flexibilidade ao regime de Previ
dncia Complementar.
Os institutos do vesting e da portabilidade so a sntese da fle
xibilidade do sistema. A portabilidade permite liberdade de dispo
89
e a s s is t id o d a p r e v id n c ia p r iv a d a
Seria absurdo uma pessoa jurdica participante, mas vale a taxatividade da lei para evitar discusses judiciais inteis, mesmo porque
a discusso dos direitos da pessoa jurdica profunda.
9. P
r e v id n c ia
r iv a d a a b e r t a
e fec h ad a
Resseguro
abertas
99
() alcance grupai amplo incentivo criao desses planos coleiivos, que possibilitam a obteno de taxa de administrao e corre
tagem reduzidas, assim como rendimentos financeiros superiores
junto s entidades, devido s facilidades e do poder econmico da
aglutinao de pessoas.
A Lei Complementar n 109 equipara condio de emprega
d o s e associados os diretores conselheiros ocupantes de cargos eleti
vos e outros dirigentes ou gerentes da pessoa jurdica contratante. A
implantao de um plano coletivo ser celebrada mediante contrato
(cuja forma, critrios, condies e requisitos mnimos ainda necessi
tam de regulamentao, reforando o intuito do legislador de criar
normas gerais no corpo da Lei Complementar).
E vedada entidade aberta a contratao de plano coletivo com
pessoa jurdica cujo objetivo principal seja estipular, em nome de ter
ceiros, planos de benefcios coletivos (art. 26, pargrafos 4o, 5o e 6o).
Quejanda triangulao contratual viria a desvirtuar o principal de
sgnio da Previdncia Privada, que a garantia dos benefcios con
tratados.
Nos planos coletivos, diferentemente dos planos individuais, a
empresa empregadora contrata o plano, podendo custe-lo integral
mente, parcialmente ou, at, no contribuir. Havendo a participao
da empresa no custeio, o acmulo de capital maior, refletindo nos
rendimentos dos participantes. A iniciativa do empregador em criar
um plano para seus empregados (liberalidade) gera frutos na produ
tividade dos empregados, que tm um incentivo a mais para traba
lhar, sabendo da existncia de plano previdencirio em seu nome por
causa da empregadora.
Mesmo com a perda do vnculo entre a pessoa jurdica contra
tante e o participante que tenham contratado plano coletivo. Isto se
dar pelo autopatrocnio, onde dever ser oferecido a este trabalha
dor participante que rescindiu o contrato de trabalho o direito de
lecuperao da entidade ou pela ausncia de condio para seu fun! lonamento (art. 48 da Lei Complementar n 109).
9.5.1 . S u p e r in t e n d n c ia
d e s e g u r o s p r iv a d o s
(SUSEP)
d a p r e v id n c ia p r iv a d a a b e r t a
O P L A N O G E R A D O R D E B E N E F C IO S LIVRES
(PGBL) provavelmente o plano de Previdncia Privada mais fa
moso no Brasil, seguido do VGBL. Pelo apelo comercial e diante da
propaganda macia, vemos na televiso comerciais de casais de pes
soas idosas caminhando felizes pela praia, ou pais empurrando cri
anas no balano ao sol de uma tarde de outono, os planos abertos
comeam a fazer parte do cotidiano do brasileiro.
104
A gama nova de planos previdencirios privados abertos vii <jante. Alm dos planos abertos tradicionais e do prprio PGBL
(arqutipo da previdncia aberta), atualmente temos o chamado
V( i HL. O VGBL (vida gerador de benefcios livres) foi um plano
desenhado para o contexto atual brasileiro do mercado da informali
dade no qual infelizmente vivemos.
Tanto o PGBL quanto o VGBL podem existir na verso coleti
va, j aprovada pela SUSEP. Logo, as empresas podem adquirir pla
nos previdencirios privados para os seus funcionrios, e, inclusive,
contribuir para esses planos. O sistema to flexvel que o emprega
dor pode proporcionar para os empregados at mesmo os dois pla
nos, o VGBL e o PGBL, simultaneamente.
Os trabalhadores no contribuintes do INSS totalizam aproxi
madamente 56% da populao ocupada, segundo dados da Pesquisa
por Amostra de Domiclios/1999 do Instituto Brasileiro de Geogra
fia e Estatstica (PNAD/IBGE). Deveria haver um incentivo gover
namental para a formalizao e ingresso destes trabalhadores no
sistema da Previdncia Social. Este fenmeno j ocasiona sintomas
na Previdncia Privada, com a criao recente e crescimento vultoso
do VGBL.
Segundo as regras do CM N (Conselho Monetrio Nacional), a
entidade responsvel pelo Plano Gerador de Benefcios Livres ter
de manter seus recursos aplicados em fundos de investimentos ex
clusivos (FIEs, e no FIFs - fundos de investimentos financeiros, de
acordo com trs modalidades que determinam o perfil de segurana
desses planos:
- soberano
- de renda fixa
- composto
DE R EN D A FIXA
SO BERA N O
Assim como o PGLB - Plano Gerador de Benefcios Livres regulamentado em 1998, foi planejado de acordo com as novas con
dies do mercado de trabalho, tambm a criao do VGBL que est
baseada na pragmtica do trabalhador brasileiro.
Sendo um plano hbrido, uma vez que abarca um misto de pre
vidncia privada e seguro de vida, nos planos VGBL (Vida Gerador
de Benefcios Livres), parte dos recursos aplicados pelo segurado vai
compor a reserva para cobrir o risco de morte, e a outra parte ser
destinada aposentadoria, vai para um fundo de investimento (com
as aplicaes delimitadas pela SUSEP).
Assim, se o segurado vier a sobreviver pelo tempo determina
do em contrato de adeso, receber os rendimentos pr-definidos,
que variam de acordo com o plano oferecido. Caso venha a falecer,
o beneficirio indicado receber a indenizao como em um seguro
de vida.
Contudo, diferentemente do PGBL, no permitida a deduo
do imposto de renda, mas a tributao ocorre apenas sobre os ganhos
cia aplicao.
108
e r iv a e s d o
PGBL
e do
VGBL
c o m a t u a l iz a o g a r a n t id a e
PERFORMANCE
9.6.8.
P R G P - P lan o
c o m r e m u n e r a o g a r a n t id a e
PERFORMANCE
-V
id a c o m a t u a l iz a o g a r a n t id a e
PERFORMANCE
PERFORMANCE
do
VGBL
e d e r iv a d o s
115
9 .6 .1 3 . P i a n o s de p r e v id n c ia p r iv a d a a b e r t a e s t r a n g e ir a c o m
PARTICIPANTES BRASILEIROS
fec h a d a s: fu n d o s de pen s o
d a s e n t id a d e s f e c h a d a s
119
d e p e n s o in s t it u d o s , o u a s s o c ia t iv o s
9 .7 .3 . E n t id a d e s
m u l t ip a t r o c in a d a s
f e c h a d a e im u n id a d e t r ib u t r ia
41
42
43
127
d o s p l a n o s d e b e n e f c io s
129
9.8.1. I n s t it u t o s d o a u t o p a t r o c n io e resg a t e
O autopatrocnio est previsto como um instituto obrigatrio
nos planos de benefcios, de acordo com o inciso IV do art. 14 da Lei
Complementar n 109, como sendo uma:
Opo de o participante sustentar o valor de sua contri
buio bem como a do patrocinador, no caso de perda par
cial ou total da remunerao recebida, assegurando-lhe o
recebimento dos benefcios no valor correspondentes quela
remunerao ou em outros definidos em normas regula
mentares.
