Sie sind auf Seite 1von 35

El futuro de las microfinanzas en el Per

Superintendencia de Banca, Seguros y AFPs

I Feria de Servicios Microfinancieros para la Pequea y Mediana Empresa


Cmara de Comercio 30 de Setiembre de 2009

Agenda
1. Importancia de las microfinanzas en el Sistema Financiero Peruano

2. Evolucin del sistema microfinanciero


3. Factores de xito de las microfinanzas 4. Cambios regulatorios importantes

5. Perspectivas de las microfinanzas


6. Conclusiones

1. Importancia de las microfinanzas en el Sistema Financiero Peruano

Importancia de las IMFNBs


Jun-09 (Millones de S/.) Activos Colocaciones directas Depsitos totales Patrimonio Utilidad neta N de deudores (miles) N de depositantes (miles) N de Oficinas N de Empresas
1/ Incluy e: CMs, CRACs y EDPYMES. 2/ Incluy e: Bancos, Financieras e IMFNB (menos Bco. Nacin, Agrobanco y COFIDE) Al 30.06.2009 operan 160 CAC con S/. 2 028 MM en colocaciones y US$ 2 023 MM en depsitos

IMFNB 1/ 10 856 7 529 6 232 1 740 153 1 467 1 325 764 36

Sistema Financiero 2/ 165 129 93 168 107 457 15 090 1 742 6 655 8 938 2 447 55

Participacin 6.6% 8.1% 5.8% 11.5% 8.8% 22.0% 14.8% 31% 65%

Tanto bancos como instituciones microfinancieras brindan servicios de microcrdito


Estructura de la Oferta de Microcrdito
Al 30 de Junio de 2009 EDPYME 7.4%

CR 6.3%

Banca Mltiple 29.0%

CM 29.4% Banca Especializada 17.9%

Empresas Financieras 10.7%


Fuente: SBS

Crditos MES: S/. 11 725 millones

Las instituciones especializadas prestan a ms del 70% de deudores microempresarios


Deudores por Microcrditos del Sistema Financiero Al 30 de junio de 2009 Banca especializada 15.6%

Bancos 7.2% Compartidos 20.3%

Financieras 11.3%

Edpymes 10.1% Cajas municipales 28.1%


Fuente: SBS

Cajas rurales 7.4%

N Deudores MES: 1 267 mil

Definicin de Crditos Microempresariales

Crditos a la Microempresa
Definicin:
Crditos para el financiamiento de la produccin, comercio o prestacin de servicios. Otorgados a personas naturales o jurdicas, cuyo endeudamiento en el sistema no exceda los US$ 30 mil.

Particularidades:
Reconoce la existencia de una metodologa crediticia Menor requisito de documentacin Calificacin de riesgo del deudor segn das de atraso en los pagos.

2. Evolucin del sistema microfinanciero

Los crditos MES del sistema financiero vienen creciendo sostenidamente


Evolucin de los Crditos MES del Sistema Financiero
14,000 Monto (MM S/.) 12,000 10,000 Participacin (%) 10 12

Crditos MES (MM S/.)

8,000 6 6,000
4,000 4

2,000 0

Jun-02

Jun-03

Jun-04

Jun-05

Jun-06

Jun-07

Jun-08

Var. porcentual lt. 12 meses (%)

Fuente: SBS

Cartera

Dic-06 25.20

Dic-07 33.79

Dic-08 53.63

Jun-09 42.28

Jun-09

Dic-01

Dic-02

Dic-03

Dic-04

Dic-05

Dic-06

Dic-07

Dic-08

Crditos MES/Crditos Totales (%)

Las tasas de inters de microcrditos muestran una tendencia decreciente


Tasas de Inters para Crditos MES en MN (En porcentaje) 65 60 55 50 45 40 35 30 IMFNB Bancos

Dic-02

Dic-03

Dic-04

Dic-05

Dic-06

Dic-07

Jun-03

Jun-04

Jun-05

Jun-06

Jun-07

Jun-08

Dic-08

Fuente: SBS

Jun-09

Niveles de rentabilidad de IMFNB permanecen elevados con tendencia a moderarse


IMFNB: Rentabilidad (En porcentaje) 30.0 28.0 26.0
ROE ROAE ROA ROAA

5.0 4.6 4.2 3.8 3.4 3.0 2.6

24.0 22.0 20.0 18.0

Dic-06

Dic-07

Mar-07

Mar-08

Dic-08

Mar-09

Jun-06

Jun-07

Jun-08

Sep-06

Sep-07

Fuente: SBS

Sep-08

Jun-09

ROA

ROE

Mejora calidad de la cartera y aumenta cobertura de provisiones


IMFNB: Morosidad y Cobertura de Provisiones (En porcentaje)
Morosidad 6.0 Cobertura Atrasada Cobertura Alto Riesgo 160 150 140
Morosidad

