LICENCIATURA EN DERECHO BUROCRÁTICO FSTSE

DERECHO ECONOMICO

TEMA lll DERECHO ECONÓMICO INTERNO

ALUMNO : LAURA VIVIANA VELEZ ZURITA

Introducción

El Derecho Económico Internacional es una de las ramas más importantes del

Derecho Internacional Contemporáneo, donde están en plena formulación normas,
principios e instituciones que diseñaran el mapa jurídico, económico y comercial
del mundo del siglo XXI.
Las fuentes del mismo son, tanto normas de derecho internacional-publico y
privado- convencionales y consuetudinarias, como normas de Derecho interno de
los Estados, lo que le da un carácter sui generis a esta nueva rama del derecho.
En el derecho económico internacional, la norma consuetudinaria es precaria, ya
que se trata de un área considerada por los Estados como tradicionalmente libre
para regularla por ellos mismo, sea por la vía regional o subregional bajo
mecanismos que consideran apropiados. El proceso de universalización aun se
está gestando.
El Derecho Económico Internacional incluye temas como la inversión extranjera,
las normas de las instituciones económicas, y de integración regional, las
sanciones, y las normas para el desarrollo, entre otras. Asimismo incluye
principios como el libre comercio, la cláusula de nación mas favorecida, la libre
convertibilidad de las monedas, reciprocidad, la regla de predecibilidad del
comercio etc.
El Derecho Económico Internacional ha desarrollado un cuerpo normativo desde el
fin de la Segunda Guerra Mundial en el campo financiero, monetario y comercial
internacionales, el que es aplicado por un creciente número de Estados, cuyo
beneficio no se reparte de la misma manera. A finales del siglo XX, la fuerza
económica de los estados, y en cierta forma su soberanía, se ha ido trasladando a
nuevos actores económicos como las corporaciones multinacionales y la banca
privada transnacional.

EL DERECHO FINANCIERO

CONCEPTO DE DERECHO FINANCIERO

La palabra finanzas viene del francés finances y esta de la palabra

latina finatio, de la raíz finis que significa acabar, poner término mediante pago o
simplemente una prestación pecuniaria. En su origen financiar es pagar y su
sentido se ha extendido a la manera de obtener dinero y a su empleo o utilización.

Con la palabra financiero se alude a lo que es relativo a ala Hacienda

Pública: antiguamente se decía dineros públicos, y se refiere a las cuestiones
bancarias; bursátiles o a los grandes negocios mercantiles y por extensión a la
propia persona versada en el conocimiento de estas materias, como banquero,
financiero, capitalista o estadista.
Conjunto de las disposiciones legales referentes a los gravámenes o impuestos
establecidos por el Estado, entidades federativas o municipios, con el objeto de
recaudar los ingresos necesarios para la atención de los servicios públicos. (
Diccionario de Derecho, De Pina, Rafael, Porrúa, pag. 235 ).

Mario Pugliese define de una manera general el Derecho Financiero del Estado
como la disciplina que tiene por objeto el estudio sistemático del conjunto de
normas que reglamentan la recaudación, la gestión y la erogación de los medios
económicos que necesitan el Estado y los otros órganos públicos para el
desarrollo de sus actividades y el estudio de las relaciones jurídicas entre los
poderes y los órganos del Estado, entre los ciudadanos y el Estado y entre los
mismos ciudadanos, que derivan de la aplicación de esas normas.

Giannini dice que “el Derecho Financiero es un conjunto de normas que disciplina
la recaudación, la gestión y la erogación de los medios económicos concurrentes a
la vida de los entes públicos”.
Derecho Económico

El Derecho económico es el conjunto de principios y de normas de diversas

jerarquías, generalmente de Derecho público, que inscritas en un orden público
económico plasmado en la Constitución Política o carta fundamental, facultan al
Estado para planear indicativa o imperativamente el desarrollo económico y social
de un país y regular la cooperación humana en las actividades de creación,
distribución, cambio y consumo de la riqueza generada por el sistema económico,
así como indicar los lineamientos a los cuales se someterá la actividad privada.

El juez, en el Estado social de derecho también es un portador de la visión

institucional del interés general. El juez, al poner en relación la Constitución -sus
principios y sus normas- con la ley y con los hechos hace uso de una
discrecionalidad interpretativa que necesariamente delimita el sentido político de
los textos constitucionales. En este sentido la legislación y la decisión judicial son
ambas procesos de creación de Derecho.