I
Ia vendo a perda do vnculo empregatcio com a patrocinadora,
o participante, para continuar no plano, ter de arcar no somente
com os 40% que ele j pagava, mas agora ter de pagar tambm os
(>0% referentes contribuio que era da patrocinadora.
Na realidade, o autopatrocnio, instituto que deve ser apresen
tado ao participante como opo contratual em caso de perda do
vnculo empregatcio, proibitivo porque se torna muito custoso
ao participante.
Para prosseguir como autopatrocinado, normalmente o partici
pante est prestes a receber benefcios. Num perodo mais dilatado, o
autopatrocnio no vivel, pois a carga contibutiva a ser suportada
no justificara a permanncia no plano.
Havendo perda parcial da remunerao, a contribuio da pa
trocinadora s ser reduzida se estiver atrelada remunerao por
fora do contrato e do regulamento do plano. Se a patrocinadora
assumiu a responsabilidade de arcar com determinado valor da con
tribuio, independentemente da diminuio da remunerao do
empregado, no h motivo para o autopatrocnio.
A perda parcial da remunerao ensejar autopatrocnio se oca
sionar diminuio da contribuio da patrocinadora, seja ela total ou
parcial. O escopo da lei assegurar a percepo dos benefcios nos
nveis correspondentes quela remunerao que o participante esta
va recebendo at haver perda total ou parcial (manuteno do padro
de vida).
9 .8 .2 .
VESTING
- B E N E F C IO P R O P O R C IO N A L D IF E R ID O
P o r t a b il id a d e
O
pargrafo 1- do referido artigo no admite a portabilidade
sem que haja cessao do vnculo empregatcio do participante com
o patrocinador (nos casos em que esta relao existir). A cessao do
vnculo empregatcio no necessria para portabilidade em fundos
institudos.
E o pargrafo 4- estabelece que a transferncia de recursos do
participante, quando efetuada para entidade aberta, somente ser
admitida quando:
a integralidade dos recursos financeiros correspondentes
ao direito acumulado do participante for utilizada para a
contratao de renda mensal vitalcia ou por prazo deter
133
ir eit o a c u m u l a d o pa r a fin s d e p o r t a b il id a d e
135
O
inciso III do art 14 da Lei Complementar n 109 prev o
resgate como instituto obrigatrio dos planos previdencirios. O res
gate preceituado como retirada total das contribuies vertidas ao
plano pelo participante visto que no h resgate parcial pelo texto da
lei, embora descontando as parcelas do custeio administrativo.
2a Em plano que, na fase de acumulao do recurso garantidor do benefcio pleno
programado, combine cumulativamente caractersticas das alneas "a" e "b" do inciso
II deste artigo, a reserva matemtica corresponder soma dos valores resultantes da
aplicao isolada das regras previstas nas alneas "a" e "b".
3S Para fins de aplicao da alnea "a", do inciso II deste artigo, entende-se por
reserva constituda pelo participante o valor acumulado das contribuies vertidas
por ele ao plano, destinadas ao financiamento do benefcio pleno programado, de
acordo com o plano de custeio, ajustado conforme o regulamento do plano de bene
fcios.
4a O regulamento do plano de benefcios poder prever outros critrios para apura
o do direito acumulado pelo participante que resultem em valor superior ao previs
to neste artigo, sempre respeitando as especificidades do plano de benefcios.
5 Os critrios e a metodologia de apurao do direito acumulado pelo participante,
para fins de portabilidade, considerando eventuais insuficincias de cobertura do pla
no de benefcios, devero constar do regulamento e da nota tcnica atuarial do plano
de benefcios.
136
Privada im pingir obliteraes ao resgate (v.g.: eacga tributria confiscatria ou taxas adm inistrativas absurdas).
S m u la n 9
289
do
STJ
|iilli<t/90 ( 12,92%); agosto/90 (12,03%); outubro/90 (14,20%); marv ./9| (I 1,79%) ejunho/91 (21,87%).
Fsses planos econmicos, consubstanciados no Decreto-Lei
. 135/87 (Bresser) e nas Leis 7.730/89 (Vero), 8.030/90 e 8.177/
9 1 (Collor) em razo de terem promovido expurgos inflacionrios,
teriam ensejado possveis despropores em relao aos ndices apli
cados aos contratos previdencirios.
Na esfera da Previdncia Privada, os ndices aplicados aos valo
res restitudos aos participantes dos planos de benefcios, a ttulo de
benefcio de aposentadoria ou resgate das suas contribuies vertidas
aos planos, esto sendo discutidos judicialmente.
Este raciocnio de desproporo nos ndices, contudo, no se
aplica na Previdncia Privada como ocorreu com o governo no caso
do FGTS. H a questo da higidez financeira da entidade.
Dispe a Constituio Federal:
Art. 202 - O regime de previdncia privada, de carter comple
mentar e organizado de forma autnoma em relao ao regime
geral de previdncia social, ser facultativo, baseado na constitui
o de reservas que garantam o benefcio contratado, e regulado
por lei complementar.
S m u la
ns
290
do
STJ
Ate a criao do supracitado rgo, as unocs cgulatria e fiscalizatria sero exercidas pelo Ministrio da Previdncia e Assis
tncia Social, por intermdio, respectivamente, do Conselho de
Gesto da Previdncia Complementar (CGPC) - atual Conselho
Nacional de Previdncia Complementar (CNPC) e da Secretaria de
Previdncia Complementar (SPC) - atual Superintendncia Nacio
nal de Previdncia Complementar - PREVIC, relativamente s en
tidades fechadas, e pelo Ministrio da Fazenda, por intermdio do
Conselho Nacional de Seguros Privados (CNSP) e da Superinten
dncia de Seguros Privados (SUSEP), em relao, respectivamente,
regulao e fiscalizao das entidades abertas (art. 74, da Lei Com
plementar n 109).
A transformao da Secretaria de Previdncia Complementar em
uma Superintendncia (PREVIC), nos padres das agncias regula
doras, com patrimnio e receita prprios, foi mais uma medida estatal
que denota um direcionamento administrativo mais eficiente sobre a
Previdncia Privada brasileira. A subveno da PREVIC ser de res
ponsabilidade tambm dos fundos de penso.
No Canad, os fundos de penso contribuem para a manuten
o da entidade fiscalizadora e reguladora na proporo do nmero
de participantes (dentro de um valor mnimo e mximo). Na Austr
lia esta contribuio dos fundos de penso advm de um oramento
estimado que rateado entre os fundos. E na Hungria, a arrecadao
e despesa de cada fundo de penso embasam sua contribuio.
Deve haver uma parcela de subveno estatal da PREVIC, pois
o interesse independncia sobre os fundos.
Tendo-se em vista que o bem jurdico protegido no campo pre
videncirio privado a garantia da aposentadoria do participante,
existe toda uma gama punitiva em relao aos administradores ou
mesmo patrocinadores (que tm o dever de fiscalizar a administra
o dos fundos) que cometem atos contrrios s disposies contidas
na Lei Complementar n 108 e Lei Complementar n 109.
