Valorizacin de activos

Se entiende por valorizacin de un activo el mayor valor resultante entre su

valor en libros y su valor comercial.
El costo histrico de un activo (valor en libros), est conformado por su costo
de adquisicin o construccin, adiciones, mejoras y cualquier otra erogacin
necesaria para colocar el activo en condiciones de ser utilizado y por
consiguiente de generar renta.
El valor comercial es el valor de mercado del activo si decidiese venderse. Es el
valor por el que se vendera el activo.
El artculo 64 del decreto 2649 de 1993, establece que los activos fijos
(propiedad, planta y equipo), se les debe realizar un avalo tcnico como
mnimo cada 3 aos, avalo que deber ser realizado por personas de
reconocida idoneidad. El avalo tcnico busca determinar precisamente el
valor comercial del activo.
Al igual que la propiedad, planta y equipo, cualquier otro activo es susceptible
de ser avaluado tcnicamente con el fin de determinar su valor comercial.
Una vez determinado el valor comercial del activo, y si este resulta mayor que
el valor registrado en libros, se presenta entonces lo que conocemos como
valorizacin.
La valorizacin, es pues ese mayor valor de los activos frente al valor por los
que estn registrados en la contabilidad.
Una vez determinada la valorizacin, se procede a su contabilizacin. La
contabilizacin consta de un dbito a la cuenta 19 (Valorizaciones) y un crdito
a la cuenta 38 (Supervit por valorizacin)
Son muchas las razones por las que se puede valorizar un activo. Una de las
formas ms comunes se da cuando la infraestructura alrededor del activo es
mejorada, ya sea por la construccin de mejores vas de acceso, de grandes
locales comerciales o cualquier construccin que atraiga multitudes. Estos
hechos hacen que el activo incremente su valor comercial, incremento que se
debe avaluar y contabilizar.
Las valorizaciones se deben contabilizar en una cuenta diferente a la del activo
que gener la valorizacin. La cuenta a utilizar es la 19, y la contrapartida es
un supervit por valorizacin, cuenta que pertenece al patrimonio (Cuenta 38).
Supongamos una oficina cuyo valor en libros es de 50.000.000, pero por la
construccin de un complejo mdico al frente, su valor comercial se tasa en
80.000.000. En este caso se presenta una valorizacin de 30.000.000.

Su contabilizacin sera:
CODIGO

CUENTA

1910

De propiedades planta y equipo

191008

Construcciones y edificaciones

3810

De propiedades planta y equipo

381008

Construcciones y edificaciones

DEBE

HABER

30.000.00
0

30.000.000

El mismo procedimiento es aplicable a cualquier tipo de activo.

Tratamiento tributario de las valorizaciones
Las valorizaciones solo tienen un efecto contable y financiero, ms no
tributario, toda vez que las valorizaciones no hacen parte del valor fiscal o
patrimonial de los activos, de ah que la realizar la declaracin de renta, las
valorizaciones no se declaran, se excluyen del patrimonio fiscal.
Efecto financiero de las valorizaciones
La valorizacin de los activos fortalecen la estructura financiera de la empresa,
toda vez que incrementan el valor de los activos, lo cual permite mejorar la
capacidad de endeudamiento, por ejemplo, puesto que los pasivos al estar
respaldados por activos, al presentarse un incremento de los activos implica
necesariamente un incremento del respaldo de dichos pasivos.
Por qu no se declaran las valorizaciones
El Estatuto tributario, en el Libro primero, Ttulo II, Captulo I, establece de
forma taxativa cual es el valor patrimonial (valor por el que se ha de declarar)
de cada uno de los activos, y dentro de los conceptos que conforman el valor
patrimonial o fiscal de los activos, no figuran las valorizaciones. Siendo as, no
se deben incluir o declarar un concepto cuando en la legislacin no ha dicho
que se declare.
Por otro lado, la valorizacin no es un derecho o bien real o efectivo para el
contribuyente. La valorizacin no es otra cosa que un supuesto, una
expectativa comercial de que un activo puede valer ms de lo que figura en
libros, en caso de ser vendido. Y mientras esa expectativa de un mayor valor
no se cristalice al realizar el activo, no puede considerarse un activo o un bien
para la empresa, puesto que ese supuesto valor adicional es tan slo un

posible beneficio econmico futuro para la empresa, y mal se hara en declarar

algo que aun no tiene soporte real de su existencia.
La valorizacin no es ms que una expectativa de un mayor valor, y una
expectativa no es puede ser un activo para la empresa, hasta tanto se vuelva
realidad dicha expectativa.

Se debe tener en cuenta que si el contribuyente as lo prefiere, puede declarar

las valorizaciones, pero eso puede resultar contraproducente porque
incrementara el patrimonio, el cual es base para la renta presuntiva y para el
impuesto al patrimonio. Adicionalmente, en caso de vender el activo, la
valorizacin de ese activo, as se haya declarado, no ser aceptada como costo
para efectos de calcular la ganancia ocasional.

Taller sobre Gastos Pagados por Anticipado y Cargos Diferidos

1. El Almacn Andino Ltda. en la etapa previa a la iniciacin de sus
operaciones, el 15 de marzo, invirti en gastos de constitucin de la sociedad,
registro ante la Cmara de Comercio, publicidad, implementacin de procesos
comerciales y administrativos, la suma de $15550.245. Cancel con cheque
N 092897237 del Banco Universal. Se decide amortizar estos gastos en un
perodo de 5 aos.
Elaborar los asientos necesarios para registrar estos gastos el 15 de marzo y
los ajustes requeridos al 30 de cada mes, hasta el mes de junio.
2. Informtica Caucana S.A. toma en arrendamiento por cinco aos un local
para iniciar sus operaciones pagando de contado seis meses por anticipado con
un canon mensual de $600.000. El da 5 de julio (contrato de arrendamiento N
001). El 10 de Julio paga con cheque N 72372812 del Banco Unido (IVA
incluido 16% factura N 2909282) a Soluciones Empresariales Ltda. Las
siguientes modificaciones al local arrendado:

Cableado estructurado para conexin multimedia e internet

563.400.

Cabinas modulares para conexin a internet

345.612.

Adecuacin de conexiones elctricas del local

678.200.

$ 5
10
1

Estas mejoras se amortizarn en los cinco aos del contrato del local.
Elaborar los asientos necesarios para registrar las anteriores operaciones y los
ajustes requeridos al 30 de cada mes hasta agosto 31.

3. Ferretera El Mundo Ltda. contrata con Marketing S.A. publicidad y mercadeo

de la empresa y sus productos cuyo efecto estima tendr una duracin de 2
aos. El 6 de junio se inicia la publicidad por lo cual paga con cheque N
2019229 del Banco Unido (IVA incluido) (factura N 2901282) la totalidad del
contrato por un valor de $25500.000.
Elaborar asientos necesarios para registrar la anterior operacin y los ajustes
requeridos al 30 de cada mes hasta julio 31.