CONVERSION DE ESTADOS FINANCIEROS

KAREN LILIANA CANCHILA PACHECO

JOSEFA MARIA SUEVIS CARRILLO

PROFESOR
HUGO MOLINA

CORPORACION UNIVERSITARIA LATINOAMERICANA

FACULTAD DE CIENCIAS ECONOMICAS
CONTADURIA PBLICA
SEMESTRE IV NOCTURNO
BARRANQUILLA D.E.I.P
2015

CONCEPTO DE CONVERSIN
El concepto de conversin implica transformar, re expresar o trasladar los
estados contables elaborados originalmente en una moneda A, en otra moneda
B.
Una conversin es una re expresin monetaria en la cual:
El objeto (lo que se expresa) es una medicin en moneda de origen;
El producto es una medicin (equivalente a la anterior) en una moneda de
conversin;
La segunda medicin se obtiene a partir de la primera y de algn tipo de cambio
que indica la cantidad de unidades de la moneda de origen por las que se puede
cambiar una unidad de la moneda de conversin, o viceversa.
Cuando lo que se convierte es el conjunto de datos que integra un juego de
estados contables, se habla de conversin de estados contables.
OBJETIVO DE LA CONVERSIN
Con respecto a estados contables, la conversin de los mismos a otra moneda
puede obedecer los siguientes propsitos:
a) obtener informacin para la toma de decisiones en una moneda distinta de la
local;
b) brindar informacin a accionistas del exterior que se sienten ms cmodos
usando datos expresados en la moneda de su propio pas o en otra de uso
universal;
c) para que una sociedad que prepara estados contables en otra moneda y posee
acciones del emisor de los estados contables pueda consolidar o combinar los
estados contables de la emisora o aplicar el mtodo del Valor Patrimonial
Proporcional.

CONVERSIN Y AJUSTE INTEGRAL POR INFLACIN

Tanto las conversiones como los ajustes integrales por inflacin implican
reexpresiones monetarias, pero en las primeras el reemplazo de una medicin por
otra obedece al cambio de la moneda de un pas por la de otro; y en los segundos
a la consideracin de los cambios en el poder adquisitivo de una moneda
determinada.
La conversin de estados contables no puede sustituir al ajuste por inflacin
porque:
Prcticamente ninguna moneda est exenta de inflacin;
Aunque la moneda de conversin est afectada por una tasa de inflacin
relativamente baja, sta tiene un efecto acumulativo importante y puede afectar
significativamente los indicadores que miden la rentabilidad;
Los datos en moneda extranjera raramente son aceptados por la legislacin
como base para la toma de decisiones societarias;
La inflacin que afecta a una moneda de origen no tiene por qu comportarse
del mismo modo que el tipo de cambio entre ella y la moneda de conversin
elegida.
Por lo tanto es preciso combinar las conversiones con los ajustes por inflacin,
para lo cual se han propuesto dos enfoques bsicos:
A) Convertir / Ajustar:
1) reemplazar la medicin en moneda de origen por otra en moneda de
conversin, utilizando el tipo de cambio que corresponda;
2) ajustar por inflacin la medicin en moneda de conversin, considerando los
cambios en el poder adquisitivo de sta;
B) Ajustar / Convertir:

1) primero se ajustan las mediciones en moneda de origen para que queden en

moneda de la fecha del informe contable a preparar;
2) los importes ajustados se convierten luego a moneda de conversin utilizando
un tipo de cambio de la fecha del informe contable.
TIPOS DE CAMBIO A EMPLEAR
Para las conversiones de datos en otra moneda
Las principales operaciones expresadas en moneda extranjera que deben
convertirse a moneda nacional son:
Las que generen crditos y deudas (ventas y prstamos efectuados, compras y
prstamos recibidos).
El tipo de cambio a emplear debera ser el que corresponde al momento (o
perodo) de devengamiento de la transaccin. En general hay que determinar:
Si la posterior cancelacin del crdito (o la deuda) se har en la propia moneda
extranjera (recibiendo o entregando billetes) o en moneda nacional ( a travs de
una entidad financiera);
En caso de haber tipos de cambio diferenciales, cul es el aplicable;
Si de acuerdo con las caractersticas de la operacin debe considerarse un tipo
de cambio comprador o vendedor.
Las que cancelan crditos y deudas.
Los pagos en moneda extranjera por compras al contado o para cancelar deudas
deberan convertirse al tipo de cambio al cual podran haberse liquidado (a la
fecha de la operacin) las divisas entregadas.
Los cobros en moneda extranjera por ventas al contado o por cobranzas de
crditos en ella deberan convertirse al tipo de cambio al cual podran liquidarse (a
la fecha de la transaccin) las divisas recibidas.

Para las revaluaciones de saldos deberan considerarse los tipos de cambio

correspondientes a la fecha de la nueva medicin contable.
Para las conversiones de datos a otra moneda
Hay acuerdo en que para estas conversiones se utilice el tipo de cambio
correspondiente al mercado al que deba recurrirse para pagar dividendos. Esto
considera el punto de vista de los inversores extranjeros, que son las personas en
cuyo inters suelen efectuarse las conversiones de estados contables.
Por otra parte, el tipo de cambio a emplear debera ser el de la fecha en cuyo
poder adquisitivo est expresada la medicin en moneda de origen, pues la
conversin solo debera apuntar al cambio de unidad de medida. Por lo tanto,
antes de cualquier conversin deberan excluirse los efectos de los ajustes por
inflacin que hayan incidido sobre las mediciones en moneda de origen a
convertir.
Como en el ajuste por inflacin, debe tenerse un cuidado especial con las partidas
en moneda de origen que resultan de comparar dos o ms mediciones expresadas
en distinto poder adquisitivo definido, como las correspondientes a los resultados
de tenencia (financieros y otros). En estos casos, lo que debe hacerse es: a)
convertir cada una de las mediciones comparadas; b) volver a efectuar la
comparacin utilizando las mediciones convertidas.