142
Interrompe-se a prescrio:
I - pela notificao do autuado, inclusive por meio de edital;
II - por qualquer ato inequvoco que importe apurao do fato; ou
III - pela deciso condenatria recorrvel.
A extino da punibilidade ocorre:
I - pela morte do infrator; ou
II - pela prescrio administrativa.
9.8.8. A
REPRESENTAO E A D EN N C IA
In f r a e s
e p e n a l id a d e s a d m in is t r a t iv a s a p l ic v e is
O
volume minucioso de previso de infraes e a severidade das
punies revelam um lado draconiano do Decreto n 4.942/2003,
justificvel no sentido de evitar administrao fraudulenta ou esp
ria, ou o pouco caso dos patrocinadores.
Levando-se em conta o tema da tese, vemos a necessidade de
apresentar em pormenores todas as previses de infraes administ rativas (que em verdade so responsabilidades indiretas dos admi
nistradores) e respectivas punies do Decreto n 4.942/2003, como:
Deixar de constituir reservas tcnicas, provises e fundos, de conI lormidade com os critrios e normas fixados pelo Conselho de GesI to da Previdncia Complementar e pela Secretaria de Previdncia
I ( 'omplementar tem penalidade de multa de RS 20.000,00 (vinte mil
I reais), podendo ser cumulada com suspenso pelo prazo de at cento
e oitenta dias ou com inabilitao pelo prazo de dois a dez anos.
I
Jeixar dc atender Secretaria de Previdncia Complementar
quanto requisio de livros, notas tcnicas ou quaisquer documen
tos relativos aos planos de benefcios da entidade fechada de previ
dncia complementar, bem como quanto solicitao de realizao
de auditoria, ou causar qualquer embarao fiscalizao do referido
rgo, tem penalidade de multa de RS 20.000,00 (vinte mil reais),
podendo ser cumulada com suspenso pelo prazo de at cento e oi
tenta dias.
Deixar de prestar ou prestar fora do prazo ou de forma inade
quada informaes ou esclarecimentos especficos solicitados formal
mente pela Secretaria de Previdncia Complementar, tem penalidade
de multa de RS 20.000,00 (vinte mil reais), podendo ser cumulada
com suspenso de at cento e oitenta dias.
Deixar os administradores e conselheiros ou ex-administradores e ex-conselheiros de prestar informaes ou esclarecimentos soli
citados por administrador especial, interventor ou liquidante, tem
penalidade de multa de RS 20.000,00 (vinte mil reais), podendo ser
cumulada com suspenso de at cento e oitenta dias.
Deixar, o interventor, de solicitar aprovao prvia e expressa da
Secretaria de Previdncia Complementar para os atos que impliquem
onerao ou disposio do patrimnio do plano de benefcios da en
tidade fechada de previdncia complementar, nos termos disciplina
dos pelo referido rgo, tem penalidade de multa de RS 10.000,00
(dez mil reais).
Incluir, o liquidante, no quadro geral de credores habilitao de
crdito indevida ou omitir crdito de que tenha conhecimento, tem
penalidade de multa de RS 10.000,00 (dez mil reais).
Deixar de promover a execuo judicial de dvida do patrocina
dor de plano de benefcios de entidade fechada de previdncia com
plementar, nos termos do art. 62 deste Decreto, tem penalidade de
multa de R$ 20.000,00 (vinte mil reais), podendo ser cumulada com
155
291
159
a t u r e z a ju r d ic a d a
r e v id n c ia
r iv a d a
A natureza jurdica da Previdncia Privada est centrada na supletividade facultativa da Previdncia Social, dentro do mbito de pro
teo social. Podemos dizer que a relao jurdica previdenciria
privada se desenvolve por meio de um contrato de trato sucessivo,
aleatrio e de adeso, caracterizando, em princpio, um mtuo secu
ritrio de consumo. O plano previdencirio privado ser regido, den
tro dos critrios legais, por um regulamento, que pode ou no estar
inserido no prprio corpo do contrato. Desta relao sobressai um
direito lquido e certo, facilmente comprovvel mediante documen
tao contratual.
Estas observaes so importantes para o embasamento do ca
rter institucional ou contratual da Previdncia Privada.
Novamente, nos arvoramos na lio de Arion Sayo Romita46:
a relao jurdica de previdncia privada apresenta-se como relao
complexa, unitria, de trato sucessivo, onerosa, sinalagmtica, alea
tria, de direito privado e facultativa.
A relao complexa por haver um conjunto intricado de rela
es entre sujeitos, envolvendo as figuras jurdicas dos participantes,
assistidos, beneficirios, patrocinadoras, instituidoras e entidades de
Previdncia Privada (abertas e fechadas).
E unitria, por ser oriunda de um conjunto de normas jurdi
cas que estabelecem este complexo de relaes entre sujeitos (mul
tiplicidade de relaes jurdicas surgidas a partir da permisso pelo
ordenamento jurdico).
46
160
163
o ntrato de a d eso
49
RO D RIG U ES, Slvio. Direito civil. 10a ed.. So Paulo: Saraiva, v. III, 1980, p. 45.
50
RO D RIGU ES, Slvio. Direito civil. 10a ed.. So Paulo: Saraiva, v. III, 1980, p. 45.
169
usos do lugar de sua celebrao; e no art. 187, especifica que h cometimento de ato ilcito do titular de um direito que, ao exerc-lo,
excedc manifestamente os limites impostos pelo seu fim econmico
social, pela boa-f ou pelos bons costumes.
Para os participantes, esta ser uma proteo que, apesar de no
ser especfica, dar guarida s relaes securitrias privadas, da mes
ma maneira.
Importante tambm o art. 422, que se coloca como um prlogo
das relaes contratuais, determinando que os contratantes so obri
gados a guardar, tanto na concluso do contrato, como em sua execu
o, os princpios de probidade e boa-f.
Propugna Miguel Reale que freqente no Projeto a referncia
probidade e a boa-f, assim como correo (correttezza) ao con
trrio do que ocorre no Cdigo vigente, demasiado parcimonioso
nessa matria, como se tudo pudesse ser regido por determinaes
de carter estritamente jurdicas51.
Vemos claramente a influncia do Direito Civil italiano so
bre o novo Cdigo Civil brasileiro. Em sua afirmao, o profes
sor Reale estabelece como elemento norteador o termo italiano
correttezza. Para que a pesquisa sobre o assunto seja completa,
fomos buscar na fonte (Cdigo Civil italiano) do que se trata
semelhante termo. Vrios artigos do Cdigo italiano esto rela
cionados com a temtica.
O artigo 1.337, ao referir-se s tratativas e responsabilidade
pr-contratual, estabelece que as partes, no desenvolvimento das tra
tativas e da formao do contrato, devem comportar-se segundo a
boa-f (secondo buonafede).
011
51
REALE, M iguel. Viso geral do novo cdigo c iv il. D isponvel em: http:!!
www.chpesquisa.hpg.ig.com.brldireitolnovoccreale.htm. Acesso em 22 de maio de 2003.
171
R EA LE, M igu el. Viso g eral do novo cdigo c iv il. D isponvel em: http://
www.chpesquisa.hpg.ig.com.br/direito/novoccreale.htm. Acesso em 22 de maio de 2003.
