Universidad de Oriente

Ncleo Nueva Esparta

Escuela de Hotelera y Turismo
Programa de Licenciatura de Contadura Pblica

NMEROS INDICES

BACHILLER:
Yennifer Rondn.
C.I.: V-24.108.795.

Julio, 2016.
INDICE

ndice General 2
Introduccin 3
Nmeros ndices 4
Importancia 4
Ventajas 5
Nmeros ndice de perodo 5
Nmeros ndice nominales y reales 6
Nmeros ndice eslabonados 7
Nmeros ndice de salario 8
Nmeros ndice de costo de vida 10
Nmeros ndice de bolsa de valores 11
Nmeros ndice de productividad 12
Crecimiento econmico 12
Nmeros ndice de inflacin 13
Nmeros ndice de inversin 14
Nmeros ndice de consumo 16
Conclusin 17
Referencias Bibliogrficas 18

2
 INTRODUCCIN

Para comenzar con el desarrollo del presente trabajo se debe conocer

que los nmeros ndices son un mtodo estadstico que sirve para hacer
comparaciones entre un ao y otro, una variable o un conjunto de variables,
respecto a otras, etc. Para llevar toda cierta informacin a un solo numero
que proporcione una idea de la poblacin que representa, se lleva a cabo
una reduccin de los datos, para poder expresar un numero general., en esto
entra el nmero ndice.
Un nmero ndice es una forma especial de razn utilizada para
mostrar cambios durante el periodo. Se compara una cantidad
(venta, precio, produccin, etc.) con el valor correspondiente en algn
periodo anterior al que se le conoce como la base. Cuando se habla de
ndice se puede definir como aquel nmero, cosa o caracterstica, que
engloba, un gran contenido de informacin, la cual se expresa de manera
simple. Un Nmero ndice es un valor representativo que indica las
variaciones de una o ms variables en un periodo dado con respecto a un
periodo base.
El nmero ndice se calcula encontrando el cociente del valor actual
entre el valor base. Luego se multiplica el nmero resultante por 100 para
expresar el ndice como un porcentaje. El valor final es el porcentaje relativo.
Es importante y necesario resaltar que el nmero de ndices para el punto
base en el tiempo siempre va ser 100.
En el presente trabajo se define lo que son nmeros ndice, se
menciona su importancia y sus ventajas. Asimismo, se define y ejemplifican
diferentes tipos de nmeros ndices como lo son: de periodo, reales,
nominales, eslabonado, de salario, de productividad, inflacin, crecimiento
econmico, inversin y consumo.

3
 Nmeros ndices

Un nmero ndice puede definirse como una medida estadstica que

proporciona la variacin relativa de una magnitud simple o compleja a lo
largo del tiempo o el espacio.
Levin (2004), con respecto a los nmeros ndice, plasma que:

Un nmero de ndice mide cunto ha cambiado una variable con el

tiempo. Calculamos un nmero ndice encontrando el cociente del
valor actual entre un valor base. Luego multiplicamos el nmero
resultante por 100, para expresar el ndice como un porcentaje. Este
valor final es el porcentaje relativo. Note que el nmero ndice para el
punto base en el tiempo siempre es 100. (p.720)

Un nmero ndice es un indicador diseado para describir los cambios

de una variable en el tiempo, esto es, su evolucin a lo largo de un
determinado perodo. La caracterstica comn de los nmeros ndices es que
utilizan valores como coeficientes de ponderacin; es decir, datos que se
pueden expresar como producto de un precio por una cantidad.

Importancia de los nmeros ndices

Los nmeros ndice constituyen el instrumental ms adecuado para

estudiar la evolucin de una serie de magnitudes econmicas que nos den
respuesta a cuestiones tales como: Es la coyuntura econmica positiva o
negativa? Es el nivel de inflacin el adecuado o no? Etctera.
En algn momento, todo mundo debe determinar qu tanto ha
cambiado algo en cierto periodo. Al respecto, Levin (2004), comenta el
siguiente ejemplo:

Quiz desee saber cunto ha aumentado el precio de los comestibles,

para poder ajustar su presupuesto El administrador de una fbrica
puede tener la necesidad de comparar el costo por unidad de
produccin este mes con el de hace seis meses. O un equipo de

4
 investigacin mdica podra desear comparar el nmero de casos de
gripe registrados este ao con el de aos anteriores. (p.721)

En cada una de estas situaciones, se necesita determinar y definir el

grado de cambio. Por lo comn, los nmeros ndice son los que nos permiten
medir esas diferencias, he aqu la importancia de conocer qu son y cmo
calcular los nmeros ndices.

