POLTICA DE JUROS BANCRIOS E SUA PRTICA

MBA em Administrao Estratgica Gesto Financeira

ASSUNTOS ABORDADOS
1

PEQUENO HISTRICO DOS BANCOS NO BRASIL

PROER
JUROS SIMPLES JUROS COMPOSTOS COMPARAO JUROS SIMPLES X JUROS COMPOSTOS TAXA DE ADMINISTRAO DE FUNDOS

ASSUNTOS ABORDADOS
7

TAXA DE JUROS NO CHEQUE ESPECIAL

CARTES DE CRDITO

RENDIMENTOS NOS ULTIMOS 10 ANOS NO BRASIL

TIPOS DE APLICAO FINANCEIRA

10

11

POLTICA DE JUROS OFICIAL - BACEN

ANLISE MOMENTO ECONMICO ATUAL BRASIL CENRIOS

12

PEQUENO HISTRICO DO BANCOS NO BRASIL

Banco do Brasil

Surge carto de crdito (EUA)

Bradesco

BNDES

Surge 1o carto de crdito pas (Diners)

1808

1920

1920

1932

1943

1945

1952

1964

1968

1995

Inspetoria Geral dos Bancos

Caixa Econmica Federal (CEF)

Ita

Banco Central (BACEN)

PROER

PROER
Teve como objetivo recuperar bancos que tinham problema de caixa evitando uma crise econmica sistmica
Bancos ganhavam dinheiro com inflao e compra de ttulos da dvida pblica que com a estabilidade do Real deixaram de ter. Isso afetou seus caixas fortemente Durou at 2001 quando a Lei de Responsabilidade Fiscal proibiu uso de dinheiro pblico para sanear o sistema financeiro nacional

JUROS SIMPLES
Utilizados para operaes de curto prazo Clculo baseado no valor da dvida ou aplicao Valor dos juros ser sempre igual no perodo de aplicao ou composio da dvida

Saldo da dvida no aumenta ou diminui ao longo

Parcelas em progresso linear

JUROS COMPOSTOS

Utilizado pelo sistema financeiro por ser mais rentvel Juro incide ms a ms com o somatrio cumulativo do capital com rendimento mensal

Parcelas aumentam em progresso exponencial

Conhecido como juro sobre juro

COMPARAO JUROS SIMPLES X COMPOSTO

Temos ao lado um exemplo comparativo entre juros simples e compostos considerando uma aplicao inicial de R$ 1.000,00 com uma taxa de 15% ao ano

Vemos graficamente e numericamente a diferena entre ambos de forma clara

Explica-se portanto porque as Instituies financeiras utilizam o juro composto em suas operaes

TAXA DE ADMINISTRAO DE FUNDOS

Expressa em base anual e descontada diariamente em valor proporcional a cota do fundo j includa a taxa de administrao paga a quem gere o fundo

Taxas apresentam grande variao e variando de acordo com valor mnimo aplicado e o tipo de fundo Risco varia de acordo com tipo de fundo e como gerido

TAXA DE JUROS DO CHEQUE ESPECIAL

Contrato entre banco e correntista onde uma determinada quantia de dinheiro disponibilizada para que seja usada e devolvida com juros e outros encargos financeiros Quando utilizado cobrado em parcela nica Deve ser utilizado com cuidado pois seu custo muito alto

CARTES DE CRDITO
Meio de pagamento eletrnico a vista ou parcelado que substitui o dinheiro Quando paga-se em atraso incidem juros normalmente bem altos

Bancos saldam emprstimos ou dbitos com custo + juros repassados ao cliente

RENDIMENTOS ULTIMOS 10 ANOS

Antes de 2003 Renda fixa de2003 a 2013 iIGPM 81% 1 Ibovespa 453% 2 CDI 250% 3 Ouro 153% 4 Poupana 114 % Prximos anos Rendimentos Baixos Cautela nos Investimentos com aes Ttulos pblicos

http://cbn.globoradio.globo.com/comentaristas/mauro-halfeld/ 2013/03/04/O-QUE-ACONTECEU-NO-MERCADO-BRASILEIRO-NOSULTIMOS-DEZ-ANOS.htm

TIPOS DE APLICAO FINANCEIRA

Principais tipos de investimento e suas caractersticas
Tipo de investimento Aes de grandes empresas Aes small caps CDB/RDB Debntures Derivativos Dlar ou outras moedas Fundos de aes Fundos de private equity Fundos de renda fixa Fundos multimercado Imveis Obras de arte e antiguidades Ouro Poupana Previdncia privada Ttulos pblicos Rentabilidade Mdia Alta Baixa Mdia Muito alta Mdia Alta Alta Baixa Mdia Mdia Baixa Mdia Muito baixa Mdia Baixa Risco Mdio Alto Muito baixo Baixo Muito alto Alto Mdio Alto Baixo Mdio Baixo Mdio Mdio Muito baixo Baixo Baixo Liquidez Alta Mdia Mdia Mdia Alta Muito alta Alta Baixa Mdia Mdia Muito baixa Muito baixa Alta Muito alta Mdia Alta

POLTICA DE JUROS OFICIAL - BACEN

ANLISE MOMENTO ECONMICO ATUAL BRASIL CENRIOS FUTUROS

Ingerncia do Estado na economia pode criar obstaculos para crescimento e aumento da Inflao

Safras Brasileiras tem problema de escoamento por conta da infraestrtura precaria Taxa Selic com menor patamar em anos pode garantir investimentos mas sem corte de gastos publicos pode gerar inflao.

Investimento Financeiros individuais com menor rendimento e maior Risco. Cenrio de crescimento pifio Equao dolar: alto valoriza exportaes, cria inflao, baixoprejudica exportao Ajuda inflao+baixa

Antecipao da campanha eleitoral cria gastos e politicas eleitoreiras Cenrio economico mundial em declinio e pouco crescimento

FIM
EQUIPE ECONMICA
MARCIO CRUZ PAULO MATTOS HELENA GASTALDO NEIDY PEREIRA HEIDER MOITINHO BIANCA PIRES MARCIA TAMANDAR EMERSON OLIVEIRA GUSTAVO BORDALO DANIELE VACCARI CARINA LEITE