En este sentido, se define como el papel que tiene el Derecho (entendido en este
caso como sistema jurídico) en la regulación de la actividad económica. Este
marco legal que establece las "reglas del juego" neutrales para los actores
diversos económicos1 abarca las transacciones bursátiles, la auditoría de
negocios, las leyes referentes a la economía (como las leyes monetarias, por
ejemplo), y en general todas las actividades comerciales y de funcionamiento de
los mercados. Se observa entonces hasta qué punto los campos de la Economía y
elDerecho están íntimamente ligados y mantienen una interacción constante entre
sí. Asimismo, cabe anotar que el hecho de ejercer influencia en la esfera
económica le da al Derecho un carácter multidisciplinario, amplía notablemente su
campo de acción y hace un distanciamiento de la tradición antigua europea.1
DRECHO ECONOMICO INTERNO

3.1.1. REGIMEN FINANCIERO FEDERAL

3.1.2.- PRESUPUESTO DE LA FEDERACION

Presupuesto de Egresos de la Federación

Documento de política pública elaborado por el Ejecutivo Federal a través de la

Secretaría de Hacienda y Crédito Público en el que se describen la cantidad, la
forma de distribución y el destino de los recursos públicos de los tres poderes, de
los organismos autónomos, así como las transferencias a los gobiernos estatales y
municipales.

El PEF presenta de manera ordenada y sistemática la información sobre gasto

público y esos recursos pueden ordenarse en la división de Gasto No Programable
y Gasto Programable.

El Gasto No Programable se destina al cumplimiento de obligaciones y apoyos

determinados por la Ley como la deuda pública, las participaciones a entidades
federativas y municipios, lo que significa que no financia la operación de las
instituciones del gobierno federal.

El Gasto Programable se refiere al que soporta la operación de las instituciones

del gobierno federal para que éstas proporcionen servicios como educación, salud,
carreteras o las relaciones con otros países, etc.

De acuerdo con la Ley Federal de Presupuesto y Responsabilidad Hacendaria, en

México éste deberá remitirse a más tardar el 8 de septiembre de cada año a la
Cámara de Diputados que tiene como facultad exclusiva aprobarlo a más tardar el
15 de noviembre y publicarse en el Diario Oficial de la Federación a más tardar 20
días naturales después de aprobado.

El Ejecutivo Federal en el año que inicie su encargo hará llegar a la Cámara de

Diputados el proyecto de PEF, junto con la iniciativa de Ley de Ingresos, a más
tardar el día 15 del mes de noviembre.
3.1.3.- LOS INGRESOS DE LA FEDERACION

Qué es la ley de ingresos

La Ley de Ingresos Federal es aquella norma jurídica que determina la manera en

que el gobierno va a obtener los recursos económicos suficientes para hacerle
frente al presupuesto y financiar sus actividades. Mediante esta ley, los
legisladores autorizan al gobierno para que proceda a captar los recursos y
determinan la cantidad y la forma de hacerlo, ya sea mediante los impuestos,
préstamos, emisión de bonos y, en general, todas aquellas diversas maneras con
las que el gobierno puede generar ingresos para desarrollar y ejecutar su labor sin
inconvenientes. Esta ley tiene vigencia durante un año fiscal por lo que debe ser
debatida y aprobada cada doce meses. Además, es muy precisa en cuanto a los
conceptos autorizados a recaudarse de forma tal que cualquier otra partida que no
esté incluida en la norma no podrá ser recaudada.

La ley de ingresos como parte del presupuesto

En los mismos meses en los cuales se debate esta ley, se discute y se aprueba
también el Presupuesto de Egresos Federal, en el que se determina y autoriza la
forma y los conceptos en los que se gastará el dinero ingresado a las arcas de
gobierno mediante la Ley de Ingresos Federal. Es decir, los legisladores deben de
aprobar no solo los medios y la cantidad de ingresos que pretende a recibir el
gobierno durante el siguiente año fiscal sino también el uso que le dará a ese
dinero en el mismo periodo. Tanto el ingreso como el egreso ejecutado al final del
año deben de coincidir de acuerdo al presupuesto, siendo responsabilidad del
gobierno presentar las cuentas para su revisión.

La importancia de la ley de ingresos

El cobro de los impuestos y la forma en que son utilizados son algunas de las
decisiones más importantes que deben tomar los legisladores de nuestro país. Su
importancia radica, principalmente, en que el ingreso obtenido es fundamental
para que el gobierno de turno pueda realizar sin inconvenientes las tareas por la
cuál ha sido elegido; esto es, atender las necesidades de la población. Con la
captación de los recursos el gobierno puede financiar el gasto público y ejecutar
obras sociales y de desarrollo.

