NOMBRE: TORRES SOFA AULA: CA 4-4

CONCEPTO

Es un contrato mediante el cual el arrendador traspasa el derecho a usar un

bien a cambio del pago de rentas de arrendamiento durante un plazo
determinado, del cual el arrendatario tiene la opcin de comprar el bien
arrendado pagando un precio determinado, devolverlo renovar el contrato.

FACTORES QUE INTERVIENEN

a) El Arrendador: Es aquel que poseedor del activo, decide rentarlo cediendo

su derecho de uso a cambio de una ganancia por ello y en algunos casos de la
recuperacin del valor de su activo o el retorno del mismo.
b) El Arrendatario: Es el sujeto que en esta operacin recibe los derechos de
uso del activo por un tiempo determinado, es importante destacar que los
activos que se encuentran sujetos a este tipo de operacin son activos
operativos, es decir, pueden utilizarse para generar dinero directa o
indirectamente, por lo que el inters del arrendatario es el de poner en
produccin el activo a fin de obtener de este un beneficio, que estima de mayor
cuanta que el gasto que pagara por los intereses y gastos asociados con el
arrendamiento.
c) El Inversionista: Este es el personaje que tiene el capital necesario para
invertir en la operacin efectuando el prstamo necesario para cancelar los
gastos al arrendador que son su ganancia por lo cual el inversionista cobrara
los intereses que pagara el arrendatario.
d) El Activo: Es el bien mueble o inmueble que ser arrendado y es
propiedad del arrendatario, como ya explique este es un activo productivo del
cual se puede obtener rentabilidad propia de su produccin directa o indirecta.
 PARA QU SIRVE?
Es una figura utilizada fundamentalmente por empresas. El contrato del
leasing suele durar tanto como la vida econmica del elemento
patrimonial en cuestin, que al final del periodo de alquiler puede ser
comprado.

Por lo general el leasing es usado para cosas que se deprecian o se

tornan obsoletos en un plazo no muy largo, como los vehculos o los
ordenadores.

El importe de las cuotas de arrendamiento financiero incorpora la

amortizacin del bien, los intereses del capital productivo (coste
financiero), los gastos administrativos y a veces una prima de riesgo por
si falla la empresa arrendataria. A esta cuota se le aaden los impuestos
indirectos vigentes para este tipo de operaciones (por ejemplo, el IVA).

CLASES DE LEASING

Financiero: consiste en un contrato mediante el cual la sociedad de leasing

adquiere los bienes para ser utilizados por el arrendatario. Los gastos de
mantenimiento y reparacin son por cuenta del cliente. Su principal ventaja es
de orden fiscal, ya que permite una amortizacin acelerada.

Operativo: es una modalidad contractual de comercializacin por la cual una

empresa, generalmente fabricante o proveedora, se obliga a ceder
temporalmente a una empresa arrendataria el uso de un determinado bien, a
cambio de una renta peridica, como contraprestacin.

Lease-back: consistente en la venta por parte de la empresa de los bienes a

la compaa de leasing para que posteriormente se le cedan en arrendamiento.
De esta forma, se ingresa dinero por la venta y se puede seguir utilizando los
bienes a cambio del pago de una cuota.
 TIPOS DE CUOTAS

CUOTA VARIABLE

Las cuotas variables se dan cuando en cada periodo se calcula una cuota diferente a
las dems pueden ser:

Cuotas decrecientes
Cuotas crecientes

CUOTA FIJA

La cuota fija es cuando en todos los periodos se pagan la misma cuota. Para hallar la
cuota usamos la siguiente frmula:

Donde:

R - Pago mensual
V - Valor actual del bien
F - Valor final del bien o valor residual (opcin de compra)
i - Tasa de inters (expresada en trminos mensuales)
N - Nmero de periodos o mensualidades

REGISTRO CONTABLE

ARRENDADOR

ADQUISICIN DEL ACTIVO

DETALLE DEBE HABER

Activo - LEASING XXXX
IVA Compras XXXX
Bancos XXXX
Ref. Para registrar Adquisicin del Activo

ENTREGA DEL ACTIVO

DETALLE DEBE HABER

Cuentas por Cobrar XXXX
Rentas diferidas por financiamiento XXXX
Activo LEASING XXXX
Ref. Para registrar Entrega del Activo

COBRANZA DEL ACTIVO

 DETALLE DEBE HABER
Caja / Bancos XXXX
Cuentas por Cobrar LEASING XXXX
IVA en Ventas XXXX
Ref. Para registrar cobranza de la primera cuota o pago
---------------------------------- X ----------------------------------

Rentas diferidos por financiamiento XXXX

Inters Ganados LEASING XXXX
Ref. Transferir a resultados el valor de los intereses
devengado

