CENTRO DE LA TECNOLOGIA DEL DISEÑO Y LA PRODUCTIVIDAD EMPRESARIAL

Regional Cundinamarca

ACTIVIDAD DE APRENDIZAJE N° 13

“ Realizar procesos de ejecución contable y financiera, de acuerdo con las

normas de control

EVIDENCIA N° 2

Ejercicio práctico “Análisis a las problemáticas financieras”

TECNOLOGIA EN NEGOCIOS INTERNACIONALES

Ficha 1667861

Servicio nacional de aprendizaje SENA

FORMACION TITULADA MODALIDAD VIRTUAL

Colombia

2019
Situaciones:

1. Una de las principales características de las pequeñas empresas es que no

se genera información para tomar decisiones financieras, la información que
se genera es contable con la finalidad de cubrir obligaciones fiscales, lo que
implica de manera indirecta que los datos contables no reflejan la situación
real de la organización. En este sentido, el directivo no tiene la información
mínima necesaria para tomar decisiones, no solo porque los datos contables
no reflejan la realidad sino porque el enfoque meramente contable de la
información no permite conocer completamente la situación económica de la
empresa, para ello es necesario que se genere información pertinente para
la toma de decisiones financieras.

 Problemática a tratar: Desconocimiento real de la situación financiera,

malos registros contables de la empresa. Esto genera un desconocimiento
total de los pasivos y activos de la empresa
 Tipo de problemática a la que pertenece: Ausencia de control de control
financiero.

 Solución
Se deben establecer los mecanismos necesarios para monitorear las entradas y
salidas de efectivo que se generan en la organización como parte de la operación
diaria como son: ventas en efectivo, cobranzas a clientes, pago de compras,
compra de materiales, pago de salarios, por mencionar algunos. Cuando una
empresa lleva un registro del flujo de efectivo está en posibilidad de tener
información necesaria para tomar decisiones sobre sus necesidades de liquidez,
con un control sobre el efectivo que se maneja en la organización.

 Ejemplo de empresa real:

Caso de la empresa Valderrama Impresionamos donde el socio inversionista

desestimulado por el margen operativo bajo empezó a exigir a la empresa el
pago de todos sus gastos personales, que mensualmente ascendían a cinco
millones de pesos y para 1999 exigió la devolución del dinero invertido
generando el embargo de los recursos bancarios.

2. El análisis y la planeación financiera, son actividades básicas de la función

financiera que son inexistentes en las pequeñas organizaciones,
reflejándose en problemas que pueden llegar a representar el fracaso de
una empresa. Debido a que los empresarios están concentrados
 principalmente en obtener recursos mediatos para poder realizar gastos
operativos, es difícil que tenga la intencionalidad de desarrollar planes
financieros cuando no se tiene conocimiento sobre cómo realizarlos,
cuando los problemas cotidianos abruman la capacidad de decisión de los
empresarios y cuando se tienen problemas básicos para generar ingresos.
Sin embargo, ello no debe implicar que no se deban tomar decisiones
financieras en el corto plazo basándose en la planeación financiera como
una herramienta útil.

 Problema a tratar: No hay recursos suficientes para hacer frente a las

posibles eventualidades, además no sé le da un adecuado manejo a los pocos
recursos que existen, no hay un orden de prioridades.

 Tipo de problemática: Recursos financieros limitados.

 Solución: Planificar de una manera adecuada el manejo de los recursos,

identificar las obligaciones más urgentes, hacer una lista detallada de gastos e
ingresos para tener claridad en el efectivo y movimiento financiero.
 Ejemplo de empresa real:

Megatex S.A. empresa dedicada en comercialización de telas en la ciudad de Cali,

Durante casi dos años sufrió de estancamiento comercial, cero crecimiento. Las
ventas no repuntaban debido, en parte, a que varias pequeñas y medianas
empresas, sus habituales clientes, comenzaron a importar la mercancía
directamente de Panamá, lo cual alimentaba la guerra de precios entre las
compañías comercializadoras y afectaba ostensiblemente el margen de
rentabilidad de la empresa. El mercado estaba saturado por el mismo tipo de
producto y sus estándares de calidad empezaban a disminuir.

