Algunas formulaciones econmicas de Marx y la actual crisis econmica mundial1

Orlando Caputo, Marzo de 2015

Es muy frecuente que cuando se analiza la crisis econmica actual, se critique esta
especificidad sealando que existen otras crisis, que hay varias crisis simultneas:
econmica, energtica, alimentaria, del medio ambiente, crisis estructural de larga
data e incluso, en una perspectiva ms general, se habla de crisis sistmica. Desde
nuestro punto de vista en perspectiva histrica, el capitalismo mundial est
destruyendo a la sociedad y a la naturaleza, lo que hace cada vez ms urgente un
profundo cambio a nivel planetario.
Pero sin embargo, es necesario analizar la crisis econmica actual, la que como
otras crisis tiene su especificidad. La crisis econmica actual debe ser un objeto de
estudio en s misma. Un anlisis concreto de la realidad concreta. Ms an, porque
hay grandes transformaciones econmicas a nivel de los pases y de la economa
mundial desarrolladas desde hace dcadas y consolidadas a inicio del siglo XXI. En
este documento, -marzo de 2015-, se hace una sntesis y adaptacin del punto II de
nuestro documento, Marx y la crisis actual de la economa mundial, de octubre de
2013, por publicarse.
De los mltiples cambios de la economa mundial, destacaremos ocho de ellos
vinculados a las formulaciones de Marx.
I.
II.
III.
IV.
V.
VI.
VII.
VIII.

La economa mundial en Marx y el escenario nacional del

neoliberalismo y de las otras escuelas tericas en economa
.Marx afirma que las verdaderas crisis del capitalismo se expresan
como crisis del mercado mundial y de la produccin mundial.
Marx: La especulacin y la crisis financiera son solo
manifestaciones de la crisis econmica.
Desnacionalizacin y privatizacin y la redistribucin de los medios
de produccin en Marx.
La distribucin de la produccin y la lucha de clases.
La flexibilidad laboral, las nuevas tecnologas y el aumento de la tasa
de explotacin en Marx.
En un futuro ms o menos cercano, el nivel europeo de los salarios
baje hasta el nivel de China. Marx, 1873.
La tendencia decreciente de las ganancias en Marx y el crecimiento
de las ganancias y la tasa de ganancias en la economa mundial
actual.

I.La economa mundial en Marx y el escenario nacional del neoliberalismo y de

las otras escuelas tericas en economa

1 Agradezco a la economista Graciela Galarce su gran ayuda en la elaboracin

de este documento.

La crisis actual deja mucho ms en evidencia la existencia de la economa mundial y

