MICROCREDIT

Il n'y a pas de consensus parmi les professionnels pour dfinir ce qu'est le microcrdit. Les uns, influencs par les dirigeants du Sommet mondial de Washington, estiment que tout crdit de plus de 100 $ US n'est plus du micro-crdit. Les premires expriences de crdit de la Grameen Bank et des organisations prtant aux femmes pour le petit commerce ou des micro-projets se rangent dans cette catgorie. Les autres, et ce sont les plus nombreux, prtent des sommes, en monnaie locale, allant de100 5.000 voire 10.000 $US et plus et considrent leurs prts comme du microcrdit. Cependant on peut dire que l'activit de microcrdit consiste gnralement en l'attribution de prts de faible montant des entrepreneurs ou des artisans qui ne peuvent accder aux prts bancaires classiques. Le micro -crdit se dveloppe surtout dans les pays en dveloppement, o il permet de concrtiser des micro projets favorisant ainsi l'activit et la cration de richesse mais se pratique aussi bien dans les pays dvelopps ou en transition. Les Nations unies ont dcrt 2005 anne internationale du microcrdit. Le microcrdit s'inscrit dans une sphre plus complte qui comprend d'autres outils financiers tels que l'pargne, la micro-assurance et d'autres produits qui forment la micro finance. Le 13 octobre 2006, la mise en place et le dveloppement grand chelle de ce systme ont t rcompenss par le prix Nobel de la paix attribu conjointement au Bangladesh Muhammad Yunus et la banque qu'il a cre, la Grameen Bank. Le micro-crdit est donc troitement li l'activit des travailleurs du secteur informel. Il est local et proche des gens. Quelquefois seulement, il est li l'pargne, en particulier en Afrique.

A. L'Origine du microcrdit
On peut trouver des origines anciennes dans les mutuelles de crdit agricole cres en Europe la fin du XIX EME sicle. Dans le pass, mais aussi, de nos jours dans certaines parties du monde, le micro-crdit est souvent li l'usure. Les marchands, dans le Sud comme dans le Nord, qui accordent de petits crdits ceux qui ne peuvent joindre les deux bouts ont t les premiers prter de petites sommes aux villageois qui n'avaient pas l'argent pour payer les mdicaments ou la scolarisation des enfants. Malgr les taux d'intrts trs levs, souvent camoufls en remboursements en nature au moment de la rcolte, les usuriers avaient du succs et se sont enrichis car ils taient proches des besoins des populations parmi lesquelles ils vivaient. Cette proximit et cette intgration du prteur

dans le milieu culturel des emprunteurs est important car cette connaissance rciproque tait le moyen de la couverture du risque. Peu peu, ces prteurs furent contests cause des intrts astronomiques qu'ils demandaient. Les glises et les prtres prirent des initiatives d'organiser le petit crdit local. Les caisses Raiffeisen en Allemagne, puis dans toute l'Europe, les Caisses Desjardins au Canada et d'autres initiatives semblables dans d'autres pays se sont cres. Le premier objectif de ces initiatives fut de rassembler l'pargne des populations et le cur de la paroisse fut souvent le trsorier assurant la garantie que l'argent pargn tait bien en scurit. Mais l'pargne, dans ces caisses locales servait souvent des dpenses de consommation. Ce n'est que plus tard, que, l'pargne globale de ces caisses devenant importante, furent cres de petites banques qui commencrent prter pour promouvoir des activits conomiques et des entreprises locales. Aujourd'hui, les Caisses Raiffeisen en Europe et les Caisses Desjardin au Canada sont des banques importantes qui rivalisent et concurrencent les grandes banques commerciales. Dans le Sud, les missionnaires ont eux aussi lanc les caisses d'pargne et de crdit sur le modle des mutuelles dcrites ci avant o le risque est partag et les gens regroups dans un mme village ou un mme quartier.

Le systme a t repris, adapt puis dvelopp par le professeur d'conomie Muhammad Yunus au cours des 30 dernires annes. Depuis 1999, la mthodologie de crdit adopte par les institutions de micro finance prend de manire croissante la forme d'un produit individuel flexible, ressemblant plus aux produits bancaires classiques. La forme choisie l'origine tait base sur la mthodologie de crdit collectif, utilisant les mcanismes de caution solidaire et la supervision des pairs pour couvrir le risque de crdit. Mais le terme de "micro-crdit" est devenu connu par l'initiative des Grameen Bank du Bangladesh. Le Professeur YUNUS, las de voir les femmes incapables d'obtenir des banques locales, du crdit pour leur petit commerce prta aux femmes, de sa propre poche, de petites sommes qui furent rembourses rapidement 100%. De cette exprience est ne la Grameen Bank en 1976 et qui aujourd'hui prte des millions de pauvres Le modle Grameen repose sur les mmes principes que les premires caisses Raiffeisen ou Desjardins: prts et pargne par petits groupes de personnes, surtout des femmes, qui se connaissent, se rencontrent rgulirement (chaque semaine) et qui acceptent de jouer le jeu de la caution mutuelle pour couvrir le risque ventuel que l'une d'elles ne puisse rembourser son prt. Epargner et prter dans le mme milieu sans laisser l'argent partir la capitale, auto-contrle par la connaissance de la situation de chaque membre, solidarit en cas de coup dur, telles sont les valeurs reconnues du systme.