Ante esta situación, el pensamiento más cercano de sus directivas era importar
desde otros países diferentes de Panamá; sin embargo ello significaría que
Megatex S.A. tuviese que incrementar considerablemente su inversión en capital
de trabajo, pues tendría que pagar de contado a sus nuevos proveedores
internacionales. Pero, por ser una pequeña empresa, tenía muy limitadas sus
posibilidades de obtención de créditos en el sector bancario

3. La toma de decisiones sobre inversiones y sobre financiamiento son actividades

que se llevan a cabo en función de las necesidades mediatas de la empresa y de
las oportunidades que se presentan. Difícilmente se analiza la composición y el tipo
de activos que tiene la empresa, no se establece la combinación ideal de
financiamiento a corto y largo plazo y no se analizan las opciones de financiamiento
disponibles, sus costos y sus implicaciones a largo plazo. Esta situación representa
un gran limitante para la pequeña empresa encontrándose en una posición
vulnerable donde las decisiones no se toman de manera analítica sino
circunstancial.
  Problema a tratar: Hay ausencia de capital lo que deja en riesgo la
empresa en caso de existir algún daño en las maquinarias o en la
infraestructura, no hay solvencia económica para cubrir un gasto extra.
 Tipo de problemática: falta de capital para invertir.

 Solución: al no tener un capital suficiente, no hay dinero destinado a

imprevistos lo que hace muy difícil que la empresa se sostenga, una
solución puede ser buscar una opción de crédito en la que haya una
facilidad de pago y que tenga el menor interés posible.
 Ejemplo de empresa real
La firma Sacyr, multinacional española experta en concesiones, se trata de
una empresa que en el pasado enfrentó una batalla legal con el Estado
colombiano por la construcción de la troncal del Magdalena Medio, hoy Ruta
del Sol, y fue obligada a pagar 77 millones de dólares al Invías por
incumplimiento en las obras.

Ahora se trata del primer lío de las 4G. La firma se ganó en 2015 el proyecto
de rehabilitar, mejorar y operar el corredor 5, entre Puerta de Hierro-Palmar
de Varela-Carreto-Cruz del Viso. Sacyr hizo la mejor oferta por los 196
kilómetros de la obra entre Sucre, Bolívar y Atlántico. Cuando se inició la pre
construcción, la compañía española alegó que necesitaba más dinero pues
encontró 30 kilómetros de terrenos de arcilla expansiva que hacían inviable
construir por el precio acordado
4. El 65% de las Pymes no alcanzan un período de vida mayor a los dos años,
mientras que el 25% sobrevive en este período pero con una probabilidad de
desarrollo muy baja. Aunque la problemática de la Pyme no se centra
únicamente en la restricción de financiamiento, sí representa un problema
central que afecta sus decisiones, oportunidades y por ende, su desarrollo.

 Problema a tratar: sostener la empresa y crecer.

 Tipo de problemática: dificultades para adquirir préstamos
 Solución: buscar opciones de entidades que apoyen al emprendedor y dar
un buen manejo a los recursos, buscar capacitarse cada día más para que
la empresa crezca, buscar opciones para ahorrar y capitalizarse y no
depender de créditos de las diferentes entidades financieras, buscar
reinventarse y generar más ingresos.
El comienzo de PANACA no fue fácil. Las circunstancias del entorno
representaban muchas amenazas e incertidumbre. Uno de los problemas
que fue necesario resolver era obtener el apoyo financiero para iniciar el
proyecto; se necesitaban cerca de 8 millones de dólares. Vélez (2004)
relata cómo Ballen visitó al Gerente del Banco Ganadero quien en forma
desconfiada y categórica le cerró sus puertas diciéndole: Usted es un loco;
 voy a avisar a su familia que no sólo no tienen el respaldo del banco sino
que los estoy reclasificando como clientes de alto riesgo. No cuente con un
sobregiro mío, ni con un préstamo más si se mete en ese proyecto”. Esta
respuesta del gerente sorprendió a Ballen, pues siempre había mantenido
un excelente récord crediticio y un buen manejo de sus cuentas bancarias.
(p.8) Otro intento fallido por conseguir apoyo con el sector financiero fue
con el Banco Cafetero cuyos funcionarios no estuvieron de acuerdo en
respaldar la solicitud debido a las dificultades financieras que venían
teniendo otros proyectos. “La falta de banca de inversión y de riesgo en
Colombia y en Latinoamérica en general es uno de los principales
obstáculos para la creación de empresa”, afirma Ballen (2009). Finalmente
el apoyo financiero se obtuvo gracias a los contactos políticos y la
coyuntura social del momento que requería de nuevas inversiones en la
zona cafetera