VENTA DEL ACTIVO

DETALLE DEBE HABER

Caja XXXX
Cuentas por cobrar LEASING XXXX
IVA VENTAS XXXX
Ref. Para registrar VENTA del Activo

ARRENDATARIO

ADQUISICIN DEL ACTIVO

DETALLE DEBE HABER

Maquinaria XXXX
C/P Arrendamiento Financiero XXXX
Ref. Para registrar Adquisicin del Activo

PAGO DE CUOTAS

DETALLE DEBE HABER

C/P Arrendamiento Financiero XXXX
Intereses XXXX
IVA Compras XXXX
Bancos XXXX
Ref. Para registrar Pago cuota del leasing

REGISTRO DE LA AMORTIZACIN

DETALLE DEBE HABER

G. Amortizacin XXXX
Amortizacin Acumulada XXXX
Ref. Para registrar amortizacin segn tablas

VALOR CONTABLE DEL ACTIVO

DETALLE DEBE HABER

Amortizacin Acumulada XXXX
Maquinaria XXXX
Ref. Para registrar determinacin valor contable de la
maquinaria

ADQUISICIN DE LA MAQUINARIA

DETALLE DEBE HABER

Deterioro inmovilizado LEASING XXXX
Maquinaria XXXX
Maquinaria XXXX
Reversin inmov. intangible XXXX
Ref. Para registrar adquisicin de la maquina (opcin
compra)

EJERCICIO

La Empresa Princesita S.A. confeccionista de maletines de cuero con fecha

02 de Enero del 2013 firma un contrato de arrendamiento financiero con el

Banco Interbank, para la adquisicin de una maquina cortadora de cuero.

Datos:

Tasa de Depreciacin del 10% en razn que se ejercer la opcin de compra y

la vida util del bien es de 10 aos. De tomar la opcin de depreciar con una

tasa mayor se generar diferencias temporales para efectos del Impuesto a la

Renta.

Fecha del Contrato: 02.01.2013

Plazo del Contrato: 6 aos

Periodicidad de las amortizaciones : anuales

Numero de Cuotas: 6 (n)

Tasa de Interes anual: 15% (i)

Vida util del activo: 10 aos

Valor de la Maquinaria: S/. 300,000 (Valor Presente)

Opcin de Compra: S/. 3,000

1.- Determinar el Importe de las cuotas anuales utilizando el factor de

recuperacin del capital

Importe
de la Valor
Cuota = Presente x (1+i) n x i
(1+i) n -1

Cuota = 300,000.00 x (1.15)6x 0.15

(1.15)6-1

Cuota = 300,000.00 x 2.3130606 x 0.15

1.3130606

Cuota = 300,000.00 x 0.346959

1.3130606
300,000 0.26423
Cuota = .00 x 6852

Cuota = S/. 79,271

2.- Determinar el valor presente de la opcin de compra

Valor
Presente = 3,000.00
(1+0.15)6

Valor
Presente = 3,000.00
2.3130606
 Valor
Presente = S/. 1,297

3.- Estructurar el correspondiente cronograma de pagos, separando la

amortizacion, los intereses considerando el valor presente de los pagos

Valor
Presente
de los 300,000.0
Pagos = 0 + 1,297.00 = 301,297.00

CUADRO DE AMORTIZACIONES

Inters Amortizacin (Total Total Importe

15% Valor de la Cuota Valor de la Total a
Ao Principal (principal) -Inters) Cuota IGV 18% Pagar

2013 301,297.00 45,195.00 34,076.00 79,271.00 14,268.78 93,539.78

2014 267,221.00 40,083.00 39,188.00 79,271.00 14,268.78 93,539.78

2015 228,033.00 34,205.00 45,066.00 79,271.00 14,268.78 93,539.78

2016 182,967.00 27,445.00 51,826.00 79,271.00 14,268.78 93,539.78

2017 131,141.00 19,671.00 59,600.00 79,271.00 14,268.78 93,539.78

2018 71,541.00 10,730.00 68,541.00 79,271.00 14,268.78 93,539.78

2019 3,000.00 3,000.00 3,000.00 540.00 3,540.00

478,626.0
TOTAL 177,329.00 301,297.00 0 86,152.68 564,778.68

4.- Registro Contable del contrato de arriendamiento financiero- leasing

desde el punto de vista de la arrendataria (usuario del bien)

DEBE HABER
33 Inmuebles, Maquinaria y Equipo 301,297.00
333 Maquinaria y Equipo 301,297.00
38 Cargas Diferidas 263,481.68
38.1 Intereses por Devengar 177,329.00
38.2. Otras cargas diferidas (IGV) 86,152.68
46 Cuentas por Pagar Diversas 564,778.68
46.9. Otras Cuentas por Pagar Diversas 564,778.68