5.0

130 120

4.0

110 100 90

3.0

80

Dic-06

Sep-07

Sep-06

Sep-08

Jun-07

Jun-08

Jun-06

Dic-08

Dic-07

Mar-08

Mar-07

Fuente: SBS

Mar-09

Jun-09

Cobertura de Provisiones

Niveles de liquidez de las IMFNB continan holgados, por encima de los mnimos requeridos

IMFNB: Ratio de liquidez mensual (En porcentaje) 60 Moneda Nacional 50 40 30 20 10 0


Ratio mnimo MN: 8% Ratio mnimo ME: 20%

Moneda Extranjera

Dic-06

Dic-07

Jun-06

Jun-07

Jun-08

Dic-08

Sep-06

Sep-07

Mar-07

Mar-08

Sep-08

Fuente: SBS

Mar-09

Jun-09

Ratio de capital de IMFNB permanece elevado, por encima de estndares internacionales


IMFNB: Patrimonio Efectivo / Activos y Crditos Ponderados por Riesgos (En porcentaje) 23 21 19 17 15 13 11 9 7 5
9.1%: Ley de Bancos 14.3%: Requerimiento Prudencial

8%: Estndar internacional

Dic-06

Dic-07

Jun-06

Jun-07

Jun-08

Dic-08

Sep-06

Sep-07

Mar-07

Mar-08

Sep-08

Fuente: SBS

Mar-09

Jun-09

IMFNB cuentan con un colchn de capital de S/. 923 millones (superior al mnimo requerido por regulacin) y de S/. 57 millones de provisiones, que les permitira afrontar potenciales contingencias
IMFNB: Total de provisiones (en millones de S/.)
700 600 500 400 300 200 100 0 Dic-2006 Provisiones requeridas Dic-2007 Jun-2008 Dic-2008 Jun-2009 6 304 1 9 15 29 577
2,000

Regulacin de provisiones y capital

IMFNB: Capital (en millones de S/.)


13 44
1,600 1,200 800 400 0 247 273 477 425 347 607 467 364 638 396 438

447 476

359

393

465

767

833

Dic-2006

Dic-2007

Jun-2008

Dic-2008

Jun-2009

Provisiones procclicas

Provisiones voluntarias

Capital regulatorio mnimo Capital adicional voluntario

Capital prudencial requerido por la SBS

Fuente: SBS

3. Factores de xito de las microfinanzas en el Per

Dic 2003

Jun 2009

Fuente: SBS-Anexo 10

Jun 2009
Participacin del monto de colocaciones segn nivel de pobreza (Jun. 2009)
100% 90% 80% 70%

60% 50%
40% 30% 20%

Participacin de N de oficinas:

10% 0% Bancos 5 4 3 2 1 IMFNB

Mapa de la Pobreza:
Mas Pobre

Menos Pobre

Fuente: SBS-Anexo 10 y Mapa de Pobreza (FONCODES)

Dic 2003

Jun 2009

Mapa de la Pobreza:
Mas Pobre

Participacin del nmero de deudores:

SF*
Menos Pobre

Fuente: SBS-Anexo 6

2,000 5,000 10,000 El nmero 000

56 194 44 194 12 98 de 6 clientes microempresarios 86 aumenta, sobre todo de aquellos 305 1 194

esas bancarias (incluido Banco de la Nacin), financieras, arrendado


Nmero de Deudores Mes en el Sistema Financiero Peruano
Rango S/. 0 1 500 1 500 3 000 6 000 15 000 30 000 N Miles Dic-01 124 63 55 44 12 6 304 Jun-09 424 223 205 210 107 98 1,267 Variacin Jun 09/Dic 01 N ( Miles) 300 160 150 166 96 93 968 Var. % 31% 17% 15% 17% 10% 10% 100%

con menor monto de deuda

13 15 85 81 88

3 000 6 000 1 5 000 -

Ms 30 000

Fuente: SBS

Liderazgo en la regin
Premio a la excelencia en microfinanzas otorgado por el BID 2002 Caja Municipal de Arequipa, Per 2003 Caja Municipal de Trujillo, Per 2004 Caja Municipal de Huancayo, Per 2006 Mibanco, Per 2009 Mibanco, Per Reconocimiento a las microfinanzas del Per 2008: Microscopio sobre Microfinanzas (BID-CAF-The Economist). Mejor entorno para las microfinanzas (marco regulatorio, clima de inversin y desarrollo institucional) Primer Puesto: Per.

