BEEP

Informe de Gestin 2015-2018

DIRECTIVOS

Nubia Julieth Jimnez Moqui

Gerente General

Maritza Milena Lemus palacios

Gerente Comercial

Nubia Julieth Jimnez Moqui

Gerente de Produccin

Maritza Milena Lemus Palacios

Gerente de Finanzas
 PLAN DE ACCION

El objetivo establecido por BEEP para solventar el estado de la empresa fue el

aumento del margen de rentabilidad de la empresa en un 30% para el 2018 a
travs de la disminucin del coste medio de fabricacin y manteniendo los
precios altos.
Para el rea de produccin se propuso aumentar la productividad, eligiendo la
cantidad de empleados necesaria y aumentar el presupuesto de formacin
buscando que la empresa fuera ms competitiva, de la misma forma
comprando materias primas al por mayor y de contado para garantizar la
calidad y la produccin programada.
En el rea financiera el objetivo propuesto fue aumentar la rentabilidad
econmica ROI a 15% para 2018 usando como estrategia la disminucin de los
gatos financieros y la disminucin del coste medio de fabricacin para as
garantizar la solidez de la empresa.
 INFORME DE GESTION
CONDICIONES DE OPERACIN

CONDICIONES DE OPERACIN 31/12/2014 31/12/2018 META CUMPLIMIENTO

Capacidad instalada 110.000 160.000 - -
Productividad 429,13 692,98 650,00 106,61%
Planta de trabajadores 254 228 - -
Inversin en I+D (Relacin con los
11% 12% - -
ingresos)
Percepcin de calidad 8 4 - -
Existencias materias primas 133 171 - -
Costo de produccin $ 8,16 $ 10,90 $ 7,50 68,81%
Materias primas $ 1,62 $ 2,68 - -
Mano de obra $ 4,96 $ 6,33 - -
Costos fijos $ 0,26 $ 0,27 - -
Amortizacin $ 1,33 $ 1,64 - -

BEEP, para el ao 2014 contaba con una capacidad instalada de 110.000 lo

cual indicaba que se trabajaba al mximo de su capacidad instalada y venda
toda la produccin obtenida; con la gestin que se realiz se logr obtener una
capacidad instalada de 160.000 permitiendo que la empresa alcanzara
mayores ventas y por ende mayor cuota de mercado.
Respecto a la productividad BEEP posea una nmina muy alta lo que
conllevaba a obtener niveles bajos en la productividad de sus empleados
acarreando altos costos de fabricacin, la productividad se increment con la
reduccin en la nmina y la re inversin de este dinero sirvi para aumentar el
presupuesto de formacin, logrando as ser la empresa ms productiva del
sector.
CONDICIONES DE MERCADO
CONDICIONES DE MERCADO 31/12/2014 31/12/2018 META CUMPLIMIENTO
Cuota de mercado 16,28% 24,31% 20,00% 121,55%
Precio $ 19,23 $ 23,90 - -
Demanda 126.000 122.000 - -
Gastos en publicidad (Relacin con
4,18% 4,17% - -
ventas)
Red de ventas (Relacin con ventas) 12,50% 5,11% - -
Existencias de productos terminados 109 263 - -

Analizando el rea comercial se evidencia un aumento en la cuota de mercado,

ya que las estrategias utilizadas fueron el aumento de inversin en publicidad y
red de ventas, proporcional como aumentaban los productos para la venta y de
igual forma el aumento gradual de la capacidad instalada para sacar ms
productos al mercado. Todo esto conllevo a cumplir con la meta propuesta en
un 121,55%.