5. El 66% de las organizaciones expresaron tener algún tipo de dificultades

financieras. El bajo nivel de ventas representa la principal problemática que
tienen las empresas, seguida por la falta de recursos financieros y el
incremento en costo de la materia prima. Un 25% de las empresas no
presenta ningún tipo de obstáculo en las finanzas empresariales,
implicando una situación financiera adecuada. Así mismo, alrededor del 9%
de las organizaciones desconocen cuáles son sus principales
problemáticas, principalmente porque no manejan las finanzas de la
empresa y las dificultades no son tan evidentes.
 Problema a tratar: desconocimiento de las problemáticas de la
empresa, no hay correcto manejo de los recursos, no sé manejar las
finanzas.
 Tipo de problemática: falta de personal especializado

 Solución: tener en cuenta que para el adecuado funcionamiento de

una empresa es necesario estar al día en documentación y pagos,
conocer los factores de riesgo, dar un buen manejo al capital y
conocer a fondo a cuánto equivalen gastos e ingresos, se debe tener
conocimiento en administración de empresas y si es el caso buscar
ayuda de un contador para que todo esté en regla.
 Ejemplo de empresa real
COOGRANADA, hubo un momento en que la Cooperativa creció
tanto que no tenía la estructura administrativa para soportar ese
crecimiento. Esta necesidad derivó en la implementación de un plan
de direccionamiento estratégico para logar la reestructuración
administrativa; con el fin de contar con procesos más modernos y
ágiles, con mejores medios de trabajo y, sobre todo, con una mayor
cualificación del personal y de las responsabilidades y acciones en
todos los cargos administrativos y operativos de la empresa
(Cooperativa Coogranada, 2008).
6. Debido a que un alto porcentaje de microempresarios tienen como prioridad
empresarial generar ingresos para mantener a la familia, es muy común
mezclar las finanzas de la empresa con el patrimonio familiar.
Esto implica que los empresarios tienden a limitar el crecimiento e inversión
del negocio debido a una descapitalización generada por el retiro de
utilidades de manera periódica equivalente a las necesidades de la familia
del empresario.
 Problema a tratar: Mala administración y mala proyección financiera
de los recursos. No se tiene un manejo adecuado de ingresos y
egresos, no se separa los gastos el dinero del hogar del capital de la
empresa, su busca más un sustento que una inversión y un
crecimiento económico futuro.
 Tipo de problemática: falta de capital de trabajo, mala
administración.
 Solución: En estos casos lo primero que se debe realizar es una
buena proyección financiera y capacitación contable para llevar un
control monetario sobre los pasivos y los activos. Diviendo los gatos
de la empresa con los gatos de la microempresa ( negocio en
cuestión)
 Ejemplo de empresa real:
WMLIMPIEZA SAS, El socio está descapitalizando la empresa al
incluir dentro de los gastos operacionales la parte personal, esto da
como resultado anticipar utilidades del periodo afectando el pago de
impuestos y disminuyendo la rentabilidad de la empresa.

7. Alrededor del 3% de las empresas encuestadas muestran un alto nivel de

endeudamiento debido a la incapacidad de generar recursos para hacer
frente a sus necesidades de corto plazo. La empresa celayense presenta
un problema de endeudamiento como consecuencia de la generación de
recursos insuficientes para responder a sus obligaciones financieras de
corto plazo, haciendo referencia principalmente a capital de trabajo. Esto
implica que las empresas rara vez adquieren deudas o financiamiento con
el objetivo de desarrollar nuevos proyectos que representen un crecimiento
para la organización, lo cual refiere a la situación de sobrevivencia en que
estas se desenvuelven.

 Problema a tratar: capacidad de endeudamiento e insuficientes recursos.

