UNIVERSIDAD DE LAS FUERZAS ARMADAS - ESPE EXTENSIÓN

LATACUNGA
DEPARTAMENTO DE CIENCIAS ECONÓMICAS, ADMINISTRATIVAS Y
DEL COMERCIO

NOMBRE: MISHELL MASAPANTA

PROFESOR: Ing. MSc ELISABETH JIMÉNEZ SILVA

ASIGNATURA NRC

INSTITUCIONES FINANCIERAS 4432

OCTUBRE 2018 – FEBRERO 2019

 TABLA DE CONTENIDO
INTRODUCCIÓN.......................................................................................................................3

Objetivo General..........................................................................................................................4

Objetivos Específicos...................................................................................................................4

MODELO DE CAMEL............................................................................................................5

CONCEPTO.........................................................................................................................5

CALIFICACIÓN OTORGADA POR LA EVALUACIÓN CON EL MÉTODO CAMEL...9

Capital (C)..........................................................................................................................9

Activos (A)..........................................................................................................................9

Manejo Gerencial (M)........................................................................................................9

Estado de Utilidades (E).....................................................................................................9

Liquidez (L)......................................................................................................................10

Ejemplo:.............................................................................................................................11

CONCLUSIÓN......................................................................................................................13

Anexos...................................................................................................................................14
 INTRODUCCIÓN

El sistema financiero es considerado como un soporte necesario en el desarrollo de la

actividad económica, ya que canaliza el ahorro generado por las unidades de gasto con
superávit hacia las unidades de gasto con déficit. La constatación de su importancia se
conjuga con la existencia del Sector Bancario donde las entidades financieras a través
de sus funciones proporcionan liquidez para el correcto funcionamiento del sector real
de la economía, y a su vez genera un nivel de confianza entre los distintos agentes que
intervienen en él. El sistema financiero es considerado como un soporte necesario en el
desarrollo de la actividad económica, ya que canaliza el ahorro generado por las
unidades de gasto con superávit hacia las unidades de gasto con déficit. La constatación
de su importancia se conjuga con la existencia del Sector Bancario donde las entidades
financieras a través de sus funciones proporcionan liquidez para el correcto
funcionamiento del sector real de la economía, y a su vez genera un nivel de confianza
entre los distintos agentes que intervienen en él. El sistema bancario al formar parte del
sistema financiero es un mercado en el que los bancos actúan como intermediarios y las
operaciones de crédito se realizan en forma de financiamiento directo de o hacia el
intermediario. La actividad bancaria se justifica porque estas entidades, a través de las
funciones que realizan, permiten una mejor colocación de los recursos financieros, de
forma más eficiente que lo harían ahorradores e inversores individualmente
Objetivo General

Comprender el significado del tema a tratar con su respectivo concepto y conformación

para tener una información clara.

Objetivos Específicos

 Dar a conocer los distintos conceptos del modelo de CAMEL

 Impartir información acerca de aspectos del modelo de CAMEL

 Informar acerca de aspectos del modelo de CAMEL

 Impartir un ejemplo práctico para tener más claridad sobre el tema.

Fuente: (https://www.google.com/search?biw=1366&bih=657&tbm=isch&sa=1)
 MODELO DE CAMEL

CONCEPTO

Según (Vega Francisco, 2001) manifiesta lo siguiente:

El método de evaluación CAMEL (Capital, Asset, Management, Earning y

Liquidity), consiste en medir y analizar cinco parámetros fundamentales:
Capital, Activos, Manejo gerencial, Estado de utilidades y Liquidez. Dicha
evaluación es utilizada principalmente en el sector financiero para hacer
mediciones de riesgo corporativo.

Fue un método adoptado por los entes reguladores de la Banca Norteamericana,

con el fin de evaluar la solidez financiera y gerencial de las principales
entidades comerciales de los Estados Unidos.

En concordancia a lo manifestado por el autor CAMEL analiza y califica 21

indicadores, con diferente peso relativo dentro de la evaluación. Ocho índices son
cuantitativos y representan el 47 por ciento de la calificación y los trece restantes tienen
características cualitativas, representando el 53 por ciento de complemento en el
análisis. La calificación compuesta definitiva, que se obtiene a través del análisis
CAMEL, es un número comprendido entre la escala de cero a cinco, siendo éste último
equivalente a la excelencia.
Fuente:(https://www.google.com/search?biw=1366&bih=657&tbm=isch&sa)
Según (Grasso Antonio, 2017) manifiesta que:

El método de evaluación CAMEL consiste en medir y analizar cinco parámetros

fundamentales. Estos son: Capital, Activos, Manejo gerencial, Estado de
utilidades y Liquidez. Esta evaluación es utilizada principalmente en el sector
financiero para hacer mediciones de riesgo corporativo. Por ejemplo, este fie el
método utilizado para evaluar los entes financieros latinoamericanos mejor
posicionados en un ranking de 250.