los lmites de la ciencia econmica, la que en sus diversas escuelas construyen su
teora a partir de tener como escenario fundamental las economas nacionales y las
relaciones econmicas inter-nacionales: comercio internacional, finanzas
internacionales, es decir, entre naciones. El neoliberalismo, el keynesianismo y otras
corrientes tericas no analizan, como Marx lo avizoraba, la economa mundial como
totalidad superior.
Con la globalizacin es ms evidente la existencia de la economa mundial, que es
una totalidad suprior a la mera suma de las economas nacionales. Se profundiza
una estructura productiva mundial y de circulacin mundial de mercancas por sobre
los pases, comandada por las empresas transnacionales. Estas organizan sus
actividades y estiman sus ganancias a nivel planetario.
Recordamos que en el Plan de Investigacin de Marx, l contemplaba un III libro
sobre el capitalismo funcionando bajo la forma de Estado-Nacin; un IV libro sobre
relaciones econmicas internacionales y un V libro, muy diferente, sobre el
Mercado mundial y las crisis. Tambin recordamos que Marx seal: [] el
mercado mundial, la seccin final, en la cual la produccin est puesta como
totalidad []. El mercado mundial constituye a la vez que el supuesto, el
soporte del conjunto (Las negritas son nuestras).
Del Manifiesto Comunista de 1848, Marx y Engels entre mltiples formulaciones
afirmaron lo siguiente: La gran industria ha creado el mercado mundial, ya
preparado por el descubrimiento de Amrica []. Mediante la explotacin del
mercado mundial, la burguesa ha dado un carcter cosmopolita a la produccin
y al consumo de todos los pases
Obliga a todas las naciones, [] a adoptar el modo burgus de produccin [], es
decir, a hacerse burguesas. En una palabra: se forja un mundo a su imagen y
semejanza. (Las negritas son nuestras). En nuestro trabajo publicado en la Revista
del Seminario XVIII del PT, hay un desarrollo ms extenso de este tema.
En El Manifiesto, la aguda visin cientfica de
Marx y Engels, describen
magistralmente en una perspectiva global y desde un pasado lejano, el proceso de
globalizacin actual de la economa mundial mejor que cualquier anlisis actual. A
este enfoque terico se pueden incorporar cada uno de los grandes cambios de la
economa mundial. Por ejemplo, el gran control por parte de las transnacionales de la
produccin mundial, y, de las finanzas a nivel mundial. Las ventas de las filiales de las
transnacionales en el extranjero han pasado a ser superiores a las exportaciones de
bienes y servicios de todos los pases del mundo. Si se incorporan las ventas de las
empresas transnacionales -ETN- en sus pases de origen, la importancia de las
transnacionales en la economa mundial es mucho ms significativa an.
II. Marx afirma que las verdaderas crisis del capitalismo se expresan como
crisis del mercado mundial y de la produccin mundial
En las crisis del mercado mundial, estallan las contradicciones y los antagonismo
de la produccin burguesa,Y esto es lo importante cuando se considera la
economa burguesa. Las crisis del mercado mundial deben concebirse como la
concatenacin real y la compensacin por la fuerza de todas las contradicciones de
la economa burguesa seala Marx y agrega, Contradicciones entre la

produccin y el consumo bajo las condiciones del capitalismo. La superproduccin

de los artculos ms importantes tienden a convertirse en superproduccin
general( (Como ahora, la sobreproduccin de viviendas en Estados Unidos y en
otros pases se transform en crisis de la economa mundial)
Marx agrega que La discordancia entre la ampliacin de la produccin y la
ampliacin del mercado y La contradiccin entre el incontenible desarrollo de las
fuerzas productivas y el carcter limitado del consumo, como base de la
superproduccin, se manifiestan en la produccin y en el mercado mundial.
Como seala Marx, las verdaderas crisis se presentan como crisis del mercado
mundial. En la crisis actual las economas desarrolladas disminuyeron su produccin
en 3,4% y los pases emergentes y pases en desarrollo crecieron a 3,1%. Por lo
que la produccin mundial en 2009 cay en solo 0,4%. En tanto, las exportaciones
mundiales de bienes y servicios cayeron en 20%. 2
III.Marx: La especulacin y la crisis financiera son solo manifestaciones de la
crisis econmica
El Fondo Monetario Internacional y otras instituciones internacionales caracterizan la
crisis actual como crisis financiera. Esta interpretacin es la ms difundida y
aceptada, incluso por polticos y por economistas crticos del capitalismo
La interpretacin financiera de la crisis, oculta que la crisis actual se ubica en la
esfera de la produccin y de la explotacin de los trabajadores del mundo, por parte
del capital. La crisis financiera es una manifestacin inicial de la crisis en el sector
habitacional, del sector automotriz y de otros sectores en la esfera de la produccin
que llevaron a que la crisis se transformara en crisis de la economa mundial
Marx afirma: Como siempre ocurre, la prosperidad alent muy rpidamente la
especulacin. La especulacin se produce regularmente en perodos en que la
sobreproduccin ya est en pleno apogeo. Proporciona salidas temporales al
mercado a la sobreproduccin, mientras que por esta misma razn precipita el
estallido de la crisis y aumenta su fuerza. La crisis se desata en el mbito de la
especulacin, y slo ms tarde lo hace en la produccin. Lo que al observador
superficial le parece ser la causa de la crisis no es la superproduccin, si no el
exceso de especulacin, pero esto en s es slo un sntoma de la
sobreproduccin. La interrupcin posterior de la produccin no parece ser
una consecuencia de su propia exuberancia anterior sino un simple retroceso
causado por el colapso de la especulacin" (Houben, 2011)3 (Las negritas son
nuestras).