En el mes de noviembre, la Secretaría de Hacienda presenta a la cámara de

diputados su propuesta de ingresos para el siguiente año. A partir de ahí, la
iniciativa es discutida dentro de las comisiones, las cuales deben ponerse de
acuerdo para su aprobación. Luego, pasa a la cámara de senadores quienes
deberán aprobarla también. Finalmente, es el presidente quien tiene la obligación
de promulgar la ley
3.1.4.- LA EJECUCION DE LA LEY DE INGRESOS DE LA FEDERACION

La ejecución de la ley de ingresos se descompone en varias operaciones

fundamentales, a saber: la determinación de los créditos fiscales, su recaudación,
cobro coactivo y concentración.

La determinación y liquidación de los créditos fiscales corresponde a los

causantes, salvo disposición expresa en contrario.

En caso de que no se satisfaga el crédito fiscal las oficinas recaudadoras

administrativas proceden, después del emplazamiento y requerimiento de pago
proceden, después del emplazamiento requerimiento de pago, al embargo,al
remate y a la aplicación del producto, actos que constituyen el procedimiento
administrativo de ejecución.

Ese procedimiento administrativo de apremio es el que en nuestra

legislación constituye el ejercicio de la llamada facultad economica-coercitiva
12.1 Concentracion de Fondos
Finalmente, la Tesorería realiza la concentración de los ingresos una vez que han
sido recaudados.

Como la recaudación se verifica en distintas partes del territorio, es necesario

hacer la concentración para formar un fondo común, a fin de poder atender los
desembolsos autorizados por el presupuesto de egresos.
La ley orgánica respectiva establece la obligación de todas las oficinas
recaudadoras de concentrar la totalidad de la recaudación en la Tesorería de la
Federación (art. 12), y obliga a la misma Tesorería para
depositar diariamente los fondos recaudados y concentrados en el
Banco de México, S. A.
, para que los abone a su cuenta general de cheques
3.1.5.- PRESUPUESTO DE EGRESOS DE LA FEDERACION

El Gobierno requiere recursos para poder cumplir con sus funciones. A esos
recursos se les denomina Gasto Público. La orientación, el destino y el tipo de
gasto se detalla en el Presupuesto de Egresos de la Federación, documento que
autoriza la Cámara de Diputados del Congreso de la Unión. El Presupuesto de
Egresos especifica el monto y destino de los recursos económicos que el
Gobierno requiere durante un ejercicio fiscal, es decir, un año, para obtener los
resultados comprometidos y demandados por los diversos sectores de la
sociedad. El Gasto Público es utilizado por el Gobierno Federal con fin de: -
proporcionar servicios educativos y de salud; - construir carreteras y vivienda; -
apoyar el desarrollo del campo; - generar y distribuir electricidad; - garantizar la
soberanía y seguridad nacional; - procurar e impartir justicia; - desarrollar
actividades legislativas; - transferir recursos a los estados y municipios; - sostener
relaciones con otros países y - para atender el costo financiero de la deuda, entre
otros. Pero…¿De dónde vienen esos recursos? El Gobierno Federal los obtiene
del pago de los impuestos y otras contribuciones de la sociedad; de los ingresos
del petróleo; de la venta de bienes y servicios de las empresas y organismos
públicos; de las contribuciones de trabajadores y patrones al sistema de seguridad
social; así como de financiamientos que contrata. La Cámara de Diputados y la de
Senadores son quienes autorizan el cobro y la recaudación a través de la Ley de
Ingresos de la Federación. A diferencia del Presupuesto de Egresos que sólo lo
aprueba la Cámara de Diputados. Es importante señalar que la principal fuente de
financiamiento del presupuesto es la contribución ciudadana por concepto de
impuestos, el pago de derechos y productos, aprovechamientos e ingresos por
venta de bienes y servicios públicos; y que la diferencia entre estos ingresos y el
Gasto Público, cuando este último es mayor, se cubre con deuda pública, esto es,
con los préstamos que el Gobierno adquiere. Así, el ingreso anual es igual al
monto de Gasto Público. En suma, el Presupuesto de Egresos de la Federación es
el documento jurídico y financiero que establece las erogaciones que realizará el
gobierno federal entre el 1° de enero y el 31 de diciembre de cada año.
3.1.6.- LA CONTABILIDAD PÚBLICA.