MTODOS DE CONVERSIN DE LOS ESTADOS CONTABLES A MONEDA

EXTRANJERA
Los EEUU se han caracterizado por ser quienes histricamente han tenido ms
inversiones en el exterior, y ello se manifiesta en que han sido los primeros en
tratar este tema.
a) Evolucin del mtodo de conversin a travs del tiempo:

De los diferentes mtodos de conversin que se desarrollan a continuacin, los

tres primeros slo tienen valor como antecedente doctrinario.
Ellos son:
1) Mtodo del tipo de cambio de cierre: donde todas las cuentas se conviertan a
tipo de cambio de cierre, sin distinguir si eran corrientes o no corrientes.
2) Mtodo de lo corriente y lo no corriente: se origin en el pronunciamiento
americano ARB 43, por el cual todas las cuentas corrientes se convertan al tipo
de cambio de cierre y las no corrientes se traducan a moneda extranjera en
funcin del tipo de cambio de origen. La mayora de los items del Estado de
Resultados se traducen al tipo de cambio promedio del perodo, excepto la
depreciacin, que se traduce al tipo de cambio de origen, a efectos de mantener la
coherencia con la partida no corriente que la origina. Este mtodo se utiliz hasta
1975.
3) Mtodo de lo monetario y no monetario: representa un avance respecto al
mtodo anterior, porque ya no desagrega en funcin de la clasificacin de la
cuenta , sino del carcter de la misma, en monetaria y no monetaria. Las cuentas
monetarias que muestran poder adquisitivo de cierre, se convierten al tipo de
cambio de cierre y las no monetarias al tipo de cambio de origen. El tratamiento
para las cuentas del Estado de Resultados es idntico al mtodo anterior. El
principal obstculo para este mtodo es la utilizacin de Valores Corrientes, ya
que cuentas no monetarias tambin estaran a poder adquisitivo de cierre.
b) El Mtodo Temporal:
1) Concepto de Conversin:
Consiste en convertir los Estados Contables de moneda de un pas a otro, como si
todas las operaciones ocurridas en moneda original, hubieran ocurrido en la
moneda de conversin, en el pas de origen. Por lo que mantiene los Principios de
Contabilidad Generalmente Aceptados con que fueron preparados los Estados
Contables en moneda de origen.

Lo que propone este mtodo es una reexpresin de los Estados Contables, es una
remedicin en moneda extranjera (estamos cambiando la unidad de medida), y
consiste en el replanteo de los Estados Contables en la moneda extranjera.
Lo que busca es medir la situacin patrimonial y los resultados en moneda
extranjera, en consecuencia, los Estados Contables deben ser aquellos que se
obtendran si la contabilidad se llevara en esa moneda extranjera a la que se
quiere convertir.
Cmo se logra esta reexpresin? Hay dos posibilidades, la primera es llevar una
contabilidad paralela en la moneda extranjera, y la segunda, es aplicar el Mtodo
Temporal.
Aplicar el Mtodo Temporal implica convertir los Estados Contables en moneda
local, de acuerdo a las siguientes pautas:
Las cuentas llevadas a precios de intercambio del pasado, son convertidas
empleando los tipos de cambio histricos, correspondientes a los momentos en
que se fijaron los respectivos precios (fecha de la operacin).
Las cuentas llevadas a precios de operaciones de compra o venta corriente o de
intercambios futuros, deben ser convertidas al tipo de cambio corriente (a fecha de
cierre).
En forma complementaria, se debe aplicar la Regla de Costo Mercado el menor,
a las cuentas convertidas.
Lo anteriormente expuesto implica:
Convertir los rubros monetarios al tipo de cambio de cierre.
Convertir los rubros no monetarios dependiendo del criterio de valuacin:
a) Si son valuados al costo, utilizando los tipos de cambio histricos, o lo que es lo
mismo, el tipo de cambio del momento en que el bien ingres a la empresa.

b) Si son valuados a valores corrientes, se debe utilizar el tipo de cambio de cierre

o el que corresponde a la fecha en que se determin ese valor.
Las cuentas de resultados, se convierten al tipo de cambio de cada transaccin,
excepto aquellas que deriven de cuentas de activos (por ej.: costo de ventas,
depreciaciones, etc.) que debern seguir el mismo tratamiento que el activo que
les dio origen, a efectos de mantener la coherencia del mtodo de ajuste.
El Proceso de Conversin:
Para convertir Estados Contables a Moneda Extranjera, aplicando el Mtodo
Temporal, se deben seguir los siguientes pasos:
1. Convertir los Estados Contables al inicio, reexpresando los activos y pasivos al
tipo de cambio correspondiente, tal como se explic en el punto anterior. Se
reexpresan los aportes efectuados por los socios, al tipo de cambio de la fecha del
aporte, y por diferencia, se determinan los resultados acumulados en moneda
extranjera al inicio.
2. Convertir los Estados Contables al cierre, reexpresando los activos y pasivos
aplicando la misma metodologa aplicada para los Estados Contables al inicio. A
los aportes efectuados por los socios, previo a este ejercicio econmico, ya
reexpresados al tipo de cambio del aporte, se le suman los nuevos aportes (slo
se consideran los aportes reales). A los Resultados Acumulados ya reexpresados
al inicio, se le restan las distribuciones reales efectuadas, y por diferencia, se
determina el Resultado del Ejercicio.

3. Las cuentas de resultados, se reexpresan al tipo de cambio de la transaccin,

excepto aquellas que deriven de cuentas de activos, que seguirn el mismo
tratamiento que el activo que les dio origen . Y por diferencia, obtenemos el
Resultado por Conversin.
4. Verificar el Resultado por Conversin obtenido por diferencia, el cual se verifica
de forma similar que el RDM del ajuste por inflacin.