172
R EA LE, M igu el. Viso g eral do novo cdigo c iv il. D isponvel em: http://
www.chpesquisa.hpg.ig.com.br/direito/novoccreale.htm. Acesso em 22 de maio de 2003.
173
DINIZ, Maria Helena. Curso de direito civil brasileiro: teoria das obrigaes contratuais
e extracontratuais. 17a ed., So Paulo: Saraiva, 2002, p. 24.
!>!>
C O M ES, Orlando. Contratos. 17a ed., Rio de Janeiro: Forense, 1997, p. 28.
'>(>
r>7
MARTINS, Sergio Pinto. Direito da seguridade social. 17a ed, So Paulo: Atlas, 2002, p.
296.
174
58
59
LEITE, Celso Barroso. A proteo social no Brasil. So Paulo, LTr, 1986, p. 20.
60
LEITE, Celso Barroso. A proteo social no Brasil. So Paulo, LTr, 1986, p. 25.
175
179
11. C
o m p e t n c ia
d a ju s t i a
do
tra ba lh o
na
P R E V ID N C IA PRIVADA
180
181
185
1 1 .1 . E n t e n d im e n t o
a t u a l d o t r ib u n a l s u p e r io r d o
TRABALHO
(>4
1 1 .2 . E n t e n d im e n t o
a t u a l d o s u p e r io r t r ib u n a l d e
JUSTIA
O
STJ vem decidindo que a Justia Comum tem a competncia
para o julgamento das causas de Previdncia Privada, mesmo aquelas
nas quais h a figura do patrocinador. Exporemos um exemplo:
CONFLITO D E COM PETNCIA. PREVIDNCIA
PRIVADA. COM PLEM ENTAO D E APOSENTA
DORIA. JUSTIA COM UM . PRECEDENTES.
H reiterada jurisprudncia nesta Corte no sentido de que,
em se tratando de reivindicao pertinente previdncia
privada, como no caso de complementao de aposentado
ria, competente a Justia Estadual. Conflito conhecido,
declarando-se competente juzo suscitado. RESP 259580/
2003 - DJ 06/10/2003.
193
194
(...)
X I - a casa asilo inviolvel do indivduo, ningum nela podendo
penetrar sem consentimento do morador, salvo em caso de fla
grante delito ou desastre, ou para prestar socorro, ou, durante o
dia, por determinao judicial (destaques nossos).
O
dinheiro dos participantes tem a mesma importncia da mo
radia e deve ter a mesma proteo. At pelo auspcio do princpio da
razoabilidade e do direito propriedade, sendo o ato estatal desarrazoado em demasia, inviabilizando um direito fundamental do indi
vduo, so cabveis remdios como mandado de segurana ou mesmo
ao de inconstitucionalidade (discrimen implausvel).
Luigi Ferrajoli67 enquadra o direito de propriedade (derecho de
propriedad - right to own property) como sendo inerente existncia
civil com liberdade individual.
Nem sempre houve existncia civil com liberdade individual.
Devemos muito criao da Magna Carta de 1215. Quando Ricar
do Corao de Leo viajou para a Terra Santa nas Cruzadas, deixou
no poder seu irmo, o amargurado Joo sem Terra. Bem de acordo
com seu epteto, Joo, que antes de galgar a realeza era privado de
bens, comeou a impingir ao povo um governo desptico e selvagem.
Tantas fez Joo que acabou por atrair a fria da turba; principalmen
te dos poderosos bares (casta social sem nobreza - sine nobilitatis,
ou abreviadamente snob- mas com propriedades).
Os gentis homens ento, por meio da fora, compelem o rei a
redigir e assinar a Magna Carta em 1215, na qual protege-se o direi
67
1999, p. 101.
195
FERREIRA, Pinto. Curso de direito constitucional. 12a ed.. So Paulo: Saraiva, 2002, p.
141.
(>')
196
71
M O N TESQ U IEU . O esprito das leis. Traduo de Jean Melville. So Paulo: Martin
Claret, 2002, p. 24.
197
199
13. A
LEI COMPLEMENTAR N
108
204
14. Em
de
e n d a c o n s t it u c io n a l n q
41,
de
19
de d ezem bro
2003
205
206
S.A.,1995, p.94.
208
209
COSTA, Andersen Esping. The three w o rld s o f w e lfa re Capitalism . Princeton: Princeton
University Press, 1998, p. 101/102.
211
M A C H A D O , Hugo de Brito.
Reform a Tributria. D isp o n vel em: http://
www.temis.com.br/ler.asp?id=59. Acesso em 08/12/2004.
212
M A C H A D O , Hugo de Brito.
Reform a Tributria. D isp on vel em: http://
www.temis.com.br/ler.asp?id=59. Acesso em 08/12/2004.
213
O
pargrafo 2 do art 458 da Consolidao das leis do Traba
lho estabelece a desvinculao da Previdncia Privada como forma
de salrio, e a contribuio social do empregador est pautada na
remunerao (salrio mais gorjeta). No seria exigvel a contribuio
do empregador que contribua para a Previdncia Privada de seus
empregados. O empregador pode contribuir para os planos de Previ
dncia Privada de seus empregados sem que haja encargos sociais,
desde que ofertados a todos os empregados.
No campo trabalhista, a contribuio do empregador para a Pre
vidncia Privada de seus empregados no salrio, mesmo que no
ofertada a todos.
Para evitar salrio indireto e burla da lei, existe um limite. O
indigitado a rt.ll da Lei n 9.532 (alterado pela Lei n 10.887, de 18
dc junho de 2004):
2a Na determinao do lucro real e da base de clculo da
contribuio social sobre o lucro lquido, o valor das despesas
com contribuies para a previdncia privada, a que se refere o
inciso V do art. 13 da Lei n2 9.249, de 26 de dezem bro de 1995,
e para os Fundos de Aposentadoria Programada Individual Fapi, a que se refere a Lei na 9.477, de 24 de julho de 1997, cujo
nus seja da pessoa jurdica, no poder exceder, em cada pero
do de apurao, a 20% (vinte por cento) do total dos salrios dos
empregados e da remunerao dos dirigentes da empresa, vincu
lados ao referido plano.
3a O somatrio das contribuies que exceder o valor a que se
refere o 2a deste artigo dever ser adicionado ao lucro lquido
para efeito de determinao do lucro real e da base de clculo da
contribuio social sobre o lucro lquido.
O
artigo 48 da Lei n 8.541/1992 (alterado pela Lei 9.250/1995),
ainda estabelece que ficam isentos do imposto de renda os rendimen
tos percebidos pelas pessoas fsicas decorrentes de seguro-desemprego, auxlio-natalidade, auxlio-doena, auxlio-luneral e auxlio-acidente,
pagos pela Previdncia Oficial da Unio, dos Estados, do Distrito Fe
deral e dos Municpios e pelas entidades de Previdncia Privada.
A prpria Lei Complementar n 109, no art. 69, estabelece
que sobre as contribuies vertidas para as entidades de Previdn
cia Privada no incidem tributao e contribuies sociais de qual
quer natureza.