CONDICIONES FINANCIERAS
INDICADORES FINANCIEROS
INDICADORES FINANCIEROS 31/12/2014 31/12/2018 META CUMPLIMIENTO
Margen 26,00% 28,00% 30,00% 93,33%
Rentabilidad econmica-R.O.I (%) 6,59% 10,58% 15,00% 70,53%
Rentabilidad financiera-R.O.E (%) 11,90% 21,90% 18,00% 121,67%

Los indicadores financieros de BEEP para el ltimo trimestre de 2014,

evidencian que la empresa haba aumentado su liquidez, tena un nivel de
endeudamiento cerca del 50% lo que le permiti financiar sus proyectos con
prstamos al banco. El objetivo de esta gestin era aumentar el margen de
rentabilidad bruta y disminuir el coste medio de fabricacin con el fin de
aumentar el ROE en un 18% logrando para el 2018 un 21,90% lo que indica el
logro de la meta propuesta en un 121,67%.

GESTION FINANCIERA
En cuanto al margen de utilidad por producto fabricado se estableci un 30%
para todos los periodos, para garantizar los niveles de rentabilidad requeridos
para solventar la situacin de la empresa.
Sin embargo el margen de utilidad de la empresa no cumpli los porcentajes
planeados a cabalidad, pero si registr cifras cercanas, e inclusive cifras
superiores en algunos trimestres; logrando en el ltimo trimestre del 2018
alcanzar un 28.00% fallando por un corto valor para alcanzar la meta
propuesta; debido a que no se quera mantener el precio de venta alto, pero
disminuir el coste de su fabricacin.
Para la rentabilidad econmica R.O.I, BEEP tena proyectado un aumento del
15% utilizando los mtodos de financiamiento de menor tasa, invirtiendo los
saldos en activos financieros.

Sin embargo la rentabilidad econmica que tenia proyectada la empresa no

cumpli los porcentajes planeados a cabalidad, su cifra mas cercana fue la del
ultimo trimestre del 2018 con un 10.58%, fallando por un corto valor para
alcanzar la meta propuesta; debido a que no se contaba con buenos saldos
para invertir en activos financieros durante algunos periodos.
Para la Rentabilidad financiera R.O.E la empresa tena proyectado
aumentarla para el ao 2018 en un 18%; Estableciendo precios para garantizar
un margen mnimo de 30%, utilizando las mismas estrategias de reducir el
costo de las materias primas y reducir la mano de obra directa.
La rentabilidad financiera R.O.E durante los primeros trimestres del 2015 fue
bastante inferior a la proyectada; su tope mximo durante todos los periodos de
fue del 30.87% superando la proyeccin. Para el ltimo periodo se tuvo una
disminucin, llegando hasta un 21,90%; que aunque disminuyo se logro pasar
la meta proyectada inicialmente.
Inicialmente BEEP tuvo un valor de mercado en descenso al igual que su valor
contable, sin embargo fueron creciendo rpidamente lo que permiti a la
empresa beneficiarse de la emisin de acciones, ya que el valor contable
aumento y el valor de mercado se duplico aproximadamente.
Debido a este comportamiento de la accin de BEEP, no se hicieron emisiones
de acciones hasta el ltimo trimestre del 2018, a un precio de $18.71 para
pagar parte de la ampliacin de capacidad instalada, y terminar de saldar los
prestamos adquiridos durante la gestin, en esta emisin se vendi tan solo un
pequeo porcentaje de las acciones; aunque permiti a BEEP financiar la
adquisicin de capacidad instalada requerida para aumentar sus ventas y su
cuota de mercado, y de esta forma ser una empresa competitiva en el sector.

Debido a esta estrategia de financiamiento BEEP mantuvo su nivel de

endeudamiento entre un 50 y 60% respectivamente, lo que le permitir acceder
a prstamos futuros si as lo requiere, y tendr un mayor margen de utilidad
debido a que los gastos financieros, es decir los intereses de los prstamos,
son menores.