De acuerdo a lo manifestado por el autor el método de CAMEL utiliza

variables microeconómicas, que caracterizan la condición de las instituciones
financieras en un momento dado. Siendo una de las metodologías recientes y
mundialmente utilizada en la actualidad, su estudio y aplicación son coherentes con
temas

Fuente: (https://www.google.com/search?biw=1366&bih=657&tbm=isch&sa=)
 Según (Cajas Fabian, 2019) manifiesta que:

Los estados financieros son la base del análisis cuantitativo que realiza el
método CAMEL. Para hacerlo es necesario que las empresas presenten estados
financieros debidamente auditadosde los últimos tres años. También deben
proporcionar estados interinos para el último período de 12 meses. Los
documentos deben ser realizados por un contador certificado. Esto con el fin de
mostrar la evolución que ha tenido la institución. Así los analistas del método
CAMEL miden el nivel y estructura de las operaciones de préstamo.

De acuerdo a lo manifestado por dicho autor CAMEL elige tres índices

cuantitativos y uno cualitativo para medir el rendimiento de la empresa: réditos
ajustados sobre equidad, eficiencia operativa, réditos ajustados sobre activos, y la
política aplicada a la tasa de interés. la importancia de la metodología CAMEL radica en
las variables que allí se incluyen y que han sido identificadas como claves en los
momentos de crisis.
http://dspace.ucuenca.edu.ec/bitstream/123456789/1499/1/tif62.pdf

Fuente: (https://www.google.com/search?biw=1366&bih=657&tbm=isch&sa=)
Según (Cajas Fabian, 2019) afirma que:

Generalmente para llevar a cabo una evaluación tipo CAMEL se

requiere la siguiente información:

1. estados financieros;
2. presupuestos y proyecciones de flujo de efectivo;

3. tablas de amortización de cartera;

4. fuentes de financiamiento;

5. información relativa a la junta de directores;

6. operaciones/patrones de personal;

7. información macro-económica.

Los estados financieros constituyen la base del análisis cuantitativo

que realiza CAMEL. Se precisa que las empresas presenten estados
financieros debidamente auditados, correspondientes a los últimos tres
años, así como estados interinos para el último período de 12 meses.
Los demás materiales requeridos proporcionan información de
planificación y muestran la evolución que ha tenido la institución.
Estos documentos demuestran a los analistas de CAMEL el nivel y
estructura de las operaciones de préstamo.

El CAMEL constituye un elemento importante, ya que integra variables

fundamentales en el momento de definir la situación de un banco. La Superintendencia
Bancaria, como ente oficial para la regulación y supervisión, considera algunos de estos
aspectos, aunque su función se limita a la publicación de ciertos índices periódicamente,
dejando de lado instrumentos como modelos econométricos que relacionan estas
variables. Existen parámetros generales para describir el modelo CAMEL, pero no una
definición única, ya que a partir de sus fundamentos se pueden construir innumerables
modelos. Es así como los distintos CAMEL abarcan unos o todos los componentes que
lo conforman, como el Capital, los Activos, La Administración, las Ganancias, y la
Liquidez; pero en el momento de construir el modelo pueden en centrarse diferencias
entre investigadores y entidades
CALIFICACIÓN OTORGADA POR LA EVALUACIÓN CON EL
MÉTODO CAMEL

