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Contabilidad y Costos

Jorge Carrillo Acosta


Costo - Volumen - Utilidad

Presentación 7
Supuestos

1. Los cambios en los ingresos y costos se deben sólo a


cambios en el número de unidades de inventario producidas
y vendidas.

2. El Costo Total se divide en Costo Fijo y Costo Variable.

3. El Ingreso Total y el Costo Total se comportan gráficamente


como una función lineal (una línea recta).

4. El Precio de Venta, el Costo Variable Unitario y el Costo Fijo


son conocidos y se mantienen constantes.

5. Se analiza un solo producto o múltiples productos con una


proporción relativa de ventas conocida y constante.

6. No se considera el valor del dinero en el tiempo (intereses).


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Fórmulas Básicas

Ingreso Costo de los Gastos de


Utilidad
= total de las - productos - Operación
Operativa
operaciones vendidos antes de IR

Utilidad Utilidad Impuesto a


= -
Neta Operativa la Renta

4
Margen de Contribución

 Margen de Contribución Unitario (MgCu):


Es igual al Precio de Venta menos el Costo Variable Unitario.
MgCu = PV – CVu

 Margen de Contribución Total (MgC):


Es igual a las Ventas menos el Costo Variable Total.
MgC = V – CV
También es igual al MgCu por el N° de unidades vendidas.
MgC = MgCu x Q

 Razón de Margen de Contribución (%MgC)


Es igual al MgCu entre el Precio de Venta.
%MgC = MgCu / PV
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Método de Ecuación y
Contribución Marginal

 Método de Ecuación
V – CV – CF = UO
(PV x Q) – (Cvu x Q) – CF = UO

 Contribución Marginal
Q (PV – CVu) – CF = UO
Q (MgCu) – CF = UO

V = Ingresos por Ventas


PV = Precio de Venta
Q = Cantidad de unidades vendidas
CV = Costo Variable Total
CVu = Costo Variable Unitario
CF = Costo Fijo Total
MgCu = Margen de Contribución Unitario
UO = Utilidad Operativa 6
Método Gráfico

Gráfico de Costo - Volumen - Utilidad


$

--- Costo Total


--- Ingreso Total
0
Unidades

7
Gráfica VU

Gráfico de Costo - Volumen - Utilidad


Utilidad Operativa

--- Utilidad Operativa


0
Unidades

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Punto de Equilibrio

 Definición:
Es la cantidad de producción vendida en la cual los ingresos
totales son iguales a los costos totales; es decir, la Utilidad
Operativa es cero.
Es la cantidad de producción mínima que debe ser vendida
para evitar pérdidas contables.

 Fórmula:
Se iguala la Utilidad Operativa a cero.
PEq = CF / MgCu

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Meta de Utilidad Operativa

 Procedimiento:
Se modifica la fórmula del Punto de Equilibrio para
convertirse en una herramienta de planificación de
beneficios.
Para ello, la Utilidad Operativa deseada es insertada en la
fórmula del Punto de Equilibrio, agregándose al numerador.

 Fórmula:
Q = (CF + UO) / MgCu

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Meta de Utilidad Neta

 Procedimiento:
Se parte de despejar la Utilidad Operativa en términos de la
Utilidad Neta:
Utilidad Neta = Utilidad Operativa x (1 – Tasa de IR)
Utilidad Operativa = Utilidad Neta / (1 – Tasa de IR)
Luego se sustituye la Utilidad Operativa en la ecuación del
Punto de Equilibrio.

 Fórmula:
Q = { CF + UN / (1 – Tasa de IR) } / MgCu

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Análisis de sensibilidad

 El análisis CVU permite responder las preguntas del tipo


“¿Qué pasaría si…?”

 También permite analizar los cambios en la utilidad ante


diferentes situaciones:
• Cambios de precio de venta.
• Cambios en volumen de venta.
• Cambios en los costos fijos.
• Cambios en los costos variables.

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Análisis de sensibilidad

Gráfico de Costo - Volumen - Utilidad


Utilidad Operativa

--- Caso 1: Altos costos fijos


--- Caso 2: Pocos costos fijos
--- Caso 3: Sólo costo variable

0
Unidades

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Margen de Seguridad

 Definición:
Es la cantidad en la cual los ingresos reales o
presupuestados exceden los ingresos del punto de equilibrio.

 Margen de Seguridad en $
Es igual a las Ventas reales o presupuestadas menos los
ingresos del Punto de Equilibrio.
MS en $ = Ventas reales o presupuestadas – PE($)

 Margen de Seguridad en unidades:


MS en Q = Ventas en unidades – PE en unidades

 Ratio de Margen de Seguridad:


%MS = MS en $ / Ventas reales o presupuestada
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Apalancamiento Operativo

 Definición:
Describe el efecto que los costos fijos tienen en los cambios
en la utilidad operativa a medida que se presentan cambios
en las unidades vendidas y, por lo tanto, en el margen de
contribución.
Las empresas que tienen una alta proporción de costos fijos
en su estructura de costos, poseen alto apalancamiento
operativo

 Fórmula:
AO = MgC / UO

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Mezcla de Ventas

 Definición:
Es la cantidad de diversos productos o servicios que
constituye el total de unidades vendidas de una empresa.
Si bien hasta el momento se ha trabajado con un solo
producto, un escenario más realista incluye múltiples
productos en diferentes volúmenes y con diferentes costos.

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CVU con Mezcla de Ventas

 Punto de Equilibrio:
Como paso previo, se debe calcular el Margen de
Contribución Unitario “Ponderado” (agregado) de todos los
productos, asumiendo que la mezcla de ventas se mantiene.
Este nuevo Margen de Contribución Unitario “Ponderado”
será usado en la nueva ecuación del Punto de Equilibrio.

 Fórmula:
PEq = Costos Fijos / MgCu Ponderado

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Margen de Contribución vs.
Utilidad Bruta

 Método Directo
El Estado de Resultados inicia con los Ingresos, para luego
presentar los Costos Variables (de fabricación y de
operación) y posteriormente los Costos Fijos.
La diferencia entre los Ingresos y los Costos Variables es el
Margen de Contribución.

 Método Contabilidad Financiera


El Estado de Resultados inicia con los Ingresos, para luego
presentar los Costos de la Mercadería Vendida (fijos y
variables) y posteriormente los Costos Operativos (fijos y
variables).
La diferencia entre los Ingresos y los Costos de la
Mercadería Vendida es la Utilidad Bruta o Margen Bruto.
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Margen de Contribución vs.
Utilidad Bruta

Método Directo Método Contabilidad Financiera


Empresa XYZ Empresa XYZ
Estado de Resultados Estado de Resultados
Del 1ro de Enero al 31 de Diciembre de 2011 Del 1ro de Enero al 31 de Diciembre de 2011
Ingresos por Ventas 20,000 Ingresos por Ventas 20,000
Costos Variables -3,000 Costo de Productos Terminados y Vendidos -7,000
Costos Variables de Fabricación -2,000 Costos Variables de Fabricación -2,000
Gastos Operativos Variables -1,000 Costos Fijos de Fabricación -5,000
Margen de Contribución 17,000 Margen Bruto 13,000
Costos Fijos -9,000 Gastos Operativos -5,000
Costos Fijos de Fabricación -5,000 Gastos Operativos Fijos -4,000
Gastos Operativos Fijos -4,000 Gastos Operativos Variables -1,000
Utilidad Operativa 8,000 Utilidad Operativa 8,000

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Costo - Volumen - Utilidad

Presentación 7