En el Mtodo Temporal, el Resultado por Conversin es un resultado generado por

la tenencia de activos y pasivos monetarios en moneda local ante la variacin de
la cotizacin de la moneda de conversin.
En este mtodo, la Diferencia de Cambio una vez convertidos los Estados
Contables, es la generada por la tenencia de una tercera moneda (que no sea la
moneda local ni la de conversin.) No puede generarse diferencia de cambio por
tenencia de la moneda de conversin.
Para ilustrar el procedimiento de conversin, supngase que el 2 de enero de
20X1 la empresa Sotavento Rebolo S. A., con base en Colombia, adquiri por
400.000 euros una participacin del 80% en Martinica Barlovento S. A. una
empresa francesa que mantiene sus libros en euros, y estn de acuerdo con los
PCGA de Colombia. El proceso de conversin se ilustrar bajo dos suposiciones
diferentes: 1) el euro es la moneda funcional, y 2) el peso colombiano es la
moneda funcional.
Si los estados financieros al cierre del ejercicio, el 31 de diciembre, para una
subsidiaria que opera en territorio francs, desean ser convertidos a pesos
colombianos, utilizando el mtodo temporal, hace necesario aplicar diversas tasas
de cambio, segn la coherencia que requiera cada tipo de rubro a convertir.
Tengamos, por caso, las siguientes tasas de cambio:

Fecha Tipo de cambio-----------------------------------------2 de enero (fecha de

adquisicin) (H) 2.328

1 de septiembre (declaracin de dividendos) (D) 2.458

31 de diciembre (cierre de libros) (V) 2.587

Promedio del tipo de cambio de las transacciones

efectuadas durante el cuarto trimestre (M2) 2.522
Promedio para el ejercicio (M1) 2.418
Estado de Resultados

En tratndose los inventarios de un activo no monetario, su conversin de las

cuentas del juego de inventarios (peridicos) utiliza el mtodo de precios fijos y se
supone que los ingresos y los gastos fueron incurridos a la par durante el ejercicio.
Tambin se supone que las existencias del inventario final se adquirieron durante
el ltimo trimestre. El costo de ventas as obtenido pasa a ser parte del Estado de
resultados del Cuadro N 2.
Tabla 2: Conversin del juego de inventarios
Euros
Inventarios inicial de mercancas
(+) compra de mercancas

(-) inventarios final de mercancas

Costo de ventas

152.419

383.581

536.000

166.000

370.000

tipo de
conversi
n
$
2.328
$
2.418
$
2.392
$
2.522
$
2.334

pesos
colombiano
$
354.831.432
$
927.498.858
$
1.282.330.290
$
418.652.000
$
63.678.290

Cuadro 2 Hoja de trabajo para convertir los saldos de las cuentas del estado de
resultado de la subsidiaria que opera en el extranjero
MARTICINA BARLOVENTO S,A
HOJA DE TRABAJOS PARA CONVERSION DE ESTADO DE RESULTADOS
31 DE DICIEMBRE DEL 2011
Mtodo temporal

Estado de
Resultados

Balance
de
comproba
cion
ajustado

ventas
604.000
costo de

venta
370.000

gasto de
20.000
depreciacion

otros gatos
131.000

Tipo de
conversin

$
2.418
$
2.334
$
2.328
$
2.418

Mtodo de tipo de
cambio vigente

Balance de
comprobacio
n ajustado
(miles de
pesos)

Balance de
Tipo de
comprobacio
conversi n ajustado
n
(miles de
pesos)

$
1.460.472.00
0
$
863.678.000
$
46.560.000
$
16.758.000

$
2.418
$
2.418
$
2.328
$
2.418

$
1.460.472.00
0
$
894.660.000
$
46.560.000
$
316.758.000

para

obligaciones
16.400
fiscales
perdida de
conversin

utilidades
del ejercicio

66.600

$
2.418

$
39.655.000

$
2.418

(A/C)

$
39.569.000

$
-

$
154.252.000

$
-

$
-

$
39.655.000
(N/A)
$
162.839.000

Notas:
(H) tipo de cambio histrico
(V) tipo de cambio vigente
(M1) tipo de cambio medio utilizado para aproximar el tipo a la fecha en que estos
elementos fueron reconocidos
(N/A) no aplicable
(A/C) Ajuste de conversin monetaria. El saldo de $ 154.252 proviene de las
Utilidades del ejercicio que se obtiene en el Cuadro 4. Este otro importe de cuadre,
correspondiente a la prdida de la conversin, por $ 39.569, resulta de la
conversin de los diversos flujos monetarios, aplicando los tipos de cambio
pertinentes (Tipo de cambio Vigente para los monetarios y Tipo de cambio
Histrico para los no monetarios), para obtener en ambos casos, el nmero
equivalente de pesos colombianos en la fecha que tuvo lugar el cierre contable.

Estado del movimiento de las utilidades

Cuadro 3 Hoja de trabajo para convertir los movimientos de las utilidades de la
subsidiaria que opera en el extranjero

MARTINICA BARLOVENTO S,A

HOJA DE TRABAJO PARA CONVERSIN DE MOVIMIENTO DE UTILIDADES
31 DE DICIEMBRE DEL 2011
Metodo del tipo de
Metodo temporal
cambio vigente
estados de
movimientos
de utilidades

Balance
de
comproba
cion
ajustados
(euros)

Utilidades
acumuladas
anterior 1.1

96.000

(-) reservas
creadas 1.9.

60.000

Utilidades
acumuladas
31.12
utilidades del
ejercicio
31.12
Utilidad
disponibles
Utilidad del
ejercicio
anterior 1.1
dividendos
pagados
31.12

Balance de
tipo de
comprobaci
conversio
on ajustado
n
(ML/PS)
$
2.328
$
2.328

$
223.488.000
$
139.680.000

tipo de
conversi
on

Balance de
comprobacio
n ajustado
(ML/PS)

$
2.328

$
223.488.000

$
2.328

$
139.680.000

36.000

$
2.328

$
83.808.000

$
2.328

$
83.808.000

66.600

$
2.316

$
154.252.000

$
2.445

$
162.839.000

102.600

$
-

$
238.060.000

$
-

$
246.647.000

60.000

$
2.458

$
147.480.000

$
2.458

$
147.480.000

60.000

2.458

147.480.000

2.458

147.480.000

Balance General
En el siguiente cuadro, bajo el mtodo temporal, las Utilidades del Ejercicio
reciben el nombre de importe de conversin (I/C) y surgen en el intento de la

igualacin entre el total de los activos con el total de pasivos y el patrimonio neto
de la empresa, cuyo resultado se traslada al Estado de Resultados del Cuadro 2.
Cuadro 4 Hoja de trabajo para convertir los saldos de las cuentas del Balance
General de la subsidiaria que opera en el extranjero

MARTINICA BARLOVENTO S,A.

