INFORMACION PRELIMINAR DEL PROYECTO

1. INTRODUCCION
La preparacin y evaluacin de proyectos se ha transformado en un
instrumento de uso prioritario entre los agentes econmicos que participan en
cualquier de las etapas de la asignacin de recursos para implementar
iniciativas de inversin. Es un instrumento de decisin que determina si ste es
rentable o no.
2. ANTECEDENTES
La guayaba es una especie nativa de Amrica tropical de origen amaznico. Tiene
amplia distribucin en toda la cuenca amaznica.
Son pases productores Brasil, Colombia, Per, Ecuador, India, Sudfrica,
California, Estados Unidos, Mxico, Filipinas, Venezuela, Costa Rica, Cuba y
Puerto Rico.
Es una planta considerada poco exigente en suelos, se adapta a casi todas las
clases de suelos, desde arcillosos y compactos hasta arenosos. Tiene un sistema
radicular profundo, se desarrolla bien en suelos pobres y soporta sequias.
La guayaba es un gran alimento y digestivo, muy til para lograr buenos hbitos
de nutricin, por esto es muy recomendable para los nios y personas debilitadas
y anmicas. Estimula la actividad del corazn y contrarresta la presin alta.
Es la nica fruta hasta hoy descubierta que contiene 16 vitaminas. Es denominada
la fruta reina, porque reina, porque es la ms completa en nutrimentos. Su
contenido de vitamina C es benfica, por los menos, en el 80% de las
enfermedades que padecemos.
Todas estas propiedades y beneficios que posee esta fruto, hizo que sea
interesante utilizarla en mermelada, ya que por medio de ella podremos
ingresarlos al mercado, donde nuestros principales consumidores sern las
familias, que hoy en da buscan mejorar su alimentacin y por consiguiente su
salud.
La mermelada de guayaba, es muy rica y deliciosa, lo que har que su consumo
permita cuidar la salud, y la alimentacin ser ms nutritivo, por lo tanto este
producto no solo busca satisfacer las necesidad del consumidor, sino tambin
mejorar el nivel de vida saludable que en l actualidad poca importancia se le ha
dado, siendo, sin embargo muy preocupante para todos.

3. JUSTIFICACION

La guayaba en conserva ha sido uno de los productos seleccionados por su

Potencial de produccin y mercados, para el cual se han evaluado detenidamente
las alternativas favorables de fomentar dicho producto en Bolivia como parte
Integral del proceso de incremento y diversificacin de las exportaciones del pas.
Dadas las condiciones ecolgicas, caractersticas agrcolas y ventajas
Comparativas de Bolivia, as como la demanda actual y la tendencia futura de este
producto en los mercados internacionales, el mismo ha sido considerado como
estrella.

4. OBJETIVOS
4.1. Objetivo General
Instalar una planta de procesamiento de guayaba para exportarla en conservas al
mercado de Estados Unidos.
4.2. Objetivos especficos
Realizar un anlisis en cuanto a las caractersticas y propiedades que
presenta la guayaba y su proceso de produccin.
Realizar un estudio de factibilidad de la produccin y comercializacin de
conservas de guayaba, dirigida al mercado internacional de EEUU.
Determinar la rentabilidad econmica del proyecto.
5. LOCALIZACIN Y TAMAO DEL PROYECTO
5.1. MACROLOCALIZACION DEL PROYECTO
Aspectos geogrficos
El proyecto establece la implementacin de una planta productora y
comercializadora de guayaba en conservas para el mercado nacional e
internacional, la misma que se ubicara en el departamento de Santa Cruz.
Clima
El clima es generalmente clido y con las condiciones propicias para el cultivo de
esta fruta.

Aspectos econmicos
3

Los aspectos econmicos, sociales y culturales de la zona donde se establecer el

proyecto son importantes para el desarrollo del mismo, si se considera que de ella
se utilizar la mano de obra semicalificada y calificada que se requiere para este
proyecto.
Aspectos institucionales
El lugar donde estar situada nuestra planta productora de guayaba en conserva
contar con instituciones necesarias para el desarrollo de nuestro proyecto.
Instituciones financieras que puedan otorgar crditos.
Bancos y sus sucursales;
Delegaciones del ministerio de Agricultura y Ganadera;
Empresas comerciales y Empresas de Transporte
5.2. MICROLOCALIZACIN DEL PROYECTO
Se localizaran en la provincia Ichilo. La provincia es un rea potencial en el cultivo
de la guayaba. Se halla situada al norte de la serrana subandina y en su parte
occidental todava est atravesada por serranas bajas, en tanto que en sus parte
oriental y norte forma extensas llanuras por las que atraviesan los Ros Yapacan e
Ichilo. En colindancia con los departamentos de Beni y Cochabamba. Su territorio
se caracteriza por ser muy frtil para la agricultura y apto para la ganaderaen un
rea fsica de 10 hectreas con una capacidad de 50 TON.
a) Fuentes de materia prima e insumos para la planta
En cuanto a la materia prima e insumos se obtendrn estos en los principales
centros comerciales que ofrecen los productos requeridos para este tipo de
produccin y muy especialmente la oferta de insumos agrcolas que son la base
del desarrollo de esta empresa.
b) Infraestructura y Servicios
El sistema fluvial vial no constituye una limitante para el establecimiento y
desarrollo de la planta. Adems el sector cuenta con los servicios bsicos; es
decir: energa elctrica, agua potable y telecomunicaciones, lo que beneficia a
cualquier empresa que se quiera establecer en esta regin.
c) Fuente de Mano de Obra
La necesidad de mano de obra ser extensiva y se requiere que esta sea
semicalificada y no calificada. Para la mano de obra semicalificada se necesitar
personal con una mnima capacitacin en la produccin.

d) Tamao de la planta
4

La planta tendr una capacidad para producir 50 Ton de conserva de guayaba por
ao, cules sern distribuidos en los mercados nacionales e internacionales.
Mercado de Consumo
La produccin de la empresa ser destinada al mercado internacional
especficamente al mercado de los Estados Unidos a travs de los agentes
comercializadores, los mismos que distribuirn el producto.
Inversin y financiamiento
La empresa cuenta con las garantas exigidas por las instituciones financieras
para captar crditos.
6. IMPACTO AMBIENTAL
Dentro del marco legal e institucional que corresponde al aspecto Ambiental
encontramos leyes y normas a seguir para evitar futuros Impactos que afecten al
medio ambiente.
La norma ISO 14000
Leyes y Reglamentos Relacionados con el Control Ambiental
Ley de Sanidad Vegetal
Los impactos ambientales de mayor consideracin en la produccin de nuestro
producto se relacionan con los plaguicidas que se usan y que en menor
magnitud afectan a los trabajadores, es necesario que un nuevo inversionista
se programe la aplicacin de Efectivos mtodos alternativos ms seguros y
menos contaminantes para el control de plagas.
Mtodo de Investigacin
La investigacin del proyecto propuesto es netamente de campo.
Las informaciones sern obtenidas tanto de fuentes primarias como de
secundarias. La fuente primaria la constituirn los mismos productores y
exportadores de vegetales del rubro, as como de las instituciones relacionadas
con estas actividades, tales como el Ministerio de Agricultura y Ganadera, Instituto
Autnomo de las Investigaciones Agropecuarias. Mientras que las fuentes
secundarias sern las publicaciones realizadas por las personas e instituciones
que estn ligadas a estas actividades, as como los libros, revistas.

CAPITULO 1
EL CULTIVO DE LA GUAYABA
5

7. ANTECEDENTES GENERALES DE LA GUAYABA

La guayaba se considera originaria de Amrica, posiblemente de algn lugar de
Centroamrica, el Caribe, Brasil o Colombia. Es una especie que se encuentra
prcticamente en todas las reas tropicales y subtropicales del mundo, se
adapta a distintas condiciones climticas pese a su origen tropical, sin
embargo, prefiere climas secos, se ubica en la franja paralela al Ecuador, no
ms all del paralelo 30 de ambos hemisferios, se adapta a altitudes desde el
nivel del mar hasta 1500 m sobre el nivel del mar. La especie es sensible a
bajas temperaturas. Los ms altos rendimientos se obtienen con temperaturas
entre 23C y 28C.
8. GUIA TECNICA DE PRODUCCION
Exigencias Agro-Ecolgicas
Clima: La precipitacin ptima oscila entre los
1000 y los 3800 mm de lluvia anual. Esto le permite
como fruta tropical producir todo el ao; y por lo que se recomienda el riego en
la poca seca. Produce desde los 0 metros sobre el nivel del mar hasta los
1100. Las temperaturas recomendadas para buenas producciones oscilan entre
los 15.5 C hasta los 34 C inclusive, a temperaturas menores de 3,2 C la planta
sucumbe.
Suelo: Para la obtencin de fruta de calidad, se prefieren suelos frtiles,
profundos, ricos en materia orgnica y bien drenada. A pesar de que el guayabo
produce en casi cualquier tipo de suelo, los ideales son aquellos con pH entre 6
y 7, aunque se conoce de cultivos en pH de 4,5 hasta 8,2.
CULTIVO
Es un arbusto siempre verde de la familia de las Myrtceas, frondoso que
alcanza de 5 a 6 metros de altura en promedio, pero si se maneja
adecuadamente con podas, no sobrepasa los 3 m, la temperatura ideal para su
desarrollo oscila entre 23 y 28C, con lluvias bien distribuidas, principalmente
en la fase de brotacin, floracin y desarrollo de frutos para que los mismos
sean de buena calidad. No tolera heladas fuertes y prolongadas. Los suelos
deben ser del tipo areno-arcilloso, profundo, bien drenado y con buen contenido
de materia orgnica.
Tallo: cuando estn tiernos son angulosos, su coloracin se torna caf claro
cuando empiezan a madurar.
Hojas: nacen en pares, de color verde plido, coreceas y de forma alargada,
terminan en punta aguda con una longitud que oscila entre 10 y 20 cm, posee
6

