Asignatura:

Anlisis e interpretacin de estados financieros

Tema:

Participante / s: Matricula / s:

Adony Gmez Galvn 14-2584

Facilitadora:

Judy Jos Polanco

TEMA II:
2.1 El estado de situacin o Balance general.
Es el estado financiero de una empresa en un momento determinado. Para
poder reflejar dicho estado, el balance muestra contablemente los activos (lo
que organizacin posee), los pasivos (sus deudas) y la diferencia entre estos
(el patrimonio neto).

Por lo tanto, es una especie de fotografa que retrata la situacin contable de la

empresa en una cierta fecha. Gracias a este documento, el empresario accede
a informacin vital sobre su negocio, como la disponibilidad de dinero y el
estado de sus deudas.

El activo de la empresa est formado por el dinero que tiene en caja y en los
bancos, las cuentas por cobrar, las materias primas, las mquinas, los
vehculos, los edificios y los terrenos.

En el caso de los activos tenemos que subrayar que estos se suelen

clasificarse en tres tipos claramente delimitados:

Activos corrientes. Entre los mismos se encuentran aquellos elementos que

son capaces de convertirse fcilmente en dinero efectivo. De ah que dentro de
esta tipologa se hallen el dinero que hay en el banco y el que existe disponible
en la propia empresa, las cuentas que quedan por cobrar de clientes, los
cheques que hay que cobrar y lo que son los bienes inventariados (materias
primas, productos terminados, productos en proceso de elaboracin).

Activos fijos. Bajo dicha denominacin incluyen todos los inmuebles y los
bienes muebles que la empresa en cuestin tiene y que le son bsicos para el
desempeo de su actividad. De esta manera, ejemplos de activos de este tipo
son los vehculos, los muebles, los terrenos, las construcciones o la
maquinara, entre otros. Es importante saber que estos activos estn sometidos
a lo que se conoce por el nombre de depreciacin, es decir, al desgaste que
sufren por el uso.

Otros activos. En esta clasificacin se incluyen los activos que no pertenecen a

ninguna de las dos categoras anteriormente citados. Ejemplos de aquellos
seran los gastos que son abonados de manera anticipada.

El pasivo, en cambio, se compone por las deudas, las obligaciones bancarias y

los impuestos por pagar, entre otras cuestiones.

En el caso de los pasivos estos tambin pueden clasificarse en tres categoras:

Pasivos a largo plazo. Son los que la empresa debe abonar en el plazo
superior a un ao.

Pasivos corrientes. Son los que la industria debe pagar en el plazo menor a un
ao: prestaciones, sobregiros, crditos

Otros pasivos. Son los que no se incluyen en ninguna de las dos anteriores
clasificaciones.

Cabe destacar que el balance general tambin se conoce como estado de

situacin patrimonial. El documento suele presentar distintas columnas, que
organizan los valores segn sean activos o pasivos. La diferencia entre estos
es el patrimonio neto, es decir, la diferencia entre lo que la compaa tiene y lo
que debe.

EJEMPLO:
2.2. El estado de resultados o Estado de ganancias o prdidas.
El estado de resultados, tambin conocido como estado de ganancias y
prdidas, es un estado financiero conformado por un documento que muestra
detalladamente los ingresos, los gastos y el beneficio o prdida que ha
generado una empresa durante un periodo de tiempo determinado.

Ejemplos de ingresos podran ser las ventas, los dividendos y los ingresos
financieros; mientras que ejemplos de gastos podran ser la compra de
mercaderas, los gastos de personal, los gastos financieros, los alquileres, los
seguros, las depreciaciones y los impuestos.

El beneficio o prdida vendra a ser el resultado de la diferencia entre los

ingresos y los gastos; hay beneficio cuando los ingresos son mayores que los
gastos, y hay prdida cuando los ingresos son menores que los gastos.

En cuanto al periodo de tiempo que comprende un estado de resultados, ste

suele corresponder al tiempo que dura el ejercicio econmico de una empresa,
el cual suele de ser un ao; aunque cabe destacar que el estado de resultados
es un documento flexible y adems de elaborarse estados de resultados
anuales, tambin suelen elaborarse estados de resultados mensuales y
trimestrales.