Les Grameen Bank et des initiatives semblables cres dans d'autres pays se dvelopprent de 1980 1995. Elles sont devenues des banques reconnues par les Etats et les organisations internationales.

Rcemment, sous l'initiative du Professeur YUNUS, toutes ces organisations de micro-crdit se sont rassembles Washington pour le premier Sommet du micro-crdit. Cette "grande messe" permit des milliers de personnes engages dans leurs pays du Sud, de l'Est et du Nord, de prendre conscience de l'importance de leur action et de dcider d'radiquer, par le micro-crdit, la pauvret du monde.

Les dirigeants de ce Sommet mirent sur pied une politique de communication exemplaire. Par leur lobbying, les directeurs-gnraux des grandes organisations internationales, de certaines banques commerciales, des Agences de coopration internationale multi et bilatrales s'engagrent avec eux pour financer et dvelopper le micro-crdit, "outil miracle" contre la pauvret. Ds lors, le micro-crdit devint un terme la mode dans le langage du dveloppement.

B. Les institutions
La Banque mondiale a recens 7 000 institutions de micro finance, au service de 16 millions de pauvres. En novembre 2002, a eu lieu un sommet New York sur ce sujet qui a rassembl 2000 dlgus de plus de 100 pays. La Grameen Bank a accord environ 3 milliards d'euros de crdits plus de 2,4 millions d'emprunteurs. Il a reu le prix Nobel de la paix 2006. ADIE - En France, le principal oprateur est l'Association pour le droit l'initiative conomique (ADIE). Elle dlivre 6 7000 prts par an des chmeurs ou Rmistes crateurs de leur propre emploi. L'association compte plus de 130 agences sur toute la France. En Belgique, deux institutions dominent cette sphre, le Fonds de participation et la cooprative CREDAL. CIGALES - En France existent galement depuis dsormais plus de 20 ans, dans le domaine de la micro finance, les CIGALES, Clubs d'Investisseurs pour une Gestion Alternative et Locale de L'Epargne Solidaire. Ce sont des clubs qui runissent des personnes physiques ayant fait le choix d'affecter leur pargne la cration d'entreprises et donc d'emplois au sein de l'conomie sociale et solidaire. GARRIGUE - De mme GARRIGUE affecte les fonds collects au sein de cette cooprative financire solidaire de capital risque au capital des socits en cration ou en dveloppement en considrant, comme les CIGALES, que ces entreprises correspondent bien leur charte thique de fonctionnement.

Solidarit-Emploi - De mme encore Solidarit-Emploi Midi-Pyrnes, attribue des "prts d'honneur" taux zro des personnes sans emploi. Le projet soutenu doit tre conomiquement viable et socialement utile. Le financement de cette "cagnotte solidaire" est assur exclusivement par des particuliers, et 100% des sommes collectes vont aux projets. Ce groupe local n Toulouse en 1986 partir d'une initiative nationale, et quelques dizaines de cagnottes similaires se trouvent dans d'autres villes de France. Cre en 1998 par Jacques Attali, PlaNet Finance, organisation de solidarit internationale spcialise dans la micro finance, soutient le secteur et notamment les 300 institutions de micro finance membres de son rseau telles que la Grameen Bank avec trois principaux services :

Financement d'institution de micro finance ; Assistance technique et formation aux Banques et institutions financires ; Notation des IMF via Planet Rating, premire agence de notation des IMF.

C. Les diffrents types dorganisations qui grent le micro crdit

Au cours de ces dix dernires annes, les gestionnaires du micro-crdit se sont dvelopps face la demande. Ils peuvent tre classs actuellement de la faon suivante : - Les caisses locales d'pargne et de crdit et les tontines Les tontines sont la forme traditionnelle la plus efficace de l'pargne et du petit crdit. Tout comme les caisses locales et mutuelles, elles ne sont pas relies de grandes organisations, ni aux banques. Elles agissent de faon autonome pour un groupe de villages ou un quartier urbain. Elles reoivent l'pargne de leurs membres, fixent elles-mmes les taux d'intrt sans tenir compte des lois et du march financier. Elles sont informelles. Les membres se prtent entre eux l'argent pargn dans le mme environnement. Elles font rarement appel au march financier et ne reoivent pas d'aide extrieure. Leur rle et leur fonction sont essentielles. Elles rpondent parfaitement aux besoins locaux et les remboursements sont excellents car tout le monde se connat et il n'existe que peu de risque car il y a auto-contrle. - Les systmes nationaux et internationaux d'pargne et de crdit De nombreuses caisses locales d'pargne et de crdit se sont organises pour obtenir davantage de crdit que les possibilits cres par leur pargne et rpondre ainsi la demande locale ou pour placer l'pargne non prte. Elles ont constitu des unions et fdrations, quelquefois puissantes l'exemple de l'APRACA (Association de crdit agricole d'Asie et du Pacifique), l'AFRACA (Association Africaine de crdit agricole) ou encore les COOCEC ou COOPEC (unions coopratives et Mutuelles d'Epargne et de Crdit). Au