 Tipo de problemática: bajo nivel de ventas
 Solución: la falta a de ventas es un grave problema en una empresa
puesto que de éstas depende el sustento, tener una estrategia de ventas es
muy importante al igual que tener un claro conocimiento de los productos
más vendidos y de mayor comercio, se debe buscar varios medios de
distribución y una excelente publicidad, para así evitar los créditos, las
deudas a largo plazo que generan tanto interés.
 Ejemplo de empresa real: En el barrio Los Alcázares, localizado en la
ciudad de Bogotá, a comienzos de los 50 nace RAMO, una de las
empresas más prósperas, emblemáticas y tradicionales de Colombia.
Fundada por el señor Rafael Molano Olarte, en compañía de su esposa la
señora Ana Lucía Camacho Gómez.
En el año 2004 las grandes superficies, especialmente almacenes Éxito del
grupo Casino, tomó la decisión unilateral de cambiar los términos de
negociación con sus proveedores; las reglas de juego ya no eran las
mismas de antes. Después de evaluar la situación, la Presidencia de la
compañía, en cabeza de Don Rafael Molano, tomó la difícil determinación
de no venderle más al Éxito. En ese momento implicó una disminución
significativa en las ventas porque este comprador representa más o menos
un 8% de las ventas nacionales y un 15% de las ventas de Antioquia.

8. De acuerdo con Gitman (1996), la principal problemática a la que se

enfrentan las empresas con cartera vencida es la falta de liquidez, entendida
como la incapacidad de cumplir con sus obligaciones de corto plazo a
medida que se vencen. La relación entre cartera vencida y falta de liquidez
se hace evidente cuando el ciclo de operación de la empresa no se lleva a
cabo en los términos calculados o esperados debido a la falta de entrada de
efectivo por concepto de cobranza de cuentas pendientes. En este sentido,
la situación financiera de corto plazo se ve afectada debido a la falta de
liquidez y a la premura de adquirir préstamos de corto plazo que le permitan
mantenerse en operación. Evidentemente las empresas más pequeñas
deben enfrentar el problema de liquidez de otras formas distintas a la
adquisición de préstamos, dada su incapacidad de obtener financiamiento
por parte de las instituciones financieras.

 Problema a tratar: deudas, liquidez

 Tipo de problemática: Alto nivel de endeudamiento

 Solución: cuando una empresa no tiene recursos necesarios para suplir las
obligaciones o gastos inmediatos, se ve obligada a recurrir a préstamos
bancarios o en el peor de los casos a personas al margen de la ley,
generando así una gran cantidad de interés, se debe revisar entonces
diferentes estrategias para aprender a manejar los recursos y generar más
ganancias, más ventas para tener mayor fluidez económica, reducir costos
en la producción cuidando que la calidad sea la misma.
 Ejemplo de empresa real: C.I. Cultivos Sayonara, es una empresa
Colombiana que fue fundada en el año 1990 por el señor Adolfo
Bustamante, un hombre inquieto por los negocios, un empresario de
nacimiento, que estudió ingeniería mecánica y posteriormente se graduó
como administrador de empresas. La idea del negocio daba vueltas por la
cabeza del protagonista principal de esta historia, Don Adolfo, pero fue un
suceso económico de la época y una motivación familiar, los factores que
definitivamente le dieron un último impulso al fundador para crear la
empresa que cumplió 21 años de existencia en el 2011.

9. Así mismo, la mayoría de los empresarios concuerdan que en los primeros

años del negocio, el bajo nivel de ventas impacta de manera considerable
en la sobrevivencia de la organización, sin embargo, sostienen que con el
paso del tiempo los negocios pueden soportar mejor las bajas ventas. En
este sentido, el análisis del ciclo de vida de los negocios sustenta la
afirmación de los empresarios, ya que conforme la empresa pasa de la
etapa de formación a la de crecimiento y posteriormente a la etapa de
madurez, las ventas experimentan un crecimiento en comparación a la etapa
anterior. Esto hace que conforme las empresas se encuentran en la etapa
de crecimiento o madurez están en mejores condiciones de enfrentar la
problemática financiera que genera el bajo nivel de ventas.

