La Regulación Económica de los

Servicios de Saneamiento en el Perú:

Avances y Desafíos

Max Arturo Carbajal Navarro

Gerente de Regulación Tarifaria
28 de Junio del 2019
 ¿Por qué Regular?

• Bienes Públicos
• Externalidades
• Asimetría de Información
• Barreras a la Entrada
• Poder de Mercado
• Industrias de Redes
• Mercados Incompletos
• El monopolio y el Monopolio Natural
• Continuidad, Disponibilidad del servicio y acceso a los servicios esenciales
• Beneficios Inesperados
• Planeamiento y justicia distributiva
 Regulación Económica y
Regulación Social
• Regulación Económica
– Precios
– Cantidades
– Estructura de Mercado

• Regulación Social
– Calidad
– Información
– Aspectos ambientales
– Otros
 Funciones de SUNASS

¿QUÉ HACE
SUNASS?
Exigir Garantizar
Normar, regular, supervisar y cumplimiento de tarifas
fiscalizar la prestación de los obligaciones eficientes

servicios de saneamiento.

Cautelando en forma imparcial y

Limitar ejercicio del
objetiva los intereses del Estado, poder monopólico
de los inversionistas y del
usuario.
 Funciones y competencias de la
SUNASS
Ley N° 27332, Ley Marco de los Organismos Reguladores de la
Inversión Privada en los Servicios Públicos
SUPERVISORA
- Los organismos reguladores cuentan con
personería de derecho público interno y SOLUCIÓN DE
REGULADORA
con autonomía administrativa, funcional
RECLAMOS

técnica, económica y financiera. (Art. 2) FUNCIONES

- Establece las funciones que cada SOLUCIÓN DE

NORMATIVA
organismo regulador ejerce en sus CONTROVERSIAS

respectivos ámbitos de competencias. FISCALIZADORA

(Art. 3)
Y
SANCIONADORA

5
 Funciones y competencias de la
SUNASS
Decreto Legislativo N° 1280, Ley Marco de la Gestión y Prestación de los
Servicios de Saneamiento y su Reglamento

Prestación de los servicios

Regula de saneamiento

Ámbito urbano Ámbito rural

6
 Empresas Prestadoras
1. Agua Tumbes 26. EPS Loreto S.A.
2. SEDAPAL S.A. 27. EMAPA Cañete S.A.
3. EMAPA Huacho S.A. 28. SEDAPAR SRL.
4. SEDACAJ S.A. 29. EMSAP Chanka SRL.
5. SEDALIB S.A. 30. EMAPAVIGSSA
6. SEDA Cusco S.A. 31. EPSSMU SRL.
7. EPS Moyobamba SRLtda. 32. EMPSSAPAL S.A.
8. SEDAPAR S.A. 33. EMAPAB S.A.
9. EPS Tacna S.A. 34. EMAPA San Martín S.A.
10. SEDA AYACUCHO S.A. 35. EMAPICA S.A.
11. EMUSAP Abancay SRL. 36. EMAPAT SRL.
12. EPS Chavín S.A. 37. EPS MARAÑÓN SRL.
13. SEDA Huánuco S.A. 38. EMAPISCO S.A.
14. EPS Sierra Central SRL 39. EPS Grau S.A.
15. EPS Selva Central S.A. 40. EPS ILO S.A.
16. SEDAM Huancayo S.A. 41. EPS Mantaro S.A..
17. EMUSAP Amazonas SRL 42. EMSAPA Calca S.R.L.
18. SEDA Chimbote S.A. 43. EMAPACOP S.A.
19. EMAPA Huaral S.A. 44. EMAQ S.R.L.
20. SEMAPACH S.A. 45. EMAPA HUANCAVELICA S.A.C
21. EPS Moquegua S.A. 46. EMSAPUNO S.A.
22. SEDA Juliaca S.A. 47. EMAPA-Y S.R.L.
23. EMSAPA Yauli-La Oroya 48. EMAPA PASCO S.A.
24. SEMAPA Barranca S.A. 49. EPS Nor Puno S.A.
25. EPSEL S.A. 50. EPS Aguas del Altiplano SRL.
 Cadena Productiva de los
Servicios de Saneamiento

Fuente de Agua Captación Tratamiento de agua

Transporte
Conducción Transporte
Impulsión cruda Conducción
Impulsión
Almacenamiento

25
Planta de Tratamiento de Aguas Redes de recolección Redes de distribución
Vertimiento de aguas residuales Primarias Primarias
tratadas Transporte Secundarias Secundarias
Usuarios
 Esquemas Regulatorios