CONCEPTO – La Contabilidad pública deberá recopilar, evaluar, procesar,

registrar, controlar e informar sobre todos los ingresos, gastos, costos, patrimonio
y otros hechos económicos que afecten a los organismos y entidades del Estado y
producir información sobre la gestión financiera, económica y patrimonial.

Contabilidad Pública: Es una rama especializada de la Contabilidad que permite

desarrollar los diversos procesos de medición, información y control en la actividad
económica de la Administración Pública. Es con base en la Contabilidad Pública
que los hechos económicos en los cuales intervienen los entes públicos quedan
registrados en cuentas, de tal forma que en todo momento puede conocer si el
estado de los derechos y obligaciones, así como grado de recaudo de los distintos
ingresos tributarios, las inversiones, costo y gasto inherente al proceso económico,
efectuados en desarrollo de la función administrativa o cometido.

En contraste con el contador público, quien presta su servicio a muchos clientes,

en la industria privada el contador es un empleado de una sola empresa. El jefe
del departamento de contabilidad de una empresa pequeña o mediana
generalmente se llama contralor, en reconocimiento al hecho de que uno de los
usos principales de la información contable es el de ayudar a controlar las
operaciones del negocio. El contralor dirige el trabajo de los empleados del
departamento de contabilidad, hace parte del equipo de la alta gerencia encargado
de manejar el negocio, establecer sus objetivos y asegurar su cumplimiento. Los
contadores en las empresas privadas sean grandes o pequeñas, deben registrar
las transacciones y preparar estados financieros periódicos a partir de los registros
contables.
3.2 DERECHO BANCARIO Y BURSATIL

CONCEPTO DE DERECHO BANCARIO.

Es el conjunto de normas jurídicas de las relaciones entre las unidades,

autoridades y los particulares, nacidas del ejercicio de una actividad crediticia o
bancaria, o asimiladas a estas o aquellas en cuanto a su disciplina jurídica y
ejecución judicial-administrativa.

Derecho Bancario es el conjunto normativo, jurisprudencial y doctrinal que regula

la estructura y funcionamiento de las Entidades de Crédito bancarias o entidades
de depósito, así como las operaciones realizadas con el público en general,
incluidos sus clientes, y con otras Entidades de Crédito.

Conjunto de normas de derecho público y privado, cualquiera que sea su

distinción entre ambas; en …ver más…

FUENTES: Fuentes escritas y fuentes no escritas. Ley de instituciones de crédito;

Ley orgánica del banco de México; Costumbre mercantil, reiteración de una
conducta frecuente. Las prácticas utilizadas en el gremio bancario se refieren a las
reglas establecidas dentro de las instituciones de crédito y que están
comprendidas en los manuales de operaciones de los bancos para que éstos
puedan operar de manera uniforme mediante la prestación de un servicio de
calidad.

AMBITO DE APLICACIÓN:

Por el tipo de relaciones jurídicas sobre las cuales rige, el derecho positivo se ha
dividido tradicionalmente en dos grandes ámbitos, el derecho público (cuando se
ocupa de asuntos cuyo interés atiende a la conservación de la cosa pública o
cuando da origen a relaciones de supra a subordinación entre autoridades y
gobernados o cuando todos los sujetos son autoridades. El derecho privado
(cuando atiende a un interés privado o particular o cuando el tipo de relación
jurídica a que dan origen es de coordinación, como en las relaciones entre
particulares o de éstos con el estado).
Considerando que el Sistema Bancario Nacional se integra por:

-Banco de México

-Instituciones de Banca Múltiple

-Instituciones de Banca de Desarrollo

-Patronato del Ahorro Nacional

-Fideicomisos Públicos Constituidos por el Gob. Federal.