El estado de resultados nos permite saber cules han sido los ingresos, los
gastos y el beneficio o prdida que ha generado una empresa, analizar esta
informacin (por ejemplo, saber si est generando suficientes ingresos, si est
gastando demasiado, si est generando utilidades, si est gastando ms de lo
que gana, etc.), y, en base a dicho anlisis, tomar decisiones.

Pero tambin nos permite, al comparar un estado de resultado con otros de

periodos anteriores, conocer cules han sido las variaciones en los resultados
(sin han habido aumentos o disminuciones, y en qu porcentaje se han dado),
y as saber si la empresa est cumpliendo con sus objetivos, adems de poder
realizar proyecciones en base a las tendencias que muestren las variaciones.

Algo que destacar es que la elaboracin de un estado de resultados se basa en

el principio de devengado, es decir, ste muestra los ingresos y los gastos en el
momento en que se producen, independientemente del momento en que se
hagan efectivos los cobros o los pagos de dinero.

Por ejemplo, si una empresa vende un producto, el estado de resultados

registra los ingresos por la venta en el momento en que sta se realiza, an
cuando la venta no se cobre inmediatamente; o si la empresa compra
mercadera, el estado de resultados registra los gastos por la compra al
momento en que sta se produce, an cuando la mitad de la compra se pague
meses despus.
La estructura bsica de un estado de resultados la podemos apreciar en el
siguiente ejemplo:

2.3 El estado de flujo de efectivo.

Es un estado financiero bsico que informa sobre las variaciones y
movimientos de efectivo y sus equivalentes en un perodo determinado. Segn
la NIF-B2, el estado de flujo de efectivo es un estado que muestra las fuentes y
aplicaciones del efectivo de la entidad durante un periodo, las cuales se
clasifican en actividades de operacin, inversin y de financiamiento.

OBJETIVO
Suministrar a los usuarios de los estados financieros las bases para evaluar la
capacidad que tiene la empresa para generar efectivo y el equivalente a ste,
as como sus necesidades de liquidez, toma de decisiones econmicas. las
fechas en que se producen y el grado de certidumbre relativa de su aparicin. 1

IMPORTANCIA

La importancia del flujo de efectivo, radica no slo en el hecho de dar a conocer

el impacto de las operaciones de la entidad en su efectivo, sino tambin
sealar el origen de los flujos de efectivo generados y el destino de los flujos
aplicados.

Por ejemplo: En una entidad pudo haber incremento de manera importante

durante el periodo en su saldo de efectivo, sin embargo, no es lo mismo que
dichos flujos favorables provengan de actividades de operacin a que
provengan de un financiamiento con costo.

CLASIFICACIN

De Operacin
Las actividades de operacin son las que constituyen la principal fuente de
ingresos de la entidad, tambin incluyen otras actividades que no pueden ser
clasificadas como de inversin o de financiamiento.

El incremento o reduccin en partidas como:

Cuentas por cobrar a clientes (venta de mercanca a crdito).

Cuentas por pagar a proveedores (compra de mercanca a crdito).

Inventarios (Operaciones).

Impuestos por pagar (actividad de comprar/vender/fabricar).

INVERSIN
Las actividades de inversin son las relacionadas con la adquisicin y
disposicin de:
Adquisicin, construccin y venta de inmuebles, maquinaria y equipo, activos
intangibles y otros activos destinados al uso o a la produccin de bienes y
servicios.

Inversiones permanentes en instrumentos financieros de capital como

adquisicin de acciones de otras empresas con carcter de permanentes.

Instrumentos financieros disponibles para la venta, as como los conservados a

su vencimiento.

Actividades relacionadas con el otorgamiento y recuperacin de prstamos que

no estn relacionadas con actividades de operacin (como son prstamos
efectuados por la empresa, cobranza o disminucin en pesos constantes de
crditos otorgados).