• Regulación por Costos

– Regulación por Tasa de Retorno

• Regulación por Incentivos

– Regulación por precios tope
– Regulación por Comparación
– Regulación por Empresa Modelo Eficiente
 Regulación de los servicios de
Saneamiento en el Perú
• Se recoge de la regulación por empresa modelo eficiente:
– La planificación de largo plazo
– Las tarifas se mantienen durante el periodo regulatorio (solo se
ajustan por inflación)
– Se plantean estimaciones de algunos costos eficientes
– Se plantean metas de gestión (inversiones, expansión de la cobertura,
calidad del servicio, etc.)
– Se recoge de la regulación por costos:
– La utilización de algunos costos efectivamente realizados por la
empresa regulada
 ¿Cómo se calculan la tarifa media?

• Se garantiza el principio de sostenibilidad económica de la EPS al establecer la tarifa

media (de equilibrio) igual al costo medio de mediano plazo:
5
Ct  I t  WK t  Ipt K5
K0   
(1  r ) (1  r )
t 5
t 1
CMP  5
Qt
 (1  r )
t 1
t

K0 : Base de Capital al inicio del periodo

C : Costos de explotación en el periodo
I : Inversiones reconocidas (financiamiento concertado)
del periodo
WK : Capital de trabajo
Ip : Impuestos
K5 : Capital residual al quinto año
r : tasa de descuento o costo del capital
Q : volumen facturado
11
 El Plan Maestro Optimizado (PMO) y
El Estudio Tarifario
 Operacional
Diagnóstico  Comercial
 Financiero
 Hidrológico
 Captación
 Tratamiento
 Almacén/ Distribución Oferta y Demanda Estimadas
 Recolección
 Disposición

Brecha Infraestructura

Programa de Inversiones  Dimensionamiento

 Costos Eficientes
Evaluación Técnico - Económica
 Calendarización

Estimación de Costos de Inversión

y Explotación Eficientes

Metas de Gestión Nivel Estructura Tarifaria y

Calidad del servicio Fórmula Tarifaria
 METAS DE GESTIÓN

Gestión de la Empresa:
• Agua no Facturada
A nivel
• Micromedición
•Se define una tarifa EPS
• Conexiones Activas
para un periodo de
entre 3 y 5 años,
cubriendo los costos Calidad del Servicio:
económicos de • Ampliación de cobertura
prestar el servicio. • Continuidad A nivel
Loc.
• Presión
• Tratamiento de Aguas Servidas

13
AVANCES:
Estudios Tarifarios
 Actualización Tarifaria

Al 2020 las 50 EPS contarán con su

fórmula tarifaria vigente
Verificación del cumplimiento de metas.
Seguimiento continuo del plan de inversiones.
Verificación de la implementación del Estudio tarifario.
 Estudios tarifarios 2019
EPS EPS
SEDA HUARAL ILO
(Huaral)
LORETO 18,078 SEDACUSCO (Ilo)
26,248
(Iquitos) EMUSAP
Conexione (Cusco) Conexiones
94,180 s 88,733
ABANCAY
Conexiones (Abancay) EPS Conexiones
SAN MARTIN
(Tarapoto)
45,750
Conexiones
SEDALIB
(Trujillo)
EPS GRAU 184,697
(Piura) Conexiones
SEMAPA
BARRANCA SEDACAJ 217,246
(Barranca) (Cajamarca) Conexiones
AGUAS DE
18,540 EMAPA
LIMA
Conexiones PASCO
NORTE
(Cerro de
(Huacho)
Pasco)
12,799 29,209
Conexiones Conexiones
Evolución del ajuste de
la tarifa media

17
AVANCES:
Estructuras Tarifarias
 Estructuras Tarifarias en
Bloques Crecientes

Pramsey-Boiteux

CMg

Consumo que cubra Consumo que cubra

necesidades elementales necesidades básicas
diferenciado diferenciado
 Aplicación de tarifas a lo
Ramsey- Boiteux
Estructura Tarifaria del Servicio de Monitoreo y Gestión del Uso de
Aguas Subterráneas
TARIFA ASIGNACIÓN
CLASE RANGOS
(S//m3) DE CONSUMO
CATEGORÍA (m3/mes)
Año 1 (m3/mes)
RESIDENCIAL
Social 0 - más 0.380 250
0 - 30 0.425
Doméstico 50
30 - más 1.564
NO RESIDENCIAL
Comercial y 0 - 100 1.564
400
Otros 100 - más 1.825
0 – 400 2.368
Industrial 3 000
400 - más 2.765
0 - 2 000 1.564
Estatal 2 000
2 000 - más 1.825
Fuente: Estructura tarifaria del Servicio de Monitoreo y Gestión del uso de
aguas subterráneas de Sedapal 2017-2022.
 Capacidad de pago