Derecho Bursátil

Concepto de Derecho Burstail que proporciona el Diccionario Jurídico de México

1994), de la Suprema Corte de Justicia de la Nación: (escrito por Ramón Esquivel
Avila ) Conjunto de normas jurídicas relativas a los valores, a las operaciones que
con ellos se realizan en bolsas de valores o en el mercado fuera de la bolsa, a los
agentes, así como a las autoridades y a los servicios sobre los mismos. Partiendo
del concepto descriptivo, que es el que corresponde conforme a nuestra
legislación, hay que observar que éste no corresponde al calificativo de “bursátil”,
ya que de acuerdo al significado gramatical de esta palabra, sería el derecho
aplicable a las bolsas de valores, a su constitución, organización y funcionamiento,
así como a los agentes que intermedian en ellas y a las operaciones que se
realizan en las mismas, lo que constituye sólo una parte del mismo, por la razón
que más adelante se expresa. Antes de exponer los antecedentes históricos de
esta disciplina en México, hay que aclarar que desde un punto de vista legal, el
mercado de valores en nuestro país no se reduce al bursátil, aunque de hecho así
ocurra, ya que en el marco legal respectivo existe también un mercado de valores
que corresponde a títulos no registrados en la bolsa, que son los que cuentan con
la autorización de la Comisión Nacional de Valores para ser inscritos en el
Registro Nacional de Valores e Intermediarios, Sección I, Subsección A: valores
aprobados para su oferta pública fuera de bolsa. Es de lamentar que en nuestro
país no se hayan hecho estudios que abarquen toda la disciplina del derecho
bursátil y sólo se hayan realizado trabajos sobre algunas materias
3.2.3 Organizaciones y Actividades Auxiliares de Crédito

Almacenes Generales de Deposito

Los Almacenes generales de depósito tienen por objeto el almacenamiento,

guarda o conservación, manejo, control, distribución o comercialización de bienes
o mercancías bajo su custodia o que se encuentren en tránsito, amparados por
certificados de depósito y el otorgamiento de financiamientos con garantía de los
mismos.

Los almacenes también pueden realizar procesos de incorporación de valor

agregado, así como la transformación, reparación y ensamble de las mercancías
depositadas a fin de aumentar su valor, sin variar esencialmente su naturaleza.
Sólo los almacenes generales de depósito están facultados para expedir
certificados de depósito y bonos de prenda.

Además de las actividades señaladas en los párrafos anteriores, los almacenes

generales de depósito pueden realizar una serie de actividades que para mayor
detalle se sugiere consultar la Ley General de Organizaciones y Actividades
Auxiliares del Crédito.

Empresas de Factoraje Financiero

Son instituciones financieras especializadas, autorizadas por la Secretaría de

Hacienda y Crédito Público, que adquieren de sus clientes derechos de crédito a
favor de estos últimos relacionados a la proveeduría de bienes o servicios,
pactándose dicha operación en un contrato de factoraje. La empresa de factoraje
financiero conviene con el cliente adquirir derechos de crédito que éste tenga a su
favor por un precio determinado, en moneda nacional o extranjera, con
independencia de la fecha y la forma en que se pague, siendo posible pactar
cualquiera de las modalidades siguientes:

Que el cliente no quede obligado a responder por el pago de los derechos de

crédito transmitidos a la empresa de factoraje financiero; o

Que el cliente quede obligado solidariamente con el deudor, a responder del pago
puntual y oportuno de los derechos de crédito transmitidos a la empresa de
factoraje financiero.
Es importante señalar que a partir del 18 de julio de 2013, debido a la derogación
de los apartados de la Ley que les dan origen, las empresas de factoraje
financiero dejaron de ser consideradas como organizaciones auxiliares y en
consecuencia dejaron de ser supervisadas por la CNBV. Aquellas empresas de
factoraje financiero que continúen en operación reformaron sus estatutos sociales
para reputarse como sociedad financiera de objeto múltiple o SOFOM en los
términos de la Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crédito.

Arrendadoras Financieras

Las Arrendadoras Financieras son instituciones financieras especializadas,

autorizadas por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público para realizar
operaciones de arrendamiento financiero. En el contrato de arrendamiento
financiero, la entidad se obliga a adquirir determinados bienes y a conceder su uso
o goce temporal, a plazo forzoso, a una persona física o moral, obligándose ésta a
pagar una contraprestación, que se liquidará en pagos parciales, que cubra el
valor de adquisición de los bienes, las cargas financieras y los demás accesorios.

Al vencimiento del contrato de arrendamiento se adopta alguna de las opciones

siguientes:

La compra de los bienes a un precio inferior a su valor de adquisición, que

quedará fijado en el contrato. En caso de que no se haya fijado, el precio debe ser
inferior al valor marcado a la fecha de compra, conforme a las bases que se
establezcan en el contrato;

A prorrogar el plazo para continuar con el uso o goce temporal, pagando una renta
inferior a los pagos periódicos que venía haciendo, conforme a las bases que se
establezcan en el contrato; y

A participar con la arrendadora financiera en el precio de la venta de los bienes a

un tercero, en las proporciones y términos que se convengan en el contrato.

