H.

Cmara de Diputados

ANLISIS MENSUAL DE PRODUCTOS BSICOS

Mayo de 2011 apbcefp / 005 / 2011

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PANORAMA INTERNACIONAL
Si bien es cierto que en las primeras semanas de mayo los precios de los commodities cayeron, los de algunos granos permanecen voltiles, tal es el caso del trigo que en la semana de 13 de mayo repunt a los 370 dlares por tonelada, lo que hace probable que la tendencia de los inversionistas retorne a la demanda de futuros de energticos y materias primas agrcolas, por lo que algunos analistas esperaran que esta cada no sea prolongada. Adicionalmente, existe la incertidumbre sobre la reposicin de reservas de granos, resultados que se esperan en el prximo reporte tanto del Departamento de Agricultura de los Estados Unidos como de la FAO, ya que de no ser suficientes para algunos granos, continuar la presin al alza en los precios. No obstante la reciente cada de los precios de los productos bsicos, stos se encuentran an en niveles muy por encima de los del ao anterior, lo cual mantiene un mayor costo de los alimentos lo que podra repercutir en los niveles de inflacin y, en consecuencia, en el poder adquisitivo de los consumidores, siendo ms vulnerables los pases con menores niveles de ingreso y con mayor dependencia alimentaria del exterior.

La Organizacin de las Naciones Unidas para la Agricultura y Alimentacin (FAO) inform recientemente que el ndice de precios de los alimentos aument en abril nicamente 0.5 por ciento respecto a marzo, mientras que el ndice de los cereales repunt en 5.5 por ciento en el mismo periodo. El organismo considera que el ndice de precios de los alimentos a nivel mundial permaneci estable aunque en niveles altos, ya que ste se encuentra 36.5 por ciento por arriba de lo observado en abril de 2010. El organismo seala que el resultado se debe a que otros productos como los lcteos, azcar y arroz descendieron, en tanto que las carnes, grasas y aceites comestibles permanecieron prcticamente sin cambio, lo que permiti frenar en cierta medida el alza del ndice general de los alimentos. Sin embargo, el ndice de cereales se encuentra por arriba en 71.2 por ciento respecto al mes de abril de 2010, nivel cercano al de junio de 2008. Este incremento en los precios internacionales de los cereales, particularmente en los secundarios (maz, trigo y sorgo), fue consecuencia de las fluctuaciones del dlar y el incremento en los precios del petrleo que contribuyeron a una mayor demanda de los contratos de futuros de dichos commodities, lo que elev sus precios. As, sobresale que el precio del maz y el sorgo alcanzaron nuevos rcords histricos en el mes de abril, lo cual podra, en el corto plazo, ejercer un ajuste en el precio de las carnes debido a que son alimentos para ganado. La mayor alza en el precio del maz amarillo tambin contina repercutiendo en el precio del maz blanco en Amrica Latina, debido al efecto sustitucin que tienen ambas variedades. De acuerdo con los reportes de precios de la FAO, en abril el precio del maz blanco en Guatemala, Mxico y Nicaragua creci alrededor del 40 por ciento respecto al ao anterior. Al menos en Mxico, el incremento del precio del maz blanco se ha visto reflejado en el costo de la tortilla, el cual se ha incrementado en poco ms de 13 por ciento anual durante el mes de abril.

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PRECIOS INTERNACIONALES Y FUTUROS DE LOS GRANOS Y OLEAGINOSAS

Anlisis Mensual de Productos Bsicos

Comparativo de los Precios Internacionales de Productos Bsicos, Abril 2010 vs. Abril 2011
600 (dlares/tonelada) 529.03 500
500 507.25