Sobre a iseno do recolhimento do imposto de renda sobre as
parcelas resgatadas de planos de Previdncia Privada, h jurispru
dncia do STJ80. No julgamento pelo STJ do Recurso Especial n
443877, o ministro Jos Delgado manteve a iseno do recolhimen
to do imposto de renda sobre as parcelas resgatadas de planos de
Previdncia Privada, pois este resgate das contribuies previdenci
rias no constitui aquisio de renda, j que no configura acrsci
mo patrimonial.
80
217
1 5 .1 . I m u n i d a d e
t r ib u t r i a i m s e n t id a d e s f e c h a d a s d e
PREVIDNCIA PRIVADA
H2
218
r e g r e s s iv a n a p r e v id n c ia p r iv a d a
84
223
225
226
227
16. M
in is t r io
da
r e v id n c ia
S o c ia l
e c r e t a r ia
d e p r e v id n c ia
co m plem en ta r
229
a r c e r ia
p b l ic o
-p r i v a d a
e p r e v id n c ia
p r iv a d a
233
O
art. 4Uda Lei n 11.079 especifica que na contratao de par
ceria pblico-privada sero observadas as seguintes diretrizes:
I - eficincia no cum prim ento das misses de Estado e no em
prego dos recursos da sociedade;
II respeito aos interesses e direitos dos destinatrios dos servi
os e dos entes privados incumbidos da sua execuo;
III - indelegabilidade das funes de regulao, jurisdicional, do
exerccio do poder de polcia e de outras atividades exclusivas do
Estado;
IV - responsabilidade fiscal na celebrao e execuo das parcerias;
V transparncia dos procedimentos e das decises;
VI - repartio objetiva de riscos entre as partes;
VII - sustentabilidade financeira e vantagens socioeconmicas dos
projetos de parceria.
O
contrato poder prever o pagamento ao parceiro privado de
remunerao varivel vinculada ao seu desempenho, conforme metas
e padres de qualidade e disponibilidade definidos no contrato.
Pelo art. 16 da Lei n 11.079, h um limite global de R$
6.000.000.000,00 (seis bilhes de reais) adstrito autorizao de par
ticipao da Unio, suas autarquias e fundaes pblicas, em Fundo
Garantidor de Parcerias Pblico-Privadas - FGP. O Fundo Garan
tidor de Parcerias Pblico-Privadas - FGP garante o pagamento de
obrigaes pecunirias assumidas pelos parceiros pblicos federais
em virtude das parcerias. O FGP ter natureza privada e patrimnio
prprio separado do patrimnio dos cotistas, e ser sujeito a direitos
e obrigaes prprios.
Segundo o art. 27 da Lei n 11.079, as operaes de crdito
efetuadas por empresas pblicas ou sociedades de economia mista
controladas pela Unio no podero exceder a 70% (setenta por cen
to) do total das fontes de recursos financeiros da sociedade de prop
sito especfico, sendo que para as reas das regies Norte, Nordeste e
Centro-Oeste, onde o ndice de Desenvolvimento Humano - ID H
seja inferior mdia nacional, essa participao no poder exceder a
80% (oitenta por cento).
J o - do art. 27 da Lei n 11.079 cita, verbatim, os fundos
de penso:
239
P r e v id n c ia P r iv a d a d o s
EUA
- in flu n c ia
n o B r a s il
O
sistema previdencirio privado nos IIJA est pautado numa
legislao bsica: O IRC (Internai Revenue Code) e o ERISA (Em/>loycc Retirement Income Security Act). A Previdncia Privada norte
ai nericana bem mais antiga que a nossa, tendo surgido nos anos de
1920. Desde 1928 o IRC permite isenes ou dedues tributrias
relativas s contribuies para planos de Previdncia Privada (dentro
da idia de welfare). Numerosos planos norte-americanos tm mais de
() (lcadas de existncia. Nem por isto deixa de haver episdios lamentveis, como o bem divulgado fato ocorrido recentemente com os traI talhadores da empresa Enron (que ser melhor analisado mais adiante).
() IRC inibe privilgios para altos funcionrios (diretores, gerentes, etc) em detrimento dos demais empregados. A chamada vedao
discriminao bem sublinhada na legislao americana. A doutrina
jurdica na Previdncia Privada dos EUA prega robustamente o prin
cipio da no discriminao (non-discrimination). O objetivo desta cor! rente doutrinria garantir a cobertura previdenciria privada dos
l empregados de mdia e baixa renda. O IRC inibe privilgios para altos
luncionrios (diretores, gerentes, etc) em detrimento dos demais em| pregados. A chamada vedao discriminao bem sublinhada na
legislao americana.
A grande crtica que os prprios doutrinadores americanos fazem
;i IYevidncia Privada norte-americana consiste na constatao de que
quem est obtendo maiores vantagens so advogados, aturios, conta
dores e administradores, em detrimento dos participantes.
Outra crtica se baseia nas perdas dos fundos de penso nos mer
cados de capitais. Uma das solues a diversificao de investimen
tos, com nfase em diminuio de riscos.
A legislao que controla o sistema previdencirio privado nos
\l IA intrincada, extensa e por vezes prolixa e redundante.
O
que abundantemente divulgado nos meios de comunicao
a necessidade de poupar para a aposentadoria. Existe um grau de
242
243
q u a l if ic a d o s
(q u a l i f i e d P e n s i o n
pla n s)
l a n o s n o -q u a l i f i c a d o s
( n o n -q u a l i f i e d P e n s i o n
PLANS)
c a so
E nron
APBGC
Outra vertente virtuosa da Previdncia Privada norte-americana deve ser aqui apontada. A chamada Pension Benefit Guaranty Cor
poration (PBGC) uma autarquia federal norte-americana que
assegura e protege certos planos de benefcios previdencirios priva
dos. Se determinado plano previdencirio privado for assegurado pela
PBGC, existe a garantia do recebimento dos benefcios at determi
nados limites legais. Se o empregador estiver em dificuldades finan
ceiras e no puder contribuir com a parte da patrocinadora do plano,
c, por conseqncia, ocorrer falta de recursos para pagar os benefcios
devidos, pode haver um colapso do plano, levando-o sua extino
(crmination).
Assume a PBGC este passivo ocorrido pela falta de contri
buio do empregador na condio de fiadora. A quantia e os ti
pos de benefcios previdencirios pagos pela PBGC so determinados
pelo regulamento ou pelo prprio contrato do plano que princi250
pahncntc pelo cdigo chamado ERISA {Employee Retirement Incomc Security Act), compndio legislativo que estabeleceu a cria
o da PBGC.
A PBGC no mantida por meio de impostos. Seus recursos
advm dos prmios de seguros pagos pelas companhias que possuem
planos previdencirios privados para seus empregados, planos estes
protegidos pela prpria PBGC.
Os tipos de planos segurados pela PBGC so os de benefcio
definido. Contudo, a PBGC no assegura planos de benefcios pre
videncirios relativos a firmas de profissionais liberais, como advo
gados e mdicos, com menos de 26 empregados. Grupos religiosos
ou grupos mantidos na esfera governamental federal, estadual ou mu
nicipal tambm no se enquadram na proteo da PBGC.
A PBGC pode inclusive proteger os chamados multiplanos, pre
vistos pela lei brasileira atual, onde um grupo de empresas participa
de um plano na condio de patrocinadores.