CAMEL asigna una calificación basándose en los resultados de los estados

financieros y las entrevistas con el personal ejecutivo y operativo de las
empresas. Esta calificación va del uno al cinco para cada uno de los 21 índices
identificados por CAMEL. Estos se sopesan do modo que concuerden.
A continuación, definiremos cada ítem por sus siglas:
Capital (C)
A través de este ítem se busca medir la solvencia financiera de una empresa o
institución financiera. Esto se realiza mediante la determinación de si los
riesgos en los que ha incurrido están equilibrados con el capital y reservas
necesarios para absorber posibles pérdidas derivadas de ellos.
 El apalancamiento que ilustra la relación que existe entre los activos de la IMF
y sus riesgos.
 La capacidad para captar equidad refiere a una evaluación cualitativa de la
capacidad que posee la IMF para responder ante la necesidad de reponer o
incrementar su equidad.
Activos (A)
El análisis que se hace sobre este aspecto se divide en tres componentes: calidad
de la cartera, sistema de clasificación de cartera, y activos fijos.
 La calidad de cartera incluye dos índices cuantitativos. 1) Cartera en riesgo,
que determina el monto de cartera vencida después de 30 días. 2) Política de
sanciones o anulaciones, que determina cuáles son las anulaciones y sanciones
que la empresa introduce.
 El sistema de clasificación de cartera se trata de la revisión de las tablas de
amortización de cartera. Igualmente, la evaluación de las políticas que tiene la
institución con respecto a la evaluación de riesgos de cartera.
Manejo Gerencial (M)
Los índices que contempla este ítem con cinco. Administración, recursos
humanos, procesos, controles y auditoría, sistema de tecnología informática y
planificación estratégica y presupuestos.
 Administración se centra en torno a cuán bien funciona el directorio o junta
directiva de la institución
 Recursos humanos evalúa si ese departamento proporciona una guía clara y
presta el apoyo indispensable para el personal operativo.
 Procesos, controles y auditoría se centra en torno al grado al que la empresa ha
formalizado sus procesos claves y la forma con la que controla sus riesgos, así
como la calidad de su auditoría interna y externa.

Estado de Utilidades (E)

El método CAMEL elige tres índices cuantitativos y uno cualitativo para medir
el rendimiento de la empresa. Estos son réditos ajustados sobre equidad,
eficiencia operativa, réditos ajustados sobre activos, y la política aplicada a la
tasa de interés.
 

 Eficiencia Operativa determina la eficiencia que ha alcanzado la institución.

Además guía su progreso hacia lograr una estructura de costos que se acerca al
nivel logrado por instituciones financieras formales.
Liquidez (L)

Esta área tiene que ver con la capacidad que tiene la institución para manejar las
disminuciones en las fuentes de fondos e incrementos en activos, así como para
cubrir gastos a un costo razonable. Se basan en estructura de pasivos,
disponibilidad de fondos para satisfacer la demanda de crédito, proyecciones de
efectivo, y productividad de otros activos corrientes.

Un marco para analizar resalude instituciones financieras individuales, es aquel

que se centra en el seguimiento de cinco componentes: capital, calidad del activo ,
administración , ganancias , y liquidez que, evaluados en conjunto, logran reflejar la
situación al interior de un banco. El modelo CAMEL aporta una metodología de
identificación de variables de corte macroeconómico, que caracterizan la condición de
las instituciones financieras en un momento dado. Siendo ésta una de las metodologías
más recientes y mundialmente utilizadas en la actualidad, su estudio y aplicación son
coherentes con temas involucrados dentro de las áreas de investigación económica,
especialmente en el de la economía financiera. Para explicar el porqué de la selección
de estas variables, a continuación se justifica su importancia individual .La agrupación
de estas variables se convierte en un indicador integral para medir la vulnerabilidad de
un banco en particular.

Fuente: (https://www.google.com/search?q=economia&source=lnms&tbm=isc)
 Ejemplo:

Índice Factor Período 2010 en adelante

Factor de capitalización = (Patrimonio Resultados) /
Activo promedio) = (3 + 5 - 4 ) / 1 Promedio

Factor de intermediación = ( 1 + (Activo improductivo

Índice de Factor de capitalización / bruto promedio) / 1 Activo)
capitalización neta Factor de Intermediación
Activo improductivo bruto = 11 -1103 + Cartera
improductiva +16 -1699 + 17 -1799 -170105 -
170110 -170115 +18 +19 -1999 -1901 -190205 -
190210 -190215 -190220 -190240 -190250 -
C 190280 -190286 -1903

Cartera improductiva = 1425 +1426 +1427

+1428 +1429 +1430 +1433 +1434 +1435 +1436
Cobertura patrimonial +1437 +1438 +1441 +1442 +1443 +1444 +1445
de Cobertura patrimonial / Activo +1446 +1449 +1450 +1451 +1452 +1453 +1454
activos improductivos improductivo +1457 +1458 +1459 +1460 +1461 +1462 +1465
+1466 +1467 +1468 +1469 +1470
Cobertura patrimonial = 3 Patrimonio + (5 Ingresos - 4
Gastos)/mes*12
Porcentaje de
Activo improductivo neto / Activo Activo improductivo neto = (Activo improductivo
activos improductivos
bruto + 1499 + 1699 + 1799 + 1999)
A
Cartera vencida * Coeficiente de Coef. inter. cartera crédito = (Cartera de crédito -
Intermediación crediticia
intermediación en cartera de
crédito / Cartera bruta Provisiones) / Obligaciones con el público =(14-
1499)/21

