Efectos Fiscales de la Aplicación

de las Normas Internacionales de

Información Financiera (NIIF)
AUDIT / TAX

Haydeé de Chau, Socia

Héctor Castillo, Socio
Kuldip Singh, Socio
Luis Laguerre, Socio
22 de noviembre de 2005
Contenido

Normativa fiscal en materia contable

Diferencias entre las normas fiscales y las NIIF

2
Normativa Fiscal en Materia
Contable

3
Contabilidad de Ingresos y Gastos

El contribuyente computará sus ingresos, costos y gastos en el año

fiscal en base a registros de contabilidad que utilicen el sistema
de devengado sobre la base de las Normas Internacionales de
Información Financiera o NIIF. El sistema deberá ser homogéneo
para los ingresos, costos y para los gastos

La DGI puede autorizar por resolución la utilización del sistema de

caja según la actividad económica del contribuyente.

Solo los contribuyentes que ejerzan profesiones liberales y las

micro empresas pueden utilizar el sistema de caja sin autorización
previa.

4
Contabilidad de Ingresos y Gastos (cont…)

Las entidades bancarias reguladas por el decreto ley 9 de 1998,

pueden adoptar como normas técnicas de contabilidad para sus
registros contable las NIIF o las US-GAAP

Los mismos deberán indicar con anticipación a la DGI a cual de

estos sistemas se acogen

El contribuyente que desea utilizar sistemas magnéticos para su

contabilidad no requiere autorización de la DGI, siempre que
cumpla con los requisitos anteriores.
Art. 9 D/143 (reforma el art. 20 del DE 170 de 1993)

5
Conclusiones Preliminares

Las normas fiscales exigen la utilización de las NIIFS aplicables a

la República de Panamá.

A partir de los períodos fiscales que inicien en el año 2005.

Las NIIF deben ser el conjunto de normas de referencia primaria

para la determinación del impuesto sobre la renta, en aquellas
áreas que no están reguladas de manera específica.

Un cambio en la determinación de la utilidad producto de la

adopción de las NIIF, debiera trasladarse para la determinación
de la renta gravable.

6
NIIF: Las Normas Internacionales de Información Financiera
son las normas e interpretaciones adoptadas por el Consejo de
Normas Internacionales de Contabilidad (IASB). Esas normas
comprenden las NIIF, NIC y las interpretaciones de las Normas
Internacionales de Información Financiera IFRIC y las SIC aún
vigentes.
Diferencias Conceptuales
Normas Contables
Presentación de información
financiera consistente para
todos los agentes
económicos
Prelación de la sustancia
sobre la forma
Los usuarios de la
información financiera son
de distinta naturaleza
Los directores son los
responsables de la
información financiera
Normas Fiscales
Determinar la ganancia
sujeta al impuesto por los
contribuyentes
En muchos casos la forma
determina las consecuencias
fiscales de las transacciones
Los usuarios son entes
recaudadores o relacionados
con las cuentas nacionales
El contribuyente, en la
persona del representante
legal, es el responsable de
la información fiscal
8
NIIF 1 Adopción por Primera Vez de las NIIF

Balance de apertura en la fecha de transición a las NIIF

Ej. 1º. De enero de 2004 (fecha de transición)

Se requieren estados financieros comparativos (ej.

2004)

Ajustes por adopción de NIIF por primera vez se llevan

a las utilidades retenidas iniciales a la fecha de
transición (1º. de enero de 2004 y al 31 de diciembre de
2004)

9
NIIF 1 Adopción por Primera Vez de las NIIF
(cont…)

NIIF 1 Normas Fiscales

Ajustes por adopción por
primera vez de NIIF se
llevan a las utilidades
iniciales en la fecha de
transición y al cierre del
estado financiero
comparativo
Ajustes por adopción
modifican los resultados
del período comparativo
Los ingresos y los gastos
deben reconocerse en el
período en que se
ganan/incurren
Incremento en patrimonio
no justificado son
gravables
Los ajustes se consideran
a través de declaraciones
rectificativas

