Contabilidad Bancaria

Aquila Zapata Dipres

2011-0631
Viernes Noct. Bloque 2

Resumen:

DE BUENOS A MALOS BANQUEROS

El anlisis no pretende ser un material rgido, ni establecer un juicio sobre la conducta tica
de los banqueros, sino ms bien de un modelo compuesto por una caractersticas que se
repiten histricamente en todo el mundo tantos en pases en vas de desarrollo como en
pases industrializados.
Contrariamente a la teora de que las crisis financieras que se debe nicamente a la
gestin, como elemento fundamental en todas las crisis bancarias, y como posible
multiplicador de perdidas y distorsiones en la economa.
Tambin se pone de relieve los buenos banqueros, cuando se ven en apuros, se
convieert6en frecuentemente en malos banqueros, a travs de una serie de actitudes que
se van deteriorando.
Existen varios factores en las crisis de instituciones aisladas o en aquellas que afectan a
una parte del sistema bancario como son: una mala gestin y una supervisin eficaz.
Las crisis pueden estar motivadas por conmociones econmicas, por una poltica
monetaria o econmica inadecuada o por una liberalizacin brusca. En este contexto
pueden encontrarse tanto bancos buenos como banco malos Ya que buena gestin puede
permitir a los bancos sobrevivir y estar razonablemente sano en cambio la mala gestin
pueden gestin puede conducir a una crisis ms profunda., con prdidas crecientes, mala
asignacin de recursos y elevados tipos de inters.
La supervisin bancaria aparece aqu como un elemento clave para evitar o limitar los
daos causados por la mala gestin. El concepto de supervisin abarca aqu la regulacin,
la supervisin propiamente dicha y las medidas correctoras (desde la imposicin de
remedios convencionales hasta el saneamiento de las instituciones). Si la regulacin y la
supervisin y los mecanismos correctores son aplicados son buenos, es menos probable
que se d la mala gestin. Y si que se produce, es menos probable que dure, ya que
pueden tomarse medidas para detener y corregir el deterioro.
Un intento de tipificacin de la gestin
Las afirmaciones presentan la necesidad de analizarlos problemas de direccin que
conducen a los bancos a la insolvencia y el tipo de regulacin y supervisin. La gestin
puede ser: competencia, cumplimiento de normas, liderazgo, capacidad de reaccin ante
los cambios en el entorno, calidad de sus polticas y capacidad para controlar la gestin,
calidad del equipo directivo y capacidad de general sucesores, riesgo de negocios
colaterales de los propios banqueros basados en informacin privilegiada.
Las cosas que podran ocurrir en un contexto donde no existiesen normativas ni
supervisiones eficaces. Los tipos de mala gestin pueden agruparse en cuatro categoras:
a) Mala gestin tcnica
 b) gestin de maquillaje
c) gestin a la desesperada (la huida hacia adelante)
d) fraude
Estos rasgos no tienen por qu producirse de una forma secuencial. Pero cuando la mala
gestin tcnica conduce a la existencia de prdidas o a la necesidad de una reduccin del
dividendo, se desencadena la gestin de maquillaje y la gestin a la desesperada.
El fraude puede formar parte del proceso desde su comienzo mismo, pero se aborda aqu
al final, como parte de la dinmica que convierte a los buenos gestores en malos. Al final
del proceso, se llega a la iliquidez. Mientras tanto, el banco en cuestin puede haber
perdido su capital varias veces.
Mientras que las instituciones de financieras pueden experimentar problemas de liquidez a
pesar de ser solventes, una peculiaridad de la actividad bancaria es que la insolvencia
precede invariablemente a la falta de liquidez.
Se entiende por liquidez la capacidad que tiene para hacer frentes a las deudas a cortos
plazos.
a) La mala gestin tcnica
Esta puede producirse:
a) Cuando se funda un nuevo banco que tiene, naturalmente, una direccin nueva.
b) Cuando el control de un banco existente es adquirido por nuevos propietarios.
c) Cuando un banco existente, que sola estar bien dirigido, resulta incapaz de
adaptarse a los cambios del entorno, o de reconocer una situacin de deterioro y
corregirla.
La mala gestin tcnica puede entraar toda una variedad de polticas y prcticas