Precios
400
359.40 372.21

Despus de la cada de los precios de algunos cereales en marzo, stos repuntaron en abril, excepto el arroz que contina a la baja. El precio del trigo creci 8.5 por ciento respecto a marzo para ubicarse en 359.40 dlares la tonelada (dls/ton), cifra mayor en 79.5 por ciento respecto a abril del ao anterior, esto fue resultado de la incertidumbre que se gener en las primeras tres semanas del mes debido a las demoras en la siembra de trigo y a las condiciones ms secas en algunas zonas productoras. El precio internacional del maz alcanz un nuevo mximo histrico al llegar, en abril, a 314 dls/ton con lo que rebas el pico observado en junio de 2008 de 280.95 dls/ton. Con esto el precio de este grano fue de 7.5 por ciento mayor que en marzo pero 101.8 por ciento ms que en abril de 2010. Este incremento se explica por la debilidad del dlar que impuls la compra de activos de mayor riesgo como energticos, materias primas agrcolas y metales preciosos; as como a una mayor demanda frente a los bajos inventarios en los Estados Unidos y a la preocupacin de la demora en la siembra debido a las lluvias en las zonas productoras al sur de ese pas. En cuanto al precio del sorgo, el cual guarda estrecha relacin con los movimientos de precios de otros cereales utilizados para alimentacin animal, como maz y trigo, aument 6.0 por ciento en abril para ubicarse en 298.97 dls/ton con lo que supera el nivel ms alto registrado en junio de 2008

314.06 300

298.97

200.20
200

155.66

162.01

100

0 Trigo Maz Sorgo Abr-10

Fuente: Elaborado por el CEFP con datos de la FAO.

Soya Abr-11

Arroz

(277.11 dls/ton), marcando un nuevo mximo histrico. As, este nivel de precio es 84.5 por ciento mayor que el de abril del ao pasado. Por otro lado, el precio de la soya se coloc en 529.03 dls/ton en abril, por lo que respecto al mes anterior prcticamente no mostr cambios (0.04%), ya que no hubo presiones debido a que hay expectativas de mayores cosechas en Amrica del Sur. Respecto al precio del arroz, ste descendi 3.5 por ciento en abril respecto a marzo, promediando 507.25 dls/ton, el menor precio de este mes fue reflejo de mayores exportaciones despus de que en 2010 cerr con una mejor cosecha en los principales pases exportadores de Asia, pero significa un ascenso de 1.5 por ciento respecto al mes de abril del ao anterior. leo y los metales preciosos forzaron a la baja los futuros de estos productos, lo que hizo que al 13 de mayo, los precios de los contratos de estos granos se ubicaran en 267.40 y 488.51 dls/ton, respectivamente. En cuanto a los contratos del arroz, se espera que continen ligeramente a la baja. En la semana del 6 al 13 de mayo, concluyeron con prdidas debido, principalmente, a la toma de utilidades y la ola de liquidaciones que se present en la mayora de los mercados de riesgo.

Futuros
En las ltimas semanas, los contratos de futuros con vencimiento al mes de julio del maz, trigo, soya y arroz, estuvieron condicionados a diversos factores, entre los que destacan la incertidumbre sobre la presencia de fenmenos climatolgicos y factores especulativos que advierten una menor demanda de productos por una posible desaceleracin de la economa mundial. Asimismo, las prdidas en los mercados de energticos, de metales y crnicos, tambin presionaron a los mercados de granos, lo que explica que en las ltimas cinco semanas los contratos de futuros del maz, trigo y soya se contrajeran en 31.10, 22.14 y 5.69 dls/ton, respectivamente. Por otra parte, la incertidumbre climatolgica es el principal factor que est incidiendo en los contratos de futuros del maz, ya que los inversionistas estuvieron atentos a las condiciones climticas, debido a que se requiere de un buen clima para que la cosecha logre reconstruir los deteriorados inventarios, que se ubican en niveles de hace 15 aos. En las cotizaciones del 13 de mayo, los futuros del maz se ubicaron en 268.49 dls/ton. Por otro lado, los contratos de futuros del trigo y la soya estuvieron presionados a la baja por la ola de liquidaciones en el mercado de los commodities, ya que la cada del petr-

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MERCADO NACIONAL Precios de mercado