Por el registro del contrato de arrendamiento

Financiero celebrado con el Banco Interbank el 02.01.2013
5.- Cancelacin de la primera cuota en los registros de la arrendataria

DEBE HABER
46 Cuentas por Pagar Diversas 93,539.78
46.9 Otras Cuentas por Pagar Diversas 95,539.78
10 Efectivo y Equivalentes de Efectivo 93,539.78
10.4 Cuentas Corrientes 93,539.78

Por el pago de la primera cuota de Arrendamiento Financiero

al Banco Interbank el 31.12.2013

DEBE HABER
67 Cargas Financieras 45,195.00
67.9 Otras Cargas Financieras 45,195.00
40 Tributos por Pagar 14,268.78
401 Gobierno Central
401.1 IGV 14,268.78
38 Cargas Diferidas 59,463.78
38.1 Intereses por Devengar 45,195.00
38.2. Otras Cargas Diferidas (IGV) 14,268.78

Para registrar el devengado de los intereses e IGV de

la primera cuota del contrato de arrendamiento financiero

DEBE HABER
97 Gastos Financieros 45,195.00
79 Cargas Imputables a Cuentas de Costos y Gastos 45,195.00

Por el destino de los gastos financieros

6.- Contabilizando la provisin por depreciacin del Ejercicio

El monto a depreciar es el valor presente del activo neto del valor de opcin de

compra en el presente caso, en razn de que la vida util del bien es de 10

aos se deprecia con la tasa del 10% anual .

Costo del
Activo = 301,297.00

Opcin de
Compra = 3,000.00

Monto = 298,297.00
depreciable

Entonces aplicando la tasa resulta = 298,297 x 10% = S/. 29,830

DEBE HABER
68 Provisiones del Ejercicio 29,830.00
681 Depreciacin de Inmuebles Maquinaria y Equipo 29,830.00
39 Depreciacin Acumulada 29.830.00
393 Depreciacin de Inmuebles Maquinaria y Equipo 29,830.00

Por la contabilizacin de la depreciacin del ejercicio

90 Costo de Produccin 29,830.00

79 Cargas Imputables a Cuentas de Costos y Gastos 29,830.00

Por el destino de los gastos financieros

EJEMPLOS
1. Imaginemos que el empresario (Prez) quiere comprar un ordenador
que vale 5.000.000 pts., y que piensa cambiar a los 5 aos. Cuando
habla con la empresa vendedora "

2. Datos Ordenados Internacionales" (DOI) esta empresa le dice que no

puede alquilarle el ordenador, pero que hay una forma de que se la
alquile una empresa financiera.

El mtodo es el siguiente: Prez habla con Leasing Informticos Sociedad

Annima (LISA) y LISA le compra a DOI el ordenador. Despus LISA se lo
alquila por cinco aos a Prez, pero, y esto es importante, Prez debe
comprometerse a pagar todos los plazos del alquiler. Si haba 60 pagas (12 x
5), el pago nmero 61 ser el del valor residual del ordenador, de forma que
Prez al final de los 5 aos tiene el ordenador en su poder. Los primeros 60
pagos (5x12) son considerados la renta mensual por alquiler, pero hay un pago
extra, el nmero 61 que es el valor residual, una vez pagado el ordenador pasa
a ser propiedad del empresario Sr.Perez.
 Se solicita en arrendamiento financiero un bien al valor de S/.
100,000.00 a una tasa de inters del 10% anual, se considera el IGV en
18% durante 24 cuotas mensuales sin valor residual.

Se solicita en arrendamiento financiero un bien al valor de S/.

100,000.00 a una tasa de inters del 10% anual, se considera el IGV en
18% durante 24 cuotas mensuales con un valor residual de S/.
10,000.00.

Ejemplo 1:

Ejemplo 2:
 CONCLUSIONES

a) Entre la empresa leasing y la usuaria establecen las condiciones y forma

del contrato siempre es necesario que se tenga pleno conocimiento de
las clusulas a considerar
b) Es importante realizar un anlisis financiero de la empresa a travs de
sus estados financieros para si tomar las mejores decisiones que sea
adecuado para la empresa

RECOMENDACIONES:

a) Es necesario fortalecer los controles de las clusulas generales para

evitar los posibles abusos de alguna de las partes, puede que
justamente este tipo de contrato no sea muy utilizado en nuestro pas
debido a la fragilidad de estos controles.
 b) Se recomienda investigar mas acerca de leasing haciendo ms ejercicios de
aplicacin y con la ayuda de ejercicios reales de diferentes empresas

BIBLIOGRAFIA

http://www.monografias.com/trabajos12/elleasin/elleasin3.shtml#ixzz4SmJD7iYj
Zapata, P. (2011). Contabilidad General (Sptima Edicin ed.). Quito, Ecuador:
Lily Solano Arvalo. Recuperado el 14 de 11 de 2015