Ventajas de los nmeros ndices

Un ndice muestra el cambio en porcentajes del ao base.

Si no existiera cambio alguno, el numerador y el denominador serian
iguales.
Un nmero ndice puede representar cambios en muchas cantidades.
Un nmero ndice facilita comparar los cambios en diferentes tipos de
informacin.
Como los nmeros ndices muestran cambios en porcentaje, ms bien
que cambios aritmticos, el tamao de la informacin y las unidades
de medicin no son importantes.

ndice de periodo

Los ndices de periodo son ndices donde suelen cambiarse de un ao

a otro ms reciente para que las comparaciones actuales sean ms
significativas. Partiendo del supuesto de que no se dispone de las cantidades
originales en las que se apoya la serie de nmeros ndice, el periodo base de
un numero ndice puede cambiarse dividiendo cada ndice original, entre el
ndice del ao base recin determinado y multiplicando el resultado por 100.

5
 Ejemplo: Acerca del salario por hora promedio de los obreros,
utilizando enero de 1987 como periodo base.

Salario por hora promedio de los obreros enero 2003 x 100 =

Salario por hora promedio de los obreros enero 1987
Bs 15700 x (100) = 176,404
Bs= 8900

Por tanto, el sueldo por hora en enero del 2003 comparado con enero
1987 era 176,404 %. Esto significa que hubo un incremento de 6.8 % en los
salarios por hora.

ndices nominales y reales

El PIB mide el gasto total en bienes y servicios en todos los mercados

de la economa. Si el gasto total aumenta de un ao a otro, debe ser cierta
una de las dos cosas siguientes:
La economa est produciendo ms bienes y servicios
O, los bienes y servicios estn vendindose a precios ms altos.
Cuando los economistas estudian la evolucin de la economa,
quieren distinguir estos dos efectos. En concreto, quieren un indicador de la
cantidad total de bienes y servicios que est produciendo la economa en el
que no influyan las variaciones de los precios de dichos bienes y servicios.

Ejemplo: se muestran algunos datos de una economa que solo

produce dos bienes: perros calientes y hamburguesas, contiene las
cantidades producidas de los dos bienes y los precios que tiene en los aos
2001, 2002 y 2003.
Para calcular el gasto total de esta economa, se multiplicara las
cantidades de perros calientes y hamburguesas por sus precios; en el ao

6
2001. Se venden 100 perros calientes al precio de Bs. 1,00 por perro, por lo
que el gasto en hamburguesas tambin es igual a 100Bs. El gasto total de la
economa la suma del gasto en perros calientes y el gasto en hamburguesas
es de 200 Bs. Esta cantidad, la produccin de bienes y servicios valorada a
los precios actuales, se llama PIB nominal, se debe entonces sealar que
PIB es la produccin de bienes y servicios valorada a los precios vigentes.
El clculo del PIB nominal de estos tres aos: El gasto total pasa de
200 Bs en el ao 2001 a 600 en el 2002, y a 1.200Bs en el 2003. Este
aumento es atribuible, en parte, al incremento de las cantidades de perros
calientes y hamburguesas y, en parte, a la subida de los precios de estos dos
bienes.
Por otra parte, para tener un indicador de la cantidad producida al que
no le afecten las variaciones de los precios, utilizamos el PIB real. Este
ndice real es la produccin de bienes y servicios valorada a precios
constantes. Se calcula eligiendo primero un ao como ao base. Entonces
el PIB Real es la produccin de bienes y servicios valorada a precios
constante.
Para ejemplificar esto, igualmente se utilizan los precios que tenan los
perros calientes y las hamburguesas en ese ao base para calcular su valor
en todos los aos. En otras palabras, los precios vigentes en el ao base
constituyen la base para comparar las cantidades de diferentes aos.

ndices eslabonados

Los ndices relativos eslabonados son ndices cuya base es siempre

el periodo anterior. Estos relativos son tiles para destacar comparaciones
entre un ao u otro, resulta inconveniente como base de comparaciones a
largo plazo. Cada base de un nmero ndice representa una comparacin
porcentual con el ao anterior.

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 Ejemplo: los dlares de las ventas de una compaa fabricante de
automviles entre 1990 y 1995 son los siguientes: 1990, 37.086; 1991,
38.247; 1992, 37.067; 1993, 44.455; 1994, 52.366; 1995, 52.774. Se
presentan los relativos eslabonados de estos datos.

