SEMINARIO DE CREDITOS Y FINANZAS

Presentado por:

RESUMENEJECUTIVO

Describir las etapas del proceso de financiamiento de las Micro y

Pequeas Empresas (MYPES), y cmo las MyPE pueden optimizar su
proceso de toma de decisiones en la bsqueda de financiamiento. Se
partir

describiendo,

en

detalle,

las

etapas

del

proceso

de

financiamiento de este tipo de negocios y se culmina presentando

casos prcticos, que permitirn calcular el costo de un prstamo en
dos situaciones: cuando se paga a tiempo y cuando ocurren atrasos
en el pago.

INTRODUCCION
En el captulo I, se muestra el planteamiento del Problema, en el que se
puede apreciar los aspectos de la metodologa, la descripcin
problemtica, la definicin del problema y la formulacin de objetivos
que como antes se menciona se enmarca en el financiamiento de las
MYPES.

En el captulo II, en el Marco Terico, se presenta antecedentes del

estudio,

bases

tericas,

marco

normativo

conjuntamente

se

encuentran las definicin de los trminos bsicos, que se han

recopilado de diferentes autores; se ha visto conveniente para abordar
el tema, la informacin sobre estadsticas, se ha recopilado informacin
de diferentes instituciones como el Ministerio de Trabajo y Promocin
del Empleo, y el libro Finanzas y Financiamiento de Pal Lira Briceo .

CAPITULOI
PLANTEAMIENTODEESTUDIO

DESCRIPCIONDELPROBLEMA
La globalizacin de los mercados exige que las empresas sean
ms competitivas para asegurar su permanencia en este
nuevo escenario econmico, en este sentido las empresas
nacionales tienen que reacomodar sus operaciones o procesos
en direccin que exige esta nueva corriente econmica, que
muy bien se ve plasmada en la apertura de los mercados.

Entonces no solo las grandes empresas tienen que ajustar sus

procesos a la nueva corriente econmica, sino tambin las
MICRO Y PEQUEAS EMPRESAS (PYMES), organizaciones que
en los ltimos aos se han constituido en el brazo productivo
del pas, y adems en el soporte de importante sector del
mercado laboral.

DEFINICIONDELPROBLEMA

Culeselprocesoparael
financiamientodelasMYPES
enelPer?

OBJETIVOGENERAL
Describir el proceso de financiamiento de las Micro
y Pequeas Empresas (MYPES) en el Per

OBJETIVOSESPECFICOS
Desarrollar las etapas del proceso de
financiamiento del financiamiento para las
MYPES.
Realizar el diagnstico de la situacin actual en
el proceso de financiamiento de las MYPES en el
Per.
Investigar informacin bibliogrfica acerca del
financiamiento en el Per para las MYPES.

CAPITULOII
MARCOTERICO

ANTECEDENTES
Participacin de los Intermediarios Financieros Bancarios y no
Bancarios en el Desarrollo de las PYMES textiles en Lima
Metropolitana de 1990 al 2000.
Gomero Gonzales, Nicko Alberto: Lima Peru 2003
Universidad Nacional Mayor de San Marcos
Las PYMES, en la dcada de los noventa se constituyeron en
el colchn laboral para la economa. Actualmente su
masificacin ha llevado a constituirse como el brazo derecho
del aparato productivo ms importante del pas, pero a pesar
de este grado de participacin en la formacin del producto
nacional, no tiene el apoyo estratgico financiero, tecnolgico,
legal y de otras categoras que vienen impidiendo que se
repotencien en su verdadera magnitud.

BASESTEORICAS
El financiamiento como estrategia en la gestin en las MYPES, se
traduce en la capacidad de utilizacin de los recursos financieros que
tiene efectos en la rentabilidad y que no es otra cosa que contraer
una deuda con un rendimiento favorable para la empresa, esto va
permitir utilizar estos recursos para el mejoramiento de los ingresos y
adems obtener utilidad superior al costo de la deuda.
Una de las ventajas del financiamiento es que el costo que devenga
dicho endeudamiento se puede deducir como gasto; en tanto el
rendimiento de la utilizacin de estos recursos sea superior a la de la
deuda, permitir a los empresarios de las MYPES alcanzar mayor
margen, pues los gastos son fcilmente deducibles; por ello se dice
que, una empresa apalancada adecuadamente se beneficia dos veces,
porque genera utilidad usando recursos ajenos sin arriesgar los