HOJA DE TRABAJO PARA CONVERSION DEL BALANCE GENERAL
31 DE DICIEMBRE DEL 2011
METODO DEL TIPO DE
METODO TEMPORAL
CAMBIO VIGENTE
BALANCE
BALANCE DE
TIPO DE
DE PUREBA
PRUEBA
CONVERSI
AJUSTADO
AJUSTADO
ON
(EURO)
(ML/PS)

$
$
CAJA
96.120
2.587
248.662.000

$
$
INVERSIONES
201.819
2.587
522.106.000

$
$
CLIENTES
167.480
2.587
433.271.000
SUBTOTAL
$

$
ACTIVO
1.204.039.00
465.419
2.587
MONETARIO
0

$
$
MERCANCIA
166.000
2.522
418.652.000

$
$
TERRENOS
100.000
2.328
232.800.000
EDIFICIO

$
$
(NETO)
130.000
2.328
302.640.000

$
$
EQUIPO (NETO)
86.000
2.328
200.208.000
$
TOTAL

$
2.358.339.00
ACTIVO
947.419
2.489
0
OBLIGACIONES
$
$
CORTO PLAZO 368.819
2.587
954.135.000
CUENTA POR

$
$
PAGAR A
128.000
2.587
331.136.000
LARGO PLAZO
OTRAS

$
$
OBLIGACIONES 96.000
2.587
248.352.000
SUBTOTAL
$

$
PASIVO
1.533.623.00
592.819
2.587
MONETARIO
0
BALANCE DE
SITUACION

TIPO DE
CONVERSIO
N

BALANCE DE
PRUEBA
AJUSTADO
(ML/PS)

$
2.587
$
2.587
$
2.587

$
248.662.000
$
522.106.000
$
433.271.000

$
2.587

$
1.204.039.000

$
2.587
$
2.587
$
2.587
$
2.587

$
429.442.000
$
258.700.000
$
336.310.000
$
222.482.000

$
2.587

$
2.450.973.000

$
2.587

$
954.135.000

$
2.587

$
331.136.000

$
2.587

$
248.352.000

$
2.587

$
1.533.623.000

CAPITAL
SUSCRITO Y
PAGADO

192.000

$
2.328

$
446.976.000

$
2.328

$
446.976.000

RESERVAS

60.000

$
2.328

$
139.680.000

$
2.328

$
139.680.000

36.000

$
2.418

$
83.808.000

$
2.418

$
83.808.000

66.600

$
2.316

$
154.252.000

$
2.445

$
162.839.000

354.600

$
2.325

947.419

$
2.489

$
$
824.716.000 $
$
2.358.339.00
0

$
-

947.419

$
2.489

UTILIDADES
ACUMULADAS
31.12
UTILIDADES
DEL EJERCICIO
31.12
SUBTOTAL
PATRIMONIO
TOTAL
PASIVO Y
PATRIMONIO
AJUSTE DE
CONVERSION
TOTAL

(N/A)

$
833.303.000
$
2.366.926.000
(S/C)

$
$
2.358.339.00
0

$
84.047.000
$
2.450.973.000

(H) tipo de cambio histrico

(V) tipo de cambio vigente
(M1) tipo de cambio medio para todo el ejercicio
(N/A) no aplicable
(S/C) Supervit por conversin monetaria.
(I/C) Importe de conversin.
La diferencia entre la suma de los saldos de las cuentas patrimoniales y el total
del Activo.
ANLISIS DE LA GANANCIA O PRDIDA EN LA CONVERSIN
Verificacin del Supervit de Conversin (del Balance General)
A partir de los balances de situacin de Martinica Barlovento S.A. podemos
conciliar la posicin del patrimonio neto y del capital de trabajo y con ayuda de las
cuentas T analizaremos los impactos cambiarios en las corrientes no monetarias:
Tabla 4: Balances de Situacin y movimientos en cuentas T de la subordinada
extranjera
MARTINICA BARLOVENTO S.A.
Balances de Situacin comparados (en Euros)
CUENTAS

PERIODOS
2010

2011

$
220.000.000
$
CAJA
30.800.000
$
INVERSIONES
103.400.000
$
CLIENTES
85.800.000
ACTIVOS NO
$
MONETARIOS
488.419.000
$
MERCANCIAS
152.419.000
$
ACTIVOS FIJOS
336.000.000
$
TOTAL
708.419.000
$
PASIVO MONETARIOS
360.419.000
OBLIGACIONES
$
BANCARIAS
250.000.000
$
PROVEEDORES
80.000.000
COSTO Y GASTO POR
$
PAGAR
30.419.000
PASIVOS NO
$
MONETARIOS
348.000.000
$
ACCIONES ORDINARIAS
192.000.000
$
REVERSAS
$
UTILIDADES ACUMULADAS
96.000.000
UTILIDADES DEL
$
EJERCICIO
60.000.000
$
TOTAL
708.419.000
ACTIVOS MONETARIOS

$
465.419.000
$
96.120.000
$
201.819.000
$
167.480.000
$
482.000.000
$
166.000.000
$
316.000.000
$
947.419.000
$
592.819.000
$
368.819.000
$
128.000.000
$
96.000.000
$
354.600.000
$
192.000.000
$
60.000.000
$
36.000.000
$
66.600.000
$
947.419.000

Patrimonio neto en 20X0 = 708.419 360.419 = 348.000

Patrimonio neto en 20X1 = 947.419 592.819 = 354.600

Ahora, a partir de los balances de situacin inicial y final, las cuentas T y del
estado de resultados de Martinica Barlovento S.A, podemos construir un Estado
de Flujos, denominado mtodo indirecto, para efectos de analizar los impactos
cambiarios sobre el control interno de la empresa, as:
Capital de Trabajo Monetario en 20X0 = 360.419 220.000 = 140.419
Capital de Trabajo Monetario en 20X1 = 592.819 465.419 = 127.400
Cuadro 5 Verificacin del ajuste de conversin en Capital de Trabajo Monetario.

MARTINICA BARLOVENTO S,A.

