BASE:

AO
2013

AO
2014

VARIACI
ON

6000000
2000000
0
3000000
0
4200000
0
5800000
0

2000000
6000000
4000000

Inventarios

8000000
1400000
0
2600000
0
4400000
0
5200000
0

Terrenos

1650000
00

1860000
00

2100000
00
8000000
0
4600000
0
3500000
0

2300000
00
7500000
0
3800000
0
3800000
0

1500000
0
2000000
0

2700000
0
2500000
0

4000000

CUENTA
Activos
Caja
Bancos
Clientes
Inversiones

Edificaciones
Maquinarias
Equipos de
Oficina
Equipos de
Comunicacin
Equipos de
Computo
Vehculos
Gastos Pagados
por Anticipado
Otros Activos

8000000

6000000
1000000
0

TOTAL
ACTIVOS
Pasivos

7270000
00

7910000
00

Obligaciones
Financieras
Proveedores
Nacionales

3000000
0
7000000
0

4100000
0
7500000
0

Costos y Gastos
por Pagar
TOTAL
PASIVOS

5700000
0
1570000
00

7500000
0
1910000
00

2000000
6000000
2100000
0
2000000
0
5000000
8000000
3000000
1200000
0
5000000
2000000
2000000
6400000
0
1100000
0
5000000
1800000
0
3400000

%
RELATIV
O

%
ABSOLUT
O

25
42,85714
29
15,38461
54
4,545454
55
11,53846
15

75
142,85714
3
115,38461
5
95,454545
5
111,53846
2

12,72727
27

112,72727
3

9,523809
52

109,52381

6,25
17,39130
43
8,571428
57

93,75
82,608695
7
108,57142
9

80

180

25

125

50

150

25

125

8,803301
24

108,80330
1

36,66666
67
7,142857
14

136,66666
7
107,14285
7

31,57894
74
21,65605
1

131,57894
7
121,65605
1

0
Patrimonios
4700000
00
3500000
0

5000000
00
2500000
0

Supervit

2500000
0
4000000
0

4000000
0
3500000
0

TOTAL
PATRIMONIO

5700000
00

6000000
00

TOTAL PASIVO
+ PATRIMONIO

7270000
00

7910000
00

Aportes Sociales
Reserva
Utilidad del
Ejercicio

3000000
0
1000000
0
1500000
0
5000000
3000000
0
6400000
0

6,382978
72
28,57142
86

106,38297
9
71,428571
4

60

160

12,5

87,5

5,263157
89

105,26315
8

8,803301
24

108,80330
1

Utilizando la tcnica de anlisis horizontal y tomando como base el ao 2013, podemos apreciar:
una variacin del TOTAL ACTIVOS de 64.000.000 favorables, que representa un valor relativo de
8,80330124 el cual se equivale a la variacin del ao base y un valor absoluto de 108,803301 que
se equivale al ao 2014 sobre el ao base
una variacin del TOTAL PASIVOS de 34.000.000 favorables, que representa un valor relativo de
-21,656051 el cual se equivale a la variacin del ao base y un valor absoluto de 121,656051 que
se equivale al ao 2014 sobre el ao base
una variacin del TOTAL PATRIMONIO de 34.000.000 favorables, que representa un valor relativo
de 21,656051 el cual se equivale a la variacin del ao base y un valor absoluto de 121,656051
que se equivale al ao 2014 sobre el ao base

CUENTA
Activos
Caja
Bancos
Clientes
Inversiones
Inventarios
Terrenos
Edificaciones

BASE:
AO
2013
6000000
2000000
0
3000000
0
4200000
0
5800000
0
1860000
00
2300000
00

AO
2014
8000000
1400000
0
2600000
0
4400000
0
5200000
0
1650000
00
2100000
00

VARIACI
ON

%
RELATIV
O

%
ABSOLUT
O

2000000

33,33333
33

133,33333
3

6000000

30
13,33333
33
4,761904
76
10,34482
76
11,29032
26
8,695652
17

70
86,666666
7
104,76190
5
89,655172
4
88,709677
4
91,304347
8

4000000
2000000
6000000
2100000
0
2000000
0

Maquinarias
Equipos de
Oficina
Equipos de
Comunicacin
Equipos de
Computo
Vehculos
Gastos Pagados
por Anticipado
Otros Activos
TOTAL
ACTIVOS
Pasivos
Obligaciones
Financieras
Proveedores
Nacionales
Costos y Gastos
por Pagar
TOTAL
PASIVOS
Patrimonios
Aportes Sociales