Es importante señalar que a partir del 18 de julio de 2013, debido a la derogación

de los apartados de la Ley que les dan origen, las arrendadoras financieras
dejaron de ser consideradas como organizaciones auxiliares y en consecuencia
dejaron de ser supervisadas por la CNBV. Aquellas empresas de arrendamiento
financiero que continúen en operación reformaron sus estatutos sociales para
reputarse como sociedad financiera de objeto múltiple o SOFOM en los términos
de la Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crédito.

Casas de Cambio

Las casas de cambio son aquellas sociedades que se encuentran autorizadas por
la Secretaría de Hacienda y Crédito Público, para realizar en forma habitual y
profesional operaciones de compra, venta y cambio de divisas, incluyendo las que
se lleven a cabo mediante transferencia o transmisión de fondos, con el público
dentro del territorio nacional.

El objeto social de las casas de cambio deberá contemplar exclusivamente la

realización, en forma habitual y profesional, de las operaciones siguientes:

Compra o cobranzas de documentos a la vista denominados y pagaderos en

moneda extranjera, a cargo de entidades financieras, sin límite por documento;

Venta de documentos a la vista y pagaderos en moneda extranjera que las casas

de cambio expidan a cargo de instituciones de crédito del país, sucursales y
agencias en el exterior de estas últimas, o bancos del exterior;

Compra y venta de divisas mediante transferencias de fondos sobre cuentas

bancarias;

Las señaladas en el artículo 81-A de la Ley General de Organizaciones y

Actividades Auxiliares del Crédito;

Las demás que autorice el Banco de México, mediante disposiciones de carácter

general.

Además, en sus estatutos sociales deberá indicarse que en la realización de su

objeto, la sociedad debe ajustarse a lo previsto en la Ley General de
Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crédito y a las demás disposiciones
aplicables.
3.2.4 Auxiliares de Comercio

Se llaman así a los colaboradores del comerciante en su trabajo habitual. Pueden

ser autónomos que actúan por su propia cuenta, sin cobrar un salario fijo, sin
recibir órdenes del comerciante, ni cumplir horarios preestablecidos, y cobrando
honorarios o comisiones por venta, o subordinados De manera solo enunciativa el
Código de Comercio argentino, los enumera en su artículo 87, no previendo gran
cantidad de importantes casos, como los viajantes de comercio, los agentes de
bolsa, los corredores de seguro y de cambio, los agentes de viaje, los
despachantes de aduana y los auxiliares del comercio marítimo. que dependen
laboralmente del comerciante, acatando sus órdenes y percibiendo un salario.

Los enumerados en el Código citado son:

Los corredores de comercio (auxiliar autónomo cuya función es facilitar el contacto

entre las partes, vendedor y comprador, certificando su identidad y capacidad)
requiriéndose tener 21 años con residencia de por lo menos un año en el lugar
donde ejerzan sus funciones y haber desempeñado el comercio con honradez. Por
ejemplo, cuando nos dirigimos a una inmobiliaria para comprar una propiedad,
actuando esta como intermediario entre comprador y vendedor, brindando
confianza al acto.

Los rematadores o martilleros:

Intervienen en remates o subastas públicas, que pueden ser encomendadas por

los propios particulares, o determinadas por sentencia judicial.

Barraqueros y administradores de casas de depósitos

Con obligaciones propias de los depositarios, llevando un libro de la entrada y

salida de los artículos depositados, debiendo conservarlos, cuidarlos y otorgar
recibos, ya que son responsables de su custodia.

Los factores (personas encargadas de la administración de los negocios, o de uno

en particular del comerciante, como mandatario suyo) o encargados (al frente del
establecimiento pero sin mandato del comerciante, siendo solo un empleado de
mayor jerarquía) y los dependientes de comercio (empleados de menor jerarquía)
Acarreadores, porteadores o empresarios de transportes: Actúan en el ámbito del
transporte de mercaderías.
Además agregaremos:

Comisionistas o consignatarios: actúan en nombre propio pero por cuenta ajena.

Despachantes de aduana: Intervienen en los trámites y diligencias de la

importación y exportación de mercaderías y en trámite aduaneros.
3.2.5 BANCA INTERNACIONAL

La banca internacional consiste en que las instituciones financieras permiten a los

clientes extranjeros, tanto a empresas como a personas individuales, que utilicen
sus servicios. Tal vez los bancos internacionales de los que más se habla se
encuentran en Suiza. Sin embargo, muchos otros países han desarrollado
completamente una infraestructura bancaria internacional. Muchas personas y
empresas participan en la banca internacional para minimizar o evadir sus
obligaciones tributarias. Esta estrategia, sin embargo, tiene ciertas desventajas.
Además, varias organizaciones internacionales han hecho esfuerzos recientes
para frenar el uso de bancos internacionales como paraísos fiscales.