vellosidades finas y suaves en ambos lados, con una nervadura central y varias
secundarias que resaltan a simple vista.
Flores: las flores nacen en las ramas ms jvenes, de 1 a 3 por nudo, tienen
gran cantidad de estambres y un solo pistilo.
Frutos: los hay redondeados y ovalados en forma de pera dependiendo de la
variedad, de la misma manera el color de la pulpa y la cscara. La madurez se
observa en la cscara cuando alcanzan un color verde amarillento, o amarillo
rosado.
Variedades:
a. Tai-kuo-bar: De mesa, es una fruta grande, redondeada, con un peso de 400
a 800 gramos en promedio, con pulpa de color blanco, jugosa y crujiente; es
una fruta para consumo fresco.
b. Pai-bar: rbol fuerte y resistente a enfermedades; su fruta es de color
amarillo plido cuando madura y tiene forma de pera, pesa en promedio 180
gramos, su pulpa es blanca y es un rbol de gran produccin.de gran
produccin.
c. Lay-a-bar: Fruto alargado, color verde amarillento, de pulpa verde acuosa,
tamao promedio 300 gramos, con un agradable olor y sabor.
d. Am-a bar: Fruto ovalado y alargado, de color amarillo plido, de pulpa
blanca y aromtica, con pesos de 300 gramos en promedio; se utiliza
esencialmente para jugo.
e. Siglo XX: Similar a Tai-kuo-bar, forma de pera y grande, color verde
plido, con un peso promedio de 450 gramos.
f. Taiwan-yeh-bar: Produce todo el ao, es de color verde plido, con un peso
promedio de 300 y es usado para la agroindustria.
Propagacin
La propagacin puede realizarse de varias maneras: por semilla (sexual),
acodo e injerto (asexual), as como el uso de estacas (tambin asexual), slo
que resulta ms difcil de pegar y su desarrollo es lento.
a. Semilla: Se utiliza para la produccin de patrones; sin embargo, puede
usarse para plantaciones comerciales. Tiene la ventaja que se pueden producir
gran cantidad de plantas y el desarrollo es muy rpido, pero presenta la
desventaja de que puede haber variacin por cruzamiento.
7

b. Acodo: Es una manera fcil de reproduccin y es muy utilizada; presenta la

desventaja de poco vigor de las plantas y un pobre sistema radical que tiende al
volamiento.
c. Injerto: Es el mtodo ms recomendado es el injerto por aproximacin, pero
se puede utilizar el de yema y el de estaca.
SIEMBRA
Distancia de siembra: La distancia depende del tipo y frecuencia de podas, la
variedad y si el cultivo es asociado con otros cultivos perennes, como el mango.
En plantaciones comerciales normales se recomienda distancias de 4 a 6
metros en cuadro o tres bolillo. Cundo se asocia con otros cultivos anuales
como meln, sanda o ayote, la distancia recomendada en estos casos es de 2
a 3 m entre plantas.
Siembra: Se hace un hoyo grande y se coloca de 50 a 100 gramos de abono
orgnico como el compost o bocashi, junto con fertilizante 10-30-10 o 12-24-12
a razn de 100 a 125 gramos por hoyo.
MANEJO:
Fertilizacin: La fertilizacin es bsica para obtener buenos rendimientos y
excelente calidad. A
Esta fertilizacin debe fraccionarse cada tres meses y de ser posible
fertilizar cada mes aplicando abono orgnico.
Riego: En poca seca es indispensable el agua, riegue abundantemente.VI.3
Raleo: En la variedad de mesa se ralea dejando 1 a 2 frutos por floracin, no
ms de 4 frutos por rama.
Poda: Se realiza cuando la planta tiene de 40 a 60 cm de alto, se
despunta para provocar el desarrollo de brotes y luego hacer una poda de
formacin. Las podas son constantes pues la guayaba produce en ramas
jvenes.
Despunte: Como el fruto se produce en ramas nuevas, generalmente
entre los nudos 2 y 4, posterior al 5 es poca la floracin; se despunta para
que salgan nuevos brotes o bien se deja cruces el brote despus de la flor y se
despunta cuando tiene 4 pares de hojas.
VI.6 Embolse de la fruta: En la variedad de mesa el embolse es
imprescindible para obtener una buena calidad y sanidad del fruto. Se
realiza cuando el fruto tiene 1 cm de dimetro, con bolsas plsticas o de
papel impregnadas de algn insecticida poco txico.
8

PLAGAS Y ENFERMEDADES:
Plagas: Entre los insectos que ms atacan se citan la cochinilla, los pulgones,
hormigas y la ms perjudicial, la mosca de la fruta.
Enfermedades: Las de mayor importancia son el Tizn y la antracosis.
Se han utilizado control qumico con insecticidas y fungicidas comerciales a
igual que en otros cultivos.
COSECHA
Estas variedades empiezan a producir a los pocos meses; desde que aparece
la flor hasta la cosecha se tardan solo 4 meses. Se recomienda esperar un ao
para empezar la cosecha.
TCNICA PARA LA PRODUCCIN DE LA GUAYABA
Nombre del producto: Mermelada de guayaba
Nombre comn en espaol: Guayaba en conserva
Nombre comn en ingls: Guayaba canned
Nombre Botnico:Psidiumguajava
TCNICAS DE PRODUCCIN
Instalaciones y equipos
Instalaciones: el local debe cumplircon los requisitos de diseo higinico que
exige las autoridades de salud para el procesamiento de alimentos. Debe ser lo
suficientemente grande para albergar las siguientes reas: recepcin de la fruta,
sala de proceso, seccin de empaque, bodega, laboratorio, oficina, servicios
sanitarios y vestidor. La construccin debe ser en bloc repellado con acabado
sanitario en las uniones del piso y pared para facilitar la limpieza.
Los pisos deben ser de concreto recubiertos de losetas o resina plstica, con
desnivel para el desage. Los techos de estructura metlica, con zinc y cielorraso.
Las puertas de metal o vidrio y ventanas de vidrio. Se recomienda el uso de
cedazo en puertas y ventanas.
Equipo Requerido:

Despulpador
Fuente de calor marmita, estufa
Refractmetro
Medidor de acidez
Selladora
9

9. DESCRIPCIN DEL PRODUCTO Y DEL PROCESO

9.1. DESCRIPCION DEL PRODUCTO
Las mermeladas son una mezcla de fruta y azcar que presentan en forma
semislida. La mezcla se hace en caliente con adicin de pectina y en algunos
casos se agrega acido para ajustar el pH en el cual se forma el gel. Se pueden
elaborar mermeladas a partir de una amplia variedad de frutas, pero se prefieren
aquellas que presentan un buen balance entre azcar y acidez tales como:
manzana, naranja, durazno, pia, mango, fresa, moras, guayaba, etc.
El proceso de elaboracin de mermelada de guayaba consiste en la obtencin de
la pulpa de fruta y posterior evaporacin del agua para concentrar los slidos con
ayuda del azcar. No es necesario agregar pectina pues la guayaba contiene
suficiente pectina natural.

MATERIA PRIMA E INGREDIENTES

Pulpa de guayaba: 55%
Azcar:
45%
cido ctrico:
0.15%

9.2.

DESCRIPCIN DEL PROCESO

Recepcin: Consiste en cuantificar la fruta que entrar a proceso. Esta

operacin debe hacerse utilizando recipientes adecuados y balanzas calibradas
y limpias.

10

Seleccin: se elimina la fruta que no tenga el grado de madurez adecuado o

presente pudricin o magulladuras.
Lavado: se hace para eliminar bacterias
superficiales, residuos de insecticidas y suciedad
adherida a la fruta. Se debe utilizar agua clorada.
Escaldado: se pone la fruta en agua a 95 C
durante 8 minutos, para eliminar microorganismos,
fijar el color y ablandar los tejidos de la fruta,
optimizando la extraccin de la pulpa.
Extraccin de la pulpa: Se hace con la ayuda
de un despulpador de malla fina para evitar el
paso de las semillas. Si no se dispone de este
aparato se puede emplear una licuadora, en este
caso debe utilizarse un colador para separar la
fibra y las semillas.
Formulacin: Se pesa la cantidad de
pulpa obtenida para determinar el
rendimiento de extraccin y para calcular
la cantidad de azcar y cido necesarios.
La guayaba contiene suficiente cantidad
de pectina por cuanto no hace falta usar
pectina ctrica.
Coccin: Se pone en la marmita la pulpa
y una tercera parte del azcar y se inicia
la coccin a fuego moderado y agitando
con regularidad para que la mezcla no se
queme. Una vez que se alcanza el punto
de ebullicin se agrega el resto del azcar
y se contina la coccin hasta que se alcancen 65 Brix. En este punto se quita
el calor y se agrega el cido ctrico, el cual se disuelve previamente con poco
agua. Se toma una muestra de la mermelada, se enfra hasta 25 C y se mide
el pH, el cual debe encontrarse entre 3.0 y 3.5. De ser mayor a 3.5 se debe
agregar una cantidad extra de cido hasta alcanzar el valor ptimo.
Envasado: El envasado puede hacerse en frascos de vidrio, en envases
plsticos o en bolsas. En el caso de usar frascos, stos deben ser previamente
esterilizados con agua hirviendo por 10 minutos y los envases de plstico se
deben clorar. La temperatura de llenado no debe bajar de 75 C. Si el llenado se
hace en envases plsticos, stos se tapan y se colocan en un lugar fresco y seco
para su enfriamiento, el cual tardar al menos 12 horas; para asegurarse que
todo el lote est fro y haya gelificado se debe dejar en reposo por 24 horas
11