2 FMI, World Economic Outlook, octubre 2013.

3 Houben, Henri, 2011, en www.rebelin.org en documento Una crtica
marxista del anlisis keynesiano sobre la crisis econmica cita a Karl Marx y
Friedrich Engels, "Revisin: S - Octubre 1850", en Obras Completas

Esta sntesis tan breve y tan elaborada de Marx, es una crtica terica a la
interpretacin financiera de la crisis actual. La cita calza perfectamente en el origen
y en los diferentes momentos del desarrollo de la crisis. Solo a va de ejemplo:
Como siempre ocurre, la prosperidad alent muy rpidamente la especulacin,
seala Marx. A propsito de esto, el FMI, -Abril 2007-, afirmaba que, []
al mirar con una visin de conjunto lo que nos parece ms probable es que el
vigoroso crecimiento mundial perdure [ ] Antes que nada, la economa
estadounidense se mantiene firme en general 4
La especulacin se produce regularmente en perodos en que la
sobreproduccin ya est en pleno apogeo, seala Marx. Agregamos que la
sobreproduccin de viviendas, del sector automotriz y las industrias de alta
tecnologa en los aos previos a la crisis actual era evidente a nivel mundial, y,
especialmente, en Estados Unidos.
IV.Desnacionalizacin y privatizacin y la redistribucin de los medios de
produccin en Marx.
La masiva desnacionalizacin y privatizacin de empresas y apropiacin de
recursos naturales en el mundo, y particularmente en Amrica Latina, en los pases
en transicin y otras regiones por parte de las transnacionales apoyadas por el
proceso de globalizacin, basado tericamente en el neoliberalismo, ha significado
un verdadero proceso de conquista de medios de produccin y de amplios recursos
y basada en esta nueva distribucin se organiza el proceso de produccin. Por
ejemplo, el nuevo desarrollo hacia afuera basado en la explotacin de los recursos
naturales en Amrica Latina.
En la Introduccin a la Crtica de la Economa Poltica, -1857-, Marx analiza
extensamente bajo el ttulo La relacin general entre la produccin, la distribucin,
el cambio y el consumo afirmando que si se consideran sociedades enteras, la
distribucin, parece desde otro punto de vista preceder a la produccin y
determinarla, por as decirlo, como un hecho pre-econmico.
Un pueblo conquistador [], reparte el pas entre los conquistadores e impone as
cierta reparticin y determinada forma de propiedad rstica: determina, pues la
produccin
O bien hace de los pueblos conquistados esclavos y hace del trabajo de esclavos la
base de la produccin.
En todos esos casos, y todos son histricos la distribucin no parece estar
estructurada y determinada por la produccin, sino al revs. La produccin estarla
determinada por la distribucin.
V. La distribucin de la produccin y la lucha de clases.
4FMI,

Perspectivas de la Economa Mundial de abril de 2007

Marx en el Tercer Tomo de El Capital, en el captulo XLVIII, le da una importancia

tan significativa a la distribucin que la denomina, La Formula Trinitaria. El captulo
se inicia con la siguiente sntesis:
Capital-ganancia. (Beneficio del empresario ms inters); tierra-renta del suelo;
trabajo-salario: he aqu la formula trinitaria que engloba todos los secretos del
proceso social de produccin, en el capitalismo.
En otros estudios hemos mostrado la fuerte disminucin de la participacin de los
salarios en la produccin y el incremento de los excedentes operacionales o
ganancias .a nivel de Estados Unidos, Amrica Latina y Europa.
Ahora, presentamos con informacin actualizada para Europa, -regin ms afectada
por la crisis-, la participacin de los salarios en el PIB, que aumentaron hasta el
perodo 1971-1980 y desde all la participacin de los salarios disminuy
drsticamente, de 72,4%, a 65,0% en 2012. Cada punto porcentual son miles de
millones de dlares que pasan de la masa de salarios de los trabajadores a las
ganancias del capital.
Grfico 1 Europa rea 12.Participacin de los salarios en el PIB a costo de
factores, moneda corriente
75 70.9 72.4
69.4
70
66.7
64.4 64.6 65
65
60

Fuente: Construido a partir de European Comission ECFIN, Statistical Annex Table 32, Spring 2013.