inadecuadas. Las ms importantes son: sobreinversin y crecimiento demasiado rpido,
mala poltica crediticia, falta de controles internos y deficiente planificacin.
La sobreinversin y el crecimiento demasiado rpido son algunas de las causas principales
de insolvencia. La sobreinversin significa que se estn prestando cantidades de dinero
que no guardan relacin con el capital del banco (como proteccin frente a posibles
prdidas)
La mala poltica de crdito tambin puede resultar fatal. La base de la gestin bancaria es
asegurarse de que los recursos de terceros (que no pertenecen al banco, sino a los
depositantes) son prestados de tal forma que puedan producir una remuneracin
apropiada y serle restituidos al banco. Las polticas o prcticas a evitar son:
a) Concentracin de riesgos. Se produce cuando se conceden crditos o garantas
en volumen desproporcionado con el capital del banco a un solo prestatario, a
un grupo de prestatarios o a un determinado sector o industria.
b) Crditos vinculados. Se producen cuando el banco presta dinero a sociedades
que son propiedad, total o parcialmente, del banquero o del banco.
La encrucijada
Como consecuencia de la mala gestin tcnica o de otros factores macro o
macroeconmicos, un banco puede encontrarse en una situacin en la que su capital se ve
crecimiento erosionado por prdidas ocultas, sus beneficios reales disminuyen (cuando no
desaparecen) y los dividendos, naturalmente, corren peligro. Esta sera la situacin tpica
en la que una buena supervisin o un buen consejo de administracin hara que el banco
declarase su verdadera situacin, cambiase de directivos e inyectase nuevo capital. Pero
la ausencia de esta reaccin conduce a una situacin muy diferente. Un descenso de los
dividendos es la seal clave para el mercado de que el banco est deteriorndose. Y los
banqueros tendern a hacer todo lo que est en su poder para evitar la prdida de
confianza y para conservar el control de la propiedad y de la direccin. Esta es la
encrucijada clave. Si la autoridad o el banquero no adoptan medidas enrgicas en este
momento, el banco est condenado a verse sumido en una gestin de maquillaje y en
una gestin a la desesperada, bien de forma sucesiva o simultnea. Tambin en el
fraude, tal vez, la gestin se har cada vez peor, la cultura de la organizacin se
deteriorar con gran rapidez, el mercado se ver distorsionado y las prdidas ascendern
en espiral. Este es probablemente el punto sin retorno. A partir de aqu, la liquidacin de la
institucin o su saneamiento son las nicas soluciones eficaces para una situacin de
insolvencia, que puede crecer en progresin geomtrica.
b) Gestin de maquillaje
Gestin de maquillaje consiste en la ocultacin de las prdidas presentes y pasadas con el
fin de ganar tiempo y seguir reteniendo el control, mientras se buscan o esperan
soluciones.
c) Gestin a la desesperada
La gestin a la desesperada (o huida hacia delante) es una expresin utilizada aqu para
describir una situacin en la que los banqueros se ven en el peligro de tener que declarar
una prdida de capital, de tener que pagar menores dividendos o simplemente de no pagar
ningn dividendo. En este estado de cosas, el banquero, adems de recurrir al maquillaje,
buscar tambin negocios de alto riesgo que le permite ganar tiempo y, si tiene suerte,
poder compensar el deterior anterior. Las prcticas principales son:
a) La especulacin.
b) La creciente concentracin de riesgos en clientes con problemas.
c) El pago de tipos de inters de pasivo por encima de los tipos de mercado.
d) El cobro de unos tipos de inters elevados a los prestatarios.
Cuando un entorno econmico desfavorable, una competencia agresiva o una mala
gestin tcnica producen prdidas corrientes y una elevada proporcin de activos fallidos,
el banquero buscar unas fuentes alternativas de ingresos, aunque contengan un alto
riesgo. La mayora de las veces sern actividades especulativas.
d) Fraude
El fraude puede haber sido una de las causas de las prdidas de un banco en una fase
inicial. Este es frecuentemente el caso cuando un banco ha sido fundado o adquirido por
especuladores u hombres de negocios que pretenden usarlo para sus propios intereses. El
