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CONTABILIDAD
SESIÓN 1

NORMA ORTIZ
MF
Enero 2011

Sesión 1
norma.ortiz@iesa.edu.ve
 Agenda – Parte 1
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¿Para qué sirve la contabilidad?

 ¿Qué es la contabilidad?. Usuarios.
 El marco institucional para la preparación de
la contabilidad:
 Ecuación contable.
 PCGA, NIC, NIIF, etc.
 La auditoría externa.
 Fines supremos y limitaciones en la contabilidad.
 Limitaciones del análisis contable.
 ¿Cómo evaluar la calidad contable?.
 La contabilidad financiera es el lenguaje de los negocios

Actividades financieras
Acreedores

Clientes
Gobierno

Proveedores

Actividades financieras Trabajadores

¿Para qué sirve la contabilidad?
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¿Qué es la contabilidad?
 La contabilidad es el proceso de
identificar, registrar y comunicar los
sucesos económicos de una
organización a los usuarios
interesados.
¿Para qué sirve la contabilidad?
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¿Qué son los estados financieros?

 Son informes contables
estandarizados a fin de que puedan
ser fácilmente leídos y comparados,
además de que deben ser periódicos.
 Contabilidad como información útil
para la toma de decisiones
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 La información contable es de utilidad para usuarios que deben tomar

distintas decisiones:

• Gerentes de la empresa que quieren saber si el negocio es rentable.

• Accionistas que quieren saber el rendimiento y valor de su inversión.
• Acreedores que quieren saber si el negocio o empresa puede pagar
sus deudas.
• Inversionistas les importa el valor de la acción, oportunidad de
inversión.
• Entes gubernamentales quieren asegurarse el cumplimiento de
leyes, normas y regulaciones (ISLR, regulaciones financieras,
regulación de tarifas eléctricas, etc.).
 Contabilidad Financiera
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La contabilidad responde a estas interrogantes

con un sistema de reportes financieros cuyos
componentes más importantes son tres:
 El Balance General – presenta la situación
financiera a una fecha determinada.
 El Estado de Resultados – mide el desempeño
financiero durante un “período” específico.
 El Flujo de Caja- mide el desempeño financiero
durante un período específico.
 Marco institucional para la
presentación de la contabilidad.
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 Objetivos de la información financiera:

“El objetivo principal de los informes financieros es
proporcionar información útil para tomar decisiones de
inversión y financiamiento”
Debe ser útil para:
 Tomar decisiones de inversión y crédito.

 Evaluar flujos de efectivo.

 Identificar la naturaleza de los activos, pasivos y de los

posibles cambios que puedan presentar.

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 Marco institucional para la
presentación de la contabilidad.
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 Elementos más importantes

 Contabilidad de acumulación:
 Principio contable que refleja una transacción financiera al
momento que ésta ocurre sin importar si la misma ha sido en
efectivo.

 Reconocimiento de ingresos, gastos y principio de

correlación:
 Los ingresos se reconocen cuando se han devengado y los
gastos asociados se deducen de estos ingresos.

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 Partida Doble:
 Todas las transacciones deben balancear de manera que la
ecuación contable se mantenga :
Total Activos = Total Pasivos + Total Patrimonio
 Marco institucional para la
presentación de la contabilidad.
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 Contabilidad sobre la base de acumulación y del efectivo:

 Sobre la base de acumulación se registra el efecto de cada
transacción de negocios conforme ocurre. Sobre estos preceptos
se prepara el Balance General y Edo. de ganancias y pérdidas.

Sobre base de efectivo, se registran únicamente las entradas y

salidas de caja, no se toman en cuenta las cuentas por cobrar y
por pagar, ni la depreciación, ni ningún otro concepto “contable”.
El Flujo de efectivo refleja esta óptica.
“La caja es un hecho, las utilidades
son una opinión contable”

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 El Balance General
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 El balance general está afectado por todas

las transacciones económicas de la
empresa.
 Cada transacción consiste en dos entradas
que deben mantener la identidad contable:

Activos = Pasivos + Patrimonio

 ACTIVOS
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Activos  Generalmente presentados en orden de

liquidez.
Activos Corrientes
• Efectivo  Activos corrientes – definidos como caja u
• Cuentas por cobrar
• Inventarios otros activos que se espera sean
• Otros activos convertidos en efectivo durante un
período igual o menor a un año.
 Los activos operativos más comunes
Activos Largo Plazo
son caja, cuentas por cobrar e
• Maquinarias inventario.
• Edificios
• Terrenos
• Patentes
 Activos fijos – definidos como aquellos
• Otros activos L.P. que proveen beneficios económicos
durante un período mayor a un año.