Los valores transferidos de los salarios a las ganancias, a nivel mundial, en cada uno de los
ltimos aos, son tan elevados que equivalen al valor del rescate global mundial para evitar
una mayor profundizacin de la crisis.
VI.
La flexibilidad laboral, las nuevas tecnologas y el aumento de la tasa de
explotacin en Marx.
Marx seala en El Capital, Tomo I, Captulo XXII: Conversin de la Plusvala en
Capital lo siguiente: Se recordar que la cuota de plusvala depende en primer
trmino del grado de explotacin de la fuerza de trabajo [] Al estudiar la
produccin de la plusvala, partimos siempre del supuesto de que el salario
representa, por lo menos el valor de la fuerza de trabajo. Sin embargo, en la
prctica, la reduccin forzada del salario por debajo de este valor tiene una
importancia demasiado grande para que no nos detengamos un momento a
examinarla. Gracias a esto, el fondo necesario de consumo del obrero se convierte
de hecho dentro de ciertos lmites en un fondo de acumulacin de capital
Agregamos,- ahora-, que ya a inicios de la dcada de los aos 70s, Ruy Mauro
Marini en relacin a la tasa de explotacin en Amrica Latina sealaba:

Ahora bien, los tres mecanismos identificados - la intensificacin del trabajo, la

prolongacin de la jornada de trabajo y la expropiacin de parte del trabajo
necesario al obrero para reponer su fuerza de trabajo configuran un modo de
produccin fundado exclusivamente en la mayor explotacin del trabajador y no en
el desarrollo de su capacidad productiva. 5
En las ltimas dcadas este planteamiento de Marini, en el sentido de un
incremento de la tasa de explotacin es vlido en trminos generales para la
economa mundial en su conjunto, el que debe contemplar, eso s, un Incremento
adicional de la tasa de explotacin del trabajo por la incorporacin de las nuevas
tecnologas y el desarrollo extraordinario de las nuevas fuerzas productivas
materiales y humanas.
VII. En un futuro ms o menos cercano, el nivel europeo de los salarios baje
hasta el nivel de China. Marx, 1873.
Tambin en el captulo recin citado, Marx seala lo siguiente:
Un autor del siglo XVIII , el autor de Essay on Trade and Commerce, no hace
ms que delatar el secreto ms ntimo encerrado en el alma del capital ingls
cuando dice que la misin histrica de Inglaterra consiste en rebajar los salarios
britnicos al nivel de los de Francia y Holanda En un pie de pgina, da cuenta de
una Nota a la Tercera Edicin en que Marx seal lo siguiente:
Hoy, gracias a la concurrencia del mercado mundial, que se ha impuesto desde
entonces ac, hemos avanzado un buen trecho ms en esta vaSi China
declara el parlamentario Stapleton a sus electores-, si China se convierte en un gran
pas industrial, no creo que la poblacin obrera de Europa pueda competir con l sin
descender al nivel de vida de sus competidores. (Times, 3 de septiembre de 1873).
Marx agrega: Como se ve el ideal acariciado actualmente por el capitalista ingls ya
no son los salarios continentales, sino los salarios chinos.
En este pie de pgina se agrega:
[En la edicin francesa (Paris, 1873), esta nota fue incluida en el texto, y en este
lugar, a continuacin de la ltima frase, encontramos intercalada la siguiente
observacin: ideal al que el desarrollo de la produccin capitalista ha conducido al
mundo entero. Hoy, ya no se trata simplemente de lograr que los salarios ingleses
desciendan hasta el nivel de la Europa Continental, sino de hacer que, en un futuro
ms o menos cercano, el nivel europeo de los salarios baje hasta el de China]
Muy relacionado con lo anterior mostramos la disminucin de la participacin de las
remuneraciones de los trabajadores en Irlanda, Portugal, Espaa y Grecia. La
contrapartida es un aumento de los excedentes de explotacin -ganancias de las
empresas. Se debe tener presente que el PIB a costo de factores est integrado
desde el punto de vista de la distribucin por las remuneraciones de los trabajadores
y los excedentes operacionales de las empresas. Teniendo presente que ambas
5 Marini, Ruy Mauro,1973 Dialctica de la Dependencia, Ediciones Era, Mxico,
decimoprimera reimpresin,1991

