Per coloca bono soberano para financiar presupuesto

pblico 2016
P

er coloc el martes un bono soberano por 1.250 millones de dlares para prefinanciar el presupuesto pblico del
prximo ao, en medio de una fuerte demanda, y en momentos en que el Gobierno busca reactivar la frgil
economa del pas minero.
La colocacin de la deuda, con un plazo de vencimiento de 12 aos, recibi
una demanda dems de 4.500 millones de dlares, dijo IFR, un servicio de informacin
financiera de Thomson Reuters.

y calific la
un

El Ministerio de Economa y Finanzas (MEF) aclar que la demanda fue de US$5.400 millones
operacin de "exitosa", en un contexto en que el escenario financiero internacional presenta
entorno incierto y recientemente voltil.

"De esta
manera, se emiti un nuevo benchmark global en dlares americanos con un plazo al
vencimiento a 12 aos, logrando el menor cupn histrico de la Repblica del Per. Al respecto, se coloc el Bono Global 2027, por un monto de
US$1.250 millones a una tasa de rendimiento de 4.15%, una tasa cupn de 4.125% y un precio de 99.766%. Este nuevo bono se convierte en la
referencia lquida para el tramo medio de la curva de rendimientos del Per", dijo el MEF.
Los coordinadores globales de la emisin del bono fueron Citigroup y JP Morgan.
El Gobierno del presidente Ollanta Humala anunci en un decreto supremo publicado el martes que la emisin de uno o ms bonos servir
para financiar el presupuesto pblico del 2016.
La oferta de papeles peruanos, la primera de Amrica Latina y el Caribe en mercados internacionales desde una colocacin que realiz Jamaica en
julio, llega en momentos en que los inversionistas se muestran cautos frente a la deuda de pases emergentes.
El MEF seal que el xito de la operacin es an ms notorio si se toma en cuenta que se realiz en un da en el que la bolsa de valores China
disminuy en 6.2%, su sexta peor cada diaria, mientras que el precio del cobre continu su tendencia a la baja de las ltimas semanas,
registrando niveles mnimos de los ltimos seis aos (US$228.1 libra) y en que las monedas de la regin se debilitaron frente al dlar americano:
Colombia (0.19%), Chile (0.54%) y Per (0.22%).
"Pese a esta coyuntura, las ptimas condiciones logradas en la operacin son una muestra de la diferenciacin que hacen los
inversionistas internacionales dada la buena calidad del crdito peruano, comparado con otros emisores, la cual se sustenta en los slidos
fundamentos econmicos de la Repblica de Per, as como en la solidez de la poltica fiscal y monetaria", seal el ministro de Economa y
Finanzas, ALonso Segura.
Agentes consideran que Per busca conseguir fondos antes de un alza de las tasas de inters en Estados Unidos, que la Reserva Federal podra
decidir el 17 de septiembre.
Esta es la segunda venta de bonos de Per en el ao. En marzo, el pas coloc reaperturas de su bono global 2050 por 545 millones de dlares y
del bono con vencimiento en el 2031 por 2.250 millones de soles.
"Esta es la tercera operacin de endeudamiento en mercados internacionales en los ltimos doce meses, anticipando oportunamente cubrir las
necesidades de financiamiento del Presupuesto Pblico. Todas estas operaciones estn enmarcadas en la Estrategia de Gestin Global de Activos y
Pasivos del Ministerio de Economa y Finanzas", seal la entidad.

MEF: Presupuesto del 2016 ser austero pero

razonable
El ministro Alonso Segura tambin aclar que el aumento del sueldo mnimo sigue en evaluacin y que una eventual
decisin tomar en cuenta las opiniones de los miembros del Ejecutivo.

El ministro de Economa Alonso Segura apunt hoy que su cartera est

trabajando en la formulacin del presupuesto para el 2016 y que esperan cerrarlo
a fin de mes para despus pasar a lidiar con el Congreso, cuya Mesa Directiva
ahora se encuentra en manos de la oposicin.

La cabeza el MEF explic que el prximo presupuesto no representar una

continuacin de las polticas contra cclicas que ha adoptado el Gobierno, sino
que se tratar de una distribucin austera en lnea con los tiempos.

Hemos tenido una poltica contra cclica y esto no puede ser permanente. Otros
pases est reduciendo su gasto y aqu vamos a tener un presupuesto austero
pero razonable y en lnea con la ley de responsabilidad fiscal, coment hoy
enRPP. Y anot que el MEF ya est revisando su proyeccin del PBI, que difundir en agosto con el Marco Macroeconmico
Multianual.
Sobre el aumento a la remuneracin mnima vital, que no se anunci en el discurso por 28 de julio, dijo que an se
encuentra en evaluacin, pero que lo ideal sera que los empleadores y trabajadores se pusieran de acuerdo en el Consejo
Nacional de Trabajo. En cualquier caso, dijo, que una decisin tomara las opiniones de otros miembros del Ejecutivo.
Inversin privada

Alonso Segura reiter que el deterioro de la inversin privada se debe al choque externo, que tambin afecta a los dems
pases de Latinoamrica, y que ha generado una cada de 15% en las exportaciones en lo que va del ao. Aunque reconoci
que el sector privado est amplificando el ciclo por el contexto poltico en un ao preelectoral.
Para compensar esta situacin, anunci que el MEF sigue trabajando para mejorar los procesos pero que la reduccin de
burocracias y trmites no pega de golpe y que ya est a punto de salir el reglamento sobre la ley para fortalecer los equipos
que buscan asegurar una regulacin adecuada.

Anteriormente, Alonso Segura ya haba adelantado que presentarn otros decretos legislativos, como un nuevo mecanismo
hipotecario paralelo al alquiler-venta y leasing inmobiliario, uno sobre expropiaciones y otros sobre obras por impuestos
(OxI) y asociaciones pblico-privadas (APP). Se espera que en la tercera semana de agosto se publiquen tres o cuatro
medidas.