Reserva
Utilidad del
Ejercicio
Supervit
TOTAL
PATRIMONIO
TOTAL PASIVO
+ PATRIMONIO

7500000
0
3800000
0
3800000
0
2700000
0
2500000
0

8000000
0
4600000
0
3500000
0
1500000
0
2000000
0

5000000
8000000

6,666666
67
21,05263
16
7,894736
84
44,44444
44

106,66666
7
121,05263
2
92,105263
2
55,555555
6

2000000

20
33,33333
33

80
66,666666
7

6000000
1000000
0
7910000
00

4000000
8000000
7270000
00

2000000
6400000
0

20
8,091024
02

80
91,908976

4100000
0
7500000
0
7500000
0
1910000
00

3000000
0
7000000
0
5700000
0
1570000
00

1100000
0

26,82926
83
6,666666
67

73,170731
7
93,333333
3

24
17,80104
71

76
82,198952
9

5000000
00

4700000
00

94

2500000
0
4000000
0
3500000
0
6000000
00
7910000
00

3500000
0
2500000
0
4000000
0
5700000
00
7270000
00

3000000
0
1000000
0
1500000
0
5000000
3000000
0
6400000
0

40

140

37,5
14,28571
43

62,5
114,28571
4

5
8,091024
02

95

3000000
1200000
0
5000000

5000000
1800000
0
3400000
0

91,908976

Utilizando la tcnica de anlisis horizontal y tomando como base el ao 2014, podemos apreciar:
una variacin del TOTAL ACTIVOS de 64.000.000 desfavorable, que representa un valor relativo
de 8,80330124 el cual se equivale a la variacin del ao base y un valor absoluto de 91,908976
que se equivale al ao 2013 sobre el ao base
una variacin del TOTAL PASIVOS de 34.000.000 desfavorables, que representa un valor relativo
de 17,8010471 el cual se equivale a la variacin del ao base y un valor absoluto de
82,1989529 que se equivale al ao 2013 sobre el ao base
una variacin del TOTAL PATRIMONIO de 34.000.000 favorables, que representa un valor relativo

de 14,2857143 el cual se equivale a la variacin del ao base y un valor absoluto de

114,285714 que se equivale al ao 2013 sobre el ao base

Presentado por:
Bryan Lumar Villabona Galvis

Taller de:
Finanzas a Corto Plazo

Fecha:
Agosto 31 del 2015

Liquidez: En economa, la liquidez es una cualidad de los activos para ser

convertidos en dinero efectivo de forma inmediata, sin disminuir su valor. Por
definicin, el dinero es el activo con mayor liquidez, al igual que los depsitos en
bancos. Tambin se emplea con frecuencia el trmino activos lquidos, para
referirse al dinero y a los activos que pasan a dinero en efectivo rpidamente. Pero
para otros elementos que no son dinero, la liquidez presenta dos dimensiones. La
primera se remite al tiempo necesario para convertir el activo en dinero; la
segunda es el grado de seguridad relacionado con el precio o la razn de
conversin.

Endeudamiento: Se denomina endeudamiento a la capacidad que tiene una

persona de deber dinero sin caer en la morosidad. Los bancos manejan, entre
otros, este concepto a la hora de decidir si se concede o no un prstamo. Al final
se trata de un porcentaje que relaciona los ingresos de una persona con sus
gastos peridicos. Aunque existen variaciones, la frmula del endeudamiento ms
comn es la siguiente:
Endeudamiento = Gastos peridicos / Ingresos Mensuales Netos

Rentabilidad: La rentabilidad es la capacidad que tiene algo para generar

suficiente utilidad o ganancia; por ejemplo, un negocio es rentable cuando genera
mayores ingresos que egresos, un cliente es rentable cuando genera mayores
ingresos que gastos, un rea o departamento de empresa es rentable cuando
genera mayores ingresos que costos.
Pero una definicin ms precisa de la rentabilidad es la de un ndice que mide la
relacin entre la utilidad o la ganancia obtenida, y la inversin o los recursos que
se utilizaron para obtenerla.