Anlisis Mensual de Productos Bsicos

En Mxico, los precios al mayoreo de productos bsicos se mantienen elevados, a pesar de que reportaron una reduccin moderada en las ltimas semanas, lo anterior, debido a factores especulativos, climatolgicos y los bajos inventarios que continan afectando el comportamiento de la oferta y demanda. En el entorno internacional, los precios al mayoreo de los alimentos bsicos continan elevados debido a que la debilidad del dlar y la subida en los precios del petrleo estn contribuyendo a la alta volatilidad con tendencia al alza de los precios internacionales de los productos bsicos agrcolas, en particular de los cereales. Por otro lado, en el mbito nacional, permanece la incertidumbre sobre el nivel de existencias que podra registrarse al final del ciclo primavera-verano, luego de los fenmenos climatolgicos como las heladas ocurridas en el norte del pas a principios de febrero y de las sequas por los retrasos de las lluvias que podran reducir el nivel de cosechas y elevar de manera considerable los precios de productos de consumo bsico como los cereales, las carnes, la leche y las hortalizas en general. Cabe destacar que la falta de lluvias en diversas regiones del pas ya registr un efecto directo en la calidad y el precio de otros productos como las hortalizas, donde destaca el precio del tomate rojo y chile serrano que entre enero y abril crecieron ms de 33 y 188 por ciento, respectivamente. Por lo anterior, se prev que la cada en los precios al mayoreo de algunos granos y leguminosas de granos, como el arroz, frijol negro de importacin, lenteja chica y alubia chica, puede ser de carcter temporal, ya que no se descarta la presencia de una correccin en el mercado entre la oferta y demanda de estos productos. No obstante la cada que reportaron algunos productos bsicos entre la segunda semana de abril y la segunda de mayo, el maz blanco no registr un cambio en su precio, ya que en el comparativo de las ltimas cuatro semanas se observa que su precio se mantuvo en 5.50 pesos el kilogramo, que equivale aproximadamente a 5 mil 500 pesos la tonelada. Sin embargo, los constantes incrementos que se han registrado tanto en los combustibles, insumos y las materia primas, continan presionando al alza el precio de algunos productos de consumo bsico como la tortilla, ya que, hasta el 13 de mayo de 2011, el precio por kilogramo report un promedio nacional de 10.93 pesos en tortilleras, es decir, 16 centavos por arriba del observado hasta el 13 de abril de este ao (10.77 pesos por kilo). El mayor precio de la tortilla se registr en las ciudades de Mexicali y Hermosillo donde el kilogramo de este alimento alcanz los 15.40 y 15.25 pesos, respectivamente; mientras que en la zona metropolitana de Puebla, Distrito Federal y

Toluca, el kilogramo de tortilla se ubic en 8.60, 9.19 y 9.36 pesos, respectivamente, siendo stos los ms bajos a nivel nacional. Por otra parte, si bien es cierto que hasta la segunda semana de mayo, varios productos volvieron a reportar un menor precio con respecto al registrado en el mismo periodo de abril, tambin lo es que continan en niveles elevados, ya que se mantienen por arriba de los niveles observados entre enero y febrero de 2011; tal es el caso de la alubia chica, que su precio oscilaba entre 14 y 15 mil pesos la tonelada; sin embargo, para la segunda semana de mayo su precio oscila entre en 15 mil 800 y 16 mil pesos la tonelada, aproximadamente. Dentro del mismo anlisis tambin se debe destacar la etapa de estabilidad que mostr el garbanzo chico, ya que no report cambios entre la segunda semana de abril y la segunda de mayo. No obstante, sus precios tambin se mantiene por arriba de los reportados entre enero y febrero de este ao. Al cierre de la segunda semana de mayo el precio promedio del garbanzo chico se ubic en 18.50 pesos el kilogramo, es decir, ms de 4 pesos por arriba del precio alcanzado al trmino de la segunda quincena de enero de 2011 (14.30 pesos el kilogramo). Por lo expuesto anteriormente, se advierte que los precios observados en algunos granos y leguminosas de granos estn entrando en una etapa de relativa estabilidad, aunque sus niveles an se mantienen elevados, por lo que continan afectando el poder adquisitivo de las personas de menores ingresos, que son las que destinan la mayor parte de stos a la compra de alimentos, por lo que, es necesario estar al pendiente en los prximos meses sobre el comportamiento de estos productos.
Precios Promedio de Granos Bsicos, 2da. Semana de Abril vs 2da. Semana de Mayo de 2011 1
(Precios por Kilogramo y tonelada) precios por kilogramo Productos 2da. semana de abril 17.50
2