niveau national, en Afrique de l'Ouest, des organisations, telles par exemple Nyesigiso et Kafo Jiginew au Mali, l'ACEP au Sngal, la FECECAM au Bnin rassemblent des dizaines de milliers de membres pargnants ou/et emprunteurs et sont des partenaires efficaces et incontournables de l'attribution du crdit au monde paysan ou aux artisans du secteur non formel urbain. Ces unions et fdrations reprsentent donc des millions de membres, plus particulirement des milieux paysans, fonctionnaires et petits commerants. Elles sont bien ancres dans leur milieu et sont organises en mutuelles de type Raiffeisen pour couvrir leurs risques. Elles font un effort important de formation de leurs gestionnaires souvent issus des caisses locales et de leurs membres. Elles sont bien gres. Les taux d'intrt utiliss pour rtribuer l'pargne ou prter aux paysans, aux commerantes ou aux femmes entrepreneurs varient selon les cas. Il est souvent en dessous des prix du march. Il n'est pas rare de constater que ces caisses ne s'autofinancent pas, principalement cause des frais engendrs par leurs efforts de formation. L'aide extrieure est souvent troitement mle leur financement. - Les Fondations et ONG, gestionnaires de micro-crdits Depuis une vingtaine d'annes, de trs nombreuses fondations ou ONG se sont cres pour distribuer et grer le micro-crdit en Amrique Latine, en Afrique et en Asie. Ces organisations agissent comme des intermdiaires entre les "financeurs" (agences de cooprations, ONG du Nord, banques, etc.) et les demandeurs de crdit, isols ou organiss en petits groupes professionnels. La diminution des dons de l'aide internationale pour financer fonds perdus des projets de dveloppement et le transfert de ces dons vers des prts ou des fonds de prts aux ONG du Sud ont souvent facilit, en Amrique Latine en particulier, la cration de "Fundacion del Desarollo", devenues gestionnaires de crdits accords aux producteurs ou commerants locaux du secteur informel des grandes villes. Dans cette ligne ou pour rpondre aux besoins exprims par les producteurs locaux, se sont cres, titre d'exemple, IDESI au Prou, FIE en Bolivie, SOINTRAL au Chili, APEM Madagascar, Rural Finance Facility, Get Ahead Foundation et Start Up Fund en Afrique du Sud, Proshika, BRAAC-Crdit au Bangladesh, etc. Ces Fondations et ONG ont jou par le pass et jouent encore actuellement un rle essentiel dans le dveloppement du micro-crdit. Des millions de petits producteurs ou commerants dpendent de leur action. Ces organisations se sont professionnalises et offrent actuellement des services d'intermdiation financire de grande qualit. Proches des bnficiaires, dsireuses de les aider progresser, ces fondations et ONG, sont des agents indispensables pour le bon fonctionnement du micro-crdit dans le Sud et

l'heure actuelle dans les pays de l'Europe de l'Est et certains secteurs des villes d'Europe et d'Amrique du Nord. Certes, comme nous le verrons par la suite, le cot de leur intervention est lev, comme l'est la gestion et l'appui au micro-crdit. Ds lors, si ces organisations veulent tre autofinances et ne plus recevoir d'aide du Nord, elles doivent facturer leurs services au prix cotant, ce qui entrane une forte augmentation des taux d'intrt qui comprennent souvent ces cots d'appui. - Les Banques de micro-crdit Depuis quelques annes, entranes par l'exprience de la Grameen Bank du Bangladesh, les grandes Fondations et ONG du micro-crdit de plusieurs pays du Sud ont leur propre banque. Limites dans leur financement et souvent par les rgles administratives nationales, ces organisations, face la demande considrable de crdit manant des petits producteurs et commerants du milieu informel, mais aussi des petites et moyennes entreprises naissantes ou en dveloppement, ont promu des instruments financiers qui ont volu, avec l'accord des tats et la reconnaissance des banques centrales, vers la cration d'institutions financires formelles et de banques, spcialises dans le financement du micro-crdit. Plusieurs d'entre elles grent des portefeuilles de micro-crdit suprieurs 10 millions de $US l'exemple de Bancosol en Bolivie, de ProEmpressa au Prou, de la Fondation Carjeival en Colombie, des Syndicate Bank en Inde, de Proshika et de la Grameen Bank au Bangladesh, de la BRI Bank en Indonsie, de K-REP au Kenya, de Rural Credit Facility d'Afrique du Sud, etc. Ainsi, les professionnels du micro-crdit se sont donns les instruments financiers et les banques ncessaires pour attirer et grer l'pargne des populations et souvent des clients auxquels ils accordent du crdit et pour bnficier des lignes de crdit accordes par les Banques internationales de dveloppement ou les Agences bilatrales de coopration. Il s'agit donc d'un progrs important.