10
NIC 1 Presentación de Estados Financieros

Base contable de acumulación

Ingresos cuando se ganan
Costos y gastos cuando se incurren

Presentación razonable

11
NIC 1 Presentación de Estados Financieros
(cont…)

NIC 1 Normas Fiscales

Base contable de Base de acumulación
acumulación excepto:
NIIF De acuerdo al tipo de
NIIF / USGAAP actividad mediante
(entidades bancarias) resolución
Profesiones liberales
Microempresas
Sistema de efectivo
Ingresos cuando se
cobran
Costos y gastos
cuando se pagan
12
NIC 2 Inventarios

Se establecen diferentes fórmulas para la

determinación del costo de los inventarios que son:
PEPS, costo promedio ponderado y otros permitidos.

El importe de cualquier rebaja de valor, hasta alcanzar

el valor neto realizable, así como todas las pérdidas en
los inventarios serán reconocidas como gasto en el
período en que ocurra la rebaja o pérdida.

13
Inventarios (cont…)

NIC 2 Normas Fiscales

Valor neto realizable Se reconoce la pérdida
Pérdidas no realizadas cuando se
y la obsolescencia se venda/disponga del
reconocen en el inventario
período No reconocen
provisiones por
obsolescencia hasta
que se destruya el
inventario

14
NIC 8 Políticas Contables, Cambios en las
Estimaciones Contables y Errores

Determina el tratamiento de los cambios como sigue:

Cambios en políticas contables se ajustan
retrospectivamente (se modifican los estados
financieros comparativo)
Utilidades retenidas al inicio
Resultados del período
Cambios en estimaciones se ajustan prospectivamente
(se incluyen el período del cambio y en adelante)
Resultados del período y en adelante
Errores se ajustan retrospectivamente (se modifican los
estados financieros comparativo)
Utilidades retenidas al inicio
Resultados del período 15
NIC 8 Políticas Contables, Cambios en las
Estimaciones Contables y Errores
NIC 8
Ingresos y gastos deben
ser incluidos en el período
respectivo
Se permiten cambios en
las estimaciones
Los cambios en políticas
contables y errores se
informan ajustando el
saldo inicial de utilidades
retenidas
Normas Fiscales
La deducción de gastos
está restringida a las
reglas de documentación
y objetivo de los gastos
Las estimaciones no son
aceptadas, excepto las
que expresamente
autoriza la legislación
fiscal
Los errores se informan a
través de una declaración
rectificativa (no considera
cambios en políticas
contables) 16
NIC 11 Contratos de Construcción

Los ingresos, costos y gastos que resulten de un

contrato de construcción deberán reconocerse en el
período que se den bajo el método de porcentaje de
terminación (avance de obra).

Una pérdida esperada en un contrato de

construcción debería ser reconocida como un gasto
inmediatamente.

17
Contratos de Construcción

NIC 11 Normas Fiscales

El tratamiento Se permiten varios
preferente es el sistemas para la
reconocimiento de determinación del
ingresos bajo el método ingreso:
de porcentaje de porcentaje de
terminación ganancia
porcentaje de
terminación
obra terminada

18
NIC 16 Propiedad, Planta y Equipo

Esta norma indica el momento del reconocimiento de

los activos, la determinación de sus valores en libros y
los cargos por depreciación que deben ser
reconocidos en relación con ellos, y la determinación
y tratamiento contable de otras disminuciones en los
valores en libros.

Permite como tratamiento alternativo la revaluación de

los activos de propiedad, planta y equipo a su valor
razonable.

19
Propiedad, Planta y Equipo (cont…)
NIC 16 Normas Fiscales
Se permite
alternativamente la
revaluación de activos
La depreciación considera
el monto revaluado
El período de
depreciación está
determinado por la vida
útil del activo
Deterioro de activos
cuando sea aplicable y
reversible de acuerdo a
las circunstancias
No se admite la
revaluación de activos
La vida útil de un bien
mueble no puede ser
inferior a tres años ni
menor a 30 en el caso de
bienes inmuebles
No considera cargo por
deterioro. Se requiere el
descarte del activo contra
resultados.
20
NIC 17 Arrendamientos

Aplica a los convenios que transfieran el derecho de

uso de activos.