Los bancos internacionales se rigen por la Ley de Servicios Financieros

Internacionales, capítulo 325 y están autorizados bajo la Ley a:

• Recibir fondos extranjeros a través de:

o La aceptación de depósitos de dinero extranjero pagaderos a la vista o después

de un período fijo o después de notificación.

o La venta o colocación de bonos extranjeros, bonos en moneda extranjera,

divisas extranjeras u otras obligaciones de deuda externa o títulos valor
extranjeros.

o Cualquier otra actividad similar que implique divisas o títulos extranjeros.

• Usar los fondos en moneda extranjera adquiridos, en su totalidad o en parte,

para:

o Préstamos, anticipos e inversioneS

o Las actividades del banco internacional para su cuenta o a su riesgo

o La compra o colocación de bonos en moneda extranjera, certificados de

depósito extranjeros, pagarés u otras obligaciones de deuda externa u otros títulos
valor extranjeros

o Cualquier otra actividad similar que implique divisas o títulos extranjeros.

• Aceptar en fideicomiso por parte de personas residentes fuera de Barbados o
según condiciones específicas estipuladas por la ley.

o Cantidades de dinero en moneda extranjera o valores, o ambos

o Bienes muebles o personales extranjeros

o Bienes inmuebles extranjeros

3.2.6 El mercado de dinero, mercado de capitales y mercado de valores

Dinero

El mercado monetario o de dinero es el conjunto de mercados financieros,

independientes pero relacionados, en los que se intercambian activos financieros
que tienen como denominador común un plazo de amortización corto, que no
suele sobrepasar los dieciocho meses, un bajo riesgo y una elevada liquidez.

Las características distintivas del mercado monetario son el corto plazo, el riesgo
más reducido y la liquidez de los activos que en el mismo se negocian, sus
características fundamentales son las siguientes:

Son mercados al por mayor puesto que, sus participantes suelen ser grandes
entidades financieras o empresas industriales, que negocian grandes cantidades
de recursos financieros a partir de las decisiones de profesionales especializados.

En estos mercados se negocian activos con escaso riesgo, derivado tanto de la

solvencia de las entidades emisoras (Tesoro Público o instituciones financieras o
industriales de gran tamaño) como de las garantías adicionales que aportan
(títulos hipotecarios, por ejemplo, o pagarés de empresa avalados por una entidad
bancaria.)

Son activos negociados con mucha liquidez, derivada tanto de su corto plazo de
vencimiento, que habitualmente no rebasa los 18 meses, como de sus
posibilidades de negociación en mercados secundarios. Además, se realizan con
frecuencia con ellos operaciones con pacto de retrocesión a muy corto plazo.

la negociación se realiza directamente entre los participantes o a través de

intermediarios especializados.

Merado de capitales

El mercado de capitales es un tipo de mercado financiero en el que se realiza la

compra-venta de títulos (principalmente las "acciones"), representativos de los
activos financieros de las empresas cotizadas en Bolsa. Se puede decir que
constituye un mecanismo de ahorro e inversión para los inversionistas y puede ser
útil en la vida cotidiana por vagón del tren singular
Principales Características

El inversionista al comprar los títulos (acciones) se convierte en socio de la

empresa en parte proporcional a lo invertido.

Existe mayor riesgo al invertir ya que es un mercado de altos rendimientos

variables, en otras palabras, porque hay mucha volatilidad de precios.

No existe garantía de beneficios.

No existe un plazo definido, cada quien elige cuando comprar y cuando vender los
títulos.

Existe mucha liquidez, es decir, es relativamente fácil la compra-venta de los

títulos.

Tipos de mercados de capitales

En función de los que se negocia en ellos, se pueden distinguir:

Mercados de valores

Instrumentos de renta fija: bonos y obligaciones.

Instrumentos de renta variable: acciones.

Mercado de crédito a largo plazo (préstamos y créditos bancarios).

En función de su estructura:

Mercados organizados

Mercados no-organizados ("Over The Counter")

En función de los activos:

Mercado primario: el activo es emitido por vez primera y cambia de manos entre el
emisor y el comprador (ej: Oferta Pública de Venta en el caso de renta variable,
emisión de bonos en el caso de renta fija)
Mercado secundario: Estos activos se intercambian entre distintos compradores
para dotar de liquidez a dichos títulos y para la fijación de precios.