D. Les caractristiques du micro crdit

Un systme reconnu lchelon mondial Le microcrdit est considr par l'Organisation des Nations unies comme un outil majeur du dveloppement[1]. L'organisation a dclar 2005 Anne internationale du microcrdit, dans le cadre des Objectifs du Millnaire pour le Dveloppement. Le 24 janvier 2005, un rapport de la Banque mondiale a dress un bilan positif. Le nombre de bnficiaires y est estim 500 millions (sur les 3 milliards de personnes pauvres). L'Asie et le Pacifique totalisent 83% des comptes ouverts dans les pays en dveloppement, ce qui reprsente 17 comptes pour 100 habitants. Au Cambodge, cela

concerne 400 000 personnes, et 18 000 nouveaux comptes sont ouverts chaque anne au Kenya. Toutefois c'est en Amrique latine et en particulier en Bolivie que le systme connat un essor formidable, ce pays apparat comme un des pays les plus avancs et les plus comptitifs de la micro finance. Le 13 octobre 2006, le prix Nobel de la paix a t conjointement attribu Muhammad Yunus et la Grameen Bank. "Une paix durable ne peut pas tre obtenue sans qu'une partie importante de la population trouve les moyens de sortir de la pauvret", a dclar Ole Danbolt Mjoes, le prsident du comit Nobel. France : Maria Nowak, prsidente de lAdie et du Rseau europen de micro finance salue lattribution du prix Nobel de la Paix Muhammad Yunus et se rjouit ainsi de la reconnaissance porte au microcrdit.

Une finalit oriente vers le dveloppement local L'activit de microcrdit encourage les micro projets au niveau local. Cela permet d'induire des mutations " la base". Celles-ci sont souvent plus efficaces et ont un plus grand effet d'entranement - en crant un maillage conomique dans le pays - que certaines infrastructures ou certains gros projets industriels qui bnficient rarement aux plus pauvres. Cet effet de levier permet d'agir efficacement auprs de ceux qui prennent des initiatives en s'engageant personnellement, c'est--dire les entrepreneurs ou les artisans. Mais au-del du simple aspect financier, les programmes de microcrdit ont aussi un impact sur le dveloppement local. En effet, ils touchent des secteurs aussi divers que l'agriculture (groupements villageois, coopratives paysannes, organisations

professionnelles agricoles), l'artisanat (groupements d'artisans, associations artisanales fminines), le financement de l'conomie sociale (mutuelles d'pargne et de crdit, banques villageoises), la protection sociale (mutuelles de sant, caisses de sant primaire). Ainsi, ils contribuent l'amlioration de l'accs aux services sociaux de base, aux soins de sant, aux services de planification familiale et l'eau potable. Des bnficiaires souvent fminins Les destinataires du micro-crdit sont gnralement des femmes qui ont besoin d'un capital de dmarrage pour leur petit commerce (ventes de vivres, de cigarettes, de boissons, etc), l'achat d'une vache ou le paiement de l'colage des enfants. De plus, touchant des secteurs faiblement capitaliss employant souvent une main d'uvre fminine, on peut considrer le micro -credit galement comme un levier de revalorisation de la femme dans les pays en voie de dveloppement, d'amlioration directe de leur sort (et de celui de leur famille) et comme un facteur d'volution profonde des socits par le rquilibrage qu'il induit entre les sexes . Une autre caractristique de ce mouvement est qu'il s'appuie sur des rseaux d'assurance et de solidarit traditionnelle relativement efficaces qui favorisent le

remboursement rgulier des prts. La mise en place de ces programmes offre galement l'opportunit de conduire des actions de formation, notamment en matire de dveloppement communautaire et de gestion d'entreprise. Des taux plus levs que le secteur bancaire traditionnel Les adversaires du microcrdit lui opposent souvent les taux levs de certains prts (environ 20%). Ils regrettent aussi que ce mcanisme dtourne les actions des autres programmes comme la sant, l'ducation ou l'eau. Une tude ralise en 2004 estime que le microcrdit favorise des activits peu rentables et devrait s'accompagner de programmes sociaux. Certains acteurs du microcrdit dnoncent des organisations non