Se establece la diferencia entre el arrendamiento

financiero y arrendamiento operativo.

Los arrendamientos financieros deben reconocerse

como activos y pasivos en el balance y en el estado de
resultados se reconoce el cargo financiero que forma
parte de los pagos mensuales del arrendamiento.

21
Arrendamientos (cont…)
NIC 17 Normas Fiscales
El arrendador reconoce
como activo el valor
presente del contrato
de arrendamiento
El arrendatario
reconoce como pasivo
el valor presente del
contrato de
arrendamiento
El arrendatario deprecia
el activo bajo
arrendamiento
El arrendador deprecia
el activo en el período
de arrendamiento
(operativo)
El arrendatario no
registra activos ni
pasivos (operativo)
La ley fiscal permite, sin
embargo, un
tratamiento similar a la
NIC 17
22
NIC 18 Ingresos Ordinarios

La norma es aplicable en el reconocimiento del ingreso que

se origina de las transacciones y eventos siguientes:
la venta de bienes o mercancías
la prestación de servicios
el uso por parte de otros de activos que rinden interés,
regalías y dividendos.
Criterio de reconocimiento
Transferencia de riesgos y beneficios al comprador
Ingresos y costos asociados pueden ser medidos
confiablemente
No se retiene el control del bien
Beneficios económicos de la transacción
23
Ingresos Ordinarios (cont…)

NIC 18 Normas Fiscales

Cumplimiento del Generalmente, la
criterio de emisión de la factura
reconocimiento determina el
Ingresos por servicios reconocimiento del
de acuerdo al método ingreso
de porcentaje de
avance de obra
Sustancia sobre forma
La forma legal no es
suficiente

24
NIC 19 Beneficios a los Empleados

Se debe reconocer:
un pasivo cuando un empleado ha prestado servicios
que deben pagarse en el futuro
un gasto cuando la empresa consume el beneficio
económico que se origina del servicio prestado
Los beneficios a empleados incluyen los siguientes
conceptos:
beneficios a corto plazo, tales como salarios
beneficios post-empleo, tales como pensiones
otros beneficios a largo plazo
beneficios por terminación
beneficios por compensación de capital
25
Beneficios a los Empleados (cont…)
NIC 19 Normas Fiscales
Se reconoce el pasivo
laboral por antigüedad
Fondos de pensiones
privados se reconocen
Se reconoce el pasivo por
planes formales de
terminación laboral por
liquidación de acuerdo a
ciertos requisitos
El pasivo debe
constituirse en efectivo
(fondo de cesantía) para
que sea admitido
Deben estar constituidos
en fideicomisos
administrados por
entidades fiduciarias
autorizadas por ley
El gasto por terminación
laboral son deducibles
cuando se pagan.
26
NIIF 3 Combinaciones de Negocios

Requiere que todas las combinaciones se contabilicen

bajo el método de compra.

Los activos y pasivos adquiridos se reconocen a su

valor razonable

La plusvalía originada no se amortiza y está sujeta

prueba de deterioro anual

Las fusiones intra-grupo no se consideran reguladas

por la norma

27
Combinaciones de Negocios (cont…)

NIIF 3 Normas Fiscales

Activos y pasivos El valor en libros de los
adquiridos a su valor activos y pasivos de la
razonable empresa adquirida se
La plusvalía no se traslada a la empresa
amortiza. adquiriente (sumatoria)
Deterioro La plusvalía se amortiza o
se castiga directo al
gasto, pero solo es
deducible si el ingreso
para la otra parte fue
gravable.
No considera cargos por
deterioro.
28
NIC 36 Deterioro del Valor de los Activos

Una empresa debe establecer a la fecha del balance

general si existen indicios de que un activo se haya
deteriorado en su valor. De existir tal indicio, la
empresa debe estimar el valor recuperable de dicho
activo.