ANALISIS DE LOS CAMBIOS DE CAPITAL DE TRABAJO
METODO DEL TIPO DE
METODO TEMPORAL
CAMBIO VIGENTE
PARTIDAS NO
MONETARIAS

2011(EUROS)

PASIVOS MONETARIO
(TABLA 4)

360.419

(-) ACTIVOS MONETARIOS

220.000

CAPITAL DE TRABAJO
140.419
INVENTARIO DE MERCANCIA
2001
166.000

INVENTARIO INICIAL DE
MERCANCIA 2010

ACTIVO FIJOS 2011

316.000

ACTIVO FIJOS 2010

UTILIDADES

ACOMULADAS
RESERVAS

OBLIGATORIAS CREADA
2011
UTILIDADES DEL

EJERCICIO ANT. 2010

96.000
SALDO DE UTILIDADES

ACOM. 2011
UTILIDADES DEL

EJERCICIO 2010
60.000
UTILIDADES DEL

EJERCICIO 2011

VENTA DE MERCANCIA
COSTO DE LA M/CIA

VENDIDA
370.000

DEPRECIACIONES
20.000

OTROS GASTOS
131.000

GASTO DE IMPUESTO
16.400
CAPITAL DE TRABAJO

FINAL
PASIVOS MONETARIO

(TABLA 4)
(-) ACTIVOS MONETARIOS

TIPO DE
2010 (EUROS) CONVERSI
ON

$
2.328

$
2.522

$
152.419
2.328

$
2.328

$
336.000
2.328

$
-

$
$
$
326.895.432
$
418.652.000
-$
354.831.432
$
735.648.000
-$
782.208.000
$
-

60.000

$
2.328

-$
139.680.000

36.000

604.000

592.819

465.419

127.400

$
2.328
$
2.328
$
2.328
$
$
2.418

$
223.488.000
-$
83.808.000
$
139.680.000
$
-$
1.460.472.000

MONEDA
NACIONAL

$
2.328
$
2.418
$
2.418
$
$
-

$
496.560.000
$
316.758.000
$
39.655.200
$
$
-

$
2.587

-$
329.583.800

Al ecuacionar la suma de los impactos cambiarios positivos y negativos de los

flujos monetarios, despejamos como costo de mercanca vendida la suma de $
903.246.600, equivalente a una tasa de cambio de 2.441,21 $/euro, en la que se
podra presumir la existencia de un sistema Peps (Fifo) de valoracin. Al comparar
esta cifra del costo de ventas con la proporcionada por la Tabla N 2, puede
apreciarse una diferencia de $ 39.568.310, muy aproximada a la ya antes
planteada como ajuste de conversin monetaria (A/C) en el Cuadro N 2.
La interpretacin del Cuadro 5 est relacionada solamente con las partidas no
monetarias que se ven afectadas por las sucesivas variaciones en los tipos de
cambio, dando lugar a una ganancia o a una prdida continua en la medida en que
estas partidas no monetarias vayan generando partidas monetarias convertidas al
tipo de cambio vigente. Los resultados as obtenidos, pasan a hacer parte del
Estado de Flujo de Efectivo del Cuadro N 6.
Cuadro 6 Verificacin del ajuste de conversin en el Estado de flujos de efectivo.

El Estado de Flujos de Efectivo nos permite la elaboracin del Balance General

final mediante una revalorizacin del patrimonio por efectos de la inflacin
originado por la diferencia entre el saldo final de caja y la conversin [ (V) 2.587]
del efectivo de la Tabla 4. En este punto, se da por terminado el proceso de
conversin de los estados financieros bajo el mtodo temporal, en moneda
extranjera a moneda nacional.
Cuadro 7: Balance de Situacin de la subordinada extranjera bajo el mtodo
temporal

Segn concepto 115-024083 de Marzo de 2008 emitido por la Superintendencia

de Sociedades, "al efectuar el ajuste por diferencia en cambio de la inversin, este
debe ser reconocido como un mayor valor de la inversin (si tal diferencia es
positiva), o menor valor (cuando la sealada diferencia sea negativa) y, como

contrapartida el rubro 3225-Supervit mtodo de participacin patrimonial. En este

punto

se

considera

importante

anotar que

si

como

consecuencia

del

reconocimiento de la diferencia en cambio, el saldo del rubro Supervit mtodo de

participacin, resulta de naturaleza contraria y producto de ello el patrimonio de
la sociedad se reduce por debajo del cincuenta por ciento del capital suscrito,
queda ella incursa en la causal de disolucin de que trata el Artculo 457
del Cdigo de Comercio".
Procedimiento de anticuacin de los estados financieros
Si bien, en una contabilidad a precios corrientes tanto en las cuentas del Estado
de Resultados como en las del Estado de Flujos de Efectivo no quedan
desplegadas las utilidades generadas por la diferencia en cambio, no ocurre los
mismo con el Balance General.
A travs del procedimiento denominado "anticuacin" podemos buscar el
antecedente de los desfases en la valoracin de las cuentas del balance general
convertido bajo el mtodo del tipo de cambio vigente.
En primer lugar se trasladan los saldos de utilidades del ejercicio anterior, cuyos
movimientos no pueden ser integrados a valores registrados en las mismas
cuentas actuales, por motivo de proceder de diferentes valoraciones:
Tabla 6: Asientos de traslados de cuentas patrimoniales provenientes del periodo
anterior

El segundo paso se efecta con ayuda de las cuentas T, en las cuales, en la parte
superior de la T aparece el valor alcanzado por cada cuenta bajo el mtodo del
cambio vigente y debajo el valor del devengo que deba ser aadido (ajustado)
para igualarlos:
Tabla 7: Valores de los desfases monetarios provenientes del periodo anterior

Luego, en tercer paso, se confeccionan los papeles de trabajo con los ajustes de
anticuacin por devengamientos.
Los devengos en si son variaciones nominales que ocurren en algunas partidas
activas y/o pasivas. Si adoptamos V como representacin de los devengos,
podemos escribir:
PARTIDAS ACTIVAS = Saldo inicial + Movimientos dbitos Movimientos crditos
V
PARTIDAS PASIVAS = Saldo inicial + Movimientos crditos Movimientos dbitos
V

Papeles de trabajo para la anticuacin de los estados financieros

MARTINICA BARLOVENTO S.A.

CONTABILIDAD DE LA RELACION MATRIZ-SUBORDINADA EXTRANJERA

A manera de un procedimiento de preparacin previo, un proceso de consolidacin
de los estados financieros debe comenzar verificando la aplicacin del mtodo de
participacin patrimonial en las inversiones de las empresas subordinadas.
Si la matriz y las subordinadas utilizan bases contables diferentes para
transacciones y eventos semejantes en circunstancias similares, se deben ajustar
los estados financieros de las sociedades en papeles de trabajo especialmente
elaborados para tal efecto. Si los ajustes carecen de importancia relativa, podrn
omitirse pero con la revelacin en notas correspondientes.
Si existieren subordinadas en el exterior, adems de homogeneizar las bases
contables, los estados financieros deben convertirse a pesos colombianos. En el
caso de ser necesaria la reexpresin de uno o varios estados financieros en
cumplimiento de la NIIF respectiva, lo ms comn es reexpresar los estados
financieros individuales y despus iniciar el proceso de la consolidacin.