Ventas y relativos eslabonados de una compaa automotriz 1990-1995

Ao 1990 1991 1992 1993 1994 1995

Ventas, en millones de dlares 37.086 38.24 37.06 44.45 52.36 52.77

7 7 5 6 4

Relativo eslabonado 100 103.1 96.9 119.9 117.8 100.8

El relativo eslabonado 103.1 para 1991 indica que las ventas en dlares
correspondientes a 1991 fueron superiores en un 3.1% a las ventas en
dlares del anterior, 1990. En 1992, fueron inferiores en un 6.2% en cuanto al
ao 1991; y as sucesivamente.

ndice de salarios

El ndice de Salarios estima a partir de la comparacin de meses

sucesivos las variaciones de los salarios tanto del sector pblico, como del
privado en cada mes. El salario es la retribucin al factor trabajo; en otros
trminos, es el ingreso que el trabajador percibe por su trabajo en relacin de
dependencia. Para la obtencin de los salarios se efecta una encuesta de
periodicidad mensual a las empresas del sector privado y se recaba
informacin mediante los circuitos administrativos correspondientes del
sector pblico.
ndice Medio de Salarios: El objetivo de este ndice es estimar las variaciones
registradas en los ingresos corrientes de los trabajadores, comprendidos en
los grandes sectores de la actividad pblica y privada, que sean
remunerados exclusivamente en dinero.

8
 Para el clculo de la ganancia media es necesario obtener informacin
de las siguientes variables, para cada categora representativa:
Horas de trabajo: incluye horas diurnas, nocturnas, de licencia y de
feriados pagos.
Remuneraciones nominales por horas diurnas y nocturnas, por
licencias y feriados, incentivos, comisiones, viticos y antigedad.
Aportes obreros a la Seguridad Social: incluye jubilaciones, Seguro de
Enfermedad, retenciones sobre sueldos y otros descuentos.
Para el clculo de la ganancia media por hora, se parte del total de
remuneraciones nominales, se aplican los descuentos correspondientes y
luego se divide por el total de horas de trabajo. Finalmente, al resultado se le
adiciona la cuota parte del decimotercer sueldo (aguinaldo) y el complemento
para el mejor goce de la licencia (salario vacacional), devengados por cada
hora de trabajo.
ndice de Salario Real: El ndice de Salario Real (ISR), se obtiene
deflactando los ndices de salarios nominales por el ndice de los precios al
consumo (IPC). De esta forma, el ISR refleja los cambios en la cantidad de
productos y servicios que pueden adquirirse con ese ingreso. El ISR,
pretende reflejar la evolucin del poder de compra del salario, en trminos de
los bienes y servicios que se incluyen en la canasta que sirve de clculo al
IPC. La definicin del ISR puede expresarse de la siguiente manera:
ISR = (ndice de salario nominal / IPC) * 100

Ejemplo:

Ao Salario Nominal IPC

1 Bs. 450 100
2 Bs. 500 117,92
3 Bs. 550 134,58

Salario real (ao 1)= 450/100x100= 450

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 Salario real (ao 2)= 500/117,92x100= 424,02
Salario real (ao 3)= 550/134,58x100= 408,67
Ntese que, pese a que los salarios nominales crecen, los salarios reales
decrecen.

ndice de costo de vida

Son aquellos ndices que indican las variabilidades del aumento o

disminuciones de los precios en servicios bsicos y productos de consumo
en un determinado lugar; como es el caso del ndice nacional de precio al
consumidor (INPC), este mide los cambios globales del precio de una
variedad de bienes de consumo, de servicio, y se utiliza para medir el costo
de vida.
El INPC, no puede considerarse como una medida absoluta de la
inflacin, por cuanto se basa en la variacin del costo de vida para un
consumidor tpico. Este costo de vida puede variar considerablemente entre
diferentes clases sociales. No obstante, dado que no hay forma exacta de
medir la inflacin, el INPC determinado en base a costo de vida del
consumidor tpico se considera generalmente como el ndice oficial de
inflacin.
Por otro lado, segn Levin (2004):

El ndice de precios es el de mayor uso. Compara los cambios en el

precio entre dos periodos. El ndice de precios al consumidor mide los
cambios globales de precio de varios bienes de consumo y tambin de
los servicios, y se utiliza para definir el costo de vida.

Ejemplo: determinar los ndices simples de precios para el ao 2000

de tres mercancas consideradas, usando como ao base 1995.