fraude est implcito tambin en la gestin de maquillaje, en la medida en que es una
forma de ocultar la verdad al pblico, en un negocio que est basado en la confianza. No
obstante, el fraude es tratado aqu al final del proceso, para sugerir que un administrador
que antes era bueno puede convertirse en un administrador fraudulento, a travs de un
proceso de deterioro como el descrito en este documento. De hecho, cuando se acerca la
falta de liquidez y el banquero siente que el final se aproxima, puede abrigar la tentacin de
sacar dinero del banco.
Unas breves lneas sobre el deterioro de la cultura
El deterioro de la cultura de gestin es una de las consecuencias de mantener los
problemas sin resolver. Pero es tambin una fuente de problemas duraderos. La actitud y
el ejemplo de los altos directivos se contagian a los mandos intermedios y a otros
escalones de la organizacin. Una mala cultura de gestin es difcil de cambiar. El
cambiarla puede tardar, como mnimo, el mismo tiempo que dur el proceso de deterioro. A
menos que cambien varios escalones de directivos, en cuyo caso puede acelerarse el
cambio. Esta es una de las razones por las que se defienden las fusiones como solucin a
las crisis.
Lecciones que se desprenden
La regulacin y la supervisin no son panaceas, pero son pilares necesarios para un
sistema financiero slido, que pueden limitar los daos causados por la mala gestin y
hacer que la poltica macroeconmica sea eficaz.
Una regulacin y una supervisin buenas pueden resultar ineficaces si no existen unos
mecanismos para solucionar los casos de insolvencia. Esta situacin puede incluso
conducir a la corrupcin del supervisor quien, por carecer de instrumentos o de voluntad
poltica, puede verse llevado a tolerar y ser cmplice de la ocultacin.
La mala gestin es un ingrediente clave en todas las crisis bancarias. Slo en el caso de
un cataclismo econmico total puede verse una buena gestin desbordada por los
acontecimientos y, an en tales circunstancias, se observa la existencia de buenos
gestores y de malos gestores. Los buenos gestores pueden limitar los daos en una
medida considerable.
La calidad de la gestin es dinmica. Una vez que un banco ha perdido una parte
importante de su capital, sin los cambios adecuados en la gestin y sin que se le haya sido
inyectado capital nuevo, es muy probable que se produzca un proceso acelerado de
deterioro.
La perpetuacin de una mala gestin hace probable la multiplicacin de las prdidas, no
slo por la necesidad de financiar las anteriores, sino tambin por el dao causado por una
cultura deteriorada, con actividades y prcticas que producen nuevas prdidas en espiral.
La exigencia de niveles mnimos de capital no sirva de mucho, a menos que se regule y se
haga cumplir un sistema adecuado de clasificacin de activos, de constitucin de
provisiones y de suspensin de intereses si no se cobran.
Esta afirmacin es particularmente importante en el caso de que el propietario del banco
sea el Estado, situacin en que algunos consideran que la prdida del capital tiene menor
gravedad. En tales casos, la identificacin y transparencia de la situacin de prdida es
esencial. Est en juego el dinero del contribuyente y, a travs de un adecuado
conocimiento pblico de la situacin, no slo los directivos, sino tambin los polticos
pueden acabar siendo ms cautos.
Los banqueros y los polticos pueden caer en la tentacin de considerar que las crisis
financieras se deben siempre a causas propias del sistema en su conjunto y a razones
macroeconmicas. Los malos banqueros encuentran as un buen argumento para abogar
por una poltica macroeconmica que les sea favorable o para que el gobierno les salve
con subvenciones. Los polticos encuentran un buen argumento para aplicar nicamente
remedios macroeconmicos, para salvar a unos y a otros indiscriminadamente sin crearse
enemigos o, lo que es peor, para cruzarse de brazos y no hacer nada.
Los males que origina el deterioro de la gestin y los recursos que tiene un banco
insolvente para demorar la falta de liquidez, tal y como se ha descrito anteriormente,
deberan inducir a reaccionar con la mayor rapidez posible ante la insolvencia de un banco.