Primera Entrega Proyecto de Aula

Nathaly Valencia Len

COD: 1721982815
Daniela Chvez Zambrano
COD: 17219983098
Marlyn Yurany Cuero Balanta
1611981872
Yessica Alexandra Ledesma Bustos
1721983031
Mayra Alejandra Mateus Velasco
1721982769
Miguel Andrs Maya Lpez
1721982806
Harvey Fernando Molina Buitrago
1330650632

Institucin Universitaria Politcnico Grancolombiano

Contadura Pblica
Evaluacin de Proyectos
a

olombiano
 INTRODUCCIN

Este trabajo tiene como fin realizar la evaluacin financiera de inversin para la empresa SIX STAR SAS
y comercializacin de baletas con diseos y estilos diferentes acordes a cada regin de Colombia, satisfa
clientes; dicha empresa estar ubicada en la ciudad de Bogot.
En la primera parte del proyecto encontraremos la presentacin de la empresa y del sector, buscando dar
encontrada en la actualidad: donde la mayora de las personas que viven en la ciudad de Bogot para pod
deben recorrer grandes distancias bien sea a pie o en un medio de transporte pblico, por lo tanto necesit
con su presentacin personal para poder realizar dicha movilizacin.
En las unidades siguientes se llevara a cabo la elaboracin de los estados financieros proyectados a 4 a
evaluacin del proyecto, as podremos determinar la viabilidad de inversin.
Por ende, la propuesta del presente proyecto no es crear slo una empresa con nimo de lucro sino ofrec
rentabilidad para los clientes.
Para la recoleccin de la informacin se ha utilizado fuentes secundarias obtenidas de internet, pgina de
apoyo encontradas en la plataforma, etc.
N

empresa SIX STAR SAS, la cual ser creada para fabricacin

in de Colombia, satisfaciendo las necesidades de los

del sector, buscando darle solucin a la problemtica

udad de Bogot para poder desplazarse de un lugar a otro
blico, por lo tanto necesitan de un zapato cmodo y adecuado

ieros proyectados a 4 aos y los flujos de caja para la

nimo de lucro sino ofrecer un producto de alta calidad y

das de internet, pgina de gerencie.com, las diferentes guas de

 OBJETIVO GENERAL OBJETIVOS ESPECFICOS

Aumentar nuestr
O Abrir 3 tiendas p
B Ser reconocidos
J Crear un producto que Garantizar a nue
E satisfaga al cliente, en eficaz y personaliz
nuestro caso las mujeres, Implementar ha
T quienes van a encontrar bienestar, salud y c
I en nuestro producto, las laboral ptimo nue
V baletas, calidad,
O comodidad, diseo y un
precio adecuado, esto
S con el fin de obtener
utilidades a corto,
mediano y largo plazo.
 entar nuestras ventas mensuales en un 20%
r 3 tiendas para el primer trimestre del prximo ao
econocidos en los prximos dos aos a nivel nacional
ntizar a nuestro cliente una atencin respetuosa,
y personalizada.
ementar habilidades y estrategias que generen
tar, salud y calidad en el trabajo para un ambiente
l ptimo nuestros colaboradores.
 PLANTEAMIENTO DEL PR
Incluir aqu: tipo de empresa que va a crear y describir las caractersticas de forma concreta como prembulo para realiza

Somos CALZADO SIXSTAR SAS, una empresa dedicada a la produccin

para que nuestros clientes se sientan cmodos con nuestras baletas,
perjudiciales para el medio ambiente, trabajamos cada da por ser lde
productos y buena atencin hacia nuestros clientes, trabajando en for
mejor atencin hacia nuestros ellos.
Desde el inicio de nuestra empresa nos hemos esforzado en la capacit
no solo por nuestros productos sino tambin por nuestra amabilidad y
los ms importante para nosotros, da a da queremos mejorar para en
en el mercado del calzado.
MIENTO DEL PROBLEMA
omo prembulo para realizar las proyecciones de los estados financieros

la produccin de calzado para damas, quienes nos esmeramos

estras baletas, utilizamos buenos materiales y que no son
da por ser lderes en el mercado brindando siempre los mejores
bajando en fortalecer el trabajo en equipo para siempre brindar la

do en la capacitacin de nuestros empleados, para caracterizarnos

ra amabilidad y atencin hacia nuestros clientes, ya que ellos son
mejorar para en un futuro ser una de las empresas ms importantes
1 TOTAL INVERSIN EN EL PROYECTO 1,155,250,000.00

a. Inversin enPropiedad, planta y equipo 45,000,000

b. Inversin en Capital de trabajo 110,250,000
c. Inversin en Activos intangilbles y diferidos
TOTAL 155,250,000

FINANCIACIN DEL PROYECTO 1,000,000,000

a. Financiacin Propia ( socios) 500,000,000
b. Financiacin de Terceros (Pasivos) 500,000,000