Havendo a ingerncia da PBGC num plano o procedimen
to adotado primeiramente notificar todos os participantes desse
plano. Aps essa modificao existe uma reviso e de todo o
contexto desse plano para se determ inar o valor do benefcio
que cada participante receber da PBG C. Caso haja violaes
legais por parte de algum participante, a PBG C pode efetivar
acordos extrajudiciais.
Caso o participante j esteja aposentado e recebendo benefcios
a PBGC honrar a continuidade do pagamento desse benefcio sem
interrupo durante a citada reviso. Depois de terminada a reviso,
a PBGC certifica os participantes, por escrito, sobre a quantia defi
nitiva referente aos benefcios que iro receber da por diante. A cer
tificao por escrito indica inclusive os recursos legais que o
participante possui para impugnar os valores dos benefcios revis
tados pela PBGC.
251
O
benefcio de aposentadoria pago pela PBGC depender dos
seguintes fatores: idade do participante, recursos totais do plano,
recursos amealhados pela contribuio da patrocinadora at o mo
mento de extino do plano, a forma do benefcio, o benefcio m
ximo que pode ser pagos pela PBGC - de acordo com a legislao
(ERISA), e se houve algum aumento no valor dos benefcios ante
riormente extino do plano.
A PBGC garante benefcios mnimos, que so pagos, quando
em valores menores, de uma s vez (lump surti). Essa quantia paga
pela PBGC pode, inclusive, ser depositada diretamente num outro
plano de Previdncia Privada (individual retirement account), fato
que acarreta a no necessidade de pagamento de tributos, a no ser
quando do pagamento do benefcio de aposentadoria pago por este
novo plano aderido. Este depsito direto chamado de tax-free
rollover, devido iseno tributria (que abrange somente tributos
federais).
Um fator ruim da PBGC consiste no no reajuste dos benef
cios pagos pela entidade de acordo com o aumento da inflao ou
do custo de vida. O valor dos benefcios fica fixado na data que a
PBGC assume a responsabilidade pelo plano extinto, e est sujeito
aos limites mximos e restries ligadas legislao (ERISA).
A preocupao com a questo previdenciria privada nos EUA
notvel. Entrementes, este pas possui uma condio demogrfi
ca peculiar que no assola o Brasil: os baby boomers. Assim cha
mada a gerao ps-Segunda Guerra M undial. A pirmide
demogrfica norte-americana possui um inchao na posio que
representa o baby boom (o que seria em portugus, numa traduo
livre, exploso de nascimentos).
Este fluxo de pessoas est em vias de aposentao, e muitas de
las haviam aplicado recursos no mercado de capitais como forma de
previdncia. Houve a chamada bolha especulativa do anos 90 que
atraiu este tipo de investidor ingnuo e crdulo. A bolhaestourou
252
253
1 9 . P r e v id n c ia P r iv a d a
no
h ile
http://www.safp.cl/sist_previsional/conU_afiliacion.html
http:llwww.safp.cl!sischilpen!archivoslcap_01 .pdf
93
257
http:llwww.safp.cllsist_previsionallcont1_sistema.html
1 9 .2 . BenefIcios
262
Decreto-Lei
nq
3.50011980
e as
O
Decreto-Lei n 3.500/1980 fixa normas muito determinadas
de conduta de responsabilidade das administradoras de fundos de
penso. Segundo o Decreto-Lei n 3.500/1980, as administradoras
devero efetuar todas atividades necessrias para a garantia da ob
teno de uma rentabilidade adequada e razovel, dentro de um grau
96
CORREIA, Marcus Orione Gonalves; CORREIA, rica Paula Barcha. Curso de direito
da seguridade social. So Paulo: Saraiva, 2001, p. 25.
263
dos recursos dos fundos que ainda no tenham sido divulgadas ofi
cialmente ao mercado e que por sua natureza sejam capazes de inllucnciar na situao dos valores dos citados investimentos.
Probe-se aos diretores, controladores, gerentes, administra
dores ou quaisquer pessoas que em razo de seus cargos ou posi
es tenham acesso a inform aes privilegiadas sobre os
investimentos dos recursos dos fundos que se utilizam direta ou
indiretamente dessas informaes e para obter para si ou para ou
tros vantagens no mercado de aes.
Da mesma forma, vedado aos indivduos que participem das
decises sobre aquisio, aplicaes financeiras ou investimentos
conexos aos fundos de penso comunicar as decises internas a pes
soas diversas daquelas que devam participar da operao em repre
sentao da administradora dos fundos.
As administradoras devero informar Superintendncia de
administradoras de fundo de penso as transaes nos mercados de
aes em nome dos fundos de penso.
As punies dos administradores dos fundos chilenos so mais
severas que no Brasil, pois alm de serem relacionadas Previdn
cia oficial, h menos previses ligadas a processos administrativos e
maior nfase no julgamento judicial, assim como ocorre nos EUA.
2 0 . A rgentina
A Argentina, que possui um sistema previdencirio misto, pblico/privado, do tipo integrado (repartio simples/capitalizao
integral), adotou o modelo chileno como paradigma de sua reforma
previdenciria. Embora haja semelhanas, o modelo argentino apre
senta algumas peculiaridades quando comparado ao modelo chileno:
maior solidarismo; custos da fase de transio, a serem cobertos pelo
Estado, relativamente mais baixos; maior cobertura para trabalhado
res do setor informal; regulamentao mais abrangente.
265
Disponvel em (http://news.bbc.co.Uk/2/hi/business/1696010.stm).
266
267
269
271
E RESPOSTAS
anos.
6)
A Previdncia do Chile a maior influncia para a nossa
Previdncia Privada?
R: O Chile exerce grande influncia em diversos pases do mundo
no campo previdencirio (como Polnia, Argentina e Mxico). En1 etanto, o modelo brasileiro de Previdncia Privada foi patentemen
te copiado do modelo norte-americano. A semelhana do sistema
previdencirio privado nos EUA e o existente no Brasil impressio
nante e pouco divulgada aqui. Atrevemos-nos a dizer que a Previ
dncia Privada brasileira atual uma verdadeira cpia do sistema
americano, a comear pela terminologia utilizada. Apenas para dar
alguns exemplos: patrocinador (sponsor), participante (participant),
planos de benefcio definido e de contribuio definida (defined contribution, defined benefit), elegibilidade (egibility). At mesmo o be
nefcio proporcional diferido conhecido na doutrina e na prtica
brasileira como vesting, termo que em ingls significa proteo, co
bertura. Nos EUA exatamente o benefcio proporcional diferido.
Os termos multiplano e multipatrocnio tem o conceito anlogo em
ingls: multiemployerpension plan.
At mesmo os novos fundos institudos, que so assunto em
voga no Brasil, existem h decnios nos EUA. De fato, enquanto
aqui os sindicatos comeam a se organizar para criar fundos de pen
so para os associados, nos EUA os Union Pension Plans (fundos de
penso dos sindicatos) so instrumentos polticos poderosos (o po
der dos sindicatos americanos, hoje, est mais conectado aos fundos
de penso do que propriamente s suas funes tradicionais de re
presentao).