La Organización
Mundial de la Salud
(OMS) recomienda:
Monto mensual
pagado por familia
<5% Ingreso Mensual
Familiar por agua y
alcantarillado
AVANCES:
Aplicación de los Subsidios Cruzados
Focalizados
Tarifas Ramsey - Feldstein

Las tarifas Ramsey –

Feldstein corrigen por
equidad y son el sustento
teórico para la aplicación
de cualquier esquema de
subsidios cruzados.
 EL NUEVO MARCO LEGAL CONTEMPLA EL USO DIVERSOS
DE INSTRUMENTOS DE FOCALIZACIÓN PARA MEJORAR EL
ESQUEMA DE SUBSIDIOS CRUZADOS

Ley Marco de la
Gestión y Faculta a la Sunass a mejorar el sistema de
Prestación de los subsidios cruzados
Servicios de (Art.77)
Saneamiento
(D.L. 1280) Instrumentos de Sunass debe
focalización aprobar
procedimientos
 Clasificación
Reglamento socioeconómica del para minimizar
de la Ley
SISFOH errores de
 Mapa de Pobreza
Marco del INEI inclusión y
 Planos estratificados exclusión
del INEI
 Otras fuentes de
información
 Planos Estratificados de Lima
Metropolitana a Nivel de Manzana
Ejemplo: Nota: La
metodología
Distrito el Agustino minimiza la
homogeneidad intra
estrato y se
maximizan las
diferencias entre
estratos, lo cual
implica un menor
error de
focalización.
 ¿Quiénes son clasificados como
beneficiarios o no beneficiarios?
Distrito La Victoria

Medio Bajo
Beneficiarios
Bajo

Alto
Medio Alto
No Beneficiarios
Medio
No
Estratificadas
 SISTEMA DE FOCALIZACIÓN EN LIMA:
En base a planos, el 100% de los usuarios del distrito de
Miraflores son no beneficiarios

Tomado de “Planos Estratificados de Lima Metropolitana a Nivel de Manzana 2016”

 SISTEMA DE FOCALIZACIÓN EN LIMA:
En base a planos, el 84% de los usuarios del distrito de
Carabayllo son beneficiarios

Tomado de “Planos Estratificados de Lima Metropolitana a Nivel de Manzana 2016”

 SISTEMA DE FOCALIZACIÓN

Minimizando errores de inclusión y exclusión:

Uso de la Clasificación Socioeconómica (CSE) - SISFOH

• CSE – SISFOH actualizada

Ingresos (6 meses) de pobre o
pobre extremo

• CSE – SISFOH
Salidas actualizada (6 meses)
de no pobre
 PLANOS ESTRATIFICADOS Y SISFOH COMO
INSTRUMENTOS DE FOCALIZACIÓN

Primera Etapa (t)

Segunda Etapa (t+1)

Unidades de uso Domésticos Estratos Medio, Medio

Alto y Alto

Focalización geográfica Padrón General de

Planos estratificados Hogares del SISFOH

Estrato medio bajo y Beneficiarios

Estrato bajo (A nivel de
hogares)
Beneficiario
(A nivel de
manzanas)

Elaboración: Gerencia de Regulación Tarifaria de la

SUNASS
PLANOS ESTRATIFICADOS A
NIVEL NACIONAL
 SISTEMA DE FOCALIZACIÓN
 Año 2017: SEDAPAL S.A. implementó los subsidios
cruzados focalizados a través de la estructura
tarifaria aprobado por la Sunass

 Año 2018: Sunass aprobó 6 estudios tarifarios con

subsidios cruzados focalizados.

 Año 2019: en lo que va del año se ha implementado

EMAPACOP S.A.
la focalización en EPS Moquegua.
Ucay
ali
EMAQ S.A.

SEDAPAL S.A. Lim

a
Instrumentos de Focalización
EMAPA CAÑETE S.A. Huancavelic Cusco
a
EMAPA HUANCAVELICA S.A. Ica Planos estratificados del INEI
EMAPAVIGS S.A.