29
Deterioro del Valor de los Activos (cont…)

NIC 36 Normas Fiscales

El deterioro de un El deterioro de un
activo debe activo es reconocido en
reconocerse y revelarse el momento en que se
en los estados realiza (por destrucción,
financieros hurto o robo),
cumpliendo con los
requisitos exigidos por
ley. Art.17/143.

30
NIC 37 Provisiones, Activos Contingentes
y Pasivos Contingentes

Esta norma permite el reconocimiento de una

provisión si se cumplen con los criterios
establecidos
La entidad tiene una obligación presente (legal o
implícita) como resultado de un suceso pasado
Es probable el desembolso para cancelar la
obligación
Se puede estimar la deuda confiablemente
Los activos contingentes y los pasivos contingentes
no se registran

31
Provisiones, Activos Contingentes y Pasivos
Contingentes (cont…)

NIC 37 Normas Fiscales

Se debe reconocer una
provisión si se cumple
con los requisitos de la
NIC
Las provisiones sólo son
admitidas dentro de los
límites establecidos en la
ley
Ejemplo: Para cuentas
malas se reserva solo el
1% de las ventas crédito
hasta un límite del 10%
de las cuentas por
cobrar.
Prima de antigüedad
(fondo de cesantía)
32
NIC 38 Activos Intangibles

No debe reconocerse un activo intangible por costos de

investigación

Los costos de desarrollo pueden dar lugar a activos intangibles,

si cumple requisitos

Se permite la revalorización de un activo intangible bajo ciertas

circunstancias

La amortización de un activo intangible debe comprender su vida

útil estimada

Activos intangibles de vida indefinida no se amortizan, están

sujetos a prueba de deterioro
33
Activos Intangibles (cont…)
NIC 38
No debe reconocerse un
activo intangible por costos
de investigación
Los costos de desarrollo
pueden dar lugar a activos
intangibles
Se permite la revalorización
de un activo intangible bajo
ciertas circunstancias
La amortización de un activo
intangible debe comprender
su vida útil estimada
Activos intangibles de vida
indefinida no se amortizan
(deterioro)
Normas Fiscales
Pueden ser cargados a
gastos o amortizados en
cinco años
No se admite la
revalorización de activos
intangibles
En el caso de regalías por
tiempo indefinido, el activo
intangible asociado se
deprecia en diez años
34
NIC 39 Instrumentos Financieros:
Reconocimiento y Medición

Un instrumento financiero es cualquier contrato que

de lugar, simultáneamente, a un activo financiero en
una entidad y a un pasivo financiero en otra entidad.

Los activos financieros se clasifican en:

Activos para negociar al valor razonable con cargo a resultados
Inversiones mantenidas hasta su vencimiento (costo amortizado)
Préstamos y partidas por cobrar (costo amortizado)
Activos financieros disponibles para la venta (valor razonable
contra
patrimonio)
Pasivos financieros (valor razonable / costo amortizado)

35
Instrumentos Financieros: Reconocimiento y
Medición (cont…)

NIC 39 Normas Fiscales

Activos para negociar a
valor razonable contra
resultados
Activos disponibles para
la venta reconocidos al
valor razonable con cargo
a patrimonio
Ganancia o pérdidas no
realizadas a patrimonio
Préstamos y cuentas por
cobrar a costo amortizado
Son gravables/deducibles
solo cuando se venda o
disponga del activo
financiero (excepto los
que están en la bolsa)
Provisión para cuentas
incobrables de acuerdo a
los límites exigidos por la
ley o cargo directo.

36
 Principales Diferencias en las
Compañías de Seguro

37
Comparació
Comparación de las Normas Financieras con la Ley de Seguros y Reaseguros y con la Reglamentació
Reglamentación Fiscal
Origen de las Principales Diferencias
Norma Financiera
Provisiones y contingencias
(NIC 37)
Ingresos (NIC 18)
Norma Fiscal / Legal
Artículo 27 (ley de seguros)
Reservas Técnicas e Inversiones
a-Primas no devengadas
35% y 10% de primas netas
retenidas
b-Previsión para desviaciones
estadísticas y riesgos
catastróficos
1% hasta 2 1/2% de primas
netas retenidas
c-Otras reservas indicadas por
la Superintendencia de Seguros
Artículo 44 Decreto Ley 170 de
1993 (gastos deducibles)
Límites
38
Origen de las Principales Diferencias (cont…)