La regla general es que todas las subsidiarias deben consolidarse, sin embargo,
existen casos particulares en los que el poder de la controladora para gobernar
las polticas de operacin y financieras de algunas subsidiarias se ha perdido o se
encuentra seriamente limitado y, por ello, se justifica la exclusin de tales
subsidiarias en la consolidacin.
En el caso bajo estudio, se calcula la participacin no controladora aplicando el
porcentaje de participacin a cada uno de los rubros del balance de comprobacin
final de la subordinada en el extranjero y, se confeccionan los asientos de
eliminacin de la inversin en papeles de trabajo:
Cuadro N 8: Asiento de separacin de las participaciones subsidiarias

En general, los grupos empresariales (aquellos en los que existe subordinacin y

unidad de propsito y de direccin) estn obligados a presentar anualmente ante
las autoridades tributarias los estados financieros consolidados. Cuando la
controlante o matriz no se encuentra domiciliada en el pas, la informacin debe
ser suministrada por la sucursal en Colombia y cuando no tenga sucursal la
informacin debe ser entonces suministrada por la subordinada que tenga el
mayor patrimonio neto (Estatuto Tributario, Art 631, modificado por la Ley 488 de
1998).
Adems, los contribuyentes nacionales sujetos al impuesto de renta, o los
extranjeros personas naturales con ms de cinco aos de residencia en el pas,
que perciban rentas de fuente extranjera, tienen derecho a descontar del monto
del impuesto colombiano de renta, el pagado en el extranjero, liquidado sobre
esas mismas rentas, siempre que el descuento no exceda del monto del impuesto
que deba pagar el contribuyente en Colombia por esas mismas rentas (Estatuto
Tributario, Art 254, modificado por la Ley 1430 de 2010).

Cuando

se

trate

de

dividendos

participaciones

provenientes

de sociedades domiciliadas en el exterior, para tener derecho al descuento, el

contribuyente nacional debe poseer una participacin directa en el capital de
la sociedad de la cual recibe los dividendos o participaciones de al menos el
quince por ciento (15%) de las acciones o participaciones (excluyendo las
acciones o participaciones sin derecho a voto).
En el caso que nos ocupa si la participacin en las utilidades es el 80% de $
162.838.800 siendo la tasa de tributacin nacional del 33% y el impuesto pagado
en el exterior el 80% de $ 39.655.200, entonces nuestro la compaa nacional
Sotavento

Rebolo

S.A

an

deber

tributar,

como

impuesto

de

renta

de fuentes extranjeras, la suma de $ 3.334.243. Por este motivo, en los papeles

de trabajo podr observarse el desglose de esta partida para obligaciones fiscales
desde la utilidad del ejercicio reportada por la fuente extranjera.

En fechas posteriores al reconocimiento inicial

Desde el marco conceptual de las NIIF, la consolidacin ha de basarse en el

principio de la entidad y en la hiptesis contable del devengo.
Principio de la Entidad econmica: El ente econmico es la empresa, esto es, la
actividad econmica organizada como una unidad, respecto de la cual se predica
el control de los recursos. El ente debe ser definido e identificado en forma tal que
se distinga de otros entes.
En materia de capital y de decisiones, al ser consolidada, la empresa tenedora y
sus subsidiarias, integran una unidad econmica y centro de decisiones sin
personera jurdica propia e independiente de otras entidades. En consecuencia,
para los lectores de los estados financieros es de primordial inters conocer las
relaciones de la empresa controladora y sus subsidiarias con terceros, as como
sus efectos. Para que esta comunicacin sea adecuada, se requiere que los
estados financieros incluyan todos los derechos, obligaciones, restricciones,
patrimonio y resultados de operacin de la empresa controladora y sus
subsidiarias, ya que se trata de una sola empresa, lo que se logra con los estados
financieros consolidados y sus revelaciones.

Hiptesis del Devengo contable: El devengo se refiere a lo que deber

considerarse como un evento susceptible de ser valuado cuando ocurre una
transaccin y por lo tanto deba reflejarse en estados financieros. Los efectos de
las transacciones y dems sucesos se reconocen cuando ocurren y no cuando se
recibe o paga dinero u otro equivalente de efectivo. Asimismo, se registran en
la contabilidad y se informa sobre ellos en los estados financieros de los ejercicios
con los cuales se relacionan.
Las operaciones y dems sucesos que la contabilidad cuantifica se reconocen
devengados cuando:

han afectado las transacciones con otros entes econmicos

han tenido lugar transformaciones internas que modifican la estructura de

los recursos o de sus fuentes

han ocurrido eventos econmicos externos a la entidad o derivado de las

operaciones de esta y cuyo efecto puede cuantificarse de manera
razonable en trminos monetarios.

Tanto la naturaleza intrnseca como la antigedad de cada uno de los activos y/o
pasivos son factores claves para la acumulacin peridica de valor efectivamente
ganado y/o perdido en un determinado periodo del tiempo, independientemente de
que si tales hechos econmicos hayan sido cobrados y/o pagados. Cuando el
contexto es inestable, este devengo se constituye en una especie de cobertura o
resguardo contra la inflacin.
Atendiendo el comportamiento de las partidas, entre ellas se pueden distinguir tres
grupos:

Activos y pasivos monetarios sin devengos, como el dinero en efectivo,

las cuentas corrientes bancarias, algunos prstamos a corto plazo a
empleados, etc., que estn siempre medidos en moneda funcional a la
fecha del cierre de los estados financieros o en el instante de lectura de la
informacin. En contextos inestables se denominan activos y/o pasivos sin
cobertura o resguardos.

Activos y pasivos monetarios con devengos, como las cuentas por cobrar ,
las cuentas por pagar en moneda, etc., que requieren del correcto devengo

de los componentes financieros nominales para actualizarlos en moneda

homognea del instante de cierre de los estados financieros o de la
lectura de la informacin. En contextos inestables se denominan activos y/o
pasivos con coberturas, aunque tal cobertura puede ser suficiente o no.