Como no h um aprofundamento doutrinrio ou jurisprudn
cia! suficiente que tenha servido de parmetro para a nova legislao
brasileira, talvez esta cpia (no s dos termos, mas tambm da es
trutura - como mostraremos a seguir) tenha sido trazida pelas gran1
273
276
10)
O que mais vantajoso; fazer um plano dc Previdncia Pri
vada ou uma aplicao financeira comum?
K: Existe um aspecto ligado Previdncia Complementar que
dificilmente abordado dentro da tcnica jurdica. Sendo o benef
cio da Previdncia Privada um pagamento diferido, ou seja, um valor
pago dc forma continuada, cabe aqui assinalar porque mais prof
cu o para a sociedade como um todo (alm do ponto de vista da inde
pendncia externa de recursos) a adoo de um sistema privado de
Previdncia do que a poupana individual.
Ora, para que o indivduo necessitaria contribuir ao longo de
[lecadas para um sistema de Previdncia Privada, seja ele aberto ou
fechado, se existe a possibilidade de aplicao na poupana ou em
fundos onde, em princpio, h muito mais interesse para o indivduo
Formar um peclio do qual se tenha o controle direto e se possa sac!o c utiliz-lo no momento e da maneira que mais lhe aprouver? Em
brincpio a Previdncia Privada seria menos vantajosa do que uma
plicao financeira comum; mas no .
Numa viso ampla e de larga escala, notemos que o ser humano
suas paixes, suas emoes, seus problemas e seus desatinos,
alemos claramente. Se a pessoa, e a falamos do homo medius, forma
n, peclio (v.g., poupana) ao longo de sua vida para a utiliz-lo nos
nos cm que no puder mais trabalhar, caso no momento em que um
dor grande j houver sido amealhado surja algum mpeto humano
: gasto (tal como a abertura de um negcio, o emprstimo a outra
'ssoa pela qual se tenha afeto, ou mesmo o pagamento de uma dvii) o futuro dessa pessoa estar comprometido.
Nesse contexto, o benefcio diferido intrnseco Previdncia
ivada muito mais apropriado, do ponto de vista social e at
fssoal, do que a idia simples de poupana individual. O carter
otetivo do benefcio diferido patente, posto que, se o benefcio
sse pago (ao invs de parcelas continuadas) de uma s vez, por
io s s u
278
280
285
287
O
afiuxo financeiro envolvido na manuteno do sistema gera
um aporte de capital que acaba sendo utilizado no giro da economia
nacional. E existe a mais um aspecto positivo, derivado do princpio
da transparncia, que a fiscalizao do sistema pelos interessados,
lato que garante a eficincia crescente das entidades.
As aplicaes previdencirias privadas formam fontes de fi
nanciamento do mercado de capitais, assim como de projetos de in
vestimento de longo prazo. Com o incentivo do sistema previdencirio
privado no Pas, a dependncia interna de crditos externos para in
vestimentos de expanso da produo seria cada vez menor.
Como os prazos de pagamento dos benefcios previdencirios
privados, ou seja, o compromisso precpuo das entidades previdenci
rias privadas, so de longo prazo, a receita obtida com o pagamento
das contribuies ter um perodo que pode chegar a duas ou trs
dcadas para servia de financiamento de longo prazo do crescimento
econmico do Brasil.
O
crescimento da poupana acumulada nos planos de Previ
dncia Privada tem um papel fundamental no financiamento da ati
vidade produtiva.
29) Qual a iseno no imposto de renda para a contribuio
para a Previdncia Privada?
R: H um abatimento de at 12% da renda bruta tributvel, no
ajuste da declarao anual do imposto de renda. Com isso, o partici
pante reduz a base de clculo do imposto.
A Lei n 9.532/97 permite que todo valor aplicado em produtos
de Previdncia Privada possa ser deduzido da base de clculo do
Imposto de Renda, desde que o total das aplicaes no exceda a
12% da renda bruta tributvel do participante.
Estabelece o art.l 1 da Lei n 9.532: A deduo relativa s contribuies para entidades de previdncia privada, a que se refere a
alnea e do inciso II do art. 8o da Lei n 9.250, de 26 de dezembro
288
289
ib l io g r a f ia
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L e g is l a o C o m p l e m e n t a r
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2" A reduo dos valores dos benefcios no se aplica aos assistidos, sen1. >cabvel, nesse caso, a instituio de contribuio adicional para cobertuta do acrscimo ocorrido em razo da reviso do plano.
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das vagas.
318
CAPTULO IV
DAS E N T ID A D E S ABERTAS D E P R E V ID N C IA C O M P L E
M EN T A R
Art. 36. As entidades abertas so constitudas unicamente sob a forma de
sociedades annimas e tm por objetivo instituir e operar planos de bene
fcios de carter previdencirio concedidos em forma de renda continuada
ou pagamento nico, acessveis a quaisquer pessoas fsicas.
Pargrafo nico. As sociedades seguradoras autorizadas a operar exclusi
vamente no ramo vida podero ser autorizadas a operar os planos de bene
fcios a que se refere o caput, a elas se aplicando as disposies desta Lei
Complementar.
Art. 37. Com pete ao rgo regulador, entre outras atribuies que lhe fo
rem conferidas por lei, estabelecer:
I - os critrios para a investidura e posse em cargos e funes de rgos
estatutrios de entidades abertas, observado que o pretendente no poder
ter sofrido condenao criminal transitada em julgado, penalidade admi
nistrativa por infrao da legislao da seguridade social ou como servidor
pblico;
II - as normas gerais de contabilidade, auditoria, aturia e estatstica a se
rem observadas pelas entidades abertas, inclusive quanto padronizao
dos planos de contas, balanos gerais, balancetes e outras demonstraes
financeiras, critrios sobre sua periodicidade, sobre a publicao desses
documentos e sua remessa ao rgo fiscalizador;
III - os ndices de solvncia e liquidez, bem como as relaes patrimoniais
a serem atendidas pelas entidades abertas, observado que seu patrimnio
lquido no poder ser inferior ao respectivo passivo no operacional; e
IV - as condies que assegurem acesso a informaes e fornecimento de
dados relativos a quaisquer aspectos das atividades das entidades abertas.
319
I'argrafo nico. O rgo regulador disciplinar o tratam ento administralivo a ser emprestado ao exame dos assuntos constantes deste artigo.
Alt. 39. As entidades abertas devero comunicar ao rgo fiscalizador, no
| >razo e na forma estabelecidos:
I os atos relativos s alteraes estatutrias e eleio de administradores
e membros de conselhos estatutrios; e
II o responsvel pela aplicao dos recursos das reservas tcnicas, provi
ses e fundos, escolhido dentre os membros da diretoria-executiva.
Pargrafo nico. Os demais membros da diretoria-executiva responde
ro solidariamente com o dirigente indicado na forma do inciso II deste
artigo pelos danos e prejuzos causados entidade para os quais tenham
concorrido.
Art. 40. As entidades abertas devero levantar no ltimo dia til de cada
ms e semestre, respectivamente, balancetes mensais e balanos gerais, com
observncia das regras e dos critrios estabelecidos pelo rgo regulador.
I'argrafo nico. As sociedades seguradoras autorizadas a operar planos de
benefcios devero apresentar nas demonstraes financeiras, de forma disI I iminada, as atividades previdencirias e as de seguros, de acordo com
critrios fixados pelo rgo regulador.