Norma Financiera Norma Fiscal/Legal

Provisiones y contingencias Artículo 28 (ley de seguros)

(NIC 37) Fondo de reserva
Ingresos (NIC 18) 20% de utilidades netas
antes del impuesto sobre la
renta hasta B/. 2 millones y
en adelante 10%

Artículo 27 Ley de Seguros

Estos son los límites de
deducción de gasto para
constituir fondos de reservas

39
Otras Diferencias (cont…)
Normas Financieras Normas Legales/Fiscales
Provisión para primas
incobrables
Provisión para reaseguros
/otras cuentas incobrables
La reglamentación indica
cuáles son los requisitos
para que una cuenta sea
considerada incobrable y
también los requisitos para
que la constitución de una
reserva para cuentas
incobrables sea deducible
(se hace distinción entre
bancos y otras
instituciones financieras y
el resto de las compañías)
40
Otras Diferencias (cont…)
Normas Financieras
Inversiones a valores
razonables con
contrapartida patrimonio
Instrumentos financieros
(activos/pasivos) a valores
razonables a través de
ganancias o pérdidas
Normas Fiscales/Legales
La reglamentación indica
que las ganancias o
pérdidas para efectos
fiscales se originan al
momento de la enajenación
(las ganancias podrían ser
gravadas al 10% o al 30%)
41
Otras Diferencias (cont…)
Norma Financiera Norma Legal/Fiscal
Activos intangibles
Propiedades de inversión
revaluados
Propiedad, planta y equipo
revaluados
Deterioros de activos
La reglamentación indica
cuándo pueden ser
deducibles las
amortizaciones de los
derechos de llave,
concesiones, marcas, etc.)
La reglamentación indica que
no se admitirá depreciación
sobre revaluaciones
La reglamentación indica
cuándo las pérdidas por
deterioro en bienes muebles
pueden ser deducibles (debe
comprobarse la existencia
del daño y reportarse el
hecho)
La reglamentación tiene
reglas especiales para la
enajenación de bienes
inmuebles.
42
Otras Diferencias (cont…)

Norma Financiera Norma Fiscal

Beneficios de empleados La ley indica cuándo es

Otras provisiones deducible la prima por
antigüedad y cuándo son
deducibles los pagos por
liquidación o terminación de
los empleados, además de las
pensiones
La reglamentación especifica
las provisiones que son
deducibles para efectos del
impuesto sobre la renta

43
Efecto de las diferencias entre las NIIF y las
Normas Fiscales
Impuesto diferido activo
Menor activo financiero vs fiscal
Efecto:
Menos gastos deducibles
Mayor impuesto corriente
Ej. Provisiones para efectos
financieros (no deducibles)
Cuentas malas
Obsolescencia
Deterioro
Registro:
Dr. Impuesto diferido activo
Cr. Impuesto diferido (disminuye
el
I S/R en resultados)
Impuesto diferido pasivo
Mayor activo financiero vs fiscal
Efecto:
Más gastos deducibles
Menor impuesto corriente
Ej. Más provisiones para efectos
fiscales (deducibles)
Cuentas malas
Obsolescencia
Depreciación acelerada
Ingresos diferidos
Registro:
Dr. Impuesto diferido gasto
(aumento el I S/R en
resultados)
Cr. Impuesto diferido pasivo
44
Otros

Decreto Ejecutivo 143:

El art.42 en la solicitud de no aplicación del cálculo
alternativo de ISR, en su numeral 8 establece que
debe presentar la nota de conciliación de los
resultados financieros y fiscales de los EFs,
describiendo diferencias permanentes de ingresos no
gravables y gastos no deducibles.
NIC 12:
Medir los efectos del impuesto de las diferencias
temporales deducibles, incluyendo los arrastres de
pérdidas.
¿PREGUNTA?
¿Y las diferencias temporales no contempladas en el
Art.42.?
45
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