gouvernementales qui utiliseraient le microcrdit comme source de financement[2]. Rponse cette critique : les actifs qui font appel au microcrdit n'ont pas d'autre accs au crdit. En gnral, leurs seuls recours sont les usuriers qui appliquent des taux approchant les 1% par jour ! Avec des taux compris en gnral entre 10 et 30% par an, les organismes de microcrdit offrent un accs des crdits matrisables aux entrepreneurs actifs des pays en voie de dveloppement. Dans les institutions bien gres, les taux de remboursement de ces crdits avoisinent 95%, preuve que les taux ne sont pas du tout insurmontables. Les taux levs sont attribuables selon les cas aux cots de la main d'uvre importante (ncessaire pour la slection et le suivi de clients vivant dans des zones parfois loignes) et par le cot de refinancement des institutions, renforcs par des taux d'inflation importants. Enfin, les besoins en matriel informatique et autres biens (matriel de bureau, vhicules), souvent imports, gonflent les cots de fonctionnement. Les prts consentis sont assortis d'un accompagnement psychologique, social et technique dont les frais sont comptabiliss dans la rubrique du fonctionnement.

Une solution parmi d'autres pour permettre le dveloppement D'autre part, les actions de microcrdit ne dtournent pas les autres programmes humanitaires qui rpondent des actions d'urgence ou de dveloppement sous forme de dons. Les actions de microcrdit sont finances par l'pargne solidaire et ne concurrencent donc pas directement les autres types d'actions de dveloppement durable. Il est souvent plus souhaitable de ne pas lier du microcrdit d'autres mcanismes d'aides au dveloppement, les deux outils tant davantage complmentaires que des substituts. Ce qui est sr, c'est que le microcrdit amliore la situation des plus pauvres, mais n'limine pas les besoins en matire sociale et d'infrastructures collectives. Toutefois, la mesure de l'impact demeure trs difficile effectuer.

QUELQUES QUESTIONS ESSENTIELLES CONCERNANT LE MICRO-CREDIT

A. Le micro-crdit est-il un outil de dveloppement conomique ? Est-il possible de crer des entreprises et donc de rsoudre en partie les problmes de l'emploi et de dvelopper la croissance conomique par le micro-crdit ? La rponse n'est pas simple. Deux tudes, ralises en Asie (1) nous donnent une premire rponse intressante :

Les crdits infrieurs 100 $US, accords principalement aux femmes, ne crent que trs rarement (moins de 3%) de petites entreprises ou des emplois nouveaux. Ces crdits amliorent la situation sociale des bnficiaires qui peuvent ainsi trouver les fonds ncessaires pour satisfaire des besoins de premire ncessit (sant, nourriture, logement, colage, etc.). Il y a donc amlioration, mais rares sont les bnficiaires qui dpassent le seuil de pauvret.

Ces micro-crdits ont toutefois un rle essentiel qui est avant tout un "plus social" et en cela, il doit tre dvelopp.

Les crdits entre 100 et 1.000 $US sont du mme ordre. Ils amliorent cependant

nettement le pourcentage (7 12 % selon les pays et les cas) de cration d'emplois et de petites entreprises nouvelles.

Ce sont des crdits de 5.000 $US et plus qui dclenchent un processus de

croissance par l'investissement dans de nouvelles units de production, l'amlioration de la productivit et l'ouverture sur de nouveaux marchs. Un autre exemple intressant de gestion du micro-crdit nous est donn et est devenue un instrument efficace de dveloppement conomique par les activits de IDESI/PRO EMPRESSA au Prou. Cette organisation d'appui (2), qui vient de crer son institution financire, gre plus de 50.000 dossiers de micro-crdits en zone urbaine et rurale du pays.

IDESI/PRO EMPRESSA divise son march en quatre secteurs: a. Le secteur micro-entreprises, de 1 10 travailleurs et un chiffre d'affaire annuel maximum de 40.000 $US par entreprise. Les crdits attribus ces micro-entreprises vont de 50 900 $US pour une priode moyenne de six mois. b. Le secteur petites entreprises, de 10 20 travailleurs et un chiffre d'affaire minimum annuel suprieur 40.000 $US par entreprise. Les crdits attribus alors vont de 1.000 5.000 $US pour une priode moyenne de 24 mois. c. Le secteur entreprises moyennes, occupant de 20 100 travailleurs et faisant un chiffre d'affaires suprieur 750.000 $US par an et par entreprise. Les crdits distribus varient alors de 3 10.000 $US et plus par entreprise et une priode de prt de 8 24 mois.

IDESI/PROEMPRESSA distingue dans la gestion des ses crdits ceux, micro-crdits, attribus pour la "croissance", de ceux attribus, petits crdits, pour le "march" (petites entreprises) et ceux attribus pour le "dveloppement" (moyennes et grandes entreprises).