FINANCIAMIENTO
Las actividades de financiamiento son las relacionadas con la obtencin, as
como la redistribucin y resarcimiento de fondos que provienen de:

Los propietarios de la entidad (incremento de capital por recursos adicionales,

incluyendo la capitalizacin de pasivos, reembolso de capital, dividendos
pagados, excepto los dividendos en acciones).

Los acreedores otorgantes de financiamientos que no estn relacionados con

las operaciones habituales de suministro de bienes y servicios (crditos
recibidos a corto y largo plazo diferentes a las operaciones con proveedores y/o
acreedores relacionados con operaciones de la empresa).

La emisin por parte de la entidad de instrumentos de deuda o instrumentos de

capital diferentes a las acciones.

Mtodos
Existen dos mtodos para exponer este estado. El mtodo directo y el indirecto.

El directo expone las principales clases de entrada y salida bruta en efectivo

(Flujos de efectivo de Operacin, Inversin y Financiamiento).

El mtodo indirecto, el cual parte del resultado del ejercicio y a travs de ciertos
procedimientos se convierte el resultado devengado en resultado percibido.

El resultado que se obtiene puede ser positivo o negativo. La importancia de

este estado es que nos muestra si la empresa genera o consume fondos en su
actividad productiva. Adems permite ver si la empresa realiza inversiones en
activos de largo plazo como bienes de uso o inversiones permanentes en otras
sociedades.
EJEMPLO:

2.4 Normas Internacionales de Contabilidad (NIC, NIF)

Las Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF) y Normas
Internacionales de Contabilidad (NIC) son un conjunto de Normas, leyes y
principios que establecen la informacin que se deben presentar en los estados
financieros y la forma de cmo se debe presentar esta informacin en dichos
estados.
El objetivo de estas normas es reflejar la imagen fiel de la empresa, tanto en su
aspecto operacional como en su situacin financiera.

Otros de los objetivos de estas normas, es que ante la globalizacin se

requieren de normas contables homogneas, las cuales permitan la
comparabilidad de los estados financieros y tambin permitir mayor
transparencia de informacinSon emitidas por el International Accounting
Standards Board (anterior International Accounting Standards Committee).

PRINCIPALES NIIF

NIIF 1 Adopcin por primera vez de las NIIF

NIIF 2 Pagos basados en acciones
NIIF 3 Combinaciones de negocios
NIIF 4 Contratos de seguros
NIIF 5 Activos no corrientes mantenidos para la venta y actividades
interrumpidas
NIIF 6 Exploracin y evaluacin de recursos minerales
NIIF 7 Instrumentos financieros
NIIF 8 Segmentos operativos

PRINCIPALES NIC

NIC 1 Presentacin de estados financieros

NIC 2 Existencias
NIC 7 Estado de flujos de efectivo
NIC 8 Polticas contables, cambios en las estimaciones contables y errores.
NIC 10 Hechos posteriores a la fecha del balance
NIC 11 Contratos de Construccin
NIC 12 Impuestos a las ganancias
NIC 14 Informacin financiera por segmentos
NIC 16 Propiedad, planta y equipo
NIC 17 Arrendamientos
NIC 18 Ingresos
NIC 19 Retribuciones a empleados
NIC 20 Contabilizacin de subvenciones oficiales e informacin a revelar de
ayudas pblicas
NIC 21 Efectos de las variaciones en tipos de cambio de la monedad extranjera
NIC 23 Costos de intereses
NIC 24 Informacin a revelar de partes relacionadas
NIC 26 Contabilizacin de planes de retiro
NIC 27 Estados financieros consolidados
NIC 28 Contabilizacin de inversiones en empresas asociadas
NIC 29 Informacin financiera en economas hiperinflacionarias
NIC 31 Participacin en negocios conjuntos
NIC 32 Instrumentos financieros (presentacin y revelacin)
NIC 33 Beneficios por accin
NIC 34 Informacin financiera intermedia
NIC 36 Deterioro del valor de activos
NIC 37 Provisiones, activos y pasivos contingentes
NIC 38 Activos intangibles
NIC 39 Instrumentos financieros (reconocimiento y valoracin)
NIC 40 Inmuebles de inversin
NIC 41 Agricultura