MARCONORMATIVO
DECRETO LEGISLATIVO N 1086
LA LEY DE PROMOCIN DE LA COMPETITIVIDAD, FORMALIZACIN Y DESARROLLO DE LA
MICRO Y PEQUEA EMPRESA Y DEL ACCESO AL EMPLEO DECENTE. (28-06-2008)
o Ttulo I
Disposiciones Generales
Artculo 3.- Caractersticas de las MYPE

o Captulo II
Acceso al financiamiento
Artculo 31.- Acceso al financiamiento
Artculo 32.- Supervisin de crditos
Artculo 33.- Fondos de garanta para las MYPE

FUENTE:

TERMINOSBASICOS
LIQUIDEZ
Dinero en efectivo o depositado en cuenta disponible a la
vista u corto plazo, de que dispone una empresa para
atender a sus obligaciones ms inmediatas. Junto al
efectivo, ha de considerarse todo aquello que es objeto de
conversin rpida en dinero

ENDEUDAMIENTO
Proceso por el cual se obtienen recursos financieros,
mediante operaciones de crdito que implican
compromisos de pagos futuros.

RECURSOSAJENOS
Toda clase elementos: Materiales (local, equipo y material);
humanos

(mano

de

obra,

tcnicos

intelectuales)

presupuestales, que pudieran ser utilizados o considerados en

la

programacin y ejecucin de un proyecto, y que no han sido

generados por las operaciones propias de la naturaleza de la

FINANCIACIONPROPIA
Cuando la empresa se plantea la necesidad de obtener nuevo medios de financiacin, lo primero
que debe hacer es averiguar si ella misma posee estos medios y si son utilizables, sin poner en
peligro su normal funcionamiento. La financiacin propia constituye en principio el medio de
inversin ms econmico y el que suele originar menores problemas. La financiacin propia
consiste en hacer productivos los recursos que estn ociosos dentro de la empresa, normalmente
en la cuenta de reservas.

FONDOSDECAPITALPROPIOS
Agotada la posibilidad de obtener recursos en el seno de la propia empresa, en razn de la estructura
de su capital, el propietario, debe estudiar la conveniencia de obtener capital propio para invertir en
la empresa. sta es una situacin que se da normalmente en una empresa de dimensin reducida
con escaso nmero de accionistas.
As podrn acudir a la colocacin de prstamos personales garantizado por sus bienes, a la obtencin
del capital en el crculo en que se devuelven otros comerciantes, familia, amistades, personas con
disponibilidades ociosas-, o en otras empresas que se hallen dispuestas a invertir.

CREDITODELNEGOCIO

Los acreedores y proveedores son, en gran medida agentes generadores de crdito para la empresa
cuando se aplazan los pagos de sus suministros y servicios. La posibilidad de conseguir una prrroga
de pago de 60 a 90 das- depender de la propia solvencia, de la situacin del mercado y del
proveedor en cuestin. Merece especial atencin la financiacin obtenida mediante la mercadera
que la empresa posee en depsito. Esta modalidad consiste en que el proveedor entrega el producto
en los almacenes del cliente y hasta que ste no lo venda no deber realizar el pago.

ENTIDADESBANCARIAS
Cuando el empresario precisa de dinero, lo primero que hace es pensar en un banco
que se lo facilite. Sin embargo, dada la complejidad alcanzada por estos rganos
financieros en los ltimos aos, no siempre se conoce bien la gama completa de
probabilidades que ofrecen, y menos an cul es el ms conveniente para cada caso.

RIESGO
Elemento de incertidumbre que puede afectar a la actividad de un agente o al
desarrollo de una empresa, comercial e industrial, est contingente a riesgos diversos.

RENTABILIDAD
Relacin entre beneficio y capital. En su forma ms sencilla es la relacin
entre el beneficio, deducidos de impuestos, pero antes de pagar los
dividendos y activo total, expresada dicha relacin como porcentaje.

