Curso: “Auditoría Financiera”

Inventarios
Procedimientos de auditoría
Inventarios
Definición
• Inventarios: Son activos:
(a) mantenidos para ser vendidos en el curso normal de la operación;
(b) en proceso de producción con vistas a esa venta; o
(c) en forma de materiales o suministros, para ser consumidos en el
proceso de producción, o en la prestación de servicios.

• Valor neto realizable: es el precio estimado de venta de un activo en el

curso normal de la operación menos los costos estimados para terminar su
producción y los necesarios para llevar a cabo la venta.

• Valor razonable es el importe por el cual puede ser intercambiado un activo,

o cancelado un pasivo, entre un comprador y un vendedor interesado y
debidamente informado, que realizan una transacción libre.
Objetivo
• Determinar que las existencias estén expresados
correctamente en los estados financieros.
• Controlar físicamente el inventario.
• Verificar los documentos y registros para el movimiento del
inventario.
• Verificar los inventarios practicados anteriormente.
• Verificar los registros de los costos unitarios.
Medición
Medición (continuación)
• Los inventarios se medirán al costo o al valor neto realizable,
según cual sea menor.

• Ejemplo: Suponga que hay tres productos A, B, C:

Medición (continuación)

• El valor para el inventario en la contabilidad debe ser S/. 32,300, y

no el menor entre S/.35,500 (Costo) y S/. 38,000 (VNR).
Valor Neto de Realización
• Precio de venta estimado para el curso ordinario de los negocios
menos los costos estimados de terminación y los costos estimados
necesarios para realizar la venta.

• La práctica de reducir el valor de las existencias por debajo del costo

al valor neto de realización es congruente con el criterio que el valor
contable de los activos no debe ser superior al que se espera
obtener al venderlos o usarlos.
Costos de los Inventarios
Montos que se excluyen del
costo de los inventarios
• Montos anormales de desperdicios

• Gastos de Ventas

• Gastos de Administración Indirectos

• Costos de almacenaje, salvo que sean necesarios para el

proceso de producción antes de una etapa más avanzada
de producción.

• Solo en limitadas ocasiones se activa los costos de

financiación. NIC 23.
Reconocimiento de gasto
• Se reconoce como gasto:
• El costo de las existencias cuando se venden.
• Las reducciones de valor de las existencias para ponerlas a su VNR.
• Las pérdidas de existencias.

• Algunas existencias pueden asignarse a otros activos y registrarse

como gastos durante la vida útil del activo en el cual se asignó (por
ejemplo, activo fijo).

• Las reversiones de los castigos, que se originen por un aumento en

el valor neto de realización, deben ser reconocidas como una
reducción del costo de ventas en el período en que ocurre la
reversión.
Caso práctico 1
• Señale cuales de estos costos podrían ser incluidos como
parte de los inventarios:
Inventarios Inventarios (costos Gastos de venta y
(costos directos) indirectos) administración

Materiales de producción
Mano de obra
Costos de personal relacionados con la mano de obra
directa
Montos normales de desperdicio de materiales
Salario del supervisor
Mano de obra indirecta
Materiales indirectos
Alquiler, mantenimiento, electricidad, algunos impuestos y
otros costos indirectos de fabricación

Depreciación de equipo productivo

Amortización de intangibles relacionados con la
producción
Investigación de productos
Montos anormales de desperdicio, de mano de obra y
otros costos
Costos de comercialización
Costos de almacenaje
Costos de gerencia general
Métodos de valorización del
costo
Métodos de valorización del
costo (continuación)
• Primeras entradas, primeras salidas (PEPS).

• Promedio ponderado

• Identificación especifica
PEPS
• El método PEPS parte del
supuesto de que las primeras
unidades de productos que se
compraron fueron las que
primero se vendieron.

• El stock al cierre de un
periodo estará valorizado al
costo de las últimos
productos ingresados.

• Debería ser utilizado para

costear productos perecibles
(alimentos, medicinas, etc.)
Promedio Ponderado
• Costo de los productos se
determina promediando el
costo unitario de los
ingresos al almacén de un
periodo dado (mensual,
trimestral, anual, etc.)

• Debería utilizarse en
productos homogéneos o
con características
similares.
Caso Práctico 2
Armani LTD, una compañía recientemente constituida, usa la última
versión de un paquete informático (EXODUS) para costear y valorizar
su inventario. El software usa el método de costo promedio ponderado
para valorizar su inventario. A continuación se detallan las compras y
ventas hechas por Armani LTD durante el año 2016 (debido a que es
una compañía recientemente constituida, no tiene inventario inicial):
Compras:
15 - Enero 2016 : 100 unidades a S/250 cada una.
10 - Marzo 2016 : 150 unidades a S/300 cada una.
25 - Septiembre 2016 : 200 unidades a S/350 cada una.
Ventas:
15 - Marzo 2016 : 150 unidades
15 - Diciembre 2016 : 170 unidades

Armani LTD le ha pedido a usted que calcule el valor de su inventario y

el costo por unidad de su inventario al 31 de marzo de 2016, 30 de
setiembre de 2016 y 31 de diciembre de 2016, bajo el método de
costo promedio ponderado.
Identificación específica
• En este método, se
identifican los costos
atribuibles a cada
producto.