GESTION DE PRODUCCION
El rea de produccin estableci que para los ltimos tres aos, BEEP
aumentara la productividad de mano de obra a 650 unidades por empleado
para 2018 con el fin de ser una empresa productiva.
 PRODUCTIVIDAD DE MANO DE OBRA
800
700
600
500
400
300
200
100
0
4 1 2 3 4 1 2 3 4 1 2 3 4 1 2 3 4
TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM
2014 2015 2015 2015 2015 2016 2016 2016 2016 2017 2017 2017 2017 2018 2018 2018 2018

RESULTADO META

En el ltimo trimestre del 2014, BEEP contaba con la productividad de mano de

obra de 429,13 unidades, a travs de la gestin en los ltimos tres aos esta
fue aumentando gradualmente llegando a obtener una productividad de 692,98
unidades para el ltimo periodo, sobrepasando la meta propuesta, logrando un
porcentaje de 106,61% de cumplimiento, debido a la estrategia propuesta de
elegir la cantidad de empleados necesaria y aumentar el presupuesto de
formacin.
El rea de produccin se propuso para el final de la gestin de los ltimos tres
aos, BEEP reducira el coste de fabricacin a 7,50 euros aumentando la
productividad de los empleados, la estrategia que implemento fue la de reducir
la nmina ya que eso acarreaba altos costos de fabricacin y niveles bajos en
la productividad.
 COSTOS DE PRODUCCION
12
10
8
6
4
2
0
4 1 2 3 4 1 2 3 4 1 2 3 4 1 2 3 4
TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM TRIM
2014 2015 2015 2015 2015 2016 2016 2016 2016 2017 2017 2017 2017 2018 2018 2018 2018

RESULTADO META

Al final de la gestin BEEP, obtuvo un costo de fabricacin de $10,90,

cumpliendo el 68,81% de la meta planteada en el plan de accin.

GESTIN COMERCIAL
La cuota de mercado fijada por el rea comercial fue del 20% del total del
mercado, para que fuera un objetivo alcanzable que garantizara la rentabilidad
requerida; debido a la competitividad evidenciada en el sector.
La cuota de mercado durante los dos primeros trimestres del 2015 fue del
0.00%, debido a una mala decisin, sin embargo gracias al aumento de la
capacidad instalada esta aument significativamente hasta el 2016 donde se
registr la cuota de mercado ms alta de la empresa y donde la misma fue lder
de mercado durante el mismo ao, hasta el segundo trimestre del 2017; sin
embargo para los siguientes cinco trimestres se redujo, llegando a un tope
mnimo del 16.46% debido a la competitividad del sector; para el ultimo
periodo se tuvo un aumento hasta el 24.31% llegando a su tope mximo; ya
que se aumento la red de ventas y su capacidad instalada se mantuvo durante
todos los periodos.
En cuanto al comportamiento del precio se estableci mantener los precios
altos para todos los periodos, para solventar la situacin de la empresa.
El precio del mercado durante los primeros trimestres fue relativamente bajo;
por lo cual se debi aumentar trimestre a trimestre hasta mantenerse por un
tiempo; ya al finalizar llego a su tope mximo, con un valor de $23.90 para el
cuarto trimestre del 2018.
El comportamiento de los valores de publicidad y promocin inicialmente
tuvieron una cada bastante importante ya que debido a que quedo en ceros
tuvimos disminucin en nuestra cuota de mercado; seguidamente se proyecto
Aumentar la inversin en publicidad y red de ventas proporcional al aumento de
los productos para la venta y se vio un significativo aumento, doblando su valor
al inicialmente entregado por la empresa
 ANALISIS
Oct-Dic 2018
BALANCE (US$) VERTICAL
ACTIVO
ACTIVO NO CORRIENTE $5.559.074,72 25446,5%
Inmovilizado intangible $0,00
Inmovilizado material e inversiones
inmobiliarias $5.559.074,72 0,9%
ACTIVO CORRIENTE $8.586.821,00 16474,0%
Existencias $3.304.921,00 42802,5%
Existencias de Materias Primas $458.830,34 308303,4%
Existencias de Productos Terminados $2.846.090,66 49702,9%
Deudores comerciales y otras cuentas a
cobrar $5.281.900,00 3733,9%
Inversiones financieras a corto plazo $0,00
Efectivo y otros activos lquidos
equivalentes $0,00
TOTAL ACTIVO $14.145.895,72
PATRIMONIO NETO Y PASIVO
PATRIMONIO NETO $6.157.821,33
Fondos propios $6.157.821,33 10000,0%
Capital $2.334.931,12 3791,8%
Prima de emisin y Reservas $2.945.048,83 4782,6%
Resultados ejercicios anteriores $0,00 0,0%
Resultado del Ejercicio $877.841,38 1425,6%
PASIVO NO CORRIENTE $5.915.000,00
Deudas a largo plazo $5.915.000,00
PASIVO CORRIENTE $2.070.069,33
Deudas a corto plazo $1.597.385,51 7716,6%
Deudas con entidades de crdito:
Prstamos $0,00
Deudas con entidades de crdito:
Descubiertos $1.597.385,51 7716,6%
Acreedores comerciales y otras cuentas
a pagar $472.683,82 2283,4%
Proveedores $0,00
Otras deudas con las Administraciones
Pblicas $472.683,82 2283,4%
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO $14.142.890,66
 ANEXOS