2da. semana de mayo 17.00 5.50 10.93 15.50 18.50 15.80 13.50

Var. % Nominal del precio promedio -2.86 0.00 1.49 -1.90 -2.63 -1.25 -2.17

precios estimado por tonelada 2da. semana de abril 17,500 5,500 n.a. 15,800 19,000 16,000 13,800 2da. semana de mayo 17,000 5,500 n.a. 15,500 18,500 15,800 13,500

Arroz Maz Blanco

5.50
3

Tortilla de Maz Frijol Negro 4 Garbanzo Chico Alubia Chica Lenteja Chica
n.a No aplica.

10.77 15.80 19.00 16.00 13.80

1/ Los precios corresponden a los establecidos en la Central de Abastos de Iztapalapa del Distrito Federal. 2/ El precio corresponde al maz del estado de Sinaloa. 3/ Corresponde al precio promedio nacional en tortillerias. 4/ El precio corresponde al del frijol negro de importacin. Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del Sistema Nacional de Informacin de Mercados.

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Anlisis Mensual de Productos Bsicos

Canasta Bsica
De acuerdo con datos del Banco de Mxico, los precios de los alimentos volvieron a repuntar, luego de que en marzo redujeran su tasa de crecimiento. Durante el mes de abril de 2011, los ndices de precios de la canasta bsica y de los alimentos aumentaron 2.90 y 4.38 por ciento anual, respectivamente; lo que signific que en el mes de referencia se gestara un mayor crecimiento en el ndice de precios de los alimentos, respecto al del ndice Nacional de Precios al Consumidor (INPC) que en el mismo mes registr una tasa anual de 3.36 por ciento. El mayor crecimiento en el ndice de precios de los alimentos se explica por el incremento del ndice de precios de productos derivados de los granos como el pan (bolillo), el pan dulce, el pan blanco, la harina de maz y la tortilla de maz, los cuales mantienen un ritmo de crecimiento mayor el ndice de alimentos. Dentro de este grupo de productos destaca el precio del pan (bolillo) que creci 6.00 por ciento, con lo que alcanz siete meses consecutivos de crecimiento y el de la tortilla de maz que aument 13.24 por ciento anual, con lo que alcanz seis meses seguidos de alza; este crecimiento fue el mayor desde junio de 2007 (13.61 por ciento anual). Este escenario podra mantenerse mientras persista la incertidumbre sobre la disponibilidad de maz que podra registrarse al final del ciclo primavera-verano, luego de los fenmenos climatolgicos como las heladas ocurridas en el norte del pas y las sequas en diversas regiones, originadas por el retraso de las lluvias que podran mermar el nivel de cosechas del presente ciclo agrcola.

Precios al Productor
Los precios de algunos combustibles como el petrleo, la gasolina y algunos fertilizantes continan presionando al alza el costo de produccin de algunos alimentos. De acuerdo con cifras del Banco de Mxico, en el mes de abril, el ndice de Precios al Productor del sector econmico primario con petrleo aument 7.08 por ciento respecto al mes de abril de 2010, mientras que el ndice de los abonos y fertilizantes se incrementaron 6.57 por ciento anual. Por otro lado, los ndices de algunos combustibles derivados del petrleo como la gasolina y el diesel reportaron un crecimiento de 11.87 y 7.10 por ciento anual, respectivamente, lo que contina afectando directamente los costos de produccin y de transporte de las materias primas agrcolas y alimentos en general. En cuanto a la evolucin de los precios de algunos fertilizantes, informacin del Sistema Nacional de Informacin e Integracin de Mercados (SNIIM), indica que algunos fertilizantes redujeron sus incrementos y otros se cotizaron a
1/