• Se utiliza en productos
de alto costo unitario o
de alta tecnología
Composición de Inventarios
• Materia prima
• Productos en proceso
• Productos terminados
• Mercadería
• Suministros
• Envases y embalajes
• Existencias en transito
Caso Práctico 3
• ABC se dedica a la fabricación y venta de autos. La producción
normal de la fábrica es de 10,000 autos mensuales. El costo de
producción para los meses de enero y febrero incluye lo siguiente:
Enero Febrero
S/. S/.
Costo de producción:
Materias primas 60,000 30,000
Mano de obra directa 60,000 24,000
Mano de obra indirecta 12,000 12,000
Gastos de fabricación variables 6,000 3,000
Gastos de fabricación fijos 24,000 24,000
Total 162,000 93,000

Unidades producidas 12,000 5,000

• Se pide calcular el costo unitario para cada mes y determinar el

efecto en resultados del costo fijo no absorbido por la producción
normal.
Riesgos
Indicadores de riesgo
Indicadores de riesgo (continuación)
Riesgo de error
• Riesgos de error al momento de contar las existencias: (Existencia,
valuación, derechos)

• Productos no identificados apropiadamente.

• El grado de terminación de los productos en proceso puede no estar descrito con
precisión.
• Los inventarios obsoletos previamente dados de baja pueden haber sido incluidos
en el conteo.
• Se puede haber incluido en el conteo los inventarios en consignación.

• Posibles errores en la compilación del inventario: (Existencia, valuación,

exactitud)

• Pueden acumularse indebidamente cantidades de productos similares

• Se pueden seleccionar valores unitarios incorrectos
• Las multiplicaciones o totales pueden ser calculadas incorrectamente.
• Los ajustes por inventarios pueden no hacerse aporpiadamente
Riesgo de error (continuación)
• Inapropiado corte de compras (Integridad)

• El inventario recibido el día de cierre puede no ser incluido en los estados

financieros.
• Inapropiado corte de ventas (Existencia, integridad)
• El inventario despachado el día del cierre puede no haber sido excluido de los
estados financieros.

• Errores en la valuación del inventario: (Valuación, exactitud, integridad):

• No descargar en libros todos los costos aplicables a los inventarios

particularmente los
• productos en proceso y terminados debido al uso de costos unitarios incorrectos.
• Usar métodos inaceptables de valuación, por ejemplo no incluir los gastos
generales de
• fabricación o incluir gastos inaplicables.
• No reconocer inventario obsoleto, defectuoso o de lenta rotación mediante una
apropiada
• valuáción o ajuste al valor neto de realización.
• No seguir un método de inventarios aceptable y uniforme entre períodos.
Riesgo de fraude
• No eliminar deliberadamente la utilidad en inventarios
en compañías vinculadas (Valuación)

• No realizar provisiones conociendo la existencias de

inventarios obsoletos y/o malogrados. (Valuación)

• Utilizar intencionalemente métodos de valuación

inaceptables. (Valuación, exactitud)

• Sub o sobrevaluar deliberadamente los costos de

inventarios por medio del uso de valores de mercado
erróneos. (Valuación, exactitud)
Riesgo de fraude (continuación)
Transacciones relacionadas con la manipulación en conteos
físicos de inventario que resultaría en estados financieros
fraudulentos:
• Deliberadamente incluir en el conteo inventarios obsoletos que fueron
anteriormente desvalorizados.
• Agregar tarjetas extras de inventario (con conteos ficticios) después de que ha
finalizado el inventario.
• Contar intencionalmente dos veces los inventarios en tránsito o contar
inventarios que hayan sido registrados como ventas.
• Sobrevaluar inventarios mantenidos en depósitos externos.
• Incluir en el conteo, inventarios en consignación.
• Aplicar etiquetas con cantidades falsas a cajas que contengan desperdicios o
inventario con bajo valor.
• Incluir cajas vacías o huecos en las pilas de inventarios.
• Programar el sistema para que produzca tabulaciones fraudulentas.
• Manipulación del corte de inventarios : Incluir mercadería registrada como
vendida pero que aún no ha sido despachada al cliente o incluir inventario
recibido cerca del cierre cuyo pasivo aún no ha sido registrado.
Caso Práctico 5
• Morón Enterprises Inc, es una empresa minorista dedicada a la venta de
muebles italianos y tiene 5 líneas de productos: sofás, mesas de comedor,
camas, roperos y sillas. Al 31 de diciembre de 2016, la cantidad en stock,
costo por unidad y valor neto de realización (VNR) por unidad de las líneas
de productos son como siguen:
Líneas de productos Cantidad en stock Costo por unidad ($) VNR por unidad ($)