Tacn
Clasificación Socioeconómica del SISFOH
EPS TACNA S.A. a
AVANCES:
Escenarios contrafactuales
 EMAPAVIGS S.A.: MEJORAS EN LA
CONTINUIDAD
14
PROYECCIÓN

12

10

Horas/día
8

AÑO BASE
6

0
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 Año Año Año Año Año
1 2 3 4 5
 EMAPAVIGS S.A.: MEJORAS EN LA
CONTINUIDAD
14
PROYECCIÓN

12

10

Horas/día
8

AÑO BASE
6

0
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 Año Año Año Año Año
1 2 3 4 5
 EMAPAVIGS S.A.: MEJORAS EN LA
CONTINUIDAD
14
PROYECCIÓN

12

10

Horas/día
8

AÑO BASE
6

0
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 Año Año Año Año Año
1 2 3 4 5
AVANCES:
Mecanismos de Retribución por Servicios
Ecosistémicos (MRSE)
 Conceptualización del
Problema

Bienes Mercado
Públicos: Incompleto
Bienes de
Propiedad
Común

Comuneros

Externalidades EPS
 Conservación de fuentes

Evolución de Estudios Tarifarios

de EPS que incluyen reserva MRSE
por año
60 88% 100%
64%
40 42%
22% 50%
20 14%
2% 6%
0 0%
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019
 ¿Por qué MRSE para la EPS?

Mayores costos para la

prestación de servicios
Fuente: Ochoa B 2015

- Más insumos químicos

- Lavado de filtros
- Paralizaciones de planta
- Deterioro de la infraestructura
- Inversión en nueva fuentes

Baja calidad del servicio

- Continuidad del servicio.
- Cobertura del servicio. Control de Sedimentos
- Agua de baja calidad. 40
AVANCES:
Gestión de Riesgos de Desastres
Gestión de Riesgos de Desastres

42 EPS
De 50 , cuentan
con Estudio
Tarifario que
incluye
reservas para
GRD

$ 119.1
Millones
de reserva proyectado en
total según su quinquenio
regulatorio
AVANCES:
Estudios de Valoración
 ESTUDIOS DE VALORACIÓN

Fuente: Carbajal & Lucich (2016)

ENCUESTAS SOBRE LOS SERVICIOS DE
SANEAMIENTO

En el año 2019 los Estudios Tarifarios

que incorporarán estas encuestas serán:

 SEDALIB S.A.
 EPS BARRANCA S.A.
 EMUSAP ABANCAY S.A.
 SEDACAJ S.A.
 SEDAPAR S.A.
AVANCES:
Seguimiento a la Implementación de los
Estudios Tarifarios
 Desde el año 2017 se viene
realizando actividades de
seguimiento a las EPS que
cuentan con Estudios Tarifarios
aprobados
AVANCES:
Aguas Subterráneas
 Monitoreo y Gestión de Aguas
Subterráneas
Componente de Monitoreo de aguas subterráneas: la observación, medición, registro y
procesamiento continuo de la información de las aguas subterráneas.

26
 Monitoreo y Gestión de Aguas
Subterráneas
Componente de Gestión de aguas subterráneas: recuperación, preservación, conservación
e incremento de las disponibilidades hídricas subterráneas que debe realizar la EPS, a
partir de los resultados del monitoreo de las aguas subterráneas, en beneficio de los
Usuarios
RECARGA ARTIFICIAL TRASVASES

Río
Rímac

Río
Chillón

Fuente: Sedapal. 27
 SERVICIO DE MONITOREO Y GESTIÓN
DEL USO DE AGUAS SUBTERRÁNEAS
En el 2017, Sunass aprobó el Estudio Tarifario del servicio de Monitoreo y Gestión de aguas subterráneas de SEDAPAL. En el 2018, se
aprobó el Estudio Tarifario del servicio de Monitoreo y Gestión de aguas subterráneas de SEDALIB.

Estructura tarifaria del Servicio de Monitoreo y Gestión del uso

de aguas subterráneas de Sedapal (2017-2022)
TARIFA ASIGNACIÓN
CLASE RANGOS
(S//m3) DE CONSUMO
CATEGORÍA (m3/mes)
Año 1 (m3/mes)
RESIDENCIAL
Social 0 - más 0.380 250
0 - 30 0.425
Doméstico 50
30 - más 1.564
NO RESIDENCIAL
0 - 100 1.564
Comercial y Otros 400
100 - más 1.825
0 – 400 2.368
Industrial 3 000
400 - más 2.765
0 - 2 000 1.564
Estatal 2 000
2 000 - más 1.825
Fuente: Estudios Tarifario del Servicio de Monitoreo y Gestión del uso de aguas subterráneas de Sedapal (2017-2022)
 Aprobación de las Tarifas del Servicio de Monitoreo
y Gestión de Uso de Aguas Subterráneas

 Inversión mayor a 214 millones de soles.

 Formulación y ejecución de proyectos
para conservar los acuíferos.
SEDAPAL S.A  Cuentan con 1,841 usuarios
(facturados).
 En el 2018 se Identificaron 111 pozos
informales.