Ainsi, il apparat ncessaire de bien choisir les bnficiaires-cibles du crdit quand on lance un programme. Si on dsire atteindre les plus pauvres, on le fera avec des crdits de 20 300 $US et un objectif social pas forcment rentable financirement. Si on veut crer des emplois et augmenter de faon significative les revenus, il faut alors avoir recours des clients diffrents et des crdits d'un montant plus important . Si un ONG veut s'adresser la fois plusieurs catgories de clients, elle devra alors sparer la gestion de chaque programme et adopter des stratgies et des mthodes diffrentes selon les cas. B. A quel taux d'intrt faut-il prter ? Il y a plusieurs "coles" : a. Les uns, en particulier les donateurs ONG chrtiennes du Nord et leurs partenaires du Sud, dfendent le principe que les pauvres ne peuvent payer des intrts au prix du march et qu'en consquence, il faut prter sans intrt ou des taux d'intrt trs bas (1 3% quelle que soit l'inflation). Certes ce point de vue est dfendable, mais il est clair qu'un tel modle ne peut fonctionner qu'avec l'aide extrieure ou, dans un milieu trs localis et restreint qui autogre l'pargne et les crdits accords, grce au volontariat, sans cots financiers. Par ailleurs ces programmes ne sont gnralement pas en relation avec le secteur financier moderne. Ce modle a donc de grandes limites et peu d'avenir. b. Les caisses d'pargne et de crdit et les mutuelles, leurs fdrations et unions, de type Raiffeisen, adoptent des taux d'intrt en dessous de ceux du march, quand les tats dans lesquels ils fonctionnent les y autorisent. Ils le peuvent, car ils ne rtribuent pas ou peu l'pargne rcolte ( l'exemple des caisses d'pargne et de crdit Nyegigiso du Mali) ou bnficient de lignes de crdit subventionnes ou/et de dons de l'aide internationale. Ce modle est appliqu dans de nombreux pays en Asie, comme en Afrique ou en Amrique Latine. c. De plus en plus nombreuses sont les organisations qui grent autrement le micro-crdit. Les taux de prts du crdit incluent non seulement le cot de l'intrt bancaire (y compris l'inflation), mais aussi une participation un fonds de couverture de risque, le paiement proportionnel des appuis reus en formation et conseils et mme des contributions des caisses de solidarit qui interviennent en cas de dcs ou d'vnements spciaux. d. Ainsi, l'exemple de nombreuses fondations et ONG du Sud, cites ci-avant, les taux d'intrt des prts varient de 2 5% par mois pour de petits crdits court terme. Nombreuses sont les organisations qui prtent donc entre 30 et 60%, voire plus. Doit-on alors parler, comme certains le font, de taux proches de l'usure ? Pas sr ! Les

bnficiaires de crdit ne se plaignent pas de ces taux. Ils estiment recevoir des services comptents et fort utiles de ces ONG, et le cot du crdit est de toute faon bien infrieur ceux des usuriers. En plus, il faut remarquer que ces organisations de gestion du micro-crdit sont les seules capables de s'autofinancer et donc de durer ! Lors d'un colloque d'experts, organis par l'OCDE Paris en 1998, nous concluions, en mettant en commun nos expriences, que les programmes qui utilisaient les taux d'intrts les plus levs taient aussi ceux qui taient les plus performants et les plus efficaces. Ds lors, cette question a une rponse claire. On peut aider les pauvres avec des prts sans intrt ou intrts subventionns, mais on ne peut continuer " jouer les Mres Teresa" sans tre conscients que de tels programmes ne sont pas durables et se termineront avec la fin de l'aide. Si ces programmes veulent tre financirement autonomes, ils doivent prendre les moyens de leur politique et facturer les cots financiers et ceux de l'appui ou de la formation aux bnficiaires. La question ne semble plus tre celle de la pauvret, mais davantage celle de la formation ncessaire pour que les bnficiaires augmentent suffisamment leurs revenus pour tre non seulement capables de rembourser les intrts, mais de rentabiliser leurs activits conomiques et de faire du profit. Mais est-ce aux bnficiaires locaux, dans les villages et les quartiers, c'est dire les plus pauvres, de payer ces frais ? La gestion du micro-crdit est trs coteuse. L'aide internationale pourrait l'avenir concentrer son intervention sur le subventionnement de ces cots intermdiaires (formation, participation la couverture des risques, facilitation de ngociations, cots de gestion des garanties bancaires qui relient progressivemnent aux banques commerciales locales, etc) qui doivent tre comptabiliss sparment et ne pas entrer dans les cots de gestion du crdit. C. Quels risques ? La plupart des organisations de gestion du micro-crdit annoncent des rsultats de remboursement de prts variant entre 95 et 100 %. Que faut-il en penser ? N'y a-t-il pas ou peu de risques effectuer du micro-crdit ? La rponse n'est pas simple. Souvent, pour des raisons stratgiques, ces organisations ne prennent pas en compte certains cots ou non remboursements. Par ailleurs, des conditions exognes peuvent augmenter considrablement les risques. Rcemment, au Bangladesh, les inondations qui ont dtruit les biens acquis par les femmes, grce aux crdits, les ont empch de rembourser leur crdit la Grameen Bank. Ou encore, selon le Fonds ProuCanada, le risque est pass 20% pour les petits emprunteurs qui ont t touchs par El Nino(3), ce qui oblige le programme de se restructurer compltement.