Sofás 100 1,000 1,020

Mesas de comedor 200 500 450

Camas 300 1,500 1,600

Roperos 400 750 770

Sillas 500 250 200

• Determine la valuación de los inventarios de Morón Enterprises al 31 de

diciembre de 2016, bajo el principio de costo o valor neto de realización, el
menor.
Caso Práctico 6
• ABC fabrica y vende sobres de papel. El inventario de sobres estuvo incluido
en el saldo final al 31 de diciembre de 2016, al costo de $50 cada paquete.
Durante la auditoria final, los auditores notaron que el precio de venta
posterior para el inventario al 15 de enero de 2017 era de $40 por cada
paquete. En adición, de acuerdo con indagaciones efectuadas durante el
inventario físico llevado a cabo al 31 de diciembre de 2016, una filtración de
agua había ocasionado daños en el papel y en el engomado. En
consecuencia, durante la siguiente semana, ABC desembolsó un total de
$15 por paquete para reparar y volver a engomar los sobres. El valor neto
de realización y la provisión por desvalorización de inventario (pérdida) fue
de:

a) $40 y $10, respectivamente.

b) $45 y $10, respectivamente.
c) $25 y $25, respectivamente.
d) $35 y $25, respectivamente.
e) $30 y $15, respectivamente.
Pruebas de auditoría
Pruebas de auditoría
Pruebas de corte
Objetivo Verificar que el registro de las salidas y entradas de inventarios se
realicen en el período correspondiente.

Procedimientos

• Revisar analíticamente los registros de períodos anteriores y posteriores a la fecha

del inventario físico haciendo énfasis en las fechas y cantidades y otra información
que podría indicar transacciones posteadas en el período incorrecto.
• Corte de ingresos: seleccionar compras por varios días antes y después de la fecha
de corte y vouchear las requisiciones, reportes de recepción y facturas de
proveedores para determinar si dichas compras fueron registradas en el período
adecuado.
• Corte de salidas: seleccionar ventas por varios días antes y después de la fecha de
corte y voucheando los reportes de despacho y las facturas respectivas para
determinar si dichas ventas fueron registradas en el período adecuado.
• Revisar los importes reportados como inventarios en tránsito y evaluar si estos
importes son razonables al compararlos con los niveles de operación de la
Compañía.
Observación Física
• Obtener una copia de las instrucciones de inventarios del cliente
para evaluar si son adecuadas y permiten un conteo completo y
exacto.

• Pruebas de conteo:

• Escoger ítems para pruebas de conteo tomando en cuenta la

materialidad, el número de almacenes, etc. Documentar el método
estadístico seleccionado
• Hacer un recorrido de los almacenes con el fin de identificar algún
movimiento de inventarios, existencias obsoletas, de lenta rotación.
Asimismo verificar que los ítems que no vayan a ser contados estén
visiblemente separados.
• Realizar conteos adicionales si fuera necesario.
 Pruebas de Valuación - Valor
Neto de Realización
Revisar la correcta valuación de los inventarios mediante la comparación entre
Objetivo su costo y el valor neto de realización.
Procedimientos
• Obtener una lista de aquellos inventarios que el cliente ha identificado para realizar un ajuste
a valor de mercado.

• Obtener una lista de los ítems identificados como en exceso u obsoletos y obtener los
comentarios de la gerencia acerca de las ventas futuras de estos ítems.

• Obtener un detalle de antigüedad de inventarios y compararlo con las provisiones para

obsolescencia actuales y de años anteriores.

• Obtener evidencia del valor neto de realización de la siguiente manera:

• Relacionar los precios estimados de venta con facturas de venta recientes y comparar los
costos estimados de terminación y venta con los promedios históricos.
• Evaluar la habilidad de la compañía en períodos anteriores para vender ítems antiguos.
Considerar también otros métodos de venta como remates, por ejemplo.

• Comparar el saldo de cada ítem de la muestra con su costo de reemplazo o costo de

producción (el que sea menor) y con el valor neto realizable
• Si el saldo del ítem es mayor, calcular la reducción a precios de mercado.
• Si fuera apropiado, proponer un ajuste para mostrar los inventarios al costo o mercado,
el menor.
Prueba del costo unitario
Objetivo Verificar que la correcta aplicación del método de costeo que utiliza la
compañía

Procedimientos

• Indagar cual es el método de costeo utilizado para costear las

existencias.

• Seleccionar una muestra de ítems para probar la exactitud de su

costo unitario.

• Solicitar el Kárdex físico y valorizado el cual debe contener las

unidades iniciales, entradas (ventas), salidas (compras) y unidades
finales, así como también los costos unitarios iniciales, y finales.

• Realizar un recalculo de los costos unitarios de los ítems

seleccionados en la muestra.
Pruebas analíticas
Pruebas analíticas (continuación)