un menor precio; no obstante, se mantienen por arriba de los niveles alcanzados en enero de 2011. Durante el mes de abril el precio promedio del sulfato de amonio1, alcanz los 4 mil 102.74 pesos por tonelada, para un crecimiento de 6.88 por ciento respecto al precio de marzo de 2011; asimismo, el precio promedio del sulfato de potasio2 ascendi a 10 mil 466.85 pesos por tonelada, para un incremento de 1.22 por ciento respecto a marzo de 2011. Por su parte, el precio promedio de la urea, que sirve para proveer de nitrgeno a la planta, cay 0.91 por ciento respecto al mes previo.
55.0

Precio Promedio de algunos Fertilizantes y Petrleo, 2008 - 2011/abril

(variacin % mensual)

30.0

Petrleo Sulfato de Amonio Sulfato de Potacio 7.78 6.88 1.22

5.0

-20.0

-45.0

El sulfato de amonio se aplica al momento de la siembra y ayuda a mejorar los resultados en todo tipo de terreno y cultivo. 2/ El sulfato de potasio mejora la calidad de frutos, tamao de granos y semillas, fortalece los tallos y en general aumenta el vigor de las plantas y da resistencia a enfermedades.

Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del Sistema Nacional de Informacin e Integracin de Mercados (SNIIM).

0404 04

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DEPENDENCIA ALIMENTARIA

Balanza agroalimentaria
Durante marzo, cifras revisadas del Banco de Mxico indican una disminucin de las exportaciones agropecuarias de 6.3 por ciento con relacin a marzo de 2010, superadas por las importaciones que aumentaron 30.6 por ciento en el mismo periodo. A pesar de que las exportaciones de alimentos procesados y bebidas crecieron 29.4 por ciento en marzo, las importaciones mostraron un mayor valor por lo que este rubro registr un dficit de 104.2 millones de dlares (mdd), con lo que el dficit agroalimentario alcanz 321.7 mdd en marzo, ello revirti la tendencia positiva obtenida en el mes anterior. En el mes de referencia se observ que las importaciones de tabaco, otros cereales; pescados, crustceos y moluscos aumentaron en ms del 100 por ciento, stos ltimos obedece a una mayor demanda presentada por el periodo de semana santa. Las importaciones de algodn y maz, que son productos de los cuales dependemos del exterior, aumentaron en 75.7 y 51.8 por ciento, respectivamente. Estos incrementos se explican por la prdida de las cosechas del ciclo otoo-invierno debido a las heladas que se presentaron en el mes de febrero. Otros productos que incrementaron sus importaciones fueron el trigo al crecer 36.8 por ciento; la pimienta, chiles o pimientos que aumentaron 61.6 por ciento, huevo con 41.4 por ciento, leche y derivados 32.5 por ciento y las semillas para siembra que se incrementaron en 48.8 por ciento. Las mayores importaciones reportadas en el mes de marzo complementaron los faltantes en la produccin originado por la prdida de cosechas en el mes de febrero. Cabe recordar que Mxico ocupa el tercer lugar a nivel mundial como importador de maz y sorgo, y el treceavo en trigo (FAO, 2008), productos que se han visto afectados por la volatilidad en sus precios, lo cual implica presiones en los costos de importacin, y se ve reflejado en los mayores niveles de inflacin de los alimentos, lo que deteriora el poder adquisitivo de los trabajadores y afecta a las familias ubicadas en los menores estratos de ingreso, siendo la poblacin ms pobre y marginada la que se ve ms afectada debido a que gastan el 52 por ciento de sus ingresos en alimentos.