Activos y pasivos no monetarios, como los inventarios, la planta y equipo,

las inversiones fsicas, los derechos y obligaciones a pagarse en especie,
etc., que siempre requieren del correcto devengo de los ajustes al valor
nominal para actualizarlos en moneda homognea del instante de cierre de
los estados financieros o de la lectura de la informacin. En contextos
inestables se denominan activos y/o pasivos con cobertura, aunque tal
cobertura puede ser excesiva o no.

La contabilidad formal reconoce las variaciones nominales que ocurren en algunas

partidas activas y/o pasivas, as:

a) En el modo de componentes financieros nominales devengados que se

generan en las partidas activas y/o pasivas monetarias.

Para algunos pasivos en moneda la entidad puede tener la intencin de

cancelacin anticipada o no, en tales casos:
- Se entiende por valor de cancelacin el valor descontado de la deuda calculado
con la tasa que el acreedor aceptara para recibir su pago anticipado.
- Se entiende por devengo la porcin devengada de la diferencia entre
la medicin original y la medicin al vencimiento, que significa la cantidad de
intereses devengados desde el origen hasta el instante de la lectura de la
medicin, usando la TIR pactada y en forma exponencial [este es el caso de las
partidas en el Cuadro N 6, que por $ 3.120.000 se contraponen a los dividendos
por pagar, esto es: 55.872.000(1 + 0,006)9 = 58.992.000 siendo la TIR el seis por
mil mensual].
- Se entiende por valor actual el valor descontado de los flujos de fondos a la TIR
pactada al inicio. Si las tasas de inters para devengar y para descontar son las
mismas, el importe de estos dos ltimos mtodos converge.

b) En el modo de ajuste al valor nominal que se generan en las partidas

activas y/o pasivas no monetarias.

Algunos tipos de erogaciones posteriores al reconocimiento inicial de la

informacin contable que presentan formas de registro muy particulares,
- Erogaciones que representan mejoras ya sea por aumento en la vida til
estimada, en la capacidad de produccin, en la calidad o en la eficiencia del
costeo
- Erogaciones que representan mantenimiento o reacondicionamiento conducente
a la recuperacin de la capacidad y el uso continuo (este es el caso de las partidas
en

el

Cuadro

6,

que

por

1.800.000

se

contraponen

la depreciacin acumulada).
Existen dos mtodos de consolidacin: el mtodo de integracin global y el
mtodo de integracin proporcional. En el caso que nos ocupa aplicaremos el
mtodo de integracin proporcional. Se entiende por mtodo de integracin
proporcional aquel en el que se incorporan a los estados financieros de la matriz o
controlantes, el porcentaje de participacin de cada uno de los participantes en el
capital o en las decisiones, previa eliminacin en la matriz o controlante, de
la inversin efectuada por ella en el patrimonio de la subordinada y tambin de las
operaciones y saldos recprocos existentes a la fecha de corte de los estados
financieros consolidados.

Los Papeles de Trabajo

El proceso de consolidacin abarca los siguientes procedimientos:

Se registran verticalmente las cuentas de los estados financieros en

consolidacin, de manera uniforme y consistente.

Se registran horizontalmente los saldos de las cuentas de los estados

financieros individuales de cada una de las empresas del grupo.

Se abre el nmero de columnas necesario para incluir los ajustes o

eliminaciones que se deriven de la consolidacin, as como las cifras
correspondientes a la participacin no controladora. Al final, se abre la
columna en la cual se mostraran los saldos consolidados.

A partir de los Balances de Comprobacin ajustados de cada una de las

compaas agrupadas se incluyen las eliminaciones que requiere la
consolidacin de las empresas agrupadas, as:

Cuadro 7: Papeles de trabajo para la consolidacin de los estados financieros

El Mtodo de Traslacin o de la Moneda Funcional

Este mtodo surge con el FAS 52 y es recogido por la NIC 21.
Este pronunciamiento del FASB es aplicable cuando las conversiones sean
utilizadas para:
Consolidacin
Combinacin

Equivalencia Patrimonial
Cuando el objetivo sea otro, este ser determinado por los interesados en la
conversin de los Estados Contables.
El Mtodo de Traslacin, implica medir los Estados Contables no en la moneda de
conversin, sino en la moneda en la que trabaja la empresa, a la que el FAS 52 la
denomina Moneda Funcional.
La moneda funcional de una entidad es la moneda del mbiente econmico
principal en que la entidad opera; normalmente, es la moneda del sistema en que
la entidad inicialmente genera y utiliza fondos.
Una vez medidos los Estados Contables en moneda funcional, se llevan a la
moneda de conversin, efectuando una traslacin, no una reexpresin.
El Mtodo de Traslacin considera la traduccin de los Estados Contables desde
el punto de vista del inversor, pretende medir los resultados de la inversin en el
extranjero en funcin del efecto que tenga sobre los flujos de fondos de la
inversora, es decir, aquellos resultados que afecten la capacidad de girar fondos o
dividendos hacia la matriz; como si la empresa que convierte los Estados
Contables fuera una unidad indivisible, que el inversor tiene o vende en su
conjunto.
Este mtodo no es aplicable a economas cuya tasa de inflacin acumulada en los
ltimos 3 aos sea 100% o ms (economa hiperinflacionaria), ya que su moneda
no es considerada suficientemente estable para ser usada como moneda
funcional, y deber ser utilizada en su lugar la moneda ms estable. Esto implica
segn el FAS 52, utilizar el Mtodo Temporal para economas hiperinflacionarias.
Aplicar el Mtodo de Traslacin, implica cumplir los siguientes pasos:

Determinar la moneda funcional de la inversin en el extranjero.

Remedir los Estados Contables de la moneda en la que se preparan los
mismos (generalmente en moneda local) a moneda funcional. Mtodo
Temporal.

Convertir los Estados Contables de la moneda funcional a la moneda de

conversin (moneda de la matriz). Mtodo de Traslacin.