L'tude de la ralit dmontre que le risque est suprieur celui annonc et qu'il est trs troitement li la qualit de l'appui et du suivi des prts. D'o, en consquence des cots de suivi importants. La russite des activits de micro-crdit n'est-elle pas alors lie des subventions ncessaires de ces cots qui ne devraient pas entrer dans le calcul de la rentabilit des oprations de gestion des prts ? Par ailleurs, les risques sont aussi lis aux comptences des organismes de gestion du micro-crdit. Trop souvent des ONG non spcialises ont prt et n'ont pas ou peu t rembourses. Aucun suivi srieux, une comptabilit discutable, de bons sentiments et, en fin de compte de la "casse". Ces organisations ont fait beaucoup de tort. Elles ont confondu "dons" et "prts". "On ne prte pas celui qui ne peut rembourser, sinon on le tue..." dit-on maintenant au Sahel. Il est cependant vrai que les risques sont diffrents selon les catgories de personnes, si celles-ci sont en groupes caution mutuelle, ou encore s'il s'agit d'avances pour le petit commerce ou un prt pour la production agricole. "Les femmes remboursent mieux que les hommes". C'est vrai que, si elles sont organises, leur taux de remboursement de prts est proche de 100%. Il est vrai aussi, comme l'a dmontr Marie Christine GUENEAU (4) que certains secteurs de services ou de production sont moins risqus parce que plus rentables que d'autres.

D. Comment accder au crdit des banques commerciales locales ? L'objectif final, si on veut que le micro et le petit crdits aient un impact plus important et rpondre davantage que maintenant aux besoins exprims, est d'tablir progressivement des relations professionnelles entre ces nouvelles catgories de clients et les banques commerciales locales. Ainsi, on mobilisera des fonds locaux, on garantira la prennit financire de ces systmes et on cassera les liens de dpendance que l'aide internationale perptue. Cela ncessite un apprentissage et une meilleure connaissance rciproque. Cela prend du temps. Cependant des expriences intressantes prouvent que l'on est dj sur la voie du succs. Comment accder au crdit des banques commerciales ? Le premier moyen, bien connu, et dont on a dj parl est la "caution mutuelle", applique systmatiquement dans les modles Grameen, Raiffeisen ou Desjardins. Un groupe de villageois ou de producteurs d'un quartier, o tout le monde se connat, se porte garant du remboursement de tous les membres du mme groupe. Ce systme "marche" souvent, mais systmatis, il n'apporte pas toute la scurit dont on parle. Souvent mme, les banques ne comptent pas sur la caution solidaire : trop de travail, et donc de cots, pour rcuprer une petite somme ! La couverture du risque par l'hypothque d'un bien (sauf celle d'immeubles modernes) ne fonctionne pas bien et se rvle aussi trs coteuse. Un regard dans les jardins des ONG