60000000
PPRODUCTOS O SERVICIOS PARA EL PROYECTO COSTOS VARIABLES POR

Mano de Obra
Directa Materiales Directos
Zapatos Cuero Negro Hombre 858 9,000
Zapatos Cuero Caf hombre 856 9,000
Zapatos Cuero Negro Mujer 860 11,700
Zapatos Cuero Caf Mujer 860 11,700
Botas Cuero Caf Mujer 855 18,900

Mensual Anual
COSTOS Y GASTOS FIJOS 76,400,000 916,800,000
COSTOS FIJOS -
Depreciacin de los activos relacionados con produccin 750,000 9,000,000
Otros Costos fijos -
GASTOS FIJOS DE ADMINISTRACIN 13,200,000 158,400,000
Personal 7,000,000 84,000,000
Servicios Publicos 1,000,000 12,000,000
Gastos de representacion 200,000 2,400,000
Arriendo 5,000,000 60,000,000
GASTOS FIJOS DE VENTAS 63,200,000 758,400,000
Personal 20,000,000 240,000,000
Servicios Publicos 3,000,000 36,000,000
Comisiones 200,000 2,400,000
Arriendo 10,000,000 120,000,000
Logistica 30,000,000 360,000,000

DESCRIBA LA INVERSIN QUE SE REALIZAR EN PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO 45,000,000.00

 Valor Aos de depreciacin

Terrenos
Construcciones y edificaciones
Maquinaria y Equipo 45,000,000 5
Vehculos y equipo de transporte
Muebles y Enseres
Equipo de computo y tecnologa
Otros 1
Otros 2
Otros 3
Otros 4
TOTAL 45,000,000

CAPACIDAD DE PROUDUCCIN INSTALADA

De acuerdo a la propiedad planta y equipo en la que se invertir en el proyecto y en concordancia y coherencia con la cantid

Parmetros capacidad instalada

No. De horas laborables en el da 8
No. De Das laborables en el ao 300

Nmeo de unidades que produce en un da nme

Producto 1 Producto 2
Corte de piezas 65 97
Montado y ensuelado 65 97
Acabado 65 97
Empaque 65 97

UTILIZACIN DE LA CAPACIDAD DE PRODUCCIN EN CADA AO

PORCENTAJE DE PRODUCCIN ALCA
Producto 1 Producto 2
AO 1 92.3% 92.8%

FIJACIN DEL PRECIO AO 1 Producto 1 Producto 2

Costos Variables por Unidad 10,455 10,452
% participacin en las ventas de c/u 17% 26%
Costos Fijos totales 916,800,000
Costos fijos totales por lnea de productos 157,165,714 235,748,571
No. De unidades de cada producto estimadas para el ao 1 18,000 27,000
Costos fijos por unidad 8,731 8,731
COSTO TOTAL POR UNIDAD (Cfu + Cvu) 19,186 19,183
% De utilidad Operacional Esperada por lnea 40% 40%
PRECIO 26,861 26,857

Nmero unidades
Incremento de unidades
vendidas para los aos /Ao 2
proyectados %
Producto 1 3% 18,540
Producto 2 3% 27,000
Producto 3 3% 15,450
Producto 4 3% 15,450
Producto 5 3% 30,900

Proyeccin IPC AO 2
IPC 3% 3%

Ventas 3,381,401,100 4,149,019,322

Costos 2,415,286,500 2,799,082,558
COSTOS VARIABLES POR UNIDAD
% de participacin
Total Costo Variable No. unidades a en las ventas de
CIF Variables Otros variables por unidad producir/ao cada producto
493 104 10,455 18000 17.1%
493 103 10,452 27000 25.7%
628 132 13,320 15000 14.3%
628 132 13,320 15000 14.3%
988 207 20,950 30000 28.6%
 Vr depreciacin Vr depreciacin Mquina de coser semi-industrial: la utilizamos para
anual mensual
baletas y adicionar adornos.
Fileteadora semi-industrial: se utiliza para cortar y dar
9,000,000 750,000 semi-automtico: es utilizado para la creacin de horm

Engrapadora para suelas: se utiliza para unir el textil y

suela.

a y coherencia con la cantidad de perosnal contratado, defina la capacidad de produccin

e produce en un da nmero de servicios prestados en un da Nmero de unidades que produce en un a

Producto 3 Producto 4 Producto 5 Producto 1 Producto 2
54 54 108 19500 29100
54 54 108 19500 29100
54 54 108 19500 29100
54 54 108 19500 29100

ENTAJE DE PRODUCCIN ALCANZADA POR AO NMERO DE UNIDADES PRODUCIDAS Y VENDIDAS P

Producto 3 Producto 4 Producto 5 Producto 1 Producto 2
92.6% 92.6% 92.6% 18,000 27,000

Producto 3 Producto 4 Producto 5

13,320 13,320 20,950
14% 14% 29%

130,971,429 130,971,429 261,942,857

15,000 15,000 30,000
8,731 8,731 8,731
22,051 22,051 29,682
40% 40% 40%
 30,872 30,872 41,554