Valor total de los activos

 Activos Corrientes
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 Caja
Activos
 Inversiones
Activos Corrientes temporales (acciones,
• Efectivo
• Cuentas por cobrar
bonos, etc.)
• Inventarios
• Otros activos
 Cuentas por cobrar
 Notas o efectos por
cobrar (corto plazo)
 Inventario
 Gastos prepagados
 Activos de Largo Plazo
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Activos
Activos Corrientes  Inversiones a
• Efectivo
• Cuentas por cobrar largo plazo
• Inventarios
• Otros activos
 Terreno, Planta y
Activos Largo Plazo
Equipo
• Maquinarias
• Edificios
• Terrenos
 Activos Intangibles
• Patentes
• Otros activos L.P.  “Otros” Activos
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PASIVOS Y PATRIMONIO
Pasivos y Patrimonio
 Representan las fuentes de Pasivos Corrientes
• Pagaré Bancario
financiamiento de los activos. • Cuentas por pagar
• Otros pasivos
 Pasivos: financiamiento
provisto por acreedores
Pasivos Largo Plazo
 Patrimonio: financiamiento • Deuda a Largo Plazo
provisto por accionistas. • Depositos de clientes
• Bonos
 En caso de liquidación de la
empresa, los acreedores
tienen preferencia de pago Patrimonio
• Capital social
sobre los accionistas. • Utilidades retenidas

Financiamiento de los
Activos
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Pasivos
 Al igual que los Pasivos
activos, se clasifican Pasivos Corrientes
• Pagaré Bancario
en corrientes o a • Cuentas por pagar
• Otros pasivos
largo plazo.
 Representan Pasivos Largo Plazo
obligaciones que la • Deuda a Largo Plazo
• Depositos de clientes
empresa debe • Bonos

cumplir con
“terceros”
(acreedores).
 Pasivos Corrientes
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 Cuentas por pagar Pasivos

comerciales Pasivos Corrientes
• Pagaré Bancario

 Efectos o documentos • Cuentas por pagar

• Porcion circulante deuda
por pagar • Otros pasivos

 Gastos acumulados
 Ingresos diferidos
 Porción corriente de
deuda a largo plazo
 Impuestos por pagar
 Pasivos a largo plazo
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Pasivos
 Deuda con bancos Pasivos Corrientes

a largo plazo • Pagaré Bancario

• Cuentas por pagar
• Porcion circulante deuda
 Bonos • Otros pasivos

 Pasivos laborales Pasivos Largo Plazo

• Deuda a Largo Plazo

 Impuestos diferidos • Bonos

• Depositos de clientes

(algunos)
 Patrimonio
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 Representa el capital invertido por los accionistas.

 Los accionistas asumen el riesgo residual del negocio
tal como la ecuación contable lo indica:
ACTIVOS - PASIVOS = PATRIMONIO
Activos Pasivos
Pasivos Corrientes
Activos Corrientes
• Pagaré Bancario Patrimonio
• Efectivo
• Cuentas por pagar
• Cuentas por cobrar
• Porcion circulante deuda
• Inventarios Patrimonio
• Otros pasivos
• Otros activos
Pasivos Largo Plazo
= • Capital social
• Utilidades retenidas
• Deuda a Largo Plazo
Activos Largo Plazo • Bonos
• Maquinarias • Depositos de clientes
• Edificios
• Terrenos
• Patentes
• Otros activos L.P.
 Patrimonio
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Patrimonio contable:

EL PATRIMONIO
EL PATRIMONIO
DISMINUYE POR:
AUMENTA POR:

Inversiones de los Retiros de efectivo

propietarios de los propietarios

Patrimonio contable

Ingresos Gastos
 Estado de Resultados
día /mes/año
21 -Ventas brutas
Ventas netas
-Devoluciones
-Costos variables
(Costo de venta) -Costos fijos
-Nómina obreros

Utilidad Bruta
-Administración
-Ventas (Gastos)
-Depreciación

EBIT Utilidad Oper.