LASMYPES
Son Unidades econmicas constituidas por una persona natural o jurdica, bajo
cualquier forma de organizacin o gestin empresarial contemplada en la legislacin
vigente, que tiene como objeto desarrollar actividades de extraccin, transformacin,
produccin, comercializacin de bienes o prestacin de servicios.
CONSTITUCION DE UNA MYPE
Por el nmero de trabajadores:
Microempresa: de 1 a 10 trabajadores
Pequea Empresa: de 1 a 100 trabajadores
Segn el ingreso:
Microempresa: Realizan ventas anuales hasta las 150 UIT.
Pequea empresa: Realizan ventas anuales hasta las 1700 UIT.
De acuerdo a la normatividad vigente, la clasificacin de las Mypes
es de acuerdo la D.S.N 007-2008-TR vigente a partir del 01/10/2008.;
antes la clasificacin estuvo normada por la Ley . N 28015 Ley de
Promocin y Formalizacin de la Micro y Pequea Empresa dada el
Por su nivel de endeudamiento con el sistema financiero:
03/07/2003.
La microempresa posee un nivel de endeudamiento total menor a
S/. 20 mil, mientras que la pequea empresa posee un nivel de
endeudamiento entre S/. 20 mil y S/. 300 mil. (SBS)

ETAPASDELPROCESO
DEFINANCIAMIENTO
PARALASMYPES

PASO1:Determinacindelanecesidadfinanciera
Las necesidades financieras que puede tener un negocio
presentan dos dimensiones: Temporalidad (tambin conocido
como plazo) y moneda (soles o dlares).
Las adquisiciones de activos deben ser financiadas por
recursos de largo plazo y las necesidades de capital de
trabajo con recursos de corto plazo.
El plazo de pago que debe solicitar a la institucin financiera,
debe ser como mnimo igual al nmero de das en los que la
empresa recibir el pago de las ventas financiadas, en el
caso de la adquisicin de activos el plazo lo determinar el
flujo de caja de la empresa.
Por ltimo, el monto a financiar debe ser el absolutamente
necesario para cubrir las necesidades especficas que se
quieren cubrir.

PASO2:Bsquedadeinformacin
Buscar informacin acerca de quines ofrecen el producto
que se necesita y en que condiciones lo hacen.
Para comparar y tomar la mejor decisin
Dos vas para lograrlo: Visitar las oficinas de las
instituciones financieras y Acceder va Internet a las
pginas web de las instituciones financieras

PASO3:Eleccindelproveedorfinanciero

Costo del crdito

Comodidad
Rapidez del servicio

PASO4:Documentacinsustentatoria

La institucin financiera necesita informacin para

evaluar la solicitud de crdito.
A MS INFORMACIN ENTONCES MENOR RIESGO.

Documentacinsustentatoria
Requerimiento de
informacin mnima: un
crdito para capital de
trabajo.

Documentacinsustentatoria
Requerimiento de
informacin mnima: un
crdito para
financiamiento de
activos.

PASO5:Elprocesodeevaluacindelriesgocrediticio

Referido al proceso que sigue la entidad

para aprobar o denegar el financiamiento
solicitado. Se centra en contestar dos
preguntas:
1) El solicitante querr pagar? y
2) El solicitante podr pagar?

PASO6:Aprobacin,implementacinydesembolso

La suscripcin de los documentos

que posibilitan el desembolso del
crdito.

GARANTIAS

PASO7:PagodelCrdito
Si paga el dinero recibido en forma oportuna y sin
retrasos le permitir tener buen un record crediticio, que
a su vez le posibilitar acceder a crditos cada vez
mayores y en mejores condiciones financieras.
Utilizar el dinero recibido para el fin solicitado.
No atrasarse en el pago de las cuotas.

SITUACIONESQUEPUEDEN
DESCALIFICARAL
SOLICITANTECOMOSUJETO
DECREDITO

1. Tener registradas deudas morosas en las Centrales de

Riesgo.
2. Mantener crditos castigados, en cobranza judicial, vencidos
o refinanciados en el sistema financiero.
3. Estar clasificado en la central de la SBS como Crdito
Deficiente, Crdito Dudoso, o Crdito Prdida.
4. Tener cuentas corrientes o tarjetas de crdito anuladas.
5. Presentar protestos de pagars o letras de cambio sin
aclarar.
6. Representantes legales con malas referencias comerciales,
antecedentes penales o requisitorias policiales.
7. No contar con la documentacin solicitada por la institucin
financiera.