C A PT U L O V
DA FISC A L IZ A O
Art. 41. N o desempenho das atividades de fiscalizao das entidades de
previdncia complementar, os servidores do rgo regulador e fiscalizador
tero livre acesso s respectivas entidades, delas podendo requisitar e apre
ender livros, notas tcnicas e quaisquer documentos, caracterizando-se
embarao fiscalizao, sujeito s penalidades previstas em lei, qualquer
dificuldade oposta consecuo desse objetivo.
I o O rgo regulador e fiscalizador das entidades fechadas poder solici
tar dos patrocinadores e instituidores informaes relativas aos aspectos
especficos que digam respeito aos compromissos assumidos frente aos res
pectivos planos de benefcios.
2" A fiscalizao a cargo do Estado no exime os patrocinadores e os
instituidores da responsabilidade pela superviso sistemtica das ativida
des das suas respectivas entidades fechadas.
3o As pessoas fsicas ou jurdicas submetidas ao regime desta Lei C om
plementar ficam obrigadas a prestar quaisquer informaes ou esclareci
mentos solicitados pelo rgo regulador e fiscalizador.
4o O disposto neste artigo aplica-se, sem prejuzo da competncia das
autoridades fiscais, relativamente ao pleno exerccio das atividades de fis
calizao tributria.
Art. 42. O rgo regulador e fiscalizador poder, em relao s entidades
fechadas, nomear administrador especial, a expensas da entidade, com po
deres prprios de interveno e de liquidao extrajudicial, com o objetivo
de sanear plano de benefcios especfico, caso seja constatada na sua admi
nistrao e execuo alguma das hipteses previstas nos arts. 44 e 48 desta
Lei Complementar.
Pargrafo nico. O ato de nomeao de que trata o caput estabelecer as
condies, os limites e as atribuies do administrador especial.
321
Art .43. () rgo fiscalizador poder, cm relao s entidades abertas, descle que se verifique uma das condies previstas no art. 44 desta Lei C om
plementar, nomear, por prazo determinado, prorrogvel a seu critrio, e a
expensas da respectiva entidade, um diretor-fiscal.
1" () diretor-fiscal, sem poderes de gesto, ter suas atribuies
estabelecidas pelo rgo regulador, cabendo ao rgo fiscalizador fixar sua
remunerao.
<} 2" Se reconhecer a inviabilidade de recuperao da entidade aberta ou a
ausncia de qualquer condio para o seu funcionamento, o diretor-fiscal
jtropor ao rgo fiscalizador a decretao da interveno ou da liquidao
extrajudicial.
3" O diretor-fiscal no est sujeito indisponibilidade de bens, nem aos
<lemais efeitos decorrentes da decretao da interveno ou da liquidao
extrajudicial da entidade aberta.
C A PIT U L O VI
I >A IN T E R V E N O E DA L IQ U ID A O EX TRA JU D ICIA L
Seo I
I )a Interveno
Art. 44. Para resguardar os direitos dos participantes e assistidos poder
ser decretada a interveno na entidade de previdncia complementar, desde
que se verifique, isolada ou cumulativamente:
I irregularidade ou insuficincia na constituio das reservas tcnicas,
provises e fundos, ou na sua cobertura por ativos garantidores;
I - aplicao dos recursos das reservas tcnicas, provises e fundos de
irma inadequada ou em desacordo com as normas expedidas pelos rgos
ompetentes;
322
323
II (V LTA O )
III o no atendim ento s condies mnimas estabelecidas pelo rgo
regulador e fiscalizador.
A rt. 49. A decretao da liquidao extrajudicial produzir, de imediato, os
seguintes efeitos:
I susjienso das aes e execues iniciadas sobre direitos e interesses
relativos ao acervo da entidade liquidanda;
II vencimento antecipado das obrigaes da liquidanda;
III no incidncia de penalidades contratuais contra a entidade por obri);aes vencidas em decorrncia da decretao da liquidao extrajudicial;
IV - no fluncia de juros contra a liquidanda enquanto no integralmente
|>ago o passivo;
V interrupo da prescrio em relao s obrigaes da entidade em
liquidao;
VI - suspenso de multa e juros em relao s dvidas da entidade;
V II- inexigibilidade de penas pecunirias por infraes de natureza adm i
nistrativa;
VIII - interrupo do pagamento liquidanda das contribuies dos parliei|>antes e dos patrocinadores, relativas aos planos de benefcios.
1" As faculdades previstas nos incisos deste artigo aplicam-se, no caso
ilas entidades abertas de previdncia complementar, exclusivamente, em
relao s suas atividades de natureza previdenciria.
() 2" O disposto neste artigo no se aplica s aes e aos dbitos de natureza
tributria.
Art. 50. O liquidante organizar o quadro geral de credores, realizar o
iilivo e liquidar o passivo.
325
A rt. 55. Com pete ao rgo fiscalizador decretar, aprovar e rever os atos de
jiie tratam os arts. 45,46 e 48 desta Lei Complementar, bem como nome
ar, |)or intermdio do seu dirigente mximo, o interventor ou o liquidante.
Art. 56. A interveno e a liquidao extrajudicial determinam a perda do
mandato dos administradores e membros dos conselhos estatutrios das
entidades, sejam titulares ou suplentes.
Art. 57. Os crditos das entidades de previdncia complementar, em caso
de liquidao ou falncia de patrocinadores, tero privilgio especial sobre
a massa, respeitado o privilgio dos crditos trabalhistas e tributrios.
I'argrafo nico. Os administradores dos respectivos patrocinadores sero
responsabilizados pelos danos ou prejuzos causados s entidades de previ
dncia complementar, especialmente pela falta de aporte das contribuies
a que estavam obrigados, observado o disposto no pargrafo nico do art.
(>3 desta Lei Complementar.
Art. 58. N o caso de liquidao extrajudicial de entidade fechada motivada
jiela falta de aporte de contribuies de patrocinadores ou pelo no reco
lhimento de contribuies de participantes, os administradores daqueles
lambm sero responsabilizados pelos danos ou prejuzos causados.
Art. 59. Os administradores, controladores e membros de conselhos
estatutrios das entidades de previdncia complementar sob interveno
ou em liquidao extrajudicial ficaro com todos os seus bens indispon
veis, no podendo, por qualquer forma, direta ou indireta, alien-los ou
oner-los, at a apurao e liquidao final de suas responsabilidades.
I" A indisponibilidade prevista neste artigo decorre do ato que decretar a
interveno ou liquidao extrajudicial e atinge todos aqueles que tenham
estado no exerccio das funes nos doze meses anteriores.
A indisponibilidade poder ser estendida aos bens de pessoas que, nos
ltimos doze meses, os tenham adquirido, a qualquer ttulo, das pessoas
referidas no caput e no pargrafo anterior, desde que haja seguros elemen
tos de convico de que se trata de simulada transferncia com o fim de
evitar os efeitos desta Lei Complementar.
j 2"
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Regime Jurdico do
Servidor Pblico Civil da
Unio Comentado
Legislao Previdenciria
Legislao Quartier
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Alar Caff'Alves
Direito da Sade
Salrio-Maternidade
J/rs.
P r e v id e n c ia P r iv a d a
Francesco Guardi
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D o u tr in a e J u r is p r u d n c ia
1762-63