Nmero Nmero Nmero

unidades / Ao 3 unidades / Ao 4 unidades / Ao 5

19096 19669 20259 31,545

27810 28644 29503 31,541
15914 16391 16883 36,002
15914 16391 16883 36,002
31827 32782 33765 47,872

AO 3 AO 4 AO 5
3% 3% 3% 21,472
21,469
24,337
4,401,725,066 4,669,760,812 4,954,132,497 24,337
2,969,567,246 3,150,393,967 3,342,241,776 31,967
 emi-industrial: la utilizamos para unir las partes de las
dornos.
ustrial: se utiliza para cortar y dar forma a la textil.
Torno
utilizado para la creacin de hormas para las suelas.

elas: se utiliza para unir el textil ya cortado con la

mero de unidades que produce en un ao

Producto 3 Producto 4 Producto 5
16200 16200 32400
16200 16200 32400
16200 16200 32400
16200 16200 32400

RO DE UNIDADES PRODUCIDAS Y VENDIDAS POR AO

Producto 3 Producto 4 Producto 5
15,000 15,000 30,000
 32,492 33,466 34,470 35,505
32,487 33,462 34,466 35,500
37,082 38,194 39,340 40,521
37,082 38,194 39,340 40,521
49,308 50,788 52,311 53,880

22116.062517857 22779.544393393 23462.930725195 24166.8186

22113.028309524 22776.41915881 23459.711733574 24163.5031
25067.133542857 25819.147549143 26593.721975617 27391.5336
25067.133542857 25819.147549143 26593.721975617 27391.5336
32926.339967857 33914.130166893 34931.5540719 35979.5007
 ESTADOS FINANCIEROS EMPRE
ESTADO DE RESULTADOS

ESCENARIOS 2

0 1
INGRESOS 3,381,401,100
(-)COSTOS DE VENTAS 2,415,286,500
(=) UTILIDAD BRUTA 966,114,600
GASTOS DE VENTAS 758,400,000
GASTOS ADMINISTRACION 158,400,000
(-) DEPRECIACION 9,000,000
(+) AMORTIZACION DIFERIDOS
UTILIDAD OPERACIONAL 198,714,600
Gastos Financieros
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS
Provisin de Impuestos 34%
UTILIDAD NETA
RESERVA LEGAL
UTILIDAD DEL EJERCICIO

FLUJO DE CAJA POR METODO INDIRECTO

0 1
UTILIDAD OPERACIONAL
(-) IMPUESTOS OPERACIONALES
(=) NOPAT/UODI
(+) DEPRECIACIONES
(+) AMORTIZACIONES
(+/-) CAPITAL DE TRABAJO
(+/-) INVERSIN ACTIVOS FIJOS
FLUJO DE CAJA LIBRE
PAGO INTERESES
PAGO CAPITAL
(+) EFECTO SOBRE LOS IMPUESTOS
FLUJO CAJA ACCIONISTA
DIVIDENDOS
FLUJO DE CAJA DEL PERIODO
FLUJO DE CAJA INICIAL
FLUJO DE CAJA FINAL

ESTADO DE SITUACIN FINANCIERA

Periodo 0 1
ACTIVO
EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO
ACTIVO FIJO
DEPRECIACION
ACTIVO FIJO NETO
ACTIVOS DIFERIDOS
TOTAL ACTIVO
PASIVO
OBLIGACIONES FINANCIERAS
TOTAL PASIVO
PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL
RESERVA LEGAL
UTILIDAD DEL EJERCICIO
UTILIDADES RETENIDAS
TOTAL PATRIMONIO
TOTAL PASIVO+PATRIMONIO

CHECK SUMAS - -

ANLISIS DE SENSIBILIDAD
TASA DE DESCUENTO

FLUJO DE CAJA LIBRE -

VALOR PRESENTE NETO

RBC

TIR

PRI
 NANCIEROS EMPRESA
DO DE RESULTADOS

2 3 4 5
4,149,019,322 4,401,725,066 4,669,760,812 4,954,132,497
2,799,082,558 2,969,567,246 3,150,393,967 3,342,241,776
1,349,936,764 1,432,157,820 1,519,366,846 1,611,890,721
758,400,000 758,400,000 758,400,000 758,400,000
158,400,000 158,400,000 158,400,000 158,400,000
9,000,000 9,000,000 9,000,000 9,000,000

582,536,764 664,757,820 751,966,846 844,490,721

AJA POR METODO INDIRECTO

2 3 4 5
 2 3 4 5

- - - -

SIS DE SENSIBILIDAD
- - - -
RECURSOS PROPIOS
RECURSOS DE TERCEROS: Describir el costos de financiacin a travs de bancos: tasa de inters, tiempo, valor ini

APLICACIN DE MODELO CAPM

COSTOS PROMEDIO PONDERADO DE RECURSOS DE TERCEROS

e inters, tiempo, valor inicial y realizar la tabla de amortizacin.

S
Analice aqu los resultados de los indicadores financieros.