 Problema a tratar: La capacidad económica para mantener la empresa con

un nivel bajo de ventas debido al proceso de maduración en el mercado
 Tipo de problemática: Bajo nivel de ventas.
 Solución: Tener un equilibrio financiero que permita mantener la empresa
mientras toma fuerza en el mercado
 Ejemplo de empresa real: Quesos Andino S.A. es la segunda empresa
nacional en participación de mercado, la cual alcanza el 23%. El líder del
mercado actual es la empresa Los Alpes, cuya participación representa el
33%.
El Presidente, Robert Douglas, abre la reunión y dice: "Estoy muy preocupado
por la situación de las ventas y la participación de mercado que tiene la
compañía actualmente en el canal tradicional. Nuestros principales
competidores están ganando cada día más participación en este canal,
aprovechando nuestra lentitud en el desarrollo de estrategias dirigidas al
mismo".
El Gerente Nacional de Ventas, Darío Espinosa, afirma que con la estructura
actual es muy difícil mejorar la participación interna de ventas del 20% en el
canal tradicional, al igual que incrementar la distribución numérica del 22% y
distribución ponderada del 31%, en el mismo canal. Actualmente, el líder de la
categoría tiene una distribución numérica del 31% y una distribución ponderada
del 59% en el canal tradicional
10. Los movimientos de efectivo en las organizaciones son una actividad
constante que requiere de una administración efectiva, no sólo porque es
importante mantener los niveles de efectivo necesarios, sino porque es
necesario controlar e identificar los flujos de efectivo que se generan en la
organización. Sin embargo, a pesar de la importancia que tiene la
administración de los flujos de efectivo, alrededor del 16% de las empresas
tienen dificultades para controlar las entradas y salidas de efectivo.

 Problema a tratar: Control en la cantidad de dinero necesario para el libre

desarrollo de la economía del negocio
 Tipo de problemática: Ausencia de control financiero.

 Solución: en caso de ser una pequeña empresa, la solución para el

correcto manejo de la relación ingreso/egreso es adquirir conocimiento para
identificar cuánto dinero es el necesario para cubrir gastos operacionales,
cuales son de pago inmediato y cuáles pueden esperar; y si se cuenta con
recursos lo más recomendable es tener una persona experta en
administración y finanzas para enrutar la empresa al éxito.

11. Debido a que el pequeño empresario es al mismo tiempo el director de la

organización, comúnmente en él recae la función financiera aun cuando no
tiene los conocimientos necesarios para tomar las decisiones más
adecuadas. Aunque la complejidad de la toma de decisiones financieras
está relacionada con el tamaño de la organización, las pequeñas empresas
se enfrentan a una gran diversidad de problemáticas referentes a la
administración de los recursos financieros, siendo evidente la necesidad de
especialización en el campo de las finanzas.
 Problema a tratar: desconocimiento al momento de tomar decisiones
financieras buenas o malas para la empresa.
 Tipo de problemática: ausencia de control financiero

 Solución: para tener un adecuado manejo de una empresa se debe

conocer las necesidades reales de ésta, no todo es lo que parece y no se
puede actualizar por mero instinto, muchas veces por tomar decisiones
apresuradas se termina perdiendo gran cantidad de dinero, no hay que
invertir a la loca, se debe poner cuidado y estudiar cada propuesta para
llegar a una conclusión si eso que se quiere o que se nos ofrece es
realmente necesario. Y por supuesto un adecuado manejo del dinero es
indispensable.
 Ejemplo de empresa real:

 En 1991 el empresario Hernando Ramírez inaugura la pequeña Cervecería

Ancla S.A. en Mariquita (Tolima) y lanza al mercado la cerveza “Ancla
Premium” y “Ancla Roja” dirigidas a los estratos de mayor poder adquisitivo.
La meta era elevar la producción mensual de 2 millones a 15 millones de
botellas. Las inversiones demandadas se acercaron a los $12.000 millones
de pesos, de los cuales la familia asumió el 70% mientras que el otro 30%,
se obtuvo de préstamos con entidades financieras.
Detrás de esas razones se detectaron fallas en las proyecciones financieras
y en el manejo administrativo de la compañía, factores que incidieron aun
más su crisis y que no se pudieron justificar.
Esta situación, unida a las denuncias sobre malos manejos administrativos
de la firma, hizo que la junta de acreedores pidiera 63 a la Super
sociedades la cancelación en concordato. La cervecería Ancla fue
declarada el 25 de noviembre en liquidación obligatoria por la
Superintendencia de Sociedades