Mercado de valores

El mercado de valores es un tipo de mercado de capitales de los que operan

alrededor del mundo en el que se negocia la renta variable y la renta fija de una
forma estructurada, a través de la compraventa de valores negociables. Permite la
canalización de capital a medio y largo plazo de los inversores a los usuarios.

El conjunto de normas y participantes (emisores, intermediarios, inversionistas y

otros agentes económicos) tiene como objeto permitir el proceso de emisión,
colocación, distribución e intermediación de los valores inscritos en el Registro
Nacional de Valores o internacional se puede deducir.De acuerdo con los artículos
2º y 3° de la Ley del Mercado de Valores, ésta afecta a los valores negociables
emitidos por personas o entidades, públicas o privadas, y agrupados en
emisiones, cuya emisión, negociación o comercialización tenga lugar en el
territorio nacional (español). Se consideran valores negociables, en todo caso (art
2.1 TRLMV)

Las acciones de sociedades y los valores negociables equivalentes a las acciones,

así como cualquier otro tipo de valores negociables que den derecho a adquirir
acciones o valores equivalentes a las acciones, por su conversión o por el ejercicio
de los derechos que confieren.

Las cuotas participativas de las cajas de ahorros y las cuotas participativas de

asociación de la Confederación Española de Cajas de Ahorros.

Los bonos, obligaciones y otros valores análogos, representativos de parte de un

empréstito, incluidos los convertibles o canjeables.

Las cédulas, los bonos y participaciones hipotecarias.

Los bonos de titulización.

Las participaciones y acciones de instituciones de inversión colectiva.

Los instrumentos del mercado monetario entendiendo por tales las categorías de
instrumentos que se negocian habitualmente en el mercado monetario tales como
las letras del Tesoro, certificados de depósito y pagarés, salvo que sean librados
singularmente, excluyéndose los instrumentos de pago que deriven de
operaciones comerciales antecedentes que no impliquen captación de fondos
reembolsables.

Las participaciones preferentes.

Las cédulas territoriales.

Los "warrants" y demás valores negociables derivados que confieran el derecho a

adquirir o vender cualquier otro valor negociable, o que den derecho a una
liquidación en efectivo determinada por referencia, entre otros, a valores
negociables, divisas, tipos de interés o rendimientos, materias primas, riesgo de
crédito u otros índices o medidas.

Los demás a los que las disposiciones legales o reglamentarias atribuyan la

condición de valor negociable.

También se consideran valores negociables, entre otros, los contratos de

opciones, futuros, permutas, acuerdos de tipos de interés a plazo y otros contratos
de instrumentos financieros derivados relacionados con diversas materias:
valores, divisas, materias primas, instrumentos financieros, etc (art. 2 TRLMV)
MAPA CONCEPTUAL
MAPA MENTAL
CONCLUSION

El Derecho Internacional Económico es una rama especializada del Derecho

Internacional Público, que posee un proceso de creación de normas y obligaciones
internacionales que aún se fundamenta en la soberanía, y especialmente en el
relativismo que esta implica, el cual se traduce en que los Estados, que son los
principales sujetos del DIE sólo se obligan si manifiestan su consentimiento.

Una de las preocupaciones del Derecho internacional Económico en la actualidad

se centra en ¿cómo hacer más efectivas estas organizaciones internacionales?,
pues si bien es cierto proliferaron exponencialmente desde Bretton Woods, hoy
día son objeto de críticas y de llamados para que éstas sean objeto de reformas.

Se señala que los mandatos de las organizaciones económicas internacionales

deben ser revisados, a fines que se adapten con mayor facilidad a las
transformaciones constantes del sistema económico global. Esta tarea no es fácil,
debido a que en gran medida las dificultades se relacionan con que los mandatos
originales no se adecúan a los retos de la sociedad internacional actual. Asimismo,
se cuestiona la poca efectividad que han demostrado para resolver los problemas
de la agenda económica internacional, señalándose que además contribuyen a la
fragmentación del Derecho Internacional, la cual es consecuencia directa de la
proliferación de organizaciones internacionales, y especialmente de la tendencia a
duplicar funciones.

Luego de considerar cada una de las perspectivas de análisis del DIE, se pude
concluir que la aproximación ecléctica, que combina aspectos jurídicos, políticos y
socio-económicos es la más viable para llevar a cabo el proceso de reforma de las
organizaciones económicas internacionales.