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 Mercanca

Leche
Pan
huevos

De la leche I= x 100= 103.3

Del pan I= x100= 109.1

De los huevos I= x100= 150.0

ndice de bolsa de valores

Es un Instrumento de los Mercados Burstiles para seguir la evolucin

del conjunto de las acciones cotizadas. La mayor parte de los ndices se
constituyen con una seleccin de acciones que pretenden representar a la
totalidad. Estos ndices representan una herramienta fundamental en los
mercados financieros tanto por su utilidad como indicadores de mercado
como por su funcin de activos profundos en la negociacin de productos
derivados.
Por ejemplo: el ndice MSCI World mide 1500 valores extrados de
cada uno de los mercados desarrollados del mundo (tal y como lo define el
proveedor, MSCI). Con frecuencia, este ndice se utiliza como un punto de
referencia para fondos. Otro ejemplo: el FTSE 100 representa las 100 (o
aproximadamente 100) mayores empresas del Reino Unido tal y como se
incluyen en la Bolsa de Londres (LSE).

ndice de productividad

11
 El ndice de productividad es el que indica la relacin entre la cantidad
de y bienes y servicios producidos y la cantidad de recursos utilizados. En la
fabricacin, la productividad sirve para evaluar el rendimiento de los talleres,
las maquinas, los equipos de trabajo y los empleados. Productividad en
trminos de empleados es sinnimo de rendimiento. En un enfoque
sistemtico se dice que algo o alguien es productivo con una cantidad de
recursos o insumos en un periodo de tiempo dado se obtiene el mximo de
productos.
Los ndices de productividad pueden usarse para comparar los
beneficios relativos que pueden obtenerse con algn cambio en la utilizacin
de los factores de produccin, por ejemplo: la compra de un nuevo equipo, o
la utilizacin de materia prima diferente. Asimismo, los ndices de
productividad pueden usarse para propsitos administrativos internos como,
por ejemplo: la negociacin con el personal en cuanto a incentivos,
bonificaciones, etc.

ndice de crecimiento econmico

El crecimiento econmico es el aumento de la renta o el valor de

bienes y servicios finales producidos por una economa en un determinado
perodo de tiempo. Habitualmente se mide en porcentaje de aumento del
Producto Interno Bruto real (PIB). El crecimiento econmico as definido se
ha considerado deseable, porque guarda una cierta relacin con la cantidad
de bienes materiales disponibles y por ende una cierta mejora del nivel de
vida de las personas. La causa por la que segn este razonamiento el
crecimiento econmico puede no ser realmente deseable, es que no todo lo
que se gasta es renovable, como muchas materias primas o muchas
reservas geolgicas (carbn, petrleo, gas, etc.).

12
 El crecimiento suele calcularse en trminos reales para excluir el
efecto de la inflacin sobre el precio de los bienes y servicios producidos.
Entonces, en trminos generales el crecimiento econmico se refiere al
incremento de ciertos indicadores, como la produccin de bienes y servicios,
el mayor consumo de energa, el ahorro, la inversin, el aumento de
consumo de caloras per cpita, etc. El PIB real se define como el valor
monetario de todos los bienes y/o servicios que produce un pas o una
economa a precios constantes. Este clculo se lleva a cabo deflactando el
valor del PIB segn el ndice de inflacin, o bien computando el valor de los
bienes con independencia del ao de produccin mediante los precios de un
cierto ao de referencia. El PIB per cpita es una magnitud que trata de
medir la riqueza material disponible. Se calcula simplemente como el PIB
total dividido entre el nmero de habitantes (N):

Ejemplo: los cinco pases con mayor PIB per cpita en 2006, medido
en dlares estadounidenses (US$) son:
Luxemburgo (US$76.225)
Noruega (US$65.785)
Islandia (US$56.364)
Qatar (US$53.539)
Irlanda (US$49.533)

ndice de inflacin

Es el aumento sostenido y generalizado del nivel de bienes y

servicios. Se define tambin como la cada en el valor de mercado o del
poder adquisitivo de una moneda en una economa en particular, lo que se

13
diferencia de la devaluacin, dado que esta ltima se refiere a la cada en el
valor de la moneda de un pas en relacin a otra moneda cotizada en los
mercados internacionales. Por otro lado la inflacin supone que existe un
aumento sostenido del precio de los bienes en general. Para poder medir ese
aumento, se crean diferentes ndices que miden el crecimiento medio
porcentual de una cesta de bienes ponderada en funcin de lo que se quiera
medir.
El ndice ms corrientemente utilizado para medir la inflacin es el
"ndice nacional de precios al consumidor" o INPC, el cual indica
porcentualmente la variacin en el precio promedio de los bienes y servicios
que adquiere un consumidor tpico en dos periodos de tiempo, usando como
referencia lo que se denomina en algunos pases la cesta bsica.
Ejemplo:
Ao INPC
1 100
2 117,92
3 134,58

