En la vida cotidiana se toman decisiones

de toda índole prácticamente a diario.

Sin duda alguna, las decisiones que el individuo
toma en un determinado momento y
lugar, generan repercusiones que pueden
afectar en Gran o pequeña medida su futuro.

Se encarga del aspecto monetario de las decisiones

tomadas por los ingenieros al trabajar para hacer
que una empresa sea lucrativa en un mercado
altamente competitivo.
.
FLUJO DE CAJA

El Flujo de Caja es un informe financiero que muestra los flujos

de ingreso y egreso de efectivo que ha obtenido una empresa.

La diferencia entre los ingresos y los egresos de efectivo se le

conoce como saldo, el cual puede ser favorable o desfavorable
(cuando los egresos son mayores que los ingresos).
 IMPORTANCIA DEL FLUJO DE CAJA

*cuánto podemos comprar de mercadería.

*si es posible comprar al contado o es necesario o preferible solicitar
crédito.
*si es necesario o preferible cobrar al contado o es posible otorgar créditos.
*si es posible pagar deudas a su fecha de vencimiento o es necesario pedir
un refinanciamiento o un nuevo financiamiento.
*si tenemos un excedente de dinero suficiente como para poder invertirlo,
por ejemplo, al adquirir nueva maquinaria.
Componentes del flujo de caja:

* Periodo de evaluación:
Determina a que plazo se evaluara la
inversión del plan de negocios

* Beneficio o “flujos positivos”:

Son todos los ingresos que se perciben en
el negocio
Costos o “flujos negativos”:
Son todos los gastos de operación en los que incurrirá el negocio
durante su vida

- costos de producción
- costos de administración
- costos de comercialización
- depreciaciones y amortizaciones

Impuestos:
Se deben calcula los impuestos sobre la renta que se deben
pagar en el país.
* Inversiones de reemplazo y ampliaciones:
De la información del estudio técnico se determina en que momento y en
que cuantía se deben realizar inversiones adicionales sobre la marcha
del negocio.

* Saldo neto efectivo (sne):

Este se obtiene al restar a los ingresos del negocio todos los
costos desembolsables del mismo para cada periodo. Esta es la
línea del flujo de caja.
 EJERCICIO:
Veamos a continuación un ejemplo sencillo de cómo elaborar un Flujo de Caja Proyectado:
Una empresa manufacturera cuenta con los siguientes datos:
•proyecciones de ventas: enero: 85000, febrero: 88000, marzo: 90000, abril: 92000.
•proyecciones de la compra de insumos: enero: 47000, febrero: 51000, marzo: 50000, abril: 52000.
•las ventas son 40% al contado, y crédito 60% a los 30 días.
•las compras se realizan al contado.
•se obtiene un préstamo del banco por 40000, el cual se debe pagar en cuotas de 5000 mensuales.
•los gastos de administración y ventas son el 20% de las proyecciones de ventas.

•proyecciones del pago de impuestos: enero: 3080, febrero: 2710, marzo: 3260, abril: 2870.
En primer lugar elaboramos nuestro presupuesto de cuentas por cobrar (esto debido a que el total de las ventas no se
cobran el mismo mes en que
se realizan, sino que se cobran un 40% el mes en que se realizan, y el 60% al siguiente mes, y al elaborar un Flujo de
Caja, como ya hemos
mencionado, debemos registrar el efectivo que realmente ingresa a o sale de la empresa):
Presupuesto de cuentas por cobrar enero febrero marzo abril
Flujo de Caja Proyectado (Presupuesto de efectivo)
INGRESO DE EFECTIVO
Cuentas por cobrar 34000 86200 88800 90800
Préstamos 40000
TOTAL INGRESO EN
enero febrero marzo abril 74000 86200 88800 90800
EFECTIVO
Ventas al contado
34000 35200 36000 36800
(40%) EGRESO DE EFECTIVO
Ventas al crédito a 30 Cuentas por pagar 47000 51000 50000 52000
51000 52800 54000
días (60%)
Gastos de adm. y de
TOTAL VENTAS 34000 86200 88800 90800 17000 17600 18000 18400
ventas
Pago de impuestos 3080 2710 3260 2870
TOTAL EGRESO EN
67080 71310 71260 73270
EFECTIVO

FLUJO NETO
6920 14890 17540 17530
ECONÓMICO