Comparativo de las Importaciones de Productos Agropecuarios, Marzo 2010 vs. Marzo 2011
Concepto (miles de dlares) 2010 Marzo Maz Semilla de soya Trigo Semillas de nabo o colza Leche y sus derivados Algodn Otras semillas y frutos Otros productos agropecuarios Pescados, crustceos y moluscos Sorgo Arroz Semillas para siembra Manzanas, peras y membrillos Otras frutas frescas o secas Tabaco Uvas frescas o secas Otros cereales Estmago de animales,excepto pescado Frijol Pimienta, chiles o pimientos secos Huevo Ganado vacuno 173,118 151,845 79,721 73,785 66,988 49,875 45,338 49,382 26,070 44,673 32,096 20,607 35,372 30,323 11,283 11,138 5,292 12,603 13,116 5,088 2,608 2,934 2011 var % anual

Marzo Mar11/Mar10 2011-I / 2010-I 262,866 161,907 109,066 94,350 88,730 87,617 55,574 54,564 53,370 52,722 34,495 30,653 30,602 26,938 25,248 14,669 11,385 10,878 10,482 8,220 3,687 3,622 51.8 6.6 36.8 27.9 32.5 75.7 22.6 10.5 104.7 18.0 7.5 48.8 -13.5 -11.2 123.8 31.7 115.1 -13.7 -20.1 61.6 41.4 23.4

Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del Banco de Mxico.

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INDICADORES AGRCOLAS POR ENTIDAD FEDERATIVA

Principales Estados Productores de Caa de Azcar y Caf

(datos preliminares al 31 de diciembre de 2010) Entidad federativa Caa de Azcar Total nacional Veracruz Jalisco Oaxaca San Luis Potos Tamaulipas Nayarit Chiapas Morelos Tabasco Puebla Otras Entidades Caf Total nacional Chiapas Veracruz Oaxaca Puebla Guerrero Otras Entidades 1,314,862.0 544,635.0 363,585.0 154,019.0 131,902.0 38,057.0 82,664.0 100.0 41.4 27.7 11.7 10.0 2.9 6.3 800,197.0 255,285.0 153,233.0 184,503.0 75,045.0 54,327.0 77,804.0 728,790.0 253,601.0 148,584.0 150,163.0 45,918.0 53,524.0 77,000.0 71,407.0 1,684.0 4,649.0 34,340.0 29,127.0 803.0 804.0 1.8 2.1 2.4 1.0 2.9 0.7 3.8 50,006,309.0 18,451,627.0 6,155,929.0 3,677,488.0 3,032,325.0 2,852,065.0 2,737,120.0 2,664,909.0 1,868,846.0 1,686,630.0 1,782,654.0 5,096,716.0 100.0 36.9 12.3 7.4 6.1 5.7 5.5 5.3 3.7 3.4 3.6 10.2 733,300.0 269,734.0 72,162.0 56,614.0 68,072.0 59,794.0 33,364.0 29,285.0 17,048.0 32,560.0 16,186.0 78,481.0 698,781.0 267,010.0 67,345.0 56,242.0 60,730.0 52,133.0 33,218.0 29,275.0 15,629.0 28,776.0 16,186.0 72,237.0 34,519.0 2,724.0 4,817.0 372.0 7,342.0 7,661.0 146.0 10.0 1,419.0 3,784.0 0.0 6,244.0 71.6 69.1 91.4 65.4 49.9 54.7 82.4 91.0 119.6 58.6 110.1 70.6 Produccin Participacin porcentual Superficie (ha) Sembrada Cosechada Siniestrada Rendimiento (ton/ha)

Toneladas

Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del Servicio de Informacin Agroalimentaria y Pesquera (SIAP).