Otros (gastos) -Intereses ganados

-Intereses pagados
o ingresos
-Eventualidades
Utilidad Neta
antes de ISLR

(ISLR)
Una convención usual es
Utilidad Neta colocar las cifras en ( )
después de ISLR cuando son negativas
 Estado de Resultados
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 El estado de resultados mide el desempeño financiero de

la empresa en un periodo al comparar los ingresos
precibidos con los costos y gastos asociados para generar
esos ingresos (principios: reconocimiento, correlación y
conservadurismo).

 Ingresos – son aquellas transacciones que generan valor

económico y aumentan el valor del patrimonio de los
accionistas mediante la cuenta de ganancias retenidas.

 Costos y Gastos – son todas aquellas transacciones

incurridas para generar los ingresos.
 La Utilidad (o Pérdida) neta: es la diferencia entre los
ingresos y los costos / gastos.
 El Flujo de efectivo
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Flujo de Caja
dia/mes/año
Operaciones inherentes
al negocio:
Flujo de Caja • ventas
Operativo • gastos
• ctas. x cobrar
• ctas. x pagar
• inventario
Compra o venta de activos Flujo de Caja de
de largo plazo: Inversión
• maquinaria y equipo
• inversiones
Actividades de
Flujo de Caja de financiamiento:
Financiamiento • deuda C.P y L.P.
• dividendos
• capital

Flujo de Caja
Neto
 Sistema de Reportes Financieros
Balance General

24 Activos Corrientes Pasivos Corrientes 1

• Efectivo • Pagaré Bancario
• Cuentas por cobrar • Cuentas por pagar Capital Provisto
• Gastos acumulados
2 • Inventarios
• Pasivos
Pasivos a Largo Plazo • Patrimonio
Activos Fijos Inversión • Deuda a Largo Plazo
Recursos • Maquinarias • Otros pasivos
• Edificios Empleo de la utilidad en
• Activos • Terrenos efectivo para 1) pagar
Act. Intangibles Patrimonio deuda, 2) dividendos o 3)
• Marcas • Capital social
• Patentes retención de utilidades
• Utilidades retenidas

3 Estado de Resultados 4
Ventas netas Flujo de Caja
Empleo del
capital (activos) (Costo de venta)
para generar Flujo de Caja
beneficios Utilidad Bruta Operativo

(Gastos) Flujo de Caja de

Reconciliación Inversión
Principios contables Utilidad Oper. Contabilidad en efectivo
• contabilidad de acumulación
Otros (gastos) Flujo de Caja de
• reconocimiento de ingresos Financiamiento
• reconocimientos de gastos o ingresos
• información relevante Utilidad Neta Flujo de Caja
• información confiable antes de ISLR Neto

(ISLR)
menos
norma.ortiz@iesa.edu.ve Utilidad Neta Dividendos Utilidad retenida
 Auditoría externa.
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 Consiste en la verificación de la integridad de los

reportes financieros elaborados por terceros, se
regula por normas y procedimientos generales.
 A pesar de que no puede asegurar una
contabilidad “libre de errores” disminuye el riesgo
contable.
 Da lugar a un informe que acompaña a los EF
auditados con una opinión sobre la razonabilidad
de las cifras.
 Es solicitada por distintos tipos de usuarios de los
EF.
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 Fines supremos y limitaciones
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en la contabilidad.
La contabilidad desempeña una función
importante para lograr un nivel de vida mejor
porque identifica a quienes usan eficiente o
ineficientemente los recursos.
Además, la contabilidad es un sistema que
retroalimenta información a organizaciones y
personas, que pueden usarla para modificar su
entorno.

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Fines supremos y limitaciones
27
en la contabilidad.

 Son la fuente principal para el análisis

financiero.
 Son vulnerables a debilidades en la
razonabilidad de la información o a
inconvenientes de comparabilidad.
 Por ello requieren de normas y
principios generales.