categoras necesitan de precisiones metodolgicas, la suma de ambas

participaciones corresponden al 100% del PIB. Por lo anterior, una disminucin de
un punto porcentual o dos puntos porcentuales significan cantidades muy grandes
de transferencias de la masa salarial a las ganancias globales de las empresas.
Grfico 2: Participacin de los salarios ajustados, como % del PIB a costo de
factores en moneda corriente

Irlanda
80 76.974.9
75
70.3
70
61.6
65
56.357.154.8
60
53.852.6
55
50

Portugal
85
80.3
80
75 71.1
67 65.7
70
64.166.4
63.262.861.4
65
60
55
50

Grecia

Espaa
75 70.572.4
68.366.9
70
62.6
65
60.258.4
57.456.3
60
55
50

85
80
75
70
65
60
55
50

83
66.969.4
63.761.8
60.3
56.9
54.153.4

Fuente: Construido a partir de European Comission ECFIN, Statistical Annex Table 32, Spring 2013.

Si se toma el nivel ms elevado y se compara con el ao 2012, resulta que para

Irlanda las remuneraciones de los trabajadores han disminuido en 24,3 puntos
porcentuales, lo que significa una disminucin de 31,6% del total de las
remuneraciones de los trabajadores, si ellos hubieran tenido la misma participacin
del ao ms elevado. Si se repiten los clculos y los sealamientos anteriores, en
Portugal, las remuneraciones disminuyen en 27 puntos porcentuales, o una
disminucin de 33,7% de las remuneraciones totales. Para Espaa la disminucin
es de 14 puntos porcentuales o una disminucin de 19,3% de las remuneraciones

totales. En Grecia, la disminucin es de 26,1 puntos porcentuales que corresponden

a una disminucin de 31,4% de las remuneraciones totales.
La globalizacin de la economa mundial y el neoliberalismo est logrando que los
salarios en Europa y en la economa mundial, en una perspectiva histrica estn
bajando, como los sealaba Marx (1873) acercndose a los salarios de los
trabajadores chinos. Ms an, porque los salarios en China, que eran muy bajos,
estn aumentando. La disminucin en Europa es tan drstica que ha generado
profundos y graves problemas sociales, los que a su vez se manifiestan en grandes
movilizaciones. .
VIII, La tendencia decreciente de las ganancias en Marx y el crecimiento de las
ganancias y la tasa de ganancias en la economa mundial actual.
A. Algunas de las formulaciones de Marx sobre la tasa de ganancia.
Marx fundamenta en forma detallada la tendencia decreciente de la cuota de
ganancia. Sin embargo, en el propio captulo XIII, La Ley Como Tal, al final seala:
Considerada la cosa en abstracto, puede ocurrir que al bajar el precio de cada
mercanca por efecto del aumento de la capacidad productiva y al aumentar, por
tanto, simultneamente el nmero de estas mercancas ms baratas, la cuota de
ganancia permanezca invariable, [] La cuota de ganancia podra incluso
aumentar si al aumento de la cuota de plusvala se uniese una considerable
reduccin de valor de los elementos del capital constante, y principalmente
los del capital fijo. Pero, en realidad, a la larga, la cuota de ganancia descender,
como ya hemos visto6 (Las negritas son nuestras)
An ms, en el captulo siguiente, -XIV-, Marx lo denomina Causas que
Contrarrestan la Ley, que se inicia con la siguiente breve Introduccin.
"Si nos fijamos en el enorme desarrollo adquirido por las fuerzas productivas
del trabajo social aunque slo sea en los ltimos treinta aos, comparado este
perodo con los anteriores, y si tenemos en cuenta sobre todo la masa enorme de
capital fijo que, aparte de la maquinaria en sentido estricto entra en el proceso social
de produccin en su conjunto, vemos que en vez de la dificultad que hasta ahora
han venido tropezando los economistas, o sea, el explicar la baja de la cuota
de ganancia, surge la dificultad inversa, a saber: la de explicar por qu esta
baja no es mayor o ms rpida. Ello se debe, indudablemente al juego de
influencias que contrarrestan y neutralizan los efectos de esta ley general, dndole
simplemente el carcter de una tendencia, razn por la cual presentamos aqu la
baja de la cuota general de ganancia como una tendencia a la baja simplemente.
Entre las causas que contrarrestan la ley que estamos examinando, las ms
generalizadas son las siguientes 7 (Las negritas son nuestras).