Tasa de inflacin ao 1= 117,92-100/100x100= 17,92%

Tasa de inflacin ao 2= 134,58-117,92/117,92x100= 14,13%
Entonces, se tiene que la inflacin es positiva en los dos aos pero
desciende entre el ao 1 y el ao 2.

ndice de inversin

La inversin en si representan colocaciones de dinero sobre las cuales

una empresa o quien lo haya realizado la inversin espera obtener algn
rendimiento a futuro, ya sea, por la realizacin de un inters, dividendo o
mediante la venta a un mayor valor a su costo de adquisicin. El ndice de
inversin es el que indica la capacidad de invertir que posee una persona o

14
situacin estadstica estudiada a la hora de realizar inversiones, para as
obtener rendimientos a corto, mediano y largo plazo.
Ejemplo: Una empresa puede realizar dos proyectos inversin de los
que se conocen los siguientes datos: La inversin X requiere un
desembolso inicial de 140 millones de bolvares, generando unos flujos de
caja anuales (tambin en millones de bolvares) de 30 en el primer ao, 56
en el segundo y 150 en el tercero. Por su parte, la inversin Y tambin
requiere un desembolso inicial de 140 millones de bolvares, pero genera
unos flujos de caja anuales (en millones de bolvares) de 40 en el primer ao,
50 en el segundo y 135 en el tercero. Si la rentabilidad que exige la empresa
a sus inversiones es del 12%, se pide determinar, en funcin del ndice de
rentabilidad, si las inversiones son efectuables y cual de las dos es preferible.

El ndice de rentabilidad de X se calcula de la siguiente forma:

El ndice de rentabilidad de Y se calcula de la siguiente forma:

Por tanto, ambas inversiones son efectuables ya que generan ms de

un bolivar por cada euro invertido. Concretamente la inversin X genera
1,27 bolvares y la Y 1,22. En cuanto a la eleccin entre ambas inversiones
es preferible la X, ya que genera ms bolvares por cada unidad monetaria
invertida.

ndice de consumo

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 El ndice de consumo es el que indica la capacidad de adquisicin que
se posee al momento de la obtencin de productos de bienes y servicios. Por
otro lado el ndice de consumo nos ayuda a tener resultados de masa para
cuando se realiza un estudio estadstico de un producto cualquiera. Como
por ejemplo: qu cantidad de personas en una poblacin consumen leche.
Ejemplo:

Solucin:

CONCLUSIN

16
 Se puede concluir una vez estudiado el tema desarrollado sobre los
nmeros ndice, que existen diferentes tipos de nmeros ndices dentro de
los que algunos estudian la evolucin en el tiempo de una magnitud que slo
tiene un componente, estos se emplean con gran difusin en el mundo de la
empresa a la hora de estudiar las producciones y ventas de los distintos
artculos que fabrican y lanzan al mercado, se pueden llamar nmeros
indices simples; otros que se mencionaron durante el desarrollo son los
conocidos como nmeros ndice complejos no ponderados que estudian la
evolucin en el tiempo de una magnitud que tiene varios componentes y a
los cuales se asigna la misma importancia o peso relativo.
Los nmeros ndice complejos ponderados estudian varios
componentes y a los cuales se asigna un determinado coeficiente de
ponderacin, son los que realmente se emplean en el anlisis de la evolucin
de fenmenos complejos de naturaleza econmica como IPC, etc.
Entonces, los nmeros ndices son una especie de barmetro de
cambio en los negocio, estos tambin tienen gran importancia para
pronosticar la actividad econmica futura. Con frecuencia se utiliza un
anlisis de serie de tiempos, el estudio histrico de las tendencias y las
variaciones que pueda tener una economa; todo esto con la distincin de
que los dirigentes de los negocios e incluso pases que puedan mantenerse
al ritmo con las cambiantes condiciones econmicas y de esta manera contar
con una mejor informacin para una buena toma de decisiones. Un nmero
ndice solo indica la manera de evolucionar de una serie cronolgica
pluridimensional; no mide, describe simplemente.

REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS

17
 Levin, Richard (2004). Estadstica para administracin y economa.
Editorial Universidades.

ndice de consumo. Documento en lnea. Disponible en:

http://cgi.expansion.com. Consultado en julio 2016.

Tipos de ndices simples. Documento en lnea. Disponible en:

http://recursostic.educacion.es. Consultado en Julio 2016.

Murray (2003). Estadstica. Editorial Mcgraw Hill.

18