Produccin de Caa de Azcar

Mxico es un importante productor de caa de azcar, ocupa el sexto lugar a nivel mundial (FA0, 2008). En orden de importancia, la produccin de caa ocupa el sptimo lugar a nivel nacional, debajo del volumen de produccin de la carne de vacuno, carne de pollo, leche de vaca, huevo de gallina, maz y carne de cerdo. De acuerdo con el Sistema de Informacin Agroalimentaria y Pesquera (SIAP), la produccin de caa de azcar durante el ao agrcola 2010 ascendi a 50 millones 006 mil 309 toneladas, de las cuales el 90.0 por ciento se concentr en 10 estados de la Repblica, donde sobresalen los estados de Veracruz y Jalisco que en conjunto produjeron el 49.2 por ciento del total del pas. Por otra parte, el rendimiento promedio a nivel nacional se ubic en 71.6 toneladas por hectrea sembrada. Dentro de este indicador destaca Puebla, que recibi 110.1 toneladas por hectrea cultivada. En contraste, el estado de San Luis Potos fue el que report la menor rentabilidad de caa de azcar, con apenas 49.9 toneladas por hectrea cosechada. Respecto al ndice de siniestralidad de la caa de azcar, resalta el estado de Tamaulipas que perdi ms de 7 mil 600 hectreas, lo que representa el 12.8 por ciento del total de la superficie sembrada en la entidad; lo anterior debido a las lluvias ocurridas en la regin a finales de julio y principios de agosto de 2010.

Produccin de Caf
La cafeticultura en nuestro pas tiene una importancia econmica y social relevante debido a que es el sptimo productor de caf a nivel mundial. En Mxico el caf es el producto nmero veinte en importancia de produccin, la cual se realiza en 15 estados del pas y el 80.0 por ciento de la produccin nacional se exporta a Estados Unidos. Segn el SIAP, en el ciclo agrcola de 2010, la produccin de caf ascendi a 1 milln 314 mil 862 toneladas, de las cuales el 90.8 por ciento lo concentraron cuatro estados de la Repblica, donde destaca Chiapas y Veracruz que produjeron el 69.1 por ciento de la produccin nacional. Durante 2010, la productividad promedio del cultivo de caf fue de 1.8 toneladas por hectrea. El estado de Puebla report mejor rentabilidad con un rendimiento de 2.9 toneladas por hectrea sembrada, en tanto que el estado de Guerrero fue el que registr un menor ndice rentabilidad con slo 0.7 toneladas por hectrea cosechada. Respecto al grado de siniestralidad, destaca que a nivel nacional se perdieron 74 mil 407 hectreas, lo que represent el 8.9 por ciento del total de la superficie sembrada durante el ciclo agrcola 2010. El estado que report mayor grado de siniestralidad en el cultivo de caf fue Oaxaca que perdi 34 mil 340 hectreas que representaron el 18.6 por ciento del total de la superficie sembrada.

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TEMA DE COYUNTURA El Crdito en el Sector Agropecuario

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La agricultura es una actividad primordial para el desarrollo de cualquier economa; no obstante, la escasez de recursos financieros por la limitada participacin del crdito en el sector rural ha provocado el estancamiento del sector agropecuario e impedido que ste se consolide como el motor de crecimiento de la economa de nuestro pas, tal y como lo fue hasta antes de la dcada de los sesenta, cuando la produccin agropecuaria aportaba ms del 15 por ciento del PIB, cifra que contrasta con el 3.8 por ciento de la aportacin actual. En Mxico, el crdito que otorga la banca privada y la banca de desarrollo se encuentra altamente segmentado debido a que los servicios y la actividad industrial resultan ms atractivos para el sistema bancario, lo que explica que ms del 98.5 por ciento del total del crdito lo capten estos dos sectores, mientras que el 1.5 por ciento restante se distribuye entre las actividades primarias. La menor penetracin de crditos a la actividad agropecuaria se explica por el mayor riesgo que representan al estar vinculadas a la presencia de fenmenos climatolgicos, los cuales suelen afectar el nivel de siembra, produccin y cosecha, lo que vulnera la calidad crediticia del productor agropecuario. La falta de estmulos fiscales a los inversionistas del campo se hace evidente en la reduccin del crdito total al sector agropecuario, el cual, en trminos del PIB, pas de representar el 3.0 por ciento en 1994 a slo el 0.3 por ciento en 2010.
Crdito de la Banca Comercial y de Desarrollo al Sector Agropecuario, 1994 - 2010
(porcentaje del PIB) 4.0 3.0 3.0 2.0 1.0 0.8 0.3 1994 2000 2010