 Inversión mayor a 3 millones de soles.

 Formulación de estudios para la
determinación de las propiedades de los
SEDALIB S.A acuíferos.
 Cuentan con 235 usuarios (facturados).
RETOS Y DESAFIOS:
Área de Prestación
 EL NUEVO DESAFÍO

Hasta el 2016 2017 en adelante

50 Prestadores - EPS Más de 28 mil prestadores
 DEFINICIÓN
Área de prestación1 (AdP) es el ámbito de
responsabilidad en las que los prestadores de servicios de
saneamiento brindan dichos servicios e incluye el área
potencial en la que podrían brindarlos eficientemente.

El área potencial se define de acuerdo a la implementación

de la escala eficiente, política de integración y otros
criterios que determine la Sunass

1. Reglamento de la Ley Marco N° 1280, Art. 4.

 ¿Qué explica el tamaño
de las empresas?

• El concepto subyacente es que la empresa será capaz de operar

(producir y/o vender) de modo más eficiente que las partes que la
conforman.
• Nótese que lo anterior implica que se presentan sinergias entre las
partes de la empresa, sinergias que pueden explicar la presencia de
economías de escala y alcance, respectivamente.
• No es trivial diferenciar el análisis horizontal del vertical con
referencia al tamaño de una empresa.
– Horizontal: Escala o ámbito.
– Vertical: cadena productiva.
 El análisis incluye

• La agrupación de actividades como contabilidad, ventas,

servicios al personal, finanzas, logística, compra de
insumos, etc. En general reduce costos medios.
• Complementariedades en demanda: agua y alcantarillado,
complementariedad de fuentes, etc.
• Un aspecto a tener en cuenta es la presencia de costos de
transacción (información, negociación, ejecución), Coase
(1937) y Williamson (1975).
• La definición del mercado relevante
 Área de Prestación

Intenta responder a la pregunta:

¿Cuál es la configuración de mercado más

eficiente?
 Propuesta de Estructura de
Mercado del Servicio de
Saneamiento

Subaditividad
Costos y Estructura del
de la Función
beneficios mercado
de Costos
 Subaditividad de la
Función de Costos
Costos:
PC
C(EPS+PC1) vs. 3

C(EPS) + C(PC1)
PC
1
C(EPS+PC2) vs.
C(EPS) + C(PC2)
EPS PC
2
C(EPS+PC3) vs.
C(EPS) + C(PC3)

…
 Área de prestación
VINCUL
OS

ANALISIS
ECONOMI AREA DE
CO
PRESTACI
ÓN
EPS

UGM/OE

OC
RESTRICCIO
NES
 Recordar que es un concepto
dinámico

AREA DE
PRESTACI
ON

EPS

UGM/OE

OC
 Análisis de
vínculos Cusco
 Área de Estudio:
Criterios

Lambayeque
1. Identificar prestador principal.

2. Tamaño Población: PC y OC grandes

Identificación del prestador principal 3. La perspectiva territorial: cuenca

- EPSEL S.A
4. Infraestructura convencional dentro
del territorio (carreteras, vías de
Identificación de la cuenca de aporte acceso, infraestructuras, etc.)
- Chancay Lambayeque

Pequeñas ciudades y CCPP

cercanos:
Tamaño de población del prestador
• 30 prestadores mayores de 2
000 habitantes
• 122 prestadores mayores de 500
habitantes
Infraestructura convencional
dentro del territorio (carreteras,
vías de acceso, infraestructuras,
etc.)
Distancia y Accesibilidad
Área de estudio
para Lima Norte
RETOS Y DESAFIOS:
Nuevo Esquema Regulatorio
 MODELO DE REGULACIÓN

Artículo 172.- Modelos de regulación

172.1. El esquema regulatorio de empresa modelo adaptada optimiza la gestión, organización,
operación e inversiones de los prestadores de servicios en el ámbito urbano a partir de la
operación eficiente del prestador, considerando las características técnicas, geográficas, la
infraestructura actual, la disponibilidad de fuentes de agua y los objetivos de cobertura y calidad
del servicio a los cuales se enfrentan los prestadores de servicios, así como la progresividad para
alcanzar costos eficientes.

Marco normativo Decreto Legislativo N° 1280

Esquema regulatorio Empresa modelo adaptado

Modelo tarifario
Herramienta
en Matlab
 La Regulación Económica de los
Servicios de Saneamiento en el Perú:
Avances y Desafíos

Max Arturo Carbajal Navarro

Gerente de Regulación Tarifaria
28 de Junio del 2019