Factores de xito de las microfinanzas


Marco de regulacin y supervisin adecuado.
Promocin de la transparencia y competencia en el mercado. Amplio acceso al fondeo de fuentes nacionales e internacionales. Decidido apoyo al desarrollo de las microfinanzas. Tecnologas crediticias especializadas y apropiadas. Bajos niveles de bancarizacin o inclusin financiera (23.91% en Per) y demanda crediticia insatisfecha, as como para la atencin

de otros servicios financieros.


Contexto macroeconmico favorable: crecimiento y estabilidad de precios. Promocin de cultura financiera

Promocin de Cultura Financiera


Suscripcin de Convenio Marco de Cooperacin con el Ministerio de Educacin. 2006
Organizacin de eventos de capacitacin para docentes de secundaria en temas de cultura financiera

Elaboracin de material educativo


Plan Piloto en Lima y Callao (44 docentes de 13 colegios). 2007 Programa de Asesora a Docentes sobre el rol de la SBS y la UIF (125 profesores de 54 colegios de Lima, Arequipa y Piura). 2008 Programa de Asesora a Docentes (Asociacin de Bancos y MINEDU). 422 docentes en Lima, Arequipa, Piura, Huancayo y Trujillo. Alcance: 363 mil de los 2 557 mil alumnos de educacin secundaria (14.2%). 2009

Promocin de Cultura Financiera


Inclusin en la pgina web de la SBS del Aula Virtual con material audiovisual sobre cultura financiera.
Incorporacin de temas de cultura financiera en la currcula escolar de los colegios de secundaria (Diseo Curricular Nacional).

2009.
Plan de Cultura Financiera 2009-2011 Encuesta de Lnea Base. Capacitacin urbana y rural. 5 mdulos: banca, microfinanzas, seguros, pensiones y lucha contra el lavado de activos y financiamiento del terrorismo.

4. Cambios recientes en el sistema microfinanciero peruano

Cambios en el sistema microfinanciero


Mayor competencia en el mercado de las microfinanzas. Acceso al crdito en condiciones ms favorables, tanto en trminos de costos como en variedad de productos y servicios. La mayora de los bancos han creado divisiones especializadas en microfinanzas, contratando a profesionales calificados y con amplia experiencia en microfinanzas. Otros bancos y fundaciones han adquirido empresas especializadas en microfinanzas. Algunas IMFNBs estn dando saltos importantes para captar depsitos del pblico, emitir bonos y certificados de depsitos para obtener mayor fondeo .

Ajustes en el marco regulatorio


Eliminacin del esquema modular. Modificacin del Reglamento de Ampliacin de Operaciones.
Factoring, leasing, descuentos, inversiones, compra-venta de cartera, asesora financiera, ser originadores de titulizaciones

Cambios progresivos en la norma de apertura de oficinas.


Elimina limitaciones a la expansin geogrfica. Incentiva la expansin operativa. Mecanismos menos costosos: agentes corresponsales, locales compartidos con el Banco de La Nacin, oficinas mviles. Simplifica y homogeniza el proceso para la apertura de oficinas de todas las instituciones financieras.

Eliminacin del Esquema Modular: nivelando el campo de juego

Operaciones

Bancos y financieras

CMs

CRACs

EDPYMEs

Esquema modular

Mdulo 1
No Requiere Autorizacin

No Requiere Autorizacin

Mdulo 2

SBS
BCRP y SBS

Mdulo 3

BCRP

5. Perspectivas de las microfinanzas

Perspectivas de las microfinanzas


Bsqueda de nuevos nichos de mercado ante incapacidad de competir en tasas de inters
Atencin de clientes ms pequeos.
Ingreso a zonas rurales o periurbanas, con metodologas alternativas al crdito individual (crdito solidario, banca comunal, etc.).

Mayor tecnicismo en la gestin del riesgo de crdito y de los dems riesgos en general, sin perder la relacin clienteasesor de crditos. Mayor aprovechamiento de las bases de datos para implementar nuevas metodologas para la evaluacin y seguimiento de la cartera de crditos (scoring, alertas tempranas, anlisis de cosechas, etc.).

Perspectivas de las microfinanzas


Estabilizacin de las tasas de crecimiento de la cartera.
Regulacin y supervisin de sobreendeudamiento. Nuevos clientes con crditos por montos menores.

Estabilizacin de la tasa de rentabilidad de las IMFNB. Fortalecimiento de capital, apertura del accionariado.

Desarrollo de nuevos productos adicionales microcrdito: el microahorro y el microseguros.

al

6. Conclusiones

Conclusiones
El marco regulatorio y de supervisin se ha ido perfilando progresivamente para favorecer: El fortalecimiento de orientadas a microfinanzas las instituciones

El acceso de la microempresa al crdito La competencia en el mercado microfinanciero

La competencia seguir favoreciendo a los microempresarios al acceder al crdito en condiciones ms favorables, tanto en trminos de costos como en variedad de productos y servicios.

Gracias

www.sbs.gob.pe