Aumento del grado de explotacin del trabajo

6 Marx, K , El Capital, Tercer Tomo, Pgina 230.

7 Marx, K . El Capital, Tomo III, Pgina 232

Reduccin del salario por debajo de su valor

Abaratamiento de los elementos que forman el capital constante

La superpoblacin relativa

El comercio exterior

Aumento del capital-acciones

Cada una de estas contratencias se manifiesta con mucha fuerza en la actualidad

generndose un aumento de las ganancias globales de las empresas y de la tasa de
ganancias.
B. Las ganancias de las empresas de Estados Unidos desde 1950 a 2012.
La informacin seala el gran crecimiento de las ganancias globales de las
empresas de Estados Unidos en Estados Unidos, y en el exterior, desde 1950 a
2012 en dlares corrientes y en dlares constantes y el gran crecimiento de las
ganancias recibidas por los Estados Unidos de sus empresas en el exterior.
Grfico 3. Las ganancias de las empresas de Estados Unidos desde 195
0 a 2012.
Total de ganancias de las Ganancias recibidas por EEUU de sus
empresas de EE UU en EEUU y empresas en el exterior 1950-2012
en el exterior 1950-2012 (MM de (MMUS$)
US$)
700
1950.6

2000
1600
1200

1608.3
En US$ corrientes

600
500
400
300

800
400
0

200
En US$ de 2005

100
0

Fuente: Construido a partir de las cifras del Departamento de Comercio de Estados Unidos.
Revisadas al 30 de mayo de 2013.

C. La tasa de ganancia de las empresas no financieras en Estados Unidos.

El comportamiento y el incremento de la tasa de retorno tasa de ganancia-, de las
empresas no financieras de Estados Unidos en Estados Unidos muestran, a partir
de mediados de los aos 80s una tendencia clara a aumentar antes y despus de
impuestos como se muestra en el grfico 4.
Las tasas de ganancia en los ltimos aos estn subiendo alcanzando los elevados
niveles previos a los aos 70s, y son muy superiores a las tasas de ganancia en la
crisis de 1974-1975 y de inicios de los aos 80s. Las tasas de ganancia seran an
mayores si se incorporan las tasas de ganancia de las empresas estadounidenses
en otros pases.
Grfico 4
Tasa de retorno 1960-2012: Excedentes Operacionales/Capital Fijo
(Antes y despus de Impuestos)
14
9

10.9
8.4

10.7
8.4

Tasa de retorno antes de Impto

Polynomial (Tasa de retorno antes de Impto)
Tasa de retorno despues de Impto
Polynomial (Tasa de retorno despues de Impto)

Fuente: Construido a partir de Note on the Returns for Domestic Nonfinancial Corporations in 19602005, y Returns for Domestic Nonfinancial Business, junio 2013. Departamento de Comercio de
Estados Unidos, www.bea.gov.

Las tasas de retorno tasas de ganancia-, por sectores industriales son ms

elevadas an segn la misma fuente. Por ejemplo, para el ao 2011, -ltimo ao
que se dispone informacin-, la tasa de retorno para el sector manufacturero fue de
18,6%, en tanto, para el sector de informacin, comunicaciones y tecnologa fue de
21,5%. La industria manufacturera en Estados Unidos est remontando, y la
industria de alta tecnologa de Estados Unidos ha mantenido y desarrollado su gran
liderazgo mundial.
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