gestionnaires de micro-crdit est souvent intressant. Des paves de voitures, des outils et quipements, fruits des saisies, sont l, invendables. E. Et la garantie bancaire ? C'est une des meilleures faon d'obtenir des prts des banques commerciales. Ces garanties sont celles des salaires de membres de la famille ou d'amis. Ce sont aussi des garanties bancaires locales ou internationales. Plusieurs fondations ont mis au point des systmes de garanties bancaires trs efficaces, l'exemple de la Fondation RAFAD Genve, d'ACCION aux USA ou de FUNDES en Amrique Latine. Le principe est simple : Constituer un Fonds en monnaie forte et l'investir dans une banque internationale qui accordera une garantie une banque locale qui prtera, parce que son risque est totalement ou partiellement couvert, aux petits emprunteurs locaux regroups ou non. Une ONG locale est souvent l'intermdiaire de ces oprations. Sur la base d'une tude comparative de l'impact de tels fonds (5) il a t possible de tirer les leons suivantes : a. Ces fonds de garanties ont permis des dizaines de milliers de petits producteurs, femmes et hommes, paysans ou commerants, artisans et petits entrepreneurs du secteur non formel, "d'entrer en banque" et de recevoir les crdits qu'ils rclamaient depuis longtemps. Par ailleurs, pour les banques commerciales, ces expriences russies de prts aux acteurs du secteur informel, qu'ils ne connaissaient pas du tout, les ont convaincus qu'il est possible de "prter aux pauvres et de faire de bonnes affaires". Cette connaissance rciproque est certainement le rsultat le plus significatif de l'intrt de l'utilisation de la garantie bancaire, car il permet de crer et de consolider des relations nouvelles entre partenaires qui s'ignoraient. Le march du micro-crdit devient alors, long terme, un secteur d'activits nouvelles pour plusieurs banques commerciales du Sud. b. Le deuxime rsultat de l'usage de la garantie bancaire est celui de l'effet multiplicateur qu'il entrane. En effet, si les ngociations sont bien menes entre l'metteur de la garantie et la banque qui la reoit, cette dernire est amene prendre progressivement plus de risques, puisque les remboursements sont bons, et attribuer deux, trois, cinq, dix, voire plus de crdit que le montant de la garantie reue. La garantie internationale permet alors de mobiliser les ressources financires locales. c. En plus, l'mission en monnaie forte d'une garantie par une grande banque internationale du Nord est trs apprcie des banques commerciales du Sud. Cela renforce leur portefeuille de bonnes relations. Par ailleurs, la garantie en monnaie forte permet d'viter l'rosion du capital initial de garantie par l'inflation locale.

Certes, la garantie n'est pas LA solution de la couverture de risques, mais en est un des moyens les plus efficaces. L'exprience de la Fondation RAFAD (6) en douze ans a permis de conclure que : les pertes moyennes annuelles d'un tel Fonds sont de l'ordre de 5% (le multiplicateur est de

3,5 c'est--dire qu'avec 100.000 $US de garantie, les banques locales ont donc attribu, en
monnaie locale, pour 350.000 $US de crdit) l'intrt charg par les banques a t celui du march, moins l 3% selon les cas, puisque le risque tait partiellement couvert par la garantie que les bnficiaires de crdit avaient rembourser leur prt en monnaie locale et non en devises qu'aprs six ans, en moyenne, d'expriences positives, les banques locales ne rclamaient plus de garantie, considrant ces partenaires comme des clients CONCLUSION Depuis le Sommet de Washington, le micro-crdit est devenu une mode, souvent mme un nouveau gadget de l'aide internationale. Certains voient en lui la solution aux checs rpts de la coopration entre le Nord et le Sud. Comme l'a bien dcrit M. MOTCHANE dans le Numro spcial du Monde Diplomatique sur le micro-crdit(7), le secteur priv, aprs l'ONU, est en train de rcuprer le micro-crdit pour en faire un nouvel outil qui devrait prouver leur intrt "radiquer la pauvret". Il est temps de dire clairement les choses. Le micro-crdit existe depuis longtemps, et on n'a pas attendu 1998 pour l'inventer. Beaucoup d'checs et de russites jalonnent le chemin des projets financs par le micro-crdit. Regardons le pass afin d'en tirer les leons pour l'avenir. Le crdit est une des techniques de financement du dveloppement. Il peut "tuer" l'initiative, comme on l'a dit prcdemment s'il est accord sans examiner soigneusement si le bnficiaire peut rembourser ou si on l'entrane dans le cercle vicieux de l'endettement ou de la faillite. Par ailleurs, il faut aussi poser la question de l'impact global de tous les efforts actuels face aux besoins. En Amrique du Sud, par exemple, on a recens plus d'un million de personnes ayant recours au micro-crdit pour un montant de 800 millions de $US (8). Or, selon Francisco DUMIE, grant de COPEME au Prou, intervenant lors de la rcente Confrence Latino-amricaine de la micro finance, "seul un dixime de la demande est satisfaite et le micro-crdit ne reprsente que 1% du crdit dlivr sur le plan commercial" (3). Ces faits nous obligent plus de modestie, mais nous encouragent dans l'action mener, en particulier favoriser et renforcer les liens avec les banques ou institutions financires locales.. Nous croyons que le crdit, s'il est bien utilis, est un outil efficace de dveloppement condition d'tudier avec soin les groupes cibles que l'on veut aider.

Professionnalisme, connaissance du milieu, adaptation des moyens aux conditions locale pour rpondre aux vrais besoins, ce sont l les exigences de la russite. Le micro-crdit est une arme contre la pauvret, mais il est coteux et doit tre subventionn. Les petits et moyens crdits doivent tre dvelopps davantage encore, car c'est eux seulement qui s'attaquent aux causes de la pauvret en crant des emplois et en facilitant la croissance.

Sources :

- fr.wikipedia.org/wiki/Microcrdit
- http://www.sunweb.ch/custom/fernand.vincent/MICRO.htm par Fernand VINCENT