Pasteurizado: Cuando el llenado se realiza en frascos, la mermelada se debe

pasteurizar para garantizar que el producto tenga una vida til larga. Para ello se
colocan los frascos con las tapas cerradas en un bao mara y se calientan a 95
C durante 10 minutos. Al finalizar este proceso se sacan del bao mara y se
enfran gradualmente, primero en agua tibia y luego en agua fra para evitar un
choque trmico que puede quebrar los frascos.
Etiquetado: La etiqueta se pega cuando los envases estn fros y se haya
verificado la gelificacin de la mermelada.
Embalaje y Almacenamiento: El embalaje se hace en cajas de cartn y se
almacenan en lugares secos, ventilados y limpios.
CONTROL DE CALIDAD
En la materia prima
La fruta que entra a proceso debe estar libre de golpes, o partes podridas y que
el grado de madurez debe ser el adecuado.
En el proceso
Controlar el punto final de la mermelada (Brix), as como el pH. Se debe evitar
que el producto hierva en exceso porque se forma espuma que le da mala
apariencia a la mermelada y tambin disminuye el rendimiento.
En el producto final
La mermelada debe cumplir con las siguientes especificaciones:
Brix: 65-66
pH: 3.0-3.5
Consistencia: gel firme al volcar el envase, pero suave al untar.
Color: caf rojizo. No se debe usar color artificial
Para un mejor control del producto deje muestras almacenadas por varios
meses, para evaluar la vida til. La presencia de abombamiento en las
tapaderas de los frascos, indica que el producto se ha descompuesto, y que no
debe consumirse.
REGLAS SANITARIAS
El producto debe cumplir con todas las normas previstas y publicadas por el Food
and DrugAdministration FDA, en especial las correspondientes a las reglas
generales de:
Nutrition Labeling and Education Act (NL&E Act).
Fair Packaging and Labeling Act (FPL&Act).
Reglas Bsicas de Produccin (GMP).
12

 Estndares regulados:
Lquido utilizado claro.
Ausencia de olores o sabores extraos.
Buena consistencia y textura del producto.
Ausencia de pulpa con manchas.
Cumplimiento de normas sobre las etiquetas utilizadas

9.2.1 DIAGRAMA DE FLUJO PARA LA ELABORACIN DE MERMELADA

DE GUAYABA

13

CAPITULO II
ESTUDIO DEL MERCADO
10. ESTUDIO DE MERCADO DE LA MERMELADA DE GUAYABA
10.1.

DATOS GENERALES DEL PRODUCTO: MERMELADA

PERFIL DE LA MERMELADA
NOMBRES

Mermelada
14

COMUNES
CLASIFICACIN POR SECTOR ECONMICO (CIIU N)
D1513.0

ELABORACION DE PRODUCTOS ALIMENTICIOS

A BASE DE FRUTAS.

D1513.02

Elaboracin
y
conservacin
de
mermeladas, jaleas y pur de frutas.

PARTIDA ARANCELARIA DE ACUERDO AL

TRANSFORMACIN O PROCESO DEL PRODUCTO
2007911000

compotas,

GRADO

DE

CONFITURAS, JALEAS Y MERMELADAS

110.2. CARACTERIZACIN Y USOS DEL PRODUCTO

2
3
TIPOS Y/O VARIEDADES EXISTENTES EN EL MERCADO (CALIDAD,
TAMAO, SABOR, COLOR, ETC.)
En el pas se producen y venden mermeladas de dos variedades: la clsica
y la
diettica o Light. Los sabores que se ofrecen son muchos, el sabor
que encabeza la lista de preferencias es el de fresa, seguido de naranja,
pia, durazno. Se observa un incremento en las marcas de mermelada,
sabores y variedades que se ofrecen as como la presentacin del producto.
Las presentaciones son bsicamente: A granel, Sachet de plstico de 100
gramos, Frasco de vidrio de 220-300 gramos y Frasco grande de 500
gramos. Se presentan etiquetados, con las cantidades que contiene,
informacin sobre la nutricin del producto, nombre y direccin del
fabricante, fecha de vencimiento, planta de envasado o distribuidor y la
declaracin de ingredientes.
111. RESULTADOS DEL ESTUDIO DEL PRODUCTO
211.1.PRODUCCIN
La produccin nacional de mermeladas se localiza en varias empresas de
produccin (de acuerdo al tamao de la unidad de produccin). Existen
grandes y medianas empresas productoras de productos en conserva o
procesados, que han incorporado dentro de su lnea de productos, la
elaboracin de mermelada. De igual forma, se diseminan un sinnmero de
empresas pequeas al igual que artesanas a todo nivel, tanto geogrfico
como de composicin orgnica; es decir algunas corresponden a iniciativas
privadas, como otras responden a alternativas de desarrollo comunitario.
15

En este ltimo grupo, se considera que ha existido una desmedida

incitacin a la implementacin de estas unidades de produccin
comunitarias, en respuesta a la utilizacin de frutas existentes en el sector
agrcola, que bien sea por excedentes de la produccin no son colocadas
en el mercado, o a su vez deficiencias fsicas del producto (color, golpes,
madurez, etc.). En este aspecto muchas operadoras de apoyo, han
incentivado a la produccin de este tipo de productos sin anlisis previo de
las reales necesidades del mercado.
Lo heterogneo y pulverizado del mercado oferente, no permite establecer
con certeza la cuantificacin de la oferta y la participacin, sobre todo en las
pequeas empresas.
De datos tcnicos existentes, se pueden presumir las posibles escalas de
produccin:
Escala (rango de produccin)
Microempresa/artesanal: Hasta 0.2 Ton/da
Pequea empresa:
De 0.2 a 1.0 Ton/da
Mediana empresa:
De 1.0 a 2.0 Ton/da
Gran empresa:
Ms de 2 Ton/da
Fuente: Guas Empresariales

12. PERFIL DEL MERCADO

12.1 PANORAMA DEL MERCADO INTERNACIONAL
12.1.1 PARTICIPACIN DEL MERCADO

16

En cuanto a la participacin de mercado, los productos conservas de

frutas, harina de pescado y confituras, jaleas y mermeladas muestran
crecimientos en sus participaciones respecto del total de exportaciones de
Bolivia hacia Australia, para el perodo 2002 2006. Las partidas pasta de
cacao sin desgrasar, madera virola y jugo de frutas u hortalizas, por el
contrario, perdieron participacin durante el mismo perodo. Este conjunto
de productos represent el 95.6% del total de exportaciones de Bolivia a
Australia. .

17

12.1.2PRINCIPALES PAISES COMPRADORES DE MERMELADAS

12.1.3 BALANCE PRODUCCIN- CONSUMO

1
12.2. MERCADO INTERNO
212.2.1 PRINCIPALES MERCADOS MAYORISTAS
El tipo y caractersticas del producto no es discriminante de zonas
geogrficas especficas para el mercadeo del producto. A nivel mayorista se
distribuye a travs de empresas especializadas en comercio de abastos y
bodegas mayoristas en los principales centros urbanos.
En forma general, los canales de comercializacin utilizados responden al
flujo siguiente:
18

19

20. MERCADO DE LOS ESTADOS UNIDOS

El principal mercado en la mente de los productores de guayaba es el de los
Estados Unidos, por su tamao, los volmenes de compra y de importaciones, su
relativa cercana, por las caractersticas propias mostradas en la seccin de
mercado es el mercado ms atractivo para incursionar en el mercado
internacional.
Se han definido algunas estrategias para iniciar las exportaciones las cuales se
muestran en seguida:
Lo ms recomendable es llevar a cabo una introduccin de la fruta en conserva
de manera lenta, de tal forma que podamos capitalizar y enfrentar los problemas
que se irn presentando en la curva de aprendizaje.
Deber establecerse una estandarizacin de producto en cuanto a calidad,
empaques, presentaciones y procesos.
Se comercializar la guayaba a travs de un solo canal de comercializacin que
se establece que sea un distribuidor mayorista.
Se seleccionarn solamente tres o cuatro distribuidores que tengan
infraestructura suficiente para cubrir las principales zonas de consumo.
Se cuidar estrictamente la sanidad e inocuidad de la fruta para evitar problemas
que nos vuelvan a cerrar las fronteras con los Estados Unidos.
Seleccionar el proceso logstico y la red de fro para garantizar una vida de
anaquel de la fruta de cuando menos 18 das.
Llevar a cabo la venta con un precio sobre el producto bien definido.
Utilizar un solo punto de entrada a los Estados Unidos para ir facilitando la
logstica integral.
Inicialmente la introduccin de la fruta en conserva.
Es fundamental desarrollar una campaa de marketing para introducir la
mermelada de guayaba en cada uno de los mercados seleccionados.

20

Datos poblacionales:
Poblacin total de los Estados Unidos de Norteamrica tomando en
consideracin los 50 Estados de la Unin y el Distrito de Columbia; actualizados al
15 de noviembre de 2007:

El crecimiento poblacional entre 1990 y el ao 2000 fue en promedio de 1.35%

anual, mientras que del ao 2000 al 2003 fue de 1.1%; en tanto que del ao 2003
al 2006 fue de 0.9%; finalmente, del ao 2006 al 2007 fue de 1.04%.
Caractersticas generales de la poblacin:
1.- Tiende al envejecimiento
2.- La tercera edad representa el 32% del total de la poblacin
3.- La tercera edad posee el 51% de la riqueza del pas
4.- La poblacin en general tiende a no crecer aceleradamente por varios factores:
a) Una gran cantidad de parejas casadas no tienen hijos
b) 80 Millones de personas en el pas, mayores de 28 aos son solteros
c) El nmero de hogares de una sola persona es mayor que el de parejas casadas
con hijos.
d) El estado ms poblado de la Unin Americana es California con: 33,871648
habitantes. (Noviembre de 2007).
e) El 41% de los hogares en el pas tiene acceso a INTERNET.
Caractersticas de la poblacin urbana:
a) El crecimiento en las grandes urbes ha sido a ritmo lento y algunas ciudades
como Nueva York y Chicago han decrecido.
b) La tendencia en los ltimos aos ha sido un decremento en la poblacin urbana
y crecimiento en la poblacin rural.