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 Fines supremos y limitaciones
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en la contabilidad.
 El Estado de Resultados y el Balance General se preparan de
acuerdo a Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados.
 Los principios contables son de naturaleza general y existe cierta
discrecionalidad en su aplicación. Ejemplos:
 El reconocimiento de los ingresos puede ser manipulado (caso Enron, etc.).
 Distintos métodos de depreciación (línea recta vs. Acelerada).
 Obsolescencia de inventarios (a criterio de la gerencia).
 Pérdida en cuentas por cobrar (a criterio de la gerencia).
 Capitalización de gastos (mantenimiento y reparación, mercadeo,
investigación y desarrollo).
 Financiamientos fuera de balance (arrendamientos).
 La contabilidad está basada en el principio del devengo: los ingresos no
son necesariamente en efectivo, los gastos no son necesariamente en
efectivo.
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 Limitaciones del análisis
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contable.
 Los siguientes factores afectan la calidad contable:
 Normas contables.
 Errores presupuestarios.
 Discrecionalidad de los gerentes responsables de la
contabilidad:
o Maquillaje en indicadores ante los deudores.
o Compensaciones salariales.
o Control corporativo en los mercados financieros.
o Pagar menos impuestos.
o Consideraciones regulatorias.
o Consideraciones con los stakeholders.
o Competitividad. norma.ortiz@iesa.edu.ve
 ¿Cómo evaluar la calidad
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contable?.
 Identificar el efecto de las políticas contables:
 Evaluar las políticas y estimaciones que la compañía
efectúa para afrontar los riesgos inherentes al negocio.

 Flexibilidad en la contabilización de los activos.

o Capitalización de gastos.
o Estimación de provisiones, amortización de intangibles.
o LIFO, FIFO.

 Evaluar la estrategia contable:

o Comparar las normas y políticas contables aplicables a la
industria versus la compañía.
o ¿Qué tantos incentivos tiene la gerencia en cuanto a bonos,
compensaciones, etc? norma.ortiz@iesa.edu.ve
 ¿Cómo evaluar la calidad
31
contable?.
 Evaluar la estrategia contable:
o Cambios imprevistos en las políticas contables.
o ¿Qué tan razonables y realistas han sido las provisiones y
estimaciones de pérdidas de la compañía en el pasado?.
o ¿La compañía muestra señales de cambios o reacomodos en
la estructura de su deuda-capital por un objetivo contable?.

 Revisar el grado de cumplimiento de las normas y

exigencias contables: la gerencia puede complicar o
simplificar la comprensión de los EF:
o ¿La compañía es sincera en su carta de la gerencia?.
o ¿Qué tan detalladas son las notas al pié de los EF?.
o ¿Se explica en los EF el efecto en los resultados del
cumplimiento de las normas contables? norma.ortiz@iesa.edu.ve
 ¿Cómo evaluar la calidad
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contable?.
 Revisar el grado de cumplimiento de las normas y
exigencias contables:
o ¿Se detalla en los EF las concentraciones de riesgo, por
proveedores, clientes, regiones, clientes, etc?.
o ¿Los gerentes son capaces de aceptar que tienen
problemas?.
o ¿Qué tanta información presenta para los analistas o posibles
inversionistas?.
 Identificar las debilidades contables:
o Transacciones contables inexplicables.
o Incrementos irregulares del inventario.
o Inusual crecimiento de las cuentas por cobrar.
o Incremento de la brecha entre la utilidad neta y el flujo de
caja.
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 ¿Cómo evaluar la calidad
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contable?.
 Identificar las debilidades contables:
o Incremento de la brecha entre la utilidad neta y el pago de
impuestos.
o Ajustes a las provisiones para pérdidas al final del año por la
exigencia de los auditores externos o entes de supervisión o
regulación.
o “Opinión calificada” en el informe de los auditores.
o Transacciones entre compañías relacionadas.

 Corregir las distorsiones contables:

o Apoyarse en el Flujo de Caja.
o Leer detalladamente las notas al pié de los EF.
o Revisar la declaración del ISLR.
o Reversar o extraer los efectos de cambios en las políticas
contables.
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