Calidad de crédito Cartera vencida / Cartera bruta Cartera bruta = (Cartera de crédito -
Provisiones) = (14-1499)
Cobertura crediticia Provisiones / Cartera vencida Cartera vencida = (Cartera improductiva + 1614)
Grado de absorción del
margen
Gastos operativos /Margen Margen bruto financiero = (51 - 41 + 52 - 42 + 53
financiero
Bruto Financiero - 43 + 54) / mes * 12

Activos productivos = (1103 +12 +13 + 1401 +

1402 + 1403 + 1404 + 1405 + 1406 + 1409 +
1410 + 1411 + 1412 + 1413 + 1414 + 1417 +
1418 + 1419 + 1420 + 1421 + 1422 + 15 + 1701-
170120 + 1901 + 190205 + 190210 + 190215 +
M Manejo administrativo Activos productivos / Pasivos con 190220 + 190240 + 190250 + 190280 + 190286
costo + 1903)
Pasivos con costo = (2101 -210110 -210130 -
210150 + 2102 -210210 +2103 -210330 + 2104
+2105 +22 -2203 +26 +27 -2790 +280105 +2903
+2904)
ROA Utilidad / Activo promedio
Utilidad = (Ingresos - Gastos) / mes * 12 = (5 - 4)
/ mes *12
ROA operativo
Utilidad operativa / Activo Utilidad operativa = (51 -41 +52 -42 +53 -43 +54
Promedio -44 -45 +55-46) / mes * 12
ROE Utilidad / Patrimonio promedio Utilidad = (Ingresos - Gastos) / mes * 12 = (5 - 4)
/ mes *12
E Eficiencia del Ingresos ordinarios / Activo Ingresos ordinarios = (51 + 52 + 53 + 54) / mes *
negocio promedio 12

Ingresos ordinarios excluidos servicios = (51 + 52 +

(Ingresos ordinarios excluidos
Margen de spread de
servicios - Costo del pasivo) / Pasivos
55) / mes * 12
tasas
con costo promedio
Costo del pasivo = (41 + 42 + 43) / mes * 12
Activo líquido a 90 días = (11 +12 -22 +130105
+130205 +130305 +130405 +130505 +130605
Activo líquido a 90 días / Pasivo +130110 +130210 +130310 +130410 +130510
Índice de liquidez +130610 -2102)
exigible
Pasivo exigible = (2101 + 2102 + 2103 + 22 + 23
L + 24 + 26 + 27 + 2903)
Índice de liquidez Activo líquido ampliado /
Activo líquido ampliado = (11 +12-22 +1301
ampliada Pasivo exigible
+1302 +130305 +130405 +130505 +130605
+130310 +130410 +130510 +130610 -2102)
(Intereses ganados de cartera de
Tasa de interés crédito + Comisiones ganadas por ((5104 + 5201) / mes * 12) / Cartera bruta promedio
S
activa implícita cartera de crédito)
/ Cartera bruta promedio
CONCLUSIÓN

El método de evaluación CAMEL, consiste en medir y analizar cinco parámetros

fundamentales Capital, Calidad de Activos, Manejo Administrativo, Rentabilidad y
Liquidez evaluación es utilizada principalmente en el sector financiero para hacer
mediciones de riesgo corporativo este método fue adoptado por los entes reguladores de
la &anca latinoamericana, con el fin de evaluar la solidez financiera y presencial de las
principales entidades comerciales de los Estados Unidos generalmente para llevar a
cabo una evaluación tipo CAMEL se requiere la siguiente información Estados
financieros presupuestos y proyecciones de flujo de Efectivo a las de Amortización de
cartera cuentes de financiamiento información relativa a la junta de directores de
operaciones.
Anexos

Gráfico 1. MÉTODO CAMEL

Gráfico 2. MÉTODO CAMEL

Gráfico 3. MÉTODO CAMEL

Gráfico 4. MÉTODO CAMEL

Gráfico 5. MÉTODO CAMEL

Gráfico 6. MÉTODO CAMEL