cifra que contrasta con el que se otorga en otros pases. En Chile y Brasil, por ejemplo, el crdito a las actividades agropecuarias representa el 45 y 60 por ciento, respectivamente, del PIB de este sector. En Estados Unidos, el saldo del financiamiento rural rebasa el 100 por ciento del PIB sectorial.4 De acuerdo con cifras del Banco de Mxico, llama la atencin el funcionamiento de las instituciones de crdito que han venido reduciendo el otorgamiento de crditos al sector primario. As, la banca de desarrollo (sin incluir a Financiera Rural y FIRA, que no son consideradas como banca de desarrollo) redujo su participacin respecto al crdito total pasando de 22.6 por ciento en 1994 a 0.9 por ciento en 2010, lo que equivale a 290.6 millones de pesos. Por su parte, la banca comercial que otorg durante 2010 33 mil 641.4 millones de pesos al sector agropecuario, tambin ha reducido su nivel de crdito, el cual pas de representar el 6.4 por ciento en 1994 a 1.6 por ciento en 2010. Por otro lado, de acuerdo con informacin de la SHCP, en 2010 tanto FIRA como Financiera Rural, instituciones de banca de desarrollo, otorgaron a productores rurales con bajos ingresos 74 mil millones de pesos, beneficiando a 1.6 millones de productores, lo que significa menos de 50 mil pesos por productor. En el caso de FIRA, durante 2009 el crdito a los productores con ingresos netos anuales de hasta 3 mil veces el salario mnimo diario (nivel I) represent el 38.4 por ciento, mientras que el otorgado a los productores con ingresos mayores a 3 mil veces el salario mnimo diario (nivel II) constituy el 61.6 por ciento. De esta manera, se observa que el crdito al sector agropecuario es insuficiente y est altamente centralizado hacia los grandes productores, por lo que es pertinente impulsar una poltica gubernamental que promueva la diversificacin del crdito, donde los grandes y pequeos productores tengan las mismas posibilidades de accesar a las fuentes de financiamiento tanto de la banca comercial como de desarrollo, ya que esta ltima no cumple con los objetivos para los que fue creada, que es la de cubrir el mercado no contemplado por la banca privada.

0.0

Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del Banco de Mxico.

De acuerdo con informacin de los Censos Agropecuarios 2007 levantados por el INEGI, la penetracin financiera en reas rurales ha cado significativamente. Mientras que en 1991, 19 de cada 100 unidades de produccin tenan acceso a un crdito o seguro, para 2007 solamente se registraron 4 de cada 100 unidades de produccin.3 El bajo financiamiento a las actividades agropecuarias, silvcolas y pesqueras en Mxico es innegable ya que actualmente representa apenas el 0.3 por ciento del PIB,

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Financiera Rural, Informe Anual, 2009, pg. 40. Idem, pg. 41.

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Anlisis Mensual de Productos Bsicos

FUENTES DE INFORMACIN Banco de Mxico, Estadsticas sobre balanza comercial, inflacin e informacin financiera en http://www.banxico.org. FAO, Global Food Price Monitor, may 5th, 2011; en http://www.fao.org. Financiera Rural, Informe Anual, 2009 en http://www.financierarural.gob.mx. FIRA, Informe de Actividades, 2009 en http://www.fira.gob.mx. Infoaserca, Reporte diario de Precios a Futuro con base en informacin de Reuters, en http://infoaserca.gob.mx. Secretara de Agricultura, Ganadera, Desarrollo Rural, Pesca y Alimentacin, Servicio de Informacin Agroalimentaria y Pesquera en
http://www.siap.gob.mx.

Secretara de Economa, Sistema Nacional de Informacin e Integracin de Mercados en http://www.economia-sniim.gob.mx. Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, Evolucin y resultados de la Banca de Desarrollo al cuarto trimestre de 2010 en http://
www.shcp.gob.mx ApartadosHaciendaParaTodos/banca_desarrollo/index.html.

Para mayor informacin consulte la pgina www.cefp.gob.mx