El 1er paso, ya lo hemos desarrollado al definir el concepto de Moneda Funcional

y los factores econmicos que deben considerarse para su determinacin.
El 2 paso (segn el FAS 52), se debe realizar como si todas y cada una de las
operaciones de la empresa se efectuaron en moneda funcional, esto es lo que
definimos anteriormente como Mtodo Temporal.
En el caso que la moneda local coincida con la moneda funcional, este paso
debemos obviarlo.
El 3er paso, es aplicar el Mtodo de Traslacin, que es una combinacin del
Mtodo Temporal con el Mtodo del Tipo de Cambio de Cierre. Con este mtodo
debemos aplicar las siguientes pautas:
Los Activos y Pasivos se convierten al tipo de cambio de la fecha de la conversin
(normalmente, es el tipo de cambio de cierre).
En el Patrimonio, los aportes efectuados por los socios (al igual que en el Mtodo
Temporal), se convierten al tipo de cambio de la fecha de los aportes, con la
intencin de tener presente el monto que aport la matriz en su moneda, y
mantener fijo dicho importe invertido. Concomitantemente nos aparecer otra
cuenta, llamada Ajuste por Traslacin, que recibe el tratamiento de una reserva, no
se considera un resultado, porque el objetivo del Mtodo de Traslacin, es medir
los resultados de la inversin en el extranjero, en funcin del efecto que tenga
sobre los flujos de fondos de la inversora, es decir aquellos resultados que afecten
la capacidad de girar fondos o dividendos a la matriz. El Ajuste por Traslacin es
consecuencia de poseer una inversin en una moneda que no es la moneda de la
matriz y eso no es un resultado que se pueda girar a la matriz (la inversin es la
empresa, no se refiere a la tenencia de activos y pasivos en otras monedas). Este
resultado podr distribuirse en oportunidad de la liquidacin parcial o total de la
empresa que traduce los estados contables segn este modelo. En ese momento,
ser una prdida o ganancia para la empresa inversora, ya que tendrn efecto

sobre los flujos de fondos, y es cuando la empresa inversora recibe el resultado de

su inversin.
Para aplicar el Mtodo de Traslacin (pasar de moneda funcional a moneda de
conversin), debemos aplicar los siguientes pasos:
1) Trasladar los Estados Contables al inicio en moneda funcional a moneda de
conversin, para ello se convierten los activos y pasivos al inicio, al tipo de cambio
inicial (que es el tipo de cambio de cierre del ejercicio anterior). Los aportes
efectuados por los socios, al tipo de cambio histrico, y por diferencia
determinamos los resultados acumulados en moneda de conversin al inicio; estos
resultados acumulados se componen de: Resultados Acumulados ms Ajustes por
Traslacin de ejercicios anteriores (includo el que corresponde al Estado contable
que tomamos como inicial para aplicar el mtodo).

2) Trasladar los Estados Contables al cierre en moneda funcional a moneda de

conversin, para ello se convierten los activos y pasivos al cierre, al tipo de cambio
de cierre. Los aportes efectuados por los socios sern los mismos que se
convirtieron al inicio ms algn aporte realizado en el ejercicio, convertido al tipo
de cambio del da del aporte. Los resultados acumulados sern los mismos que al
inicio, menos las distribuciones reales, convertidas al tipo de cambio de la fecha
de la distribucin. Pasamos al Estado de Resultados, donde convertimos todos los
resultados al tipo de cambio de la fecha de devengamiento de los mismos, y
calculamos el Resultado del Ejercicio. Calculado el mismo, volvemos al Estado de
Situacin Patrimonial y lo colocamos en el Patrimonio convertido, y por diferencia
se obtiene el Ajuste por Traslacin, el cual es considerado como Patrimonio y no
como Resultado.
3) Verificamos el Ajuste por Traslacin.
Bases Conceptuales del Mtodo Temporal y el Mtodo de Traslacin

 El Mtodo Temporal respeta el principio de unidad de medida homognea,

reexpresa los Estados Contables, efecta una remedicin de los mismos,
cambiando a otra unidad de medida, a otra moneda.
Si estamos conviertiendo los Estados Contables de una subsidiaria, con el
objetivo de consolidar, y sabiendo que para consolidar debemos expresar
todo en una unidad de medida homognea, aplicamos el Mtodo Temporal,
ya que es el mtodo que respeta la unidad de medida.
El Mtodo Temporal, supone que slo estn expuestos a la devaluacin los
activos y pasivos monetarios, y reconoce como un Resultado realizado el
efecto de tener dichos rubros (Resultado por Conversin).
El Mtodo de Traslacin tiene como objetivo principal representar la
realidad econmica, la unidad de medida es importante, pero deja de ser lo
prioritario, ya que el inversionista quiere saber cules fueron los resultados
y que efecto tendr en su flujo de fondos, quiere conocer aquellos
resultados que afecten la capacidad de girar fondo o dividendos a la matriz.
Por ello, este mtodo mide los resultados y la situacin en la moneda que
trabaja la subsidiaria (moneda funcional) y luego traslada esos saldos a la
moneda de conversin.

El Mtodo de Traslacin supone que toda la inversin (activos menos

pasivos) est expuesta a la devaluacin, y reconoce el efecto de la
devaluacin sobre el total de la inversin; este efecto, se debe a la tenencia
de una inversin en una moneda diferente a la del reporte, que no genera
un flujo de fondos y no es un Resultado realizado, sino una diferencia en la
valuacin de la inversin, que se incluye en el Patrimonio (Ajuste por
Traslacin). Este ajuste ser un resultado realizado, en el momento que la
matriz venda la subsidiaria.

OBJETIVO GENERAL
Dar a conocer cmo se incorporan en los estados financieros de una entidad las
Transacciones en moneda extranjera, adems de resaltar la importancia de los
mtodos de conversin vigentes para relazar las operaciones necesarias para
convertir los estados financieros a la moneda de presentacin elegida.

OBJETIVOS ESPECIFICOS

Conocer en detalle sobre los mtodos de conversin.

Conocer paso a paso como se determina la moneda funcional y de la

moneda de presentacin.

Cmo convertir los estados financieros a la moneda de presentacin

elegida.

Identificar y resolver los principales interrogantes que se presentan en la

conversin de estados financieros como son la tasa o tasas de cambio a
utilizar.

CONCLUSION
Se puede concluir diciendo que los estados financieros son muy necesarios para
la toma de decisiones por parte de organismos externos a la empresa y para la
misma gerencia por ello es de vital importancia analizar todos los cambios e
implicaciones que traen consigo la conversin de estos a otra moneda, ya que la
conversin
resultados.

influye de manera directa en las partidas del balance y estado