REA COMERCIAL Y DE MARKETING

Ene-Mar Abr-Jun Jul-Sep Oct-Dic

Unidades
2018 2018 2018 2018
Stock para la venta al inicio del
periodo Miles uds 220 243 277 326
Demanda Miles uds 135 124 109 122
Ventas al mercado Miles uds 135 124 109 221
Stock para la venta al final de
periodo Miles uds 243 277 326 263
Precio de venta al mercado US$/ud 22,17 22,17 23,17 23,90
Calidad Percibida 1...9 5 5 4 4
Publicidad y promocin US$ 140000,00 170000,00 200000,00 220000,00
Red de ventas US$ 220000,00 250000,00 250000,00 270000,00
Informacin comercial US$ 8249,24 8387,90 8527,45 8667,86
Ventas a otras empresas Miles uds 0 0 0 0
Precio medio de venta a otras
empresas US$/ud 0,00 0,00 0,00 0,00

Econmicos

Ene-Mar Abr-Jun Jul-Sep Oct-Dic

2018 2018 2018 2018
Margen 0,15 0,03 -0,00 0,28
Rotacin de ventas 0,22 0,21 0,20 0,37
Rentabilidad econmica-R.O.I (%) 3,28 0,72 -0,07 10,58
Rentabilidad financiera-R.O.E (%) 4,85 -1,63 -3,63 21,90

Financieros

Ene-Mar Abr-Jun Jul-Sep Oct-Dic

2018 2018 2018 2018
Liquidez 0,39 0,36 0,34 1,78
Solvencia 1,71 1,69 1,68 1,57
Endeudamiento 0,59 0,59 0,60 0,56
Apalancamiento 1,41 1,45 1,48 1,30
Fondo de maniobra -0,05 -0,06 -0,05 0,46
Cobertura inmovilizado 0,90 0,88 0,88 1,11
 APRECIACIN GENERAL

Los resultados de la gestin 2015 2018 son satisfactorios para la

empresa ya que se aument la productividad de los empleados en un
107%, posicionndose como la empresa ms productiva del sector, que
junto al aumento paulatino del precio permiti que la empresa tuviera un
mayor margen de utilidad por producto producido.

Adems con las inversiones en capacidad instalada se logro aumentar a

160.000 ms de la capacidad con la que se contaba al inicio de la
gestin, permitiendo que la empresa alcanzara mayores ventas y por
ende mayor cuota de mercado.

Estos niveles en ventas y en rentabilidad permitieron que la empresa

solventara las prdidas y las deudas de gestiones anteriores. Los
prstamos adquiridos para la financiacin de la capacidad instalada
fueron solventados, dejando un 53% de endeudamiento, esto se
consigui con las utilidades generadas y con las emisiones de acciones,
en el cuarto trimestre de 2018, para los cuales el valor de mercado de la
accin ya haba aumentado en comparacin al periodo de finalizacin de
la gestin anterior, de manera que se les garantiza a los accionistas
beneficios tanto por el aumento del valor de mercado de la accin, con lo
cual vale la pena que mantengan sus inversiones en la empresa.