21

Ciudades ms pobladas en E.U.A.

Caractersticas de la poblacin rural:

a) En los ltimos aos ha crecido, debido a programas gubernamentales
orientados a facilitar la emigracin de las grandes urbes a las comunidades rurales
(Ej. jubilados y personas de la tercera edad).
b) En los ltimos aos la poblacin rural juvenil ha decrecido y la poblacin rural
senil ha aumentado.
c) La fuerza laboral senil en los sectores rurales del pas ha aumentado dado que
las empresas en estas regiones han preferido emplear a personas de la tercera
edad.
d) La tendencia hacia el futuro es el incremento de la poblacin rural y el
decremento de la poblacin urbana.
*Poblacin migrante:
Al ao 2000 representaba el 28.4% del total de la poblacin.
a) 12.3% Negros africanos o descendientes de estos.
b) 12.5% hispanos procedentes de Mxico y toda Amrica Latina.
c) 3.6% Asiticos.

Datos Macroeconmicos Actualizados A Abril De 2008

22

* Los Estados Unidos representan la economa ms grande y tecnolgicamente

ms avanzada del mundo con un PIB total de 13 billones de dlares y un PIB per
cpita de $44,000 dlares al 2006.
En esta economa, las empresas gozan de gran flexibilidad para invertir, despedir
y contratar trabajadores, as como desarrollar nuevos productos.
* Los Estados Unidos representan la economa ms grande y tecnolgicamente
ms avanzada del mundo con un PIB total de 13 billones de dlares y un PIB per
cpita de $44,000 dlares al 2006.
En esta economa, las empresas gozan de gran flexibilidad para invertir, despedir
y contratar trabajadores, as como desarrollar nuevos productos.
Restricciones y Regulaciones No Arancelarias
A) Documentacin
Conocimiento de embarque, Carta area (Bill of LadingorAirway Bill), o
certificado del transportista aportando el nombre de consignatario.

Impreso
de
solicitud
de
despacho
aduanero
(EntryManifest
,EntryforInmmediateDelivery), presentado por el importador estadounidense.
Lista de empaque (PackingList).
Factura comercial del exportador con la cantidad, nombre/descripcin de la
mercanca, valor de la misma, pas de origen (19CFR141).
23

B) Pas de origen
Todos los productos a importar en EEUU, con escasas excepciones, deben ir
marcados, de una manera tan visible, tangible, imborrable y permanente como lo
permita la naturaleza de los mismos, con el nombre en ingls de su lugar de
origen (Madein ...Product of ...) con objeto de informar claramente al comprador
final en este pas, sobre su procedencia.
1. Etiquetado. (Ley de empaquetado y etiquetado).
La informacin obligatoria que debe aparecer en la etiqueta principal es la
siguiente:
nombre comn o usual del alimento,
Declaracin de la cantidad exacta del contenido (peso, volumen),
El nombre y lugar del establecimiento del fabricante, envasador, o distribuidor, y
lista completa de ingredientes, enumerados por su nombre comn o usual, en
orden descendiente a la cantidad presente en el producto. Puede aparecer esta
informacin en la etiqueta informativa en lugar de en la principal.
La informacin general debe aparecer en ingls y en medidas anglosajonas
(sistema avoirdupois).
Debe ir colocada en aquella zona que los consumidores ven en primer lugar al
adquirir el producto. Esto es, la parte ms visible del envase, generalmente la
parte frontal o superior.
Etiqueta informativa:
Informacin nutricional.
Declaracin de ingredientes (puede ir en la etiqueta principal).
Nombre y direccin del fabricante, envasador o distribuidor (puede ir en la etiqueta
principal).
Otra informacin que puede contener la etiqueta:
A. CATEGORIAS DE CALIDAD
B. CDIGO UNIVERSAL DE PRODUCTO (Cdigo de Barras)
C. MARCAS Y PATENTES

CAPITULO III
24

INGENIERA DEL PROYECTO

Nos permite determinar el proceso de elaboracin ms adecuado, las
caractersticas de los equipos, las instalaciones necesarias, as como las
actividades productivas que permitan una mayor rentabilidad.
Los costos por hectrea varan, dependiendo de la zona de ubicacin del cultivo y
la tecnologa aplicada,
PROCESO DE PRODUCCION
El proceso productivo es el procedimiento tcnico que se utiliza en el proyecto
para obtener los bienes y servicios a partir de los insumos y se lo identifica como
la transformacin de una serie de insumos para convertirlos en productos
mediante una determinada funcin de produccin.
13. MAQUINARIAS Y EQUIPOS
La decisin de la compra de maquinarias y equipos depende bsicamente del
proceso de produccin seleccionado.
Para este proyecto se requiere:
DESPULPADORA DE FRUTA
Construidas en acero inoxidable, lamina calibre 14y18
MARMITA A GAS O ELECTRICA TIPO ESFERICA
Construida en acero inoxidable tipo 304, lamina calibre14 y 16, lleva una vlvula
de seguridad y manmetro con medidas
BOMBA DE AGUA
ENVASODORA Y SELLADORA
Construida en acero inoxidables tipo 304 lamina calibre 16, dosificador graduable
de 100 a 1000 gramos.
MESAS DE LAVADO
Fabricadas en lminas de hierro.
MUEBLES Y ENSERES:
ESCRITORIO; modelo sencillo (madera, metal y goma).
ARCHIVADOR: metlico de tres gavetas.
SILLAS DE OFICINA: estructurado metlico
MESA DE REUNION
EQUIPOS DE OFICINA:
25

Computadora Intel
Impresora Edson.
Telfono fax
UTENSILLOS:
Mesa de trabajo construida en acero inoxidable
TINAS Y BALDES PLASTICOS
De mediano y gran tamao, con agarraderas laterales.
CUCHILLOS: Grandes Y Medianos.
EQUIPOS DE LABORATORIO
REFRACTOMETRO: En escala de 58 a 90 brix
PEACHIMETRO: Con un ndice que expresa el grado de acidez o alcalinidad del
concentrado, los mismos que deben alcanzar los 50 brix.
BALANZA MIXTA (gramos, libras y kilos) fabricada en resma de alta resistencia,
apagado automtico, lectura en onzas, gramos, libras y kilos.
14. DISTRIBUCIN DE LA PLANTA
La distribucin de la planta es aquella que nos va a proporcionar mejores
condiciones para realizar el trabajo de una manera eficiente y con esto poder
establecer operaciones ms econmicas, Adems se debe tener en cuenta las
normas de seguridad y bienestar que son necesarias y primordiales para los
trabajadores y empleados.
El rea para el cultivo es de 100 hectreas.
El tamao de la planta es de 192 metros cuadrados, el rea administrativa tiene 16
metros cuadrados, la bodega de almacenaje de materia prima 20 metros
cuadrados, cabe destacar que existir un parqueadero de 14 metros cuadrados

CAPITULO IV:
ESTUDIO FINANCIERO
26

15. INVERSIONES Y FINANCIAMIENTO

15.1. INVERSIONES.
Activos fijos o inversin fija
Activos intangibles o inversin diferida
Capital de trabajo
La inversin total para la ejecucin se detalla a continuacin:
15.1.1. INVERSIN TOTAL

concepto

valor

inversin fija

471460,74

capital de trabajo

36599,58

activo diferido

1672,8

TOTAL

509733,12

15.1.2. INVERSIN FIJA

CONSTITUYEN ACTIVOS FISICOS:

TERRENO
MAQUINARIAS
EQUIPOS
EQUIPOS DE OFICINA
MUEBLES Y ENSERES
EDIFICIOS
ESTRUCTURAS
VEHICULOS
TOTAL

403630,00
Y
11005,54
2892,00
1370,00
Y
32000,00
20563,2
471460,74

15.1.2.1. TERRENO
Para el proyecto se adquirir un terreno ubicado en la Provincia Ichilo que se
encuentra al noroeste del Dpto. de Santa Cruz, aun costo de $ 403630.00
27

TERRENO:INFRAESTRUCTURA
ubicacin

m2

costo unitario

valor

Prov. Ichilo

242

15

3630

UBICACIN

HECTAREA

COSTO UNITARIO

VALOR

Colon- Santa Ana

10

40000

400000

TERRENO: CULTIVO

15.1.2.2. MAQUINARIA Y EQUIPO

Estos activos fijos tienen un valor de $11005.54 y contemplan bsicamente la
instalacin
de
la
planta
procesadora.(Ver
Anexo Figuras de las maquinarias y equipos).

DESCRIPCION
DESPULPADORA
DE
FRUTAS
MARMITA A GAS ESFERICA
BALANZA MIXTA
SELLADORA
MESA DE TRABAJO MES de
lavado
PEACHIMETRO
REFRACTOMETRO
BOMBA DE AGUA
TINAS Y BALDES
CUCHILLOS

TOTAL

MAQUINARIAS
EQUIPOS
UNIDAD

Y
costo unitario

costo total

1
1
1
1

1209,6
2385,6
219,52
5566,4

1209,6
2385,6
219,52
5566,4

1
1
1
1
20
15

873,6
146,72
268,8
120,3
7
5

873,6
146,72
268,8
120,3
140
75

11005,54

EQUIPO DE OFICINA
El equipo de oficina necesario para la empresa tiene un valor $2892.00

28

EQUIPOS DE OFICINA
UBICACIN
COMPUTADORAS
IMPRESORAS
TELEFONO- FAX
TOTAL

COSTO
UNITARIO
800
48
132

UNIDAD
3
2
3

VALOR
2400
96
396
2892

MUEBLES Y ENSERES
TIENEN UN VALOR DE $1370.00
MUEBLES Y ENSERES
UBICACIN
ESCRITORIO
ARCHIVADOR
MESA DE REUNION
SILLAS
TOTAL
PLANTA PROCESADORA

UNIDAD
3
2
1
20

COSTO UNITARIO
120
150
210
25

VALOR
360
300
210
500
1370

TIENE UN VALOR DE $32000.00

EDIFICIOS Y ESTRUCTURAS
UBICACIN

UNIDAD

COSTO UNITARIO

VALOR

PLANTA PROCESADORA

32000

32000

VEHICULO
vehculos
ubicacin
Camioneta

unidad
1

costo
unitario
20563,20

valor
20563,20

29

DEPRECIACIN
CUADRO DE DEPRECIACIN DE ACTIVOS
(Expresado En Dlares Americanos)

ACTIVOS FIJOS

VALOR DE
COMPRA

Construcciones
Alambre Perimetral
Maquinarias y equipos
Muebles y enseres
Equip. De Computacin
Vehculo
Total

12.000,00
3.500,00
4.023,35
576,44
1.200,00
8.000,00
29.299,79

VIDA UTIL DEPREC.AN

(aos)
UAL

40
20
8
10
4
10

300,00
175,00
502,92
57,64
300,00
800,00
2.135,56

VALOR
RESIDUAL
AO 15

7.500,00
875,00
502,92
288,22
300,00
4.000,00
13.466,14

Fuente: Elaboracin Propia

Son desgastes u obsolescencia tecnolgica, en cuanto alas inversiones
contempladas en inversin diferida se deben considerar los costos en el tem
Amortizacin Diferida, en el que incluyen Cantidades Anuales Iguales que cubren
el valor de la Inversin intangible en un Plazo Igual a la vida til del Proyecto.

REPOSICIN DE ACTIVOS FIJOS

30

(Expresado En Dlares Americanos)

Fuente: Elaboracin Propia

El cuadro de REPOSICIN de Activo Fijo denota las veces en que se a adquirido

nuevamente los activos que fenecen antes de cumplir el plazo del Proyecto.

15.1.3. INVERSION DIFERIDA O ACTIVOS DIFERIDOS

31

GASTOS DE CONSTITUCION

1020

GASTOS PRE OPERATIVOS

652,8

TOTAL

1672,8

15.1.4. CAPITAL DE TRABAJO

CSTOS Y GSTOS DE OPERACIN ANUAL

449665,8

(-)DEPRECIACION DE ACTIVOS FIJOS ANUALES

-10136,32

DIFERIDO ANUAL

-334,56

COSTS YGASTS EN EFECTIVO ANUAL

439194,93

PERIODOS ANUALES DE EXPLOTACION

12

TOTAL

36599,58

15.2. COSTOS DIRECTOS E INDIRECTOS

materiales
directos
concepto

unidad
kg

costo
unitario

valor

guayaba fresca

50000

0,35

17500

mano de
directa

cargo
obreros
produccion

obra

sueldo
basico

total

10

264

2640

de

32

materiales
indirectos

concepto

unidad

costo
unitario

preservantes

100

50

5000

cargo

sueldo
bsico

total

jefe de produccin

500

500

mano
de
indirecta

valor

obra

gastos
administrativos
sueldo al personal administrativo

cargo

sueldo
basico

gerente

700

700

secretaria

350

350

guardias

264

264

total

1314

15.3. FINANCIAMIENTO
RECURSOS PROPIOS
CREDITOS CON TERCEROS
33

15.3.1. ESTRUCTURA DEL FINANCIAMIENTO O ESTRUCTURA DE

CAPITAL
La inversin total es de $ 509733,12 de los cuales los recursos propios son de $
265194,91 QUE REPRESENTA EL 55%, y los recursos ajenos son de 244538,21
que representan el 45%.Elcrdito ser solicitado a una entidad financiera que nos
otorgue la tasa ms baja del mercado otorgada por el banco del fomento.

El cuadro nos indica que la inversin total es de la misma que va a ser financiada
por el 55% mediante los recursos que aporten los accionistas y el 45% mediante
recursos de crditos a terceros.

16. INGRESOS
VENTAS ANUALES PROYECTADAS DE MAYORISTAS

34

AO
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020

VENTAS
0,00
200000,00
250000,00
250000,00
291666,67
316666,67
333333,33
341666,67
350000,00
353333,33

OPERACIONES ANUALES
12
12
13
13
14
14
12
12
13
13

INGRESOS PROYECTADOS
AO INGRESOS EGRESOS UTILIDAD / PERDIDA
2011 0,00
81641,22 -81641,22
2012 200000,00 135821,22 64178,78
35

2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020

250000,00
250000,00
291666,67
316666,67
333333,33
341666,67
350000,00
353333,33

135821,22
135821,22
135821,22
135821,22
135821,22
135821,22
135821,22
135821,22

114178,78
114178,78
155845,45
180845,45
197512,11
205845,45
214178,78
217512,11

17. BALANCE GENERAL DEL PROYECTO

BALANCE GENERAL DEL PROYECTO
ACTIVO

ACTIVO CORRIENTE

PASIVO

36599,58

PASIVO CORRIENTE

36

capital de trabajo
ACTIVO FIJO
Terreno
Edificio y estructura
Maquinarias y equipo
Equipos de oficina
Vehculos

ACTIVO DIFERIDO
Gastos de constitucin
Gastos pre operativos

36599,58

Proveedores
471460,74

403630
32000
11005,54
2892
20563,2

PASIVO A LARGO PLAZO

Prstamo
TOTAL PASIVO

PATRIMONIO
CAPITAL
Socios
Beneficios

0
244538,21
244538,21
0

244538,21

244538,21
265194,91
20656,7

1672,8
1020
652,8

TOTAL ACTIVO

509733,12

TOTAL PATRIMONIO

265194,91

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

509733,12

ROE (ReturnonEquity).
ROE = Beneficio / Fondos propios
ROE = 8,45%
Grado de apalancamiento = Recursos exigibles / Total Pasivo
GRADO DE APALANCAMIENTO =
Solvencia: fondos propios / total pasivo
SOLVENCIA = 1,084472279
Liquidez: activo circulante / pasivo circulante
LIQUIDEZ =

18. ESTADO DE PRDIDA Y GANANCIA

37

38

Impuestos
Impuesto (1 15 aos)
(Expresado En Dlares Americanos)
DETALLE

AO 1 - 4
DBITO CRDITO
13,00%
0,00 4143,33
3,00%
0
0,03%
0

ALCUOTA

IVA
IT
ITF

TOTAL $US.:
DETALLE
IVA

AO 5
CARGA DBITO CRDITO
-4143,33 16120,00
694,63
0,00
3720
0,00
37,2

0,00
AO 9
AO 10
DBITO CRDITO CARGA DBITO CRDITO
PERODO988,87 95731,13 96720,00
13,00% 96720,00
538,63
AO 1
AO
2
3,00% 22320,00
0,00
22320
0,03%
223,20
0,00
223,20

ALCUOTA

DETALLE
IT
INGRESOS
ITF
95731,13
Ventas TOTAL $US.:
0,00
TOTAL INGRESOS:
AO 14
GASTOS
DETALLE
ALCUOTA
DBITO CRDITO CARGA DBITO
Sueldos y Salarios
50940,17
IVA
13,00% 96720,00
538,63 96181,37 96720,00
Plantas
3100,00 22320
IT
3,00% 22320,00
22320,00
Depreciacin
2.135,56
ITF
0,03%
223,20
223,20
223,2
Gastos deTOTAL
transporte
545,35
$US.:
118724,57
Gastos Administrativos
1760,00
Fuente: Elaboracin Propia 96,00
Seguros

AO 6
CARGA
DBITO CRDITO
15425,37 32240,00
538,63
3720,00
7440
37,20
74,4

AO 7
AO 8
CARGA
DBITO CRDITO CARGA DBITO CRDITO
31701,37 48360,00
941,63 47418,37 96720,00
538,63
7440,00
11160
11160,00
22320
74,40
111,6
111,60
223,20

19182,57

39215,77

58689,97

CARGA
96181,37
22320,00
223,20

118724,57

AO 11
AO 12
AO 13
CARGA
DBITO CRDITO CARGA
DBITO CRDITO CARGA DBITO CRDITO CARGA
96181,37 AO
96720,00
1653,57 AO
95066,43
538,63
96720,00
694,63 AO
96025,37
3
4 96720,00 AO
5 96181,37 AO
6
7
22320,00 22320,00
22320,00 22320,00
0,00 22320,00
0,00
223,20
223,20
223,20
223,20
0,00
223,20
0,00

0,00118724,57

0,00

117609,630,00

96181,37 248000,00
124000,00

AO 15
CRDITO CARGA
60378,84
538,63 96181,37
0,00 22320,00
2.135,56 223,20

96025,37
372000,00

60378,84
60378,84
74198,10
0,00
0,00
0,00
2.135,56
2.135,56
2.135,56
545,35118724,57
545,35
545,35
545,35
1760,00
1760,00
1760,00
1760,00
96,00
96,00
96,00
96,00
Servicios Bsicos
190,00
190,00
190,00
190,00
190,00
Los
impuestos
han
sido
determinados
de
acuerdo
a
cada
una
de
las
alcuotas
nombradas
en
el
cuadro.
Impuestos
0,00
0,00
0,00
0,00
19182,57
Intereses
12050,55
12050,55
11202,72
10354,89
9507,06
9.4. RESUMEN DE INGRESOS Y GASTOS
Amortizacin
0,00
8478,30
8478,30
8478,30
8478,30
TOTAL GASTOS:
70817,63
85634,60
84786,77
83938,94
116092,94

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
39215,77
8659,23
8478,30
135278,31

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
58689,97
7811,40
8478,30
153904,68

UTILIDAD BRUTA:
IUE
UTILIDAD NETA

112721,69
28180,42
84541,27

218095,32
54523,83
163571,49

25%

-70817,63
0,00
0,00

-85634,60
0,00
0,00

-84786,77
0,00
0,00

-83938,94
0,00
0,00

7907,06
1976,76
5930,29

Fuente: Elaboracin Propia

PERODO
DETALLE
INGRESOS
Ventas
TOTAL INGRESOS:
GASTOS
Sueldos y Salarios
Plantas
Depreciacin
Gastos de transporte
Gastos Administrativos
Seguros
Servicios Bsicos
Impuestos
Intereses
Amortizacin
TOTAL GASTOS:
UTILIDAD BRUTA:
IUE
UTILIDAD NETA

25%

AO 8

AO 9

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
118724,57
6963,57
8478,30
213091,45

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
95731,13
6115,74
8478,30
189250,19

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
118724,57
5267,91
8478,30
211395,79

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
117609,63
4420,08
8478,30
209433,03

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
96181,37
3572,25
8478,30
187156,93

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
96025,37
2724,42
8478,30
186153,10

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
118724,57
1876,59
8478,30
208004,47

74198,10
0,00
2.135,56
545,35
1760,00
96,00
190,00
118724,57
1028,76
8478,30
207156,64

530908,55
132727,14
398181,41

554749,81
138687,45
416062,36

532604,21
133151,05
399453,16

534566,97
133641,74
400925,23

556843,07
139210,77
417632,30

557846,90
139461,72
418385,17

535995,53
133998,88
401996,65

536843,36
134210,84
402632,52

Fuente: Elaboracin Propia

AO 10

AO 11

AO 12

AO 13

AO 14

AO 15

CAPITULO VII
PUNTO DE EQUILIBRIO

10.1.- Objetivo.
Determinar en forma analtica y grfica el equilibrio del proyecto de inversin e interpretar
los resultados por ao.
10.2.- Definicin.
Es un indicador, tanto de la rentabilidad del proyecto como del margen de cobertura del
riesgo. Este indicador tiene como objetivo cuantificar el volumen mnimo de venta
necesaria para que los ingresos sean iguales a los costos.
10.3.- Anlisis grfica analtico.
Para establecer la relacin que existe entre los costos fijos, costos variables y la venta
total del producto es necesario utilizar herramientas que permita evaluar las utilidades
emergentes de aplicar diversos criterios o polticas con respecto a costos y ventas.
Los elementos que se necesitan son los siguientes:
It = Ingreso total
P = Precio
q = Cantidad fsica
Ct = Costo total
Cf = Costos fijos
Cv = costos Variables
v = costo variable unitario.
u = Proporcin (%)

FORMULAS:

IT

CT

P*q

IT

CF CV

P * q CF CV

CV
q

CV Vq

P * q CF Vq

qe
Pe

CF
P v
CF
q

CT

CUADRO DE COSTOS FIJOS Y COSTOS VARIABLES

(Expresado en Dlares Americanos)
PERIODO
AO
AO
DETALLEFuente: Elaboracin1 Propia2
COSTO FIJO
35144,18 32535,89
Sueldos y Salarios
15266,71 15758,42
Plantas
3100,00
0,00
Depreciacin
2.135,56 2.135,56
Gastos de Transporte
545,35
545,35
Gastos Administrativos
1.760,00 1.760,00
Seguros
96,00
96,00
Servicios Bsicos
190,00
190,00
Intereses
12050,55 12050,55
COSTO VARIABLE
38773,46 44620,42
Sueldos y Salarios
35673,46 44620,42
Plantas
3100,00
0,00
Impuestos (IVA,IT,ITF)
0,00
0,00
Impuestos (IUE)
0,00
0,00
TOTAL CF Y CV
CANTIDAD DE EQUILIBRIO
PRECIO DE EQUILIBRIO

AO
3

AO
4

AO
5

AO
6

AO
7

AO
8

AO
9

AO
10

AO
11

AO
12

AO
13

AO
14

AO
15

31688,06

30840,23

31781,12

30933,29

30085,46

29237,63

28389,80

27541,97

26694,14

25846,31

24998,48

24150,65

23302,82

15758,42

15758,42

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

17547,14

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

1.760,00

1.760,00

1.760,00

1.760,00

1.760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

11202,72

10354,89

9507,06

8659,23

7811,40

6963,57

6115,74

5267,91

4420,08

3572,25

2724,42

1876,59

1028,76

44620,42

44620,42

77810,29

124047,15

169864,75

44620,42

44620,42

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

56650,96

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

19182,57

39215,77

58689,97

118724,57

95731,13

118724,57 117609,63

96181,37

0,00

0,00

1976,76

28180,42

54523,83

132727,14 138687,45

133151,05 133641,74 139210,77 139461,72 133998,88 134210,84

109591,41

154980,44

199950,21

337340,29 319459,34

336068,55 334596,47 317889,40 317136,53 333525,06 332889,18

73917,63

77156,31

76308,48

75460,65

0,00
0,00

0,00
0,00

0,00
0,00

0,00
0,00

308102,66 291069,54

308526,58 307902,33 292043,09 292138,05 309374,41 309586,36

96025,37 118724,57 118724,57

34
25
22
20
19
19
18
17
17
17
16
2191,83 1558,283 1338,65362 1127,2937 1067,69 1123,0546 1118,15 1062,457 1117,402 1057,122 1112,457

Fuente: Elaboracin Propia

CAPITULO IX

EVALUACIN DEL PROYECTO

11.1. OBJETIVO.

Calcular e interpretar Los Diferentes Indicadores

de Rentabilidad del Capital de

Inversiones de este Proyecto y Analizar la Factibilidad y Sensibilidad del Mismo.

11.2 DEFINICIN.

La evaluacin de un Proyecto de Inversin es un conjunto de estudios que sirven para

medir las Ventajas y Desventajas de Asignar Recursos con la Finalidad de determinar la
conveniencia de la inversin su postergacin o Rechazo.

11.3. FUENTES Y USOS DE FONDOS

Es un instrumento a travs del cual se trata de clasificar en categoras adecuadas en las

Etapas de ejecucin y operacin del proyecto.
El cuadro siguiente refleja el movimiento de la disponibilidad real de Efectivo, por lo cual
las disponibilidades anuales resultantes indican las asignaciones que se puede hacer a
rubros como:

Amortizacin de Crditos
Depreciaciones
Recuperacin de Aportes Propios
Valor Residual
Reposicin de Inversin Tangible

 Utilidad Neta.

11.4. EVALUACIN DE LA EMPRESA CON FINANCIAMIENTO

Esta evaluacin es realizada mediante usos de Tcnicas y herramientas pertinentes

tomando en cuenta el monto de dinero que el inversionista Deber invertir para garantizar
la implantacin del Proyecto que en este caso corresponde a la Inversin de Algunos
Costos Incurridos en el Capital de Trabajo, sin tomar en cuenta el monto de la inversin
que ser cubierta a travs de un Prstamo.

RESUMEN DE INGRESOS Y GASTOS CON FINANCIAMIENTO

(Expresado en Dlares Americanos)

PERODO
PERODO
DETALLE
DETALLE

AO
AO
8 1

2
AO AO
9

AO 10AO 3

AO 11 AO 4 AO 12

AO 5AO 13

AOAO
6 14

AO
AO7 15

INGRESOS
INGRESOS
Ventas
Ventas

744000,00

0,00 744000,00 0,00 744000,00

TOTAL INGRESOS:

0,00744000,00

744000,00
744000,00
744000,00
0,00
124000,00
248000,00

744000,00
372000,00

TOTAL INGRESOS:
GASTOS
Fuente: Elaboracin Propia
GASTOS

Sueldos
Sueldosyy Salarios
Salarios

50940,17
74198,10

60378,84 74198,10
60378,84 74198,1060378,84
74198,10
74198,10 74198,10
74198,10

RESUMEN DE INGRESOS Y GASTOS CON FINANCIAMIENTO

Plantas
Plantas

3100,00
0,00

Depreciacin
Depreciacin

2.135,56
2.135,56

Gastosde
de transporte
transporte
Gastos

545,35
545,35

Gastos Administrativos

Gastos Administrativos
Seguros

Servicios Bsicos

Fuente: Elaboracin Propia

Impuestos
Intereses

0,000,00

0,00
0,00

2.135,56
2.135,56
2.135,56 2.135,562.135,56
2.135,56 EN
2.135,56
(Expresado
Dlares
Americanos)

2.135,56
2.135,56

2.135,56
2.135,56

2.135,56
2.135,56

545,35545,35

545,35
545,35

545,35
545,35

545,35545,35
1760,00

96,00

96,00

190,00

190,00

96,00

Servicios
ImpuestosBsicos

0,00 0,00

190,00
118724,57
6963,570,00

1760,00
96,00

0,00

0,00

545,35 545,35
1760,00

1760,00

96,00

190,00

96,00

0,00

545,35
1760,00
96,00
190,00

0,00

74198,10
74198,10

0,00

1760,00

1760,00

Seguros

0,00 0,00

74198,10
74198,10

545,35 545,35
1760,00

1760,00
96,00

96,00
190,00

1760,00

1760,00
96,00

96,00

190,00

190,00
95731,13190,00 118724,57 190,00117609,63 190,00
96181,37
96025,37
0,00
0,00
0,00
19182,57
6115,74
5267,91
4420,08
3572,25
2724,42

1760,00

1760,00

96,00

96,00

96,00

190,00

96,00

190,00

190,00
118724,57

190,00
118724,57

39215,77
1876,59

58689,97
1028,76

TOTAL GASTOS:
Intereses

204613,15
12050,55

180771,89
178678,63
12050,55 202917,49
11202,72200954,7310354,89

199526,17
8659,23

198678,34
7811,40

UTILIDAD
BRUTA:
TOTAL
GASTOS:

539386,85
70817,63

545321,66
145426,38

134846,71

563228,11
565321,37 107614,64
566325,20 126800,01
544473,83
77156,31 541082,51
76308,48543045,2775460,65
140807,03
135270,63
135761,32
141330,34
141581,30
136118,46

404540,13

422421,08

IUE
UTILIDAD
BRUTA:
UTILIDAD NETA

IUE

UTILIDAD NETA

25%

25%

-70817,63
0,00
0,00

-77156,31
0,00
0,00

177674,80
9507,06

1760,00

1760,00

-76308,48

-75460,65

16385,36

121199,99

136330,41
226573,62

0,00

0,00

4096,34

30300,00

56643,40

0,00

0,00

12289,02

90899,99

169930,21

405811,88

407283,95

423991,02

424743,90

408355,37

408991,24

ESTADO DE FUENTES Y USOS DE FONDOS CON FINANCIAMIENTO

(Expresado en Dlares Americanos)

PERIODO
DETALLE

FUENTES
Prstamo Bancario
Utilidad Neta
Depreciaciones
Valor Residual Activos
Recuperacin Cap. Trab.
TOTAL FUENTES
USOS
Capital de Trabajo
Inversin Diferida
Inversin Fija
Amortizacin Crdito
Reposicin Act. _Fijo
TOTAL USOS
FLUJO NETO DE FONDOS

Fuente: Elaboracin Propia

AO 0

AO 1

AO 2

AO 3

AO 4

AO 5

AO 6

AO 7

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

12289,02
2.135,56

90899,99
2.135,56

169930,21
2.135,56

2135,56

2135,56

2135,56

2135,56

14424,58

93035,55

172065,78

0,00
0
0,00
2135,56

8478,30
0
8478,30
-6342,74

8478,30
0
8478,30
-6342,74

8478,30
0
8478,30
-6342,74

8478,30
1.200
9678,30
4746,28

8478,30
0
8478,30
84557,25

8478,30
0
8478,30
163587,48

120505,51

120505,51
119005,72
2200,00
64.299,79

185505,51
-65000,00

PERIODO
DETALLE

FUENTES
Prstamo Bancario
Utilidad Neta
Depreciaciones
Valor Residual Activos
Recuperacin Cap. Trab.
TOTAL FUENTES
USOS
Capital de Trabajo
Inversin Diferida
Inversin Fija
Amortizacin Crdito
Reposicin Act. _Fijo
TOTAL USOS
FLUJO NETO DE FONDOS
Fuente: Elaboracin Propia

AO 8

404540,13

AO 9

422421,08

AO 10

405811,88

AO 11

407283,95

AO 12

423991,02

AO 13

424743,90

AO 14

AO 15

408355,37

408991,24

404540,13

422421,08

405811,88

407283,95

423991,02

424743,90

408355,37

13.466,14
119005,72
541463,10

8478,30
0
8478,30
396061,84

8478,30
5.223
13701,65
408719,44

8478,30
0
8478,30
397333,58

8478,30
8.576
17054,74
390229,22

8478,30
0
8478,30
415512,73

8478,30
1.200
9678,30
415065,60

8478,30
0
8478,30
399877,07

8478,30
0
8478,30
532984,81

VAN, TIR Y COSTO/ BENEFICIO CON FINANACIAMIENTO

(Expresado en dlares Americanos)

Costo de Oportunidad:
AO

FNC

FACTOR

10%
FNC ACT.

0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15

-65000,00
2135,56
-6342,74
-6342,74
-6342,74
4746,28
84557,25
163587,48
396061,84
408719,44
397333,58
390229,22
415512,73
415065,60
399877,07
532984,81

(1+i)
1,0000
1,1000
1,2100
1,3310
1,4641
1,6105
1,7716
1,9487
2,1436
2,3579
2,5937
2,8531
3,1384
3,4523
3,7975
4,1772

VAN:
TIR:
B/C
Fuente: Elaboracin Propia.

-65000,00
2349,12
-7674,71
-8442,18
-9286,40
7643,93
149798,33
318785,71
848993,72
963739,05
1030580,98
1113369,50
1304056,93
1432919,02
1518532,51
2226409,81
10826775,31
10826775,31
63%
167,5657741

11.4. EVALUACIN DE LA EMPRESA SIN FINANCIAMIENTO

Esta Evaluacin corresponde a la determinacin de la factibilidad haciendo uso exclusivo

del Capital del Inversionista para la totalidad de la inversin.

11.4.1. Calculo del Valor Actual Neto (VAN)

Permite relacionar todos los Flujos Netos de fondos descontados a la Tasa de

Rendimiento Requerido del Proyecto y Compararlos con La inversin Inicial.
El costo de oportunidad para el presente Proyecto es del 17% y representa la Tasa a la
cual el Proyecto podr ser Desechado por Alguna Otra alternativa de Inversin.

11.4.2. Clculo de la Tasa Interna de Retorno (TIR)

Permite obtener la Igualdad Entre Todos Los Flujos netos de fondo desconectados del
proyecto Con la inversin inicial. El establecimiento de la tasa interna de retorno se realiza
por tanteo.

RESUMEN DE INGRESOS Y GASTOS SIN FINANCIAMIENTO

(Expresado en dlares Americanos)

DETALLE

AO 1

AO 2

AO 3

AO 4

AO 5

AO 6

AO 7

INGRESOS
Ventas

0,00

0,00

0,00

0,00

124000,00

248000,00

372000,00

50940,17

60378,84

60378,84

60378,84

74198,10

74198,10

74198,10

Plantas

3100,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

Depreciacin

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

0,00

0,00

0,00

0,00

19182,57

39215,77

58689,97

TOTAL GASTOS:

58767,08

65105,75

65105,75

65105,75

98107,58

118140,78

137614,98

UTILIDAD BRUTA:

-58767,08

-65105,75

-65105,75

-65105,75

25892,42

129859,22

234385,02

IUE

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

UTILIDAD NETA

0,00

0,00

0,00

0,00

25892,42

129859,22

234385,02

TOTAL INGRESOS:
GASTOS
Sueldos y Salarios

Gastos de transporte
Gastos Administrativos
Seguros
Servicios Bsicos
Impuestos

RESUMEN DE INGRESOS Y GASTOS SIN FINANCIAMIENTO

(Expresado en Dlares americanos)

DETALLE

AO 8

AO 9

AO 10

AO 11

AO 12

AO 13

AO 14

AO 15

INGRESOS
Ventas

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

Plantas

1760,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

Depreciacin

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

Impuestos

118724,57

95731,13

118724,57

117609,63

96181,37

96025,37

118724,57

118724,57

TOTAL GASTOS:

199409,58

174656,15

197649,58

196534,64

175106,38

174950,38

197649,58

197649,58

UTILIDAD BRUTA:

544590,42

569343,85

546350,42

547465,36

568893,62

569049,62

546350,42

546350,42

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

544590,42

569343,85

546350,42

547465,36

568893,62

569049,62

546350,42

546350,42

TOTAL INGRESOS:
GASTOS
Sueldos y Salarios

Gastos de transporte
Gastos Administrativos
Seguros
Servicios Bsicos

IUE
UTILIDAD NETA

Fuente: Elaboracin Propia

ESTADO DE FUENTES Y USOS DE FONDOS SIN FINANCIACIN

(Expresado en Dlares Americanos)

DETALLE

FUENTES
Utilidad Neta
Depreciaciones
Valor Residual Activos
Recuperacin Cap. Trab.
TOTAL FUENTES
USOS
Capital de Trabajo
Inversin Diferida
Inversin Fija
Reposicin Act. _Fijo
TOTAL USOS
FLUJO NETO DE FONDOS

AO 0

0,00

AO 1

AO 2

AO 3

AO 4

AO 5

AO 6

AO 7

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

12289,02
2.135,56

90899,99
2.135,56

169930,21
2.135,56

2135,56

2135,56

2135,56

2135,56

14424,58

93035,55

172065,78

0
0,00
2135,56

0
0,00
2135,56

0
0,00
2135,56

0
0,00
2135,56

1.200
1200,00
13224,58

0
0,00
93035,55

0
0,00
172065,78

185505,51
119005,72
2.200,00
306711,24
-306711,24

Fuente: Elaboracin Propia

ESTADO DE FUENTES Y USOS DE FONDOS SIN FINANCIACIN
(Expresado en Dlares Americanos)

DETALLE

FUENTES
Utilidad Neta
Depreciaciones
Valor Residual Activos
Recuperacin Cap. Trab.
TOTAL FUENTES
USOS
Capital de Trabajo
Inversin Diferida
Inversin Fija
Reposicin Act. _Fijo
TOTAL USOS
FLUJO NETO DE FONDOS

Fuente: Elaboracin Propia

AO 8

404540,13

AO 9

422421,08

AO 10

405811,88

AO 11

407283,95

AO 12

423991,02

AO 13

424743,90

AO 14

AO 15

408355,37

408991,24

404540,13

422421,08

405811,88

407283,95

423991,02

424743,90

408355,37

13.466,14
185505,51
607962,89

0
0,00
404540,13

5.223
5223,35
417197,73

0
0,00
405811,88

8.576
8576,44
398707,51

0
0,00
423991,02

1.200
1200,00
423543,90

0
0,00
408355,37

0
0,00
607962,89

VAN, TIR Y COSTO/ BENEFICIO SIN FINANACIAMIENTO

(Expresado en dlares Americanos)

Costo de Oportunidad

AO

FNC
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15

-306711,24
2135,56
2135,56
2135,56
2135,56
13224,58
93035,55
172065,78
404540,13
417197,73
405811,88
398707,51
423991,02
423543,90
408355,37
607962,89

FACTOR
ACT.
FNC ACT.
n
(1+i)
1,0000 -306711,24
1,1000
2349,12
1,2100
2584,03
1,3310
2842,43
1,4641
3126,68
1,6105
21298,32
1,7716
164818,16
1,9487
335307,52
2,1436
867167,71
2,3579
983730,43
2,5937 1052571,50
2,8531 1137559,07
3,1384 1330665,46
3,4523 1462188,40
3,7975 1550728,83
4,1772 2539611,89
11149838,32
VAN:
TIR:
B/C

Fuente: Elaboracin Propia

10%

11149838,32
40%
37,3528848

11.6. ANALISIS DE LEASING

Se emplea un Leasing de opcin de alquiler a compra de maquinaria a un 8% de inters.

RESUMEN DE INGRESOS Y GASTOS CON LEASING SIN FINANCIAMIENTO

(Expresado en Dlares Americanos)
DETALLE

PERODO

AO 1

AO 2

AO 3

AO 4

AO 5

AO 6

AO 7

INGRESOS
Ventas

0,00

0,00

0,00

0,00

124000,00

248000,00

372000,00

Fuente:
Elaboracin Propia
TOTAL INGRESOS:
GASTOS
60378,84
60378,84
74198,10
RESUMEN50940,17
DE INGRESOS
Y GASTOS60378,84
CON LEASING
SIN FINANCIAMIENTO

Sueldos y Salarios
Plantas

3100,00

Depreciacin

2.135,56

Gastos de transporte
Gastos Administrativos
Seguros
Servicios Bsicos
Impuestos
Intereses Leasing 8%
TOTAL GASTOS:
UTILIDAD BRUTA:
IUE
UTILIDAD NETA

25%

74198,10

74198,10

0,00

0,00

0,00

0,00

2.135,56 en Dlares
2.135,56
2.135,56
(Expresado
Americanos)

0,00

0,00

2.135,56

2.135,56

2.135,56

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

0,00

0,00

0,00

0,00

19182,57

39215,77

58689,97

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

59888,95

66227,62

66227,62

66227,62

99229,45

119262,65

138736,85

-59888,95

-66227,62

-66227,62

-66227,62

24770,55

128737,35

233263,15

0,00

0,00

0,00

0,00

6192,64

32184,34

58315,79

0,00

0,00

0,00

0,00

18577,91

96553,01

174947,36

DETALLE

AO 8

AO 9

AO 10

AO 11

AO 12

AO 13

AO 14

AO 15

INGRESOS
Ventas

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

744000,00

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

74198,10

545,35

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

2.135,56

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

545,35

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

1760,00

TOTAL INGRESOS:
GASTOS
Sueldos y Salarios
Plantas
Depreciacin
Gastos de transporte
Gastos Administrativos
Seguros

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

96,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

190,00

118724,57

95731,13

118724,57

117609,63

96181,37

96025,37

118724,57

118724,57

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

1121,87

TOTAL GASTOS:

199316,80

175778,01

198771,45

197656,51

176228,25

176072,25

198771,45

198771,45

UTILIDAD BRUTA:

544683,20

568221,99

545228,55

546343,49

567771,75

567927,75

545228,55

545228,55

Servicios Bsicos
Impuestos
Intereses Leasing 8%

IUE

25%

UTILIDAD NETA

Fuente: Elaboracin Propia

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

0,00

544683,20

568221,99

545228,55

546343,49

567771,75

567927,75

545228,55

545228,55

ESTADO DE FUENTES Y USOS CON LEASING SIN FINANCIAMIENTO

(Expresado en Dlares Americanos)

DETALLE

FUENTES
Leasing
Utilidad Neta
Depreciaciones
Valor Residual Activos
Recuperacin Cap. Trab.
TOTAL FUENTES
USOS
Capital de Trabajo
Inversin Diferida
Inversin Fija
Reposicin Act. _Fijo
TOTAL USOS
FLUJO NETO DE FONDOS

AO 0

AO 1

AO 2

AO 3

AO 4

AO 5

AO 6

AO 7

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

0,00
2.135,56

12289,02
2.135,56

90899,99
2.135,56

169930,21
2.135,56

2135,56

2135,56

2135,56

2135,56

14424,58

93035,55

172065,78

0
0,00
2135,56

0
0,00
2135,56

0
0,00
2135,56

0
0,00
2135,56

1.200
1200,00
13224,58

0
0,00
93035,55

0
0,00
172065,78

16828,02

16828,02
186796,18
120296,39
2.200,00
309292,57
-292464,55

Fuente: Elaboracin Propia

ESTADO DE FUENTES Y USOS CON LEASING SIN FINANCIAMIENTO

(Expresado en Dlares Americanos)

PERIODO
DETALLE

FUENTES
Utilidad Neta
Depreciaciones
Valor Residual Activos
Recuperacin Cap. Trab.
TOTAL FUENTES
USOS
Capital de Trabajo
Inversin Diferida
Inversin Fija
Reposicin Act. _Fijo
TOTAL USOS
FLUJO NETO DE FONDOS
Fuente: Elaboracin Propia

AO 8

404540,13

AO 9

422421,08

AO 10

405811,88

AO 11

407283,95

AO 12

423991,02

AO 13

424743,90

AO 14

AO 15

408355,37

408991,24

404540,13

422421,08

405811,88

407283,95

423991,02

424743,90

408355,37

13.466,14
0,00
422457,38

0
0,00
404540,13

5.223
5223,35
417197,73

0
0,00
405811,88

8.576
8576,44
398707,51

0
0,00
423991,02

1.200
1200,00
423543,90

0
0,00
408355,37

0
0,00
422457,38

VAN, TIR Y COSTO/ BENEFICIO CON LEASING SIN FINANACIAMIENTO

(Expresado en dlares Americanos)

Costo de Oportunidad

AO

FNC

FACTOR
ACT.

10%

FNC ACT.

0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15

-292464,55
2135,56
2135,56
2135,56
2135,56
13224,58
93035,55
172065,78
404540,13
417197,73
405811,88
398707,51
423991,02
423543,90
408355,37
422457,38

(1+i)
1,0000
1,1000
1,2100
1,3310
1,4641
1,6105
1,7716
1,9487
2,1436
2,3579
2,5937
2,8531
3,1384
3,4523
3,7975
4,1772

VAN:
TIR:
B/C

Fuente: Elaboracin Propia

-292464,55
2349,12
2584,03
2842,43
3126,68
21298,32
164818,16
335307,52
867167,71
983730,43
1052571,50
1137559,07
1330665,46
1462188,40
1550728,83
1764709,32
10389182,43
10389182,43
40%
36,5228774

CONCLUSIONES
En la provincia de Ichilo donde estar situada la empresa goza de una ubicacin
geogrfica y climatolgica acorde para la recoleccin de guayaba lo que nos
facilita la obtencin de materia prima.
El impacto social de la empresa es positivo ya que para su operacin demanda
mano de obra y materia prima que se obtendr de nuestros cultivos, as mismo se
impulsar el desarrollo del sector mediante tecnologa limpia para la conservacin
del medio ambiente, la salud de los trabajadores y de los consumidores.
La inversin necesaria para el proyecto ser 509733.12 para el cual es necesario
realizar un financiamiento de 244538,21 que representa el 45% esto se lo realizara
en una entidad financiera con un inters del 12% y para un periodo de 10 aos.
El anlisis del proyecto econmico nos indica que el mismo es rentable y adems
determinamos que la recuperacin de la inversin se la recupera en un periodo de
2 aos y medio.

RECOMENDACIONES
Establecer nuevas polticas para estimular el crecimiento del sector agrcola tanto
para el consumo interno como para el consumo externo con el fin de producir
productos de calidad que satisfagan los gustos y necesidades de cualquier
mercado.
Incentivar a los productores a realizar exportaciones de los productos no
tradicionales con el fin de aumentar las divisas que ingresan al pas.
Mejorar la tecnologa en el sector agrcola para reducir costos y realizar
capacitaciones constantes para el desarrollo eficiente de la empresa.
Facilitar el apoyo financiero por parte de las entidades financieras.

BIBLIOGRAFA

LIBROS:
David Noel Ramirez Padilla Contabilidad Administrativa
Sapag Chiang, Formulacin y Evaluacin de Proyectos

INTERNET:
Diagnstico de necesidades guayaba Adobe Reader.
Wikipedia

ANEXOS

MAQUINARIA Y EQUIPO

DESPULPADORA DE FRUTA

MARMITA A GAS O ELECTRICA TIPO ESFERICA

ENVASODORA Y SELLADORA

MESAS DE LAVADO

TINAS Y BALDES PLASTICOS

EQUIPOS DE LABORATORIO:
REFRACTOMETRO:

PEACHIMETRO:

BALANZA